互联网金融背景下商业银行经营对策的分析

孙可娜 徐雯雯

【摘要】随着互联网金融的发展，商业银行的支付、存贷等业务领域遭遇了前所未有的冲击。互联网金融满足小微企业和大众的金融需求，拓展了金融服务领域，不仅是现有金融体系的一种有利补充，而且作为平行于间接融资、直接融资的第三种金融模式，是互联网时代金融脱媒的具体表现。商业银行应该以此为契机，改变高度依赖利差收入的经营模式，提高中间业务水平，推进与各方战略伙伴等的深度合作，打造多元协调的收入增长模式，培养长期可持续发展能力。

【关键词】互联网金融 金融脱媒 商业银行经营 对策中间业务

一、我国互联网金融的异军突起

时下互联网金融发展如火如荼，互联网金融的话题炙手可热。互联网“开放平等、协作、分享”的精神向传统金融业务渗透，对现有金融模式产生很大的影响。互联网金融与金融互联网不同，不是简单将业务从线下转移到线上，而是在金融领域的带来的支付方式、投融资方式、理财方式的创新和突破。

一是在支付方面，第三方支付平台作为买卖双方在交易过程中的资金“中间平台”，较好地解决了资金安全和网络支付问题，并且第三方支付企业还进行预付卡企业、银行卡收单等业务。截至2013年底，获得第三方支付牌照的公司有250家，2013年中国第三方互联网支付市场交易规模达53729.8亿，同比增长46.8%，整体市场持续高速增长。

二是在网络融资方面，以阿里小贷为例，凭借电子商务平台掌握客户的交易数据，准确掌握了客户的信用水平和还款能力，风险的控制能力更强。截至2014年3月底，阿里小贷为超过了70万家电子商务平台的小微企业、个人创业者提供融资服务，累计投放贷款超过1900亿元。同时国内的P2P网贷网站数量近两年迅速增长。据第一网贷提供的资料显示，截至2014年2月底，全国P2P网贷平台共626家。

三是在线理财产品销售方面，余额宝无缝对接天弘基金的增利宝，从而获得相对较高的收益，同时客户能随时提取余额宝内的资金用于网上购物、支付宝转账等，提高收益的同时兼顾了资金的流动性。截至2014年6月底，余额宝规模为5741.6亿人民币，余额宝的用户数目已突破一亿关口。

互联网金融服务的领域主要包括支付结算、网络融资、理财领域等等。

二、互联网金融是现有金融体系的有利补充

在互联网金融创新中，小微企业和普通民众都可以通过互联网进行各种金融交易，市场参与者更为大众化，互联网金融创造出的巨大效益更加普惠于普通民众，是一种更为民主化的金融模式。

（一）互联网金融提高了金融的普惠程度

互联网与金融的深度碰撞、现代信息科技与金融的渗透融合已然成为现代金融业不可逆转的发展趋势。互联网金融提高了金融的普惠程度，金融服务的覆盖面明显提高。

1.联网金融实现信息的有效分享，有效控制信贷风险。商业银行作为金融中介的一个重要原因是因为资金融通时的信息不对称，互联网金融的出现降低了资金融通的交易成本和信息不对称。互联网金融的优势是大数据，阿里巴巴、京东商城等为代表的电商企业依托其掌握的交易数据和信用信息优势，进行内部的信用评级问题和风险计算。阿里小贷管理层称，该公司已实现单笔信贷成本2.3元、客户3分钟获贷、不良率低于1%。

2.互联网金融有效解决小微企业融资难题，服务于实体经济。近年来，P2P网贷平台、阿里小额贷款以及电子商务企业的供应链金融等新兴互联网金融都不约而同的瞄准中小企业市场。电商信贷模式、P2P网络贷款模式、众筹模式等互联网金融信贷业务作为一种新型的信贷方式，其扩大了信贷对象的范围，使得许多小型企业可以获得融资渠道。

3.互联网金融满足了碎片化理财需要，拓展金融服务的领域。互联网金融有效的整合了交易、支付和理财等业务。互联网金融理财模式是对传统理财模式的有力补充，有效的提升了理财活动的便捷性。余额宝规定最低的投资额是1元，大大降低了理财产品的门槛，调动大众的理财积极性。

（二）互联网金融引发新一轮金融脱媒

互联网金融的蓬勃发展，对金融脱媒的影响也越来越大，互联网金融高效率开发贴近用户需求的金融产品和模式，对商业银行的存贷、支付业务领域造成了前所未有的冲击，互联网金融创新再掀金融脱媒浪潮。

