企业集团统借统还资金的管理探讨

牛爱红

摘要：统借统还资金筹集使用模式是在中小企业融资困难的背景下应运而生的。这种模式主要解决单个企业信用度、规模等方面的欠缺，旨在通过企业集团内部的财务公司或资金中心统一进行资金筹措、分拨、使用、还款的闭环式管理，为企业的生产经营提供资金，确保企业资金链条不断，经营发展不停。文章通过对统借统还资金概念和筹集特点的论述，结合一些企业集团的现状，阐述统借统还资金管理的现有模式，从中发现存在的问题，并对症剖析，找到产生这些问题的原因，针对这些问题，结合企业集团的财务管理实际和企业集团发展的阶段特点，分别提出四项完善统借统还资金管理的有效措施。

关键词：企业集团；统借统还；资金管理

一、企业集团统借统还资金概述

资金在企业发展中发挥着非常重要的作用，往往被视作经营血液和命脉。市场经济发展到今天，企业不断向着横向联合、纵向延伸的方向扩张，形成了多产业链、跨区域的多个法人联合体。企业集团在融资方面具有规模大、信誉好、资金筹措能力强等特点，金融机构贷款给企业集团比贷款给集团内个别企业具有更大的安全系数。基于银企之间的这种融通关系，统借统还资金筹措模式应运而生。

（一）统借统还资金的概念和筹集特点

企业集团统借统还资金来源于金融机构贷款。根据财税字〔2000〕7号《财政部、国家税务总局关于非金融机构统借统还业务征收营业税问题的通知》，对统借统还这样定义：“中小企业为解决融资困难，往往由其主管部门或所在企业集团的核心企业统一向金融机构贷款并统一归还。”国税发〔2002〕13号《关于贷款业务征收营业税问题的通知》中对统借统还业务进行了更为细化的定义：“企业集团委托企业集团所属财务公司代理统借统还业务，是指企业集团从金融机构取得统借统还贷款后，由集团所属财务公司与企业集团或集团内下属企业签订统借统还贷款合同并分拨借款，按支付给金融机构的借款利率向企业集团或集团内下属企业收取用于归还金融机构借款的利息，再转付企业集团，由企业集团统一归还金融机构的业务。”

分析统借统还的政策规定，不难看出，这种统筹资金的方式在筹集、使用、归还等方面有多项优点：（1）统筹信用，扩大融资规模。企业集团具有规模大、信誉好、资金筹措能力强的特点。统筹全集团的资金需求，利用集团的筹资优势，统一融资，更有利于缩短融资周期、降低融资成本、增加融资额度。（2）按需拨款，提高资金使用效率。企业集团统一融资，各成员企业根据生产经营需要，申领贷款。从而有效避免了有的企业用钱时筹不到钱，有的企业有钱却闲置的资金供需不平衡现象。（3）降低税负，增加自由现金流量。企业集团利用统借统还政策筹集、分拨资金给各成员企业按需使用，不需要缴纳营业税，各企业也只需承担集团统一筹资的费用，并且可以税前扣除利息，减少了整个集团经营期现金的流出，从而降低了税收负担，增加了自由现金流量。

（二）管理企业集团统借统还资金的必要性

企业集团统借统还筹资、用资模式有利于企业的规模化发展，集约化经营，同时，这种融资模式会形成资金高度集中、各成员企业用资时间、用资规模、还款能力等方面的复杂性。为使这种融资模式更好的服务于企业集团的经营发展、更有利于企业集团资金链条的顺畅，科学合理管理统借统还资金势在必行。

二、企业集团统借统还资金的管理模式

统借统还融资模式出现在中小企业融资难的背景下，许多中小企业陷入了现金流量严重短缺的困境，而银行等金融机构为确保信贷资金的安全，防止发生呆坏账等不良贷款，往往不愿意为中小企业发放贷款。中小企业为了解决资金周转困难，只能通过其股东或所在企业集团统一向银行借款并统一归还。在这些企业集团统借统还资金使用的过程中，主要通过以下模式进行管理。

