基于协整检验的湖北省农产品价格和农业生产资料价格波动关系的实证研究

范小仲

(中南民族大学 中科院国家民委农业信息实验室，武汉 430074)

改革开放以来，湖北省农业经营的典型特征表现为小规模的农户家庭经营，农产品市场集中度比较低，市场结构接近完全竞争市场，作为产业内数量众多的农户，已经成为市场价格的接受者，对农产品价格基本上没有控制能力.由于农产品价格波动会直接影响农民的农业经营收入，而农业生产资料价格的波动将引起农业生产成本的变化从而影响农产品价格，因此，分析农业生产资料价格与农产品价格的波动关系及波动幅度，对监测和调控农产品价格，稳定农民收入，提高农民发展农业生产的积极性具有重要的现实意义.

1 相关研究情况

国内外学者从不同角度对农产品价格的波动进行了研究.Cairnes[1]发现当货币供给增加引发价格上涨时，农产品价格的波动幅度要远大于工业产品价格的波动幅度.Han[2]利用了GARCH模型，经过实证分析得出在同一个时期内，农产品价格波动幅度也较工业品显著.刘艺卓，吕剑[3]利用2005～2008年的月度数据，发现人民币汇率升值将显著提高农产品价格水平，人民币汇率变动对农产品价格的传递效应具有由短期波动到长期均衡的自我修正的动态机制.罗锋，牛宝俊[4]运用协整检验和VAR模型分析了我国2003年1月到2008年6月的月度数据，结果表明长期而言国内农产品价格和国际农产品价格波动存在协整关系，国外期货市场价格对国内价格的影响不存在时滞.董俊[5]分析了2001～2007年农产品价格上涨的状况，探讨农产品价格和农民持续增收的关系.李辉，孔哲礼[6]研究了农产品和工业产品相对价格之间的波动关系，探讨了货币供给对两个价格的影响程度，发现未预期到的货币供给变化致使农产品相对价格“超调”，从而使农产品价格波动幅度大于工业品价格的波动幅度.徐黄华，杜健邦，穆东[7]基于金融危机的背景，根据2005～2008年的月度数据，运用单位根检验和协整检验，对金融危机和农产品价格进行了协整分析，指出我国消费价格指数和农业生产价格指数的时间序列均带有一阶差分，证实了我国经济增长和农业经济增长存在稳定的协整关系.

可以发现，大多数研究的是外部冲击对农产品价格和工业产品价格波动的影响程度，较少研究农产品价格和农业生产资料价格两者本身之间的波动关系.基于此，本文利用1978～2011年湖北省的相关数据，建立计量模型，利用协整检验分析湖北省农产品价格和农业生产资料价格之间的波动关系.

2 湖北省农产品价格和农业生产资料价格波动特征

代表农产品价格和农业生产资料价格的指标较多，为了保证分析的准确性，本文选取最具代表性的指标，代表农产品价格的指标选取农产品生产价格指数(API)，代表农业生产资料价格的指标选取农业生产资料价格指数(APGPI).1978～2011年湖北省农产品价格指数和农业生产资料价格指数均来源于《中国统计年鉴》各年相关数据，根据此数据，得到1978～2011年湖北省农产品价格指数和农业生产资料价格指数的波动趋势见图1.

图1 1978-2011年湖北省农产品价格指数和农业生产资料价格指数波动趋势

由图1所示，1978年以来湖北省农产品价格波动和农业生产资料价格波动趋势总体上存在一致的关系，但波动幅度上存在差异.

1978～1983年间，农产品价格指数存在一次较大的波动，1979年达到峰值123.60，随后趋于下降，期间农业生产资料价格指数波动幅度却很小，两种指数波动存在暂时的不一致.1984～1987年间，农产品价格指数和农业生产资料价格指数波动幅度均较小，两者波动趋势较一致.1988～1993年，两者波动幅度较大，其中1989年农产品价格指数上升到118.90，而农业生产资料价格指数达到121.50，随后趋于下降，两者的波动趋势基本一致.

1994～2001年，农产品价格指数和农业生产资料价格指数波动比较异常，幅度非常大，然而总体波动趋势仍保持一致.农产品价格指数在1994年达到1978～2011年间的峰值147.20，农业生产资料价格指数在1995年达到最高值129.00，两者最值存在1年的滞后期.2002～2008年，两者波动趋势总体上扬，2004年和2005年存在较大的波动幅度.2009～2011年，两者先大幅度下调，农业生产资料价格指数下降幅度更为显著，后均出现恢复性上升.

