国际干散货运输市场月评（2020年9月）

国际干散货运输市场各船型运价均呈现先降后升的走势，其中海岬型船运价急涨急跌，波动幅度较大，平均水平低于上期;巴拿马型船市场运价跌多涨少，平均水平略低于上期;超灵便型船运价微跌后反弹，总体行情好于上期。远东干散货指数综合指数先抑后扬，月均值低于上期及上年同期。9月30日，上海航运交易所发布的远东干散货指数（FDI）综合指数、运价指数和租金指数分别报收于点、924.48点和点，分别较上期末上涨1.6%、3.0%和0.2%，本期平均值分别较上期下跌3.3%、1.8%和4.9%，同比分别下跌28.3%、26.2%和30.5%。

国际干散货运输市场运力继续增加。据克拉克森统计，截至9月底，全球干散货市场船舶总计艘，环比增加18艘;运力总计9.06亿t，环比增加约250万t。

1 海岬型船运输市场

本期海岬型船市场运价先降后升，波动较大。8月下旬起，为保证空气质量采取停（限）产措施，国内钢厂高炉开工率小幅回落，8月底247家钢厂的平均高炉开工率为91.41%，9月30日为88.54%。国内沿海主要港口铁矿石库存量小幅上升，从上月底的1.13亿t增加至9月底的1.19亿t。国际铁矿石价格高位回落，品位为62%的澳大利亚铁矿石价格从9月3日的130.75美元/t下跌至23日的114.5美元/t，跌幅12.4%，月底略有回升。上旬，澳大利亚铁矿石货盘表现一般，但由于“远程矿”航线运价持续下滑，且远期合约价格急速下跌，市场氛围有所转变，澳大利亚至青岛航线运价从月初的8美元/t跌至10日的6.7美元/t左右，跌幅20%，跌至8月以来的最低。中旬，远期合约价格止跌企稳，澳大利亚几大租船人在市场询船，铁矿石货盘较前期增加，市场氛围好转，澳大利亚至青岛航线运价止跌反弹，但由于大部分运力集中在太平洋市场，可用运力仍较多，澳大利亚至青岛航线运价反弹力度有限，在6.8～7.4美元/t之间小幅波动。下旬，远期合约价格持续上涨，澳大利亚铁矿石货盘持续释放，市场活跃度明显回升，运力不断消耗，船舶所有人信心增强，外加“远程矿”航线行情回暖，澳大利亚至青岛航线运价强劲上升。9月30日，中国―日本/太平洋往返航线日租金为美元，较上期末上涨4.8%;本期平均美元，环比下跌12.1%，同比下跌34.8%。西澳丹皮尔至青岛航线运价为8.658美元/t，较上期末上涨3.5%;本期平均值7.592美元/t，环比下跌7.1%，同比下跌25.3%。“远程矿”航线，上旬巴西远程矿货盘尚可，由于8月底开始哥伦比亚塞雷洪煤矿工人罢工，巴西至青岛航线运价从月初的18美元/t跌至10日的15.7美元/t，跌幅13%。由于市场持续下滑，空放巴西的运力大幅下降。中旬，“远程矿”航线仍在不断消耗运力，运价在15.7～16.4美元/t的低位徘徊。下旬，由于中上旬的空放运力少，且随着巴西货盘放量，市场交投活跃，运价大幅反弹。9月30日，巴西图巴朗至青岛航线运价为20.599美元/t，较上期末上涨12.9%;本期平均值17.379美元/t，环比下跌2.1%，同比下跌33.2%。

2 巴拿马型船运输市场

巴拿马型船太平洋航运市场运价中上旬单边下行，下旬止跌微涨，粮食航线运价先振荡下行，后低位徘徊。上半月，南美粮食进入尾声，货盘渐少，且空放南美的运力较多，市场船多货少;虽然进入北美粮食船运旺季，但美湾的粮食货盘也不多，上半月粮食航线运价持续下行，巴西桑托斯到中国北方港口粮食航线运价从月初的32.8美元/t下滑至16日的31.4美元/t，跌幅4.3%。下半月，随着国际燃油价格的止跌，粮食航线运价跌势放缓，低位小幅波动。9月30日，巴西桑托斯至中国北方港口粮食运价为31.179美元/t，较上期末下跌5.0%;本期平均31.80美元/t，环比上涨0.7%，同比下跌22.6%。

中上旬，太平洋航运市场货盘不多，租船人与船舶所有人報价差异较大，租船人不急于成交，市场整体处于僵持状态，随着远期合约价格走跌，粮食航线运价持续走弱，巴拿马型船太平洋市场租金承压下行。中国―日本/太平洋往返航线日租金从月初的1.3万美元跌至1.13万美元，跌幅13%。下旬，北太平洋市场美西粮食货盘增加，印尼至中国的煤炭货盘较前期略增，市场氛围有所好转，巴拿马型船租金止跌小涨。9月30日，中国―日本/太平洋往返航线日租金为美元，较上期末下跌8.4%;本期平均美元，环比下跌4.2%，同比下跌22.3%。印尼萨马林达至广州航线运价为5.228美元/t，较上期末下跌2.0%;本期平均5.161美元/t，环比下跌3.3%，同比下跌34.6%。

3 超灵便型船运输市场

超灵便型船东南亚航运市场运价呈平稳、阴跌、止跌反弹走势。上旬，东南亚市场煤炭货盘依然不多，但水泥熟料货盘尚可，市场供需相对平稳，租金水平表现稳定。中旬，煤炭、水泥熟料、镍矿石等货盘偏少，印度及南非等外围市场租金有所下降，东南亚市场支撑不足，中国南方/印尼往返航线日租金从美元的水平小幅回落至20日的美元。下旬，印尼发往印度的煤炭货盘增加，印度洋市场表现活跃，且国内进口的水泥熟料货盘支撑，东南亚市场运力再次趋紧，租金止跌小涨。9月30日，中国南方/印尼往返航线日租金为美元，较上期末上涨6.4%;本期平均美元，环比上涨9.5%，同比下跌31.8%。新加坡经印尼至中国南方航线日租金为美元，较上期末上涨3.3%。中国渤海湾内至东南亚航线日租金为美元，较上期末上涨1.5%。印尼塔巴尼奥至广州航线运价为6.690美元/t，较上期末上涨2.9%。菲律宾苏里高至日照航线运价为9.472美元/t，较上期末上涨6.3%。