（一）统借统还资金分拨的审批管理方式

企业集团在分拨统借统还资金时，通过财务公示或资金中心与各成员企业签订《统借统还借款协议》，协议一般规定下列条款：⑴企业集团取得贷款后，将其中资金（贷款期限、金额、利率、利息等见附表）按集团资金管理相关制度规定的借款流程，成员企业根据需要提出书面申请，按照集团《资金管理办法》的规定，经过集团董事会会议决议，办理借款手续，由集团资金管理部门拨付给成员企业。⑵集团根据成员企业的项目进展和经营实际情况，与成员企业约定借款期限，借款期限最长不得长于企业集团统借统还资金的还款期限。⑶借款利率按集团统一支付给贷款银行的同期同等贷款利率执行。

（二）统借统还资金用途管理方式

企业集团在对各成员企业的统借统还资金使用管理上，一般采用宽松的管理方式。各成员企业对所借用的这部分资金可以根据自身的实际资金缺口情况，自行安排用途。企业集团过程监管主要集中在各企业还款节点的资金总额是否达到还款额度。

（三）统借统还资金本息偿还管理方式

企业集团一般由财务公司或资金中心每个季度或每月（按照资金来源对本息的要求）根据各贷款银行出具的本金和利息单据制作利息分割单，下发各成员企业，并收回利息本金。如有资金周转困难的企业，延缓收取，由企业集团代为偿还，本息自动转入下期。

三、企业集团管理统借统还资金面临的问题及原因分析

（一）统借统还资金预算形同虚设

尽管集团已经开始实行全面预算管理，但由于长期以来管理层关注的重点放在了收入、成本、费用、利润、盈利能力、项目投资建设等方面，缺乏对长期资本性支出预算的关注。同时，由于对统借统还资金预算的编制过程和执行情况的监督、考核和奖惩机制不健全，导致各成员企业统借统还资金预算的编制比较随意，经常偏离实际需求，长短期资金结构预测不合理，过高测算长期性资本支出金额。后果就是集团在根据汇总的资金预算结构筹集资金时，偏离项目建设和经营周转需要，筹资总额偏高，长短期借款的比例失调，过多筹集长期借款，加大了财务成本支出，增加了经营风险。

（二）统借统还资金使用效率低

由于统借统还资金由企业集团统一筹集，各成员企业只需在集团内部进行申请审批使用。相对于银行贷款的申请手续简单，放款时间短，还款期限灵活，各成员企业在申报统借统还资金需求时没有科学合理的预算体系作支撑，导致内部资金余缺调节不力，闲置与短缺情形并存。往往造成整个集团高存款与高贷款同时存在，财务费用居高不下。同时各成员企业内部资金使用也因各企业经营管理水平的层次不齐而效率不同。有些企业甚至大量出现项目建设因资金不到位而拖沓、停滞，错失了项目投产的最佳时机。

（三）统借统还资金风险缺乏监管

首先，由于各成员企业分布在不同地域，银行开户分散在不同的金融机构，企业集团难以全面掌握各企业的详细实时资金变动和使用情况，使资金的使用信息收集不完整。其次，资金集中管控手段单一，各企业各自在当地银行多头开户，集团本部对成员企业账户内资金的流向无法及时掌控，跨行、跨地区的资金余缺调配难以即时实现。另外，资金申报、使用、归还的考核机制没有建立，制度上的缺失导致事前审查、过程管控、事后考核无法始终如一执行。

（四）财务人员的管理意识有待提高

统借统还资金管理作为集团资金管理的一个重要方面，同其他来源的资金一样需要一批专业化、规范法、精细化管理的财务管理人员。目前集团和各成员企业的财务人员对统借统还资金管控的意识不高，常常忽略了统借统还资金的贷款本质和还本付息的成本管控。主要的工作内容仍然放在直接贷款方面，对这部分资金流的监管意识不强，对使用风险的认识不够，因此在具体的管控中很难找到关键节点，从而实现适时监管。