根据上面的波动特征分析，可以初步判断出湖北省农产品价格波动和农业生产资料价格波动之间存在一定关系.然而，是农业生产资料价格波动带动农产品价格波动，还是农产品价格波动引起农业生产资料价格波动，或者两者互相影响着对方的波动，这些关系都有待于计量分析来判断.

3 湖北省农产品价格和农业生产资料价格波动关系的协整检验

3.1 模型设定

根据农业经济学及价格理论，农产品的价格决定受到生产成本、需求、外生冲击以及预期的影响，为此设定以下模型：

APIt=C+α1APGPIt+α2PPIt+α3IAPIt+α4GDP+α5OIL+ut,

其中，API代表农产品生产价格指数，APGPI代表农业生产资料价格指数，PPI代表工业产品出厂价格指数，IAPI代表国际农产品价格指数，GDP代表国内需求，OIL代表石油价格指数，C为常数，u为随机误差项，t代表时期.本文着重研究农产品生产价格和农业生产资料价格之间的关系，最终确定的模型如下：

APIt=C+α1APGPIt+ut.

运用1978～2011年湖北省农产品价格指数和农业生产资料价格指数，经White检验，P值为0.285，故在1％水平上接受原假设，该模型的残差项不存在异方差，结果有效.

3.2 协整检验

运用Eviews6.0软件，首先对个变量进行单位根检验，以确定变量的平稳性.如果确认变量有单位根，再用E-G两步法进行协整检验，若协整关系存在，则可以判断出农产品生产价格指数和农业生产资料价格指数之间的波动关系.

3.2.1 单位根检验

为了防止伪回归问题，对时间序列进行分析必须对数据序列的平稳性检验，一般采取ADF检验方法.

在检验时，依据赫赤信息准则(AIC)的最小化原则，检验结果见表1.

表1 零阶单位根检验结果

根据表1显示，API和APGPI的ADF检验t值均小于10％置信水平下的t值，表明10％的显著水平下拒绝原假设，不存在单位根，为平稳变量，即所有变量均为一阶单整，这表明所有变量都是同阶单整，可以进行协整检验.

3.2.2 协整检验

运用E-G两步法对API和APGPI作协整检验.

首先，用最小二乘法对API作静态回归.结果表明，回归方程变量的系数是显著的.然后，对静态回归残差进行ADF单位根检验，结果显示ADF检验t统计值为-5.799小于10％显著水平下的临界值-2.621，表明10％的显著水平下拒绝原假设，不存在单位根，为平稳序列，进而得到序列API和APGPI具有协整关系.检验结果见表2 .

表2 以APGPI作为自变量的协整检验结果

经过实证检验分析得出，农产品生产价格指数(API)和农业生产资料价格指数(APGPI)存在长期协整关系，得到协整方程为：

APIt=16.32+0.85APGPIt

(0.907) (5.71)

R2=0.46997DW=2.17823F=25.71402

方程表明，湖北省农产品生产价格和农业生产资料价格在长期内存在稳定的协整关系，且相关性较大，农业生产资料价格1单位的波动将会引起农产品价格0.85单位的波动.

3.2.3 考虑双向影响关系的协整检验

前面探讨湖北省农产品和生产资料价格波动之间的关系时，只是把农产品价格作为因变量，把农业生产资料价格作为自变量.而另外可能出现的情况是，农产品价格的上扬会引起农业生产资料需求的增加，农产品价格的下降将引起农业生产资料需求的减少，这意味着农产品价格的波动将影响农业生产资料价格的波动.所以，要探讨这种反向影响，并且量化这种影响.

由于已经运用ADF检验法检验过两个变量的平稳性，这里只需要检验农产品价格对农业生产资料价格的影响，即把农产品价格作为解释变量，把农业生产资料价格作为因变量.检验结果见表3.

