涉外工程公司远期结售汇业务应用及会计处理

林清华 王丽丽

作者简介：林清华（1989-），女，汉，福建莆田人，中级会计师，管理学硕士，中国电力工程有限公司，研究方向：管理会计。

王丽丽（1978-），女，汉，山西忻州人，会计师，管理学硕士，中国电力工程有限公司，研究方向：实证会计。

摘要：近年来，国际金融汇率动荡不定，通过远期结售汇业务提前锁定涉外公司收汇风险对海外工程项目公司具有重大意义。本文旨在通过分析涉外工程项目公司的汇率风险，提出基于远期结售汇业务的防范措施，并探讨远期结售汇业务的账务处理方案。

关键词：海外工程项目公司；远期结售汇；会计处理

近年来，国际金融汇率动荡不定，外汇的剧烈波动造成了涉外公司的巨大风险，如何通过规避汇率变动风险来保障企业的正常经营成果，通过及时准确地把握汇率变动趋势来采取切实有效的汇率风险防范对策，已成为所有海外工程项目公司无法回避且迫切需要解决的问题。远期结售汇业务能够很好地锁定当期成本、保值避险，是涉外公司规避汇率风险的利器之一。远期结售汇是确定汇价在前而实际外汇收支发生在后的结售汇业务，客户与银行协商签订远期结售汇合同，约定将来办理结汇或售汇的人民币兑外汇币种、金额、汇率以及交割期限。在交割日当天，客户可按照远期结售汇合同所确定的币种、金额、汇率向银行办理结汇或售汇。

一、 海外工程项目公司汇率风险分析

外汇风险是指企业在国际金融经济活动中的以外币计价的资产、负债、盈余等由于未料及的外汇汇率变动而引起的价值增减变动的可能性。外汇汇率受到众多影响因素的影响，变化莫测，甚至可能在短时间内快速大幅波动，从而给企业经济利益带来重大不确定性。海外工程项目公司往往涉及重大金额的外汇收支，而且项目持续时间长达数年，外汇波动对企业价值产生重大影响。汇率波动在企业经营前中后给企业带来了经济风险、交易风险及会计风险。一方面，外汇波动影响涉外公司市场竞争力及未来外币资金收付价值使公司未来收益具有重大不确定性；同时，汇率变动也通过已经发生的交易来影响公司的营业利润增加企业经营活动风险；另外，汇率波动还将带来会计风险使海外工程公司的资产负债表中某些外汇项目金额发生变动的风险，从而给企业带来风险。

二、 海外工程项目公司远期结售汇业务及其风险分析

远期结售汇作为保障外汇价值、规避汇率风险的首选金融产品，自1997年4月开办以来，在国际外汇市场数次剧烈波动中起到了很好的避险作用。客户通过与银行签订远结协议，约定企业未来办理结售汇的外汇币种、金额、汇率及期限，在交割日当天，企业按照协议约定的币种、金额、汇率等向银行办理结售汇交割，从而提前锁定企业外汇成本。这种金融衍生产品能够提前锁定外汇的经济风险、交易风险及会计风险，对于需要大量收取外汇的海外EPC工程项目公司无疑是一大福音。但远期结售汇也存在一些风险：

首先，在汇率波动较大的情况下，银行远期结售汇报价可能低于公司对客户的汇率报价，或者说公司对未来期间汇率预测失准导致银行对远期结售汇的报价低于交割日实际汇率，使公司遭受汇兑损失；其次，远期结售汇业务操作专业性较强、复杂程度较高，对公司办理远结业务的员工及相关核算员的专业素质要求较高，容易因公司内部控制不完善等原因而导致风险；最后，远期结售汇业务还可能存在由于公司回款预测不准而导致远期结售汇延期交割的风险。

涉外公司进行远期结售汇业务目的是为了锁定汇率风险进行套期保值而非进行投机性、套利性的交易操作。尽管，远期结售汇业务存在一定风险，但是其能够平滑企业面临的汇率风险，使企业在汇率波动较大的情况下能够专注于生产经营，保持稳定的利润，是企业规避汇率风险的一大利器。

