数字金融对经济发展的影响分析

余乐怡

摘 要：随着中国特色社会主义进入新时代， 我国经济转向高质量发展阶段，以经济结构改革的不断发展为背景，文章通过对网络支付规模等的分析，利用网络支付规模及国内生产总值等数据，实证分析得出了数字金融必然在经济发展中起到一定作用和影响的结论，提出了健全相关法规和更新技术等对策。

关键词：数字金融；经济发展；实证分析

中图分类号：F275    文献标识码：A 文章编号：1005-6432（2024）13-0087-04

DOI：10.13939/j.cnki.zgsc.2024.13.018

1 引言

数字金融是指通过互联网及信息技术手段与传统金融服务业态相结合的一种新一代金融服务，是数字技术与传统金融的相互融合与渗透，是在传统金融的基础上表现出来的新形势、新技术、新模式。一般来说，我国将2004年年底的支付宝诞生看作中国数字金融的初始萌芽期，而将2013年6月推出的“余额宝”作为标志着我国数字金融开始发展的信号。

大数据时代下互联网行业的推动及金融行业飞速发展，逐渐形成了数字金融产生的土壤，数字金融通过对数据和数字的分析与审核，使得互联网及信息技术手段与传统金融服务业态相结合，令传统金融机构得以利用数字技术和信息通信技术获利，这种结合使得其具有极大的便利性和高效率。而随着这种便利性和高效率更多的为人所用，数字金融将极有可能对经济发展产生影響。

2 文献综述

在大数据时代，数字金融充分得以利用网络信息资源，依托互联网的快捷性为使用者带来了不小的收益或风险。随着数字金融的不断发展，越来越多的居民和企业得以利用数字金融为自己增利，在此过程中进一步推动经济的发展。数字金融是一种全新的金融生态链，是传统金融机构与科技企业利用数字技术实现融资、支付、投资和其他新型金融的一种业务模式，核心是通过创新性地引入新一代数字技术，如移动互联、云计算等数字技术、网络和通信服务，来解决传统金融体系的问题，即将数据这一关键要素融入金融业务各流程。数字金融使传统金融的业务运行方式、效率发生了巨大的变化。

2.1 数字金融的发展研究

数字金融是一种新型金融业务模式，是传统金融业务与数字技术的结合，给传统金融行业带来了新的发展活力，其利用对数字和数据的分析等操作将传统金融服务引入数字世界，拓宽了传统金融业务，扩大了金融服务覆盖面，降低了金融交易成本，优化了金融风险管理方式，创造出了前所未有的巨大价值，使传统金融业务实现了质的飞跃。随着区块链、大数据以及数字算法等先进的互联网技术的不断发展，数字金融的发展前景十分光明。

随着时代的发展，数字化经济在我国社会经济发展当中的重要性越来越强，数字化经济在我国用接近15年的发展换来了约15倍的增长，年均复合增长率约为20%，远远高于同一时期我国国民经济生产总值的增长速度＼[1＼]。而不同研究者出发的角度不同，一定程度上对数字金融发展的态度也不同，但是总的来说，数字金融的发展很大程度上打破了传统金融行业的壁垒，对生产力和经济起到了一定的推动作用。

2.2 数字金融对经济发展的多种影响研究

随着经济结构改革的进行、互联网技术革新和数据分析技术的不断发展，数字金融必然在其中起到正面的作用。随着数字金融的不断发展，随之而来的危机也不断涌现，互联网自身具有的传播速度快及覆盖面广等特性带来的并不都是好处，信息传播速度快和覆盖面广意味着病毒及风险的传播速度快且覆盖面广。同时，法律法规的不健全也是数字金融发展中的一大问题。

金融领域已有的法律制度对数字金融行为的约束力不强，面对金融领域出现的新情况、新问题， 原有法律制度无法有效规范数字金融主体行为， 导致数字金融活动出现失序现象＼[2＼]。

随着互联网金融在日常生活中应用范围的不断扩大，越来越多的人倾向于使用数字支付购物理财的同时，越来越多的企业试图以数字金融为工具发展自身，数字化变革大大降低了传统金融的服务成本，以数字金融进行企业间的交易不仅节省了成本，也更为快捷，为推动经济发展做出了巨大贡献。