四、完善企业集团统借统还资金管理的措施

（一）健全统借统还资金预算管理制度

推行全面预算管理，健全全面预算管理体系，将统借统还资金预算管理作为全面预算体系的一部分。首先，在编制统借统还资金预算额过程中，形成企业集团与各成员企业的双向沟通机制。一方面保留集团对整个资金预算的控制权，另一方面要充分获取各成员企业统借统还资金需求的具体信息，结合市场状况、企业发展战略、项目建设进度，将资金预算与经营预算有效衔接，对采购、生产、销售、投资、项目建设环节需要的资金进行合理估计，考虑短期资金支出预算和长期资本性支出预算的结构，编制现金流量预算，科学合理安排统借统还资金筹集时间、筹集方式、筹集金额，避免资金使用的盲目性。其次，在执行统借统还资金预算过程中，将该部分资金视同直接贷款进行严格管理。要充分发挥资金预算在集团层面综合平衡的作用，要规范审批流程、审批人员、审批权限。对于预算内资金使用要求按用途专项审批、按申请时间使用，按部门核算归集。对于预算外资金的使用要制定刚性原则、严格把关、全程监控。做到预算内外资金使用的区别审核，分别对待。第三，完善统借统还资金预算执行情况的评价和考核机制。参照金融机构的评级方式，对成员企业的按时还本付息情况定期分析、对比、评级、打分。对还本付息不及时的成员企业采取提前收回本息、减少统借统还资金使用额度、授权支付等方式约束。同时建立统借统还资金预算执行情况的考核机制，考核应与各成员企业的年度业绩评价挂钩、奖惩分明，以充分调动各企业管理层和员工执行统借统还资金预算的积极性，发挥统借统还资金预算的指导作用。

（二）完善资金集中管理模式

对资金进行统一管理和调度，有利于集团内部资金的高效运转、有效提高资金使用效率，减少财务成本支出、降低财务风险。企业集团在现有的资金统一管理的基础上，可以借助发达的网络通讯技术和商业银行的现金管理服务，通过银企合作，借助银行的资金集中管理优势，对各成员企业的统借统还资金进行实时监控、统一调度和集中调配。例如CBS等跨银行现金管理平台，实现资金的全方位、全天候、连续不间断管理。这种平台一是实现对各成员企业的资金预算与实际支出实行全过程监管，发现异常即时停止授权，降低财务风险。二是实时调度企业集团内资金余缺，各成员企业间实现资金的灵活流转，降低高息贷款、减少高额存款，从而缩减财务成本支出。三是通过集团内部调配资金时间短、手续简便、节约时间的优势，提高资金周转频率，实现财务资源的合理和优化配置。四是企业集团通过实时监控，随时掌握整个集团的统借统还资金使用情况，统一调配，整合信用度，拓展信贷规模，形成贷款资金的闭环管理模式。充分发挥企业集团的信贷优势。

（三）建立长效监督检查机制

由于统借统还资金活动借款手续简便，还款时间灵活，从而会涉及企业经营的各个环节，贯穿企业的每个部门每项业务，涉及面广、不确定性强，资金的分配与使用都是集中管理的重点，因此建立长效监督检查机制，从源头开始监控统借统还资金流向，全过程关注统借统还资金使用势在必行。这就要求企业集团强化内部审计，建立财务负责人派制度。

集团内部审计的加强首先要成立独立的内审机构，由集团董事会直接领导，审计结果直接汇报董事会。第二是内审工作要从资金进入企业的经营环节开始，随着资金流向进行事前、事中、事后的全流程审计，可以采取定期审计、专项审计、突击审计等方式，不留死角、不漏细节、不误时间，提高审计的时效性。

建立财务负责人委派制度旨在对财务人员进行上划管理。由集团委派财务负责人和关键岗位财务人员。一方面便于资金管理制度的上下一致、准确执行，另一方面通过对人员的管控实现对各成员企业经营情况和财务状况的及时掌握，最终实现整个企业集团资金管理的集约化、规范化。

（四）提升统借统还资金管理意识

统借统还资金管理作为资金管理的一个重要组成部分，对财务人员的业务水平和职业素养有较高要求。集团在推进资金集中管理制度建设的同时，对资金管理人员的队伍建设也要加强。尤其是对统借统还这种集团内部审批分拨使用的资金，更要从主观意识上提高财务人员，资金管理相关岗位人员的管控意识，让他们真正认识到，统借统还资金的实质是一种有息资金，是需要按时还本付息的。将这种资金的使用管控上升到与银行贷款相同的高度，严格审核、节约使用、按时还款。

参考文献：

[1]白玮，唐忠良.我国企业集团资金集中管理研究[J].财会通讯，2013（15）.

[2]辛崇峰.集团公司资金集中管理探讨[J].财经界，2014（02）.

[3]付媛.关于集团企业资金集中管理存在的问题及对策研究[J].现代商业，2012（02）.

（作者单位：山西压缩天然气集团忻州有限公司）