三、 海外工程公司远期结售汇业务会计处理

远期结售汇业务情况复杂，存在不跨期远期外汇准时交割、跨期远期外汇准时交割、远期外汇提前交割、远期外汇延迟交割、展期远期外汇等多种交割情况，而且远期外汇还存在折价、溢价、折算损益等交易结果，不同的交割情况及交易结果都对应着不同的账务处理方式方法，对公司财务人员专业素质提出了较高的要求。

海外工程公司开展的人民币远期结售汇、利率掉期等汇率/利率锁定业务需按交易性金融资产核算。交易性金融资产是指以公允价值计量，且其变动计入当期损益的金融资产。因而，海外工程公司远期结售汇业务账务处理涉及交易性金融资产、交易性金融负债、公允价值变动损益、投资收益——交易性金融资产投资收益、财务费用等科目。具体账务处理如下：

公司收到业主来款并签署远期结售汇合约时，只需按收款当日实际汇率，借记银行存款贷记应收账款；而无需进行取得交易性金融资产的账务处理。

交割日时，应按实际交割入账的金额与交易性金融资产当日价值之间的差额进行账务处理。若是盈利，则按交割价格借记银行存款人民币金额，按交割当日实际汇率贷记银行存款外币数，按差额贷记投资收益——交易性金融资产投资收益；若是亏损，则按交割价格借记银行存款人民币金额，按交割当日实际汇率贷记银行存款外币数，按差额借记投资收益——交易性金融资产投资收益。

若涉及远结外汇跨期，则在资产负债表日，公司需根据银行提供的交易性金融资产当期公允价值计算资产负债表日的远期外汇汇率（资产负债表日至交割日的剩余月份的远期合约汇率）与当初约定的外汇合约汇率的变动，若浮盈，则借记交易性金融资产贷记公允价值变动损益；若浮亏，则借记公允价值变动损益贷记交易性金融负债。交割日时，将已确认的公允价值变动损益转出，即红字冲销上述资产负债表日会计分录。

四、 海外工程项目公司汇率风险防范

海外项目管理内容纷繁复杂，汇率风险问题涉及到从项目投标到竣工结算之间的各个环节，做好海外工程项目公司汇率风险防范对海外工程项目公司意义重大。海外工程项目公司在汇率风险管理中可以采取以下防范措施：

1. 签约时锁定汇率风险、建立保值条款

一方面，企业在与海外业主签订项目合同时灵活把握选择收款币种。在对外合同谈判中，可灵活贯彻使用本国货币和原币进原币出两大原则，全力争取以原币计价从而规避汇率风险。另一方面，企业在与分包商签约时，若分包商要求以外币付款，则可与分包商协商一个固定的折算汇率或约定一个汇率区间约定若汇率波动超出约定范围则按实际汇率波动进行调整，从而锁定汇率风险。

2. 合理选择套期保值工具，防范、化解汇率风险

海外工程项目公司可以合理选择远期结售汇、外汇期权等金融工具，提前锁定汇率风险、增加投资收益，从而达到套期保值的目的。

3. 建立外汇风险管理机制，建立健全外汇管理内控制度

公司上层管理者应当重视外汇管理，在制定公司业务拓展计划及长期战略时应当充分考虑汇率对公司战略及目标的影响，制定一个长期的汇率风险管理控制目标，考虑公司资金储备。同时公司管理层应当注重外汇业务管理人才的培养，不断完善外汇管理的相关业务操作程序，提高汇率风险管理的监控机制。（作者单位：中国电力工程有限公司）

参考文献：

[1]张宏玲，远期结售汇在生产企业外汇风险管理中的应用，冶金财会，2006（2）.

[2]贾文，远期结售汇业务对造船企业会计处理的影响，经济视野，2013（15）.

[3]程天林，浅谈海外EPC工程项目规避汇率风险的管理，财经界，2010（8）.