2.3 文献述评

上述研究和分析主要通过数据调查以及分析因果展示出大数据时代下数字金融发展所带来的影响，尽管在应用上仍然不断有新的东西及技术出现，但是实际上由于在数字金融之前的互联网金融和对数据分析的发展已经经历很长的时间，数字金融的发展非常迅速，不可否认的是，其带来的机会总是伴随着风险。目前的文献研究多集中于对市场调研或构建模型推动大数据时代下数字金融对于经济发展的影响，大多集中于讨论国内数字金融下的新金融生活方式及数字金融普及程度对于居民生活水平和文化水平的影响。文章将从对互联网支付等规模的分析出发，研究数字金融发展对于经济发展的影响。

3 数字金融发展的理论分析

金融是现代经济发展的血脉，是经济持续发展的灵魂，我国传统金融基础设施相对欧美等经济体较为薄弱，金融服务的覆盖率偏低， 严重减缓我国经济的发展速度。根据2020年4月世界银行发布的《数字金融服务报告》 中对数字金融的定义，数字金融是传统金融部门和金融科技企业利用数字技术进行金融服务的金融模式。数字金融是数字技术与传统金融的相互融合与相互渗透，是在传统金融的基础上表现出来的新形势、新技术、新模式。一般来说，我国将2004年年底的支付宝诞生看作中国数字金融的初始萌芽期，而2013年6月推出的“余额宝”则真正标志着我国数字金融开始发展。

数字金融是目前互联网数字时代的重要基石，可以起到承上启下的作用，为逐步实现金融数字化与数据资产化打下重要的基石。

数字金融发展至今，形成了以下几方面特点。

3.1 服务成本较传统金融更低

数字化变革大大降低了传统金融的服务成本，传统金融行业始终避免不了固定成本的上升，但数字金融凭借其特有的数字化技术替代了相当比重的固定成本与人力投入所需的花费，同时极大降低了服务新用户的边际成本，从而在整体上减少了原有金融机构的开支。数字金融可以对用户的数据进行分析，准确分析用户的需求，对广告或产品进行精准推送，大大降低了传统金融机构拓展新客户的成本，从而提高了金融服务的效率、降低了成本。

3.2 覆盖面更大

传统金融服务机构考虑到成本与效益，通常无法覆盖至人口密度较低、地理位置偏远和经济欠发达的地区。而数字金融依靠互联网和移动信息等数字技术，突破了空间地域的限制，扩展了数字金融的覆盖面。

3.3 服务对象更广

数字金融是未来金融世界的前奏和先导，是数字金融和金融业务模式的先进融合。

4 数字金融对经济发展影响的实证分析

4.1 模型建构与指标选取

文章的主题是分析大数据时代数字金融对经济发展的影响，为了更直接全面地体现数字金融的发展，文章以互联网络发展统计报告中各年的网络支付用户规模作为指标来反映数字金融的发展状况，并作为自变量。为了直观显示经济发展情况，文章采取中国统计年鉴中国家统计局统计的历年国内生产总值作为指标来反映经济发展的变化，并作为因变量。通过建构一元线性回归方程来分析两者之间的联系，说明数字金融对经济发展的影响。

模型建立如下：

y=β0+β1x1+ε

为了尽可能减轻其他因素带来的影响，文章还选取就业人员合计数作为控制变量进行描述性分析。选择就业人员合计数作为控制變量的原因是就业人员合计数可以直观反映出国家劳动力的数量，而国家劳动力的数量与国内生产总值密切相关。其强烈的相关性使得此控制变量的加入有助于构建更好的模型来分析变量之间的关系。

4.2 数据来源

文章数据主要来源于中国统计年鉴、第32次中国互联网络发展状况统计报告、第35次中国互联网络发展状况统计报告、第37次中国互联网络发展状况统计报告以及第47次中国互联网络发展状况统计报告，收集的样本包括2012—2020年的数据，其中包括网络支付用户规模（网络支付用户数量）（万人）、国内生产总值（亿元）、就业人员合计（万人）。

