互联网金融发展现状及影响研究

王云云

【摘要】2013年以来，互联网金融成为家喻户晓的概念，目前，我国互联网金融主要有网络支付、网络融资及互联网投资理财几种模式。互联网金融对消费者、金融行业及小微企业有着深远的影响。

【关键词】互联网金融 发展现状 模式 影响

自2013年6月余额宝上市以来，互联网金融成为家喻户晓的概念。那么，什么是互联网金融？业界对其定义也存在很大的分歧。笔者认为，互联网金融是随着现代科学技术的发展，将社交网络、移动支付、大数据、云计算等互联网技术应用于金融领域的产物。

一、互联网金融发展现状

2013年，被业界称为“互联网金融元年”，这一年，互联网金融大放异彩。阿里巴巴和天弘基金合作推出“余额宝”，因其超高的活期利率收益以及灵活的资金转入转出，受到投资者追捧，上线短短5个月资金规模即超过了1000亿元。随后，微信的微支付、腾讯基金超市、新浪微博钱包、百度“百发”、“三马”共同推出的众安在线、京东的“京保贝”3分钟融资到账业务陆续推出，P2P贷款服务平台智能理财、众筹等互联网金融形态也纷纷涌现，并逐渐开始得到监管部门和资本市场的认可。进入2014年，网易“现金宝”、苏宁“零钱宝”、微信“理财通”等多家类似余额宝产品在市面推出。

目前，我国互联网金融的发展模式可以归纳为以下几种：

（一）网络支付模式

除了我们早已熟悉的网上银行，以第三方支付为典型代表的互联网支付方式近年来也发展迅速，目前，已经获得第三方支付牌照的单位达到369家，2014Q2中国第三方互联网支付市场交易规模达18406.6亿，同比增长64.1%。①

（二）网络融资模式

网络融资是指通过互联网或移动通信技术实现资金借贷双方的直接联结的一种融资模式，P2P、众筹都属于这种类型。P2P网贷平台数量近两年在国内迅速增长，迄今已达到2000余家，比较活跃的有几百家。据统计，截至2014年6月，P2P网贷平台数量达到1263家，半年成交金额接近1000亿元人民币。预计全年累计成交额将超过3000亿元。截至2014年7月，P2P网贷投资的数量约为29万人，行业存量资金为337.6亿元，比2013年增长近一倍。②《2014中国互联网金融发展报告》则显示，今年上半年，国内众筹领域发生融资事件1423起，募集总金额达18791万元。

（三）互联网投资理财模式

一方面，传统的金融机构通过网络平台出售理财产品，另一方面，互联网企业推出的“宝宝”类理财产品层出不穷。截至2014年6月30日，余额宝规模达5741.60亿元，稳居国内最大、全球第4大货币基金，余额宝用户数突破了1亿，天弘基金也从一个不起眼的小公司一跃成为几千亿的大公司。2014年1月15日，腾讯微信理财通悄然上线，上线当天交易额突破1亿元。

二、互联网金融的影响

（一）互联网金融对居民消费的影响

曾几何时，我们已经习惯了使用网上银行和支付宝等第三方支付，足不出户就可以给手机充值，我们习惯了逛淘宝、天猫、当当、京东，通过浏览网站就可以买到我们心仪且廉价的商品，省去了我们逛商场、逛超市的大量时间，我们逐渐习惯从网上进行投资理财，获得收益。不知不觉中，互联网改变着我们的消费习惯，深刻影响着我们的生活。据统计，2014年第三季度，中国零售平台总交易额为人民币5556.66亿元（约合905.29亿美元），较上年同期增长48.7%。2014Q2中国第三方互联网支付市场交易规模达18406.6亿，同比增长64.1%。③

（二）互联网金融对传统金融行业的影响

互联网金融对传统金融行业的影响是一把双刃剑，既是机遇，又是挑战。

一方面，互联网金融严重冲击着传统的金融业务，加剧了金融脱媒的进程。第三方支付改变了以传统银行为主的支付模式；p2p、众筹、小额信贷等业务冲击着传统金融信贷业务，以余额宝为代表的“宝宝”类理财产品对银行的存款业务，也造成了一定的冲击，大大分流了银行的活期存款客户。2014年以来，银行理财产品收益率的普遍提高，银行间资金市场逐渐宽松，11月份以来，余额宝的年化收益率降至4.0560%，但与银行理财产品较高的起点金额要求相比，余额宝仍然具有较大优势。

另一方面，互联网金融很大程度上将刺激传统金融业的进一步创新和整个金融机构体系的完善。为了应对互联网金融的冲击，提高自身的竞争力，很多银行建立了自己的电子商务平台，如建设银行推出了“善融商务”，交通银行推出了“交博汇”，中国银行推出了“云购物”，招商银行推出“非常e购”，加强了商业银行的网络竞争优势。第一家网络保险公司“众安在线”也于2013年9月29日由保监会正式批复开业。另外，互联网金融有利于推动

利率市场化的进程，并成为整个金融体系的有益补充，弥补了传统金融覆盖面的空白，有利于我国构建多层次金融机构体系。

（三）互联网金融对其他小微企业的影响

中小企业融资难一直是传统金融难以解决的问题，互联网金融有效解决了这一问题。p2p、众筹等模式为小微企业筹融资提供了有效途径，有利于降低企业的融资成本，提高贷款效率。

三、小结

互联网金融发展的时间还比较短，在其发展过程中还存在着一定的问题，如近年来发生过数百起p2p公司倒闭、跑路事件，给投资者和融资者带来了不小的损失。但是，互联网金融巨大的生命力及对整个金融体系的积极作用是不可否认的。因此，应加强对互联网金融的监管，净化互联网金融环境，使互联网金融发挥更大作用。

注释

①中国电子商务研究中心监测数据。

②数据来源于：网贷之家网站。

③数据来源于：中国电子商务研究中心。

参考文献

[1]周宇.互联网金融：一场划时代的金融变革.《探索与争鸣》，2013（9）.

[2]何超.互联网金融模式及对传统银行业的影响.《电子产业经济》，2013年23期.

[3]周华.互联网金融对传统银行业的影响.《南方金融》，2013（11）.