表3 以API作为解释变量的协整检验结果

根据表3得出的协整方程为：

APGPIt=47.53+0.55APIt

(4.053)(5.071)

R2=0.46997DW=1.72643F=25.71402

表3和以上方程表明：API和APGPI不仅存在稳定的协整关系，而且影响是双向的，农产品价格的波动对农业生产资料价格的波动影响不可忽视.当API波动1单位时，将会引起APGPI波动0.55单位.但综合比较，湖北省农产品价格波动对农业生产资料价格波动的影响程度小于农业生产资料价格波动对农产品价格波动带来的影响.

4 结果及政策建议

4.1 结果

通过运用湖北省1978～2011的相关数据与协整检验分析，基本上理清了湖北省农产品价格和农业生产资料价格之间的波动关系，得出以下重要结果.

(1)湖北省农产品价格和农业生产资料价格波动趋势整体比较一致，个别年份存在差异.

(2)1978～2011年间，湖北省农产品价格和农业生产资料价格波动存在协整关系.经过协整检验分析发现，农产品价格和农业生产资料价格波动之间存在较强的协整关系，且影响是双向的.

(3)在分析农业生产资料价格波动对农产品价格波动的影响时，发现湖北省农业生产资料价格1单位的波动将会引起农产品价格0.85单位的波动，影响较为显著.

(4)在考虑双向影响关系时，农产品价格波动对农业生产资料价格的波动也存在较大的影响，农产品价格1单位的波动将引起农业生产资料价格0.55单位的波动，但小于农业生产资料价格波动对农产品价格波动带来的影响.

(5)湖北省农业生产资料价格和农产品价格存在循环波动关系，具体表现为，农业生产资料价格波动将引起农产品价格波动，而农产品价格波动将进一步引起农业生产资料价格波动，如此不断循环往复.

4.2 政策建议

为发展湖北农业生产，稳定湖北农产品价格，根据本文的实证分析及结果，提出以下建议.

(1)确保农产品价格的稳定首先应确保农业生产资料价格的稳定，农业生产资料价格的剧烈波动将导致农产品价格的进一步波动，给市场物价稳定带来较大压力.政府应该对农业生产资料价格的波动实施有效的监管，可对农业生产资料进行配额管理，也可以对农业生产资料实行淡季储备措施，即在淡季提高农业生产资料储备量.另外，政府可以采取优惠政策，鼓励农业生产资料生产企业通过技术进步将原材料价格上涨因素消化.

(2)基于农民增收的角度，给予农民的农资补贴，应根据农业生产资料价格的波动适时变动.主要农产品最低收购价格也应参照农业生产资料价格的波动，视农业生产资料价格的波动适时作出调整.

(3)基于农产品价格波动和农业生产资料价格波动循环影响的角度，政府可以制定一个中间指标作为农产品价格波动和农业生产资料价格波动的联动监测机制，这个中间指标等于农产品价格波动引起农业生产资料价格波动的程度.农业部门确定两个市场价格波动的合理比例来作为政策制定的重要参考因素，以保证波动幅度的合理性.当新一轮的农产品价格波动开始被观测到时，可以通过发布这个中间指标作出预警，以避免这种循环波动关系引发农产品价格和农业生产资料价格发生非正常的大幅波动.

(4)由于农民抵御农产品价格波动风险能力较弱，应大力推进农业生产的规模化、集约化，既可以节约农业生产成本又可以提高农民在农产品市场价格体系中的主动地位.

[1] Cairnes J E.Essays on political economy:theoretical and applied[M]. London :Macmillan & Co,1873：96-101.

[2] Han D B ,Jansan D W,Penson J B. Variance of agricultural prices ,industrial prices ,and money[J]. American Journal of Agricultural Economics，1990，72(1)：180-186.

[3] 刘艺卓，吕 剑.人民币汇率变动对我国农产品价格传递效应的实证分析[J].当代经济科学，2009(3):24-27.

[4] 罗 锋，牛宝俊.国际农产品价格波动对国内农产品价格的传递效应——基于VAR模型的实证研究[J].国际贸易问题，2009(6):33-36.

[5] 董 俊.农产品价格与农民可持续增收关系实证研究——以江西省赣州市为例[J].经济纵横，2009(11):9-12.

[6] 李 辉，孔哲礼.农产品和工业品相对价格的波动与货币供给[J].技术经济，2009(4):11-14.

[7] 徐黄华，杜健邦，穆 东.中国金融危机与农产品价格走势的协整研究[J].技术经济，2009 (5):22-25.