4.3 描述性统计

文章根据收集到的信息对2012—2020年数据的分布情况进行描述分析。由描述分析结果（见表1）可以看出，网络支付用户规模的最大值与最小值之间差距很大，且其标准偏差为22061.81149，从中可以看出数据偏离平均值很大，该数据不仅反映出2012—2020年网络支付规模的巨大变化，更是在一定程度上反映出数字金融在这段时间内发生的巨大变化。

就业人员合计的标准偏差为456.69136，也就是说就业人员合计的数据与平均值偏离并不大，最值之间的差也很小。可见2012—2020年我国就业人员数量变化并不大，反映出我国劳动力水平在这段时间基本稳定。

最后分析国内生产总值的数据，可以看出国内生产总值的最值差距非常大，标准偏差为173715.38970，表示该数据偏离平均值很大，从该数据中分析得出2012—2020年国内生产总值出现了很大的波动。

文章以网络支付用户规模作分析（见图1），从图中可以明显看出随着网络支付用户规模的扩大，国内生产总值的平均值稳步增加，即随着数字金融的不断扩展，经济得到了发展。

4.4 模型的检验

方程拟合度检验：由表2可以看出复相关系数R=0.984， 决定系数R方=0.968，说明该回归模型自变量“网络支付用户规模（万人）”可以解释因变量“国内生产总值（亿元）”96.8%的变异，拟合效果很好。

模型检验（见表3）：从结果上看F=210.33，其检验的概率水平p=0.000，小于0.05的显著性水平，说明一元线性回归模型在0.05的显著性水平上有统计意义。

回归系数检验及方程构建（见表4）：常数项的显著性检验统计量t=13.748，其p=0.000，小于0.05；自变量的回归系数的显著性水平检验统计量t=14.495，其p=0.000，也小于0.05，因此两个系数都应该保留。

4.5 实证结果分析

2012—2020年数字金融的规模发生了巨大的变化，国内生产总值产生了很大的波动，发展迅速，数字金融的规模变化和国内生产总值的变化呈现正相关的发展。而2012—2020年的劳动力人口则是发展平缓，反映了数字金融对经济发展起到促进作用。 通过构建一般线性回归方程可以得出，数字金融的规模扩大时，可以反映经济发展的国内生产总值也将扩大。

5 结论与对策

5.1 结论

根据模型建构结果显示分析，数字金融的规模扩大时，可以反映经济发展的国内生产总值也将扩大，由此可见数字金融会对经济发展产生一定的正向影响。

虽然根据数字金融产生的一系列影响分析，发现随着互联网金融的不断发展，对经济发展起到了推动的作用，尽管数字金融的发展对经济发展带来了不小的风险，可能会使个人或者某些企业的利益受损，但对于总体局势而言带来的是正向的影响。

5.2 对策

推进数字金融的发展，对于经济发展是有益的，因此分析认为可以从以下几个方面推动互联网金融的发展：

第一，健全数字金融方面的法律法规，明确合适的法律条款，建立有法可依的制度打击利用数字金融产业实行犯罪的个人或企业。对数字金融展开一定的监管，推动改善目前的监管框架，对数字金融进行有效的管理，促进行业的健康快速发展。 数字金融应以功能监管与行为监管为主，开展穿透式监管，避免监管套利和监管盲区，确保不发生系统性金融风险。

第二，不断更新数字金融产品，在确保网络安全的前提下鼓励更多人参与使用基于数字金融而产生的产品以及软件。

第三，加强对中小企业数字金融投资者的教育与保护。可以通过电视、广播、报刊、手机短视频等多种形式，加强数字金融相关知识的普及，提高初入数字金融行业的投资者的风险意识、风险识别能力和自我保护能力，加强投资者的产品认知，引导数字金融投资者理性投资。

第四，培养更多的数字金融方面的技术人才以推动数字金融的持续发展。通过政府引领，整合社会优质资源，向培训培优机构、高校、企业等金融参与各方提供精准的教学引导服务，深挖更多的数字金融人才资源。参考文献：

[1]冯昊茹.数字金融下经济数字化转型与高质量发展[J].财会学习，2022（22）：153-156.

[2]何宏庆.数字金融：经济高质量发展的重要驱动[J].西安财经学院学报，2019，32（2）：45-51.