互联网金融模式通过搭建高效便捷的信息交易平台不断弱化金融中介的作用，是一种金融脱媒的行为。最早的金融脱媒现象发生在20世纪60年代的美国，大企业纷纷摆脱商业银行中介，在市场上发行债券、股票和短期商业票据进行融资，银行面临着存款的转移和贷款需求的减少，这可视为第一轮的金融脱媒过程。而互联网金融的异军突起，资金供求双方不再需要银行或交易所等中介机构撮合，可以通过网络平台自行完成信息甄别、匹配、定价和交易，去中介化作用明显。一些研究者甚至将其上升为平行于间接融资、直接融资的第三种金融模式，即依靠互联网摆脱金融中介机构的新模式，它与传统金融行业形成了相互博弈，相互促进，有益补充了现有的金融体系。

互联网金融作为一种新型金融形式，是传统金融体系的一种有力补充，对服务实体经济有积极的促进意义。互联网金融与银行业应该做到相互渗透融合，共同发展，从而形成更加充分的竞争，更好地服务于实体经济，服务于大众，使小微企业、个体创业者和居民个人等金融弱势群体普遍受益。

三、商业银行应对互联网发展的建议

互联网金融的兴起抢夺了银行客户资源，颠覆了银行传统经营模式和盈利模式，给商业银行带了挑战。伴随着大数据和云计算等互联网信息技术的飞速发展，资金供求双方的信息不对称明显降低，商业银行的中介功能逐渐的弱化。但商业银行本身具有无可匹敌的资金实力，拥有基础设施完善，物理网点分布广泛，诚信度高等优势，商业银行应该结合自身的优势，应对互联网金融对商业银行到来的冲击。

（一）改变传统理念，提高中间业务水平

互联网金融出现，将给商业银行变革的动力，商业银行需要审时度势，趋利避害，创新发展。商业银行应该强化核心业务的领先优势，改变高度依赖利差收入的经营模式，加大和扩展中间业务。商业银行中间业务品种繁多，通过中间业务的发展，促进商业银行业务收入结构的多元化，打造多元协调的收入增长模式，带动存贷款业务的发展，培育核心竞争能力，改善金融服务，实现可持续发展。

（二）推进与战略伙伴的深度合作，打造“金融超市”

从余额宝式的基金销售方式来看，商业银行在与基金公司的合作仅仅停留在代销的基础上，没有深度发掘可赢利点。商业银行应该推进综合经营，通过与证券公司、保险公司、信托公司和基金公司等战略伙伴的深度合作，积极实践综合经营，打造“金融超市”。商业银行应该敏锐的观察客户需要，提升客户体验，切实给客户带来便捷性，拓展商业银行生存和发展空间，提高盈利水平。

（三）加强与电商和小额贷款公司的合作，达到互利共赢

目前，大企业信贷市场萎缩，商业银行的贷款结构将发生很大变化。从国际经验看，最后信贷市场将集中在中小企业和个人零售客户。中小企业占一国企业的绝大多数，它必然是商业银行重要的服务对象，并且中小企业客户和零售客户有迫切的投融资需求，商业银行应积极加强与电商和小额贷款公司的合作。将贷款打包出售给小额贷款公司，而由小额贷款公司做零售，达到互利共赢。商业银行通过与电商平台的合作，借助电商平台的大数据资源，双方各司其职，开拓小微贷款的发展之路。

（四）建立以客户为中心的经营理念，提升客户的体验

互联网金融具有参与度更高、透明度更强、操作更便捷使客户享受到了全新的体验，传统商业银行比以往任何时候都应重视为客户提供更快捷、便利的金融服务，来避免客户的大量流失。商业银行应该简化业务操作流程，提高服务效率，提升客户的体验，以客户为中心，开发出更多的满足客户个性化需求的金融产品。充分整合客户结算、融资、理财等多元需求，为客户提供一揽子的金融产品和服务。

参考文献

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[5]葛兆强.商业银行经营管理十论[M].经济管理出版社：2012.

基金项目：该文系2013年度天津市社科规划项目《构建滨海新区新型资本市场体系研究》的阶段性研究成果，项目编号：TJYY13-024。

作者简介：孙可娜（1954-），女，汉，天津，硕士，教授，研究方向：金融管理研究；徐雯雯（1989-），女，汉，山东威海，在校研究生，本科，研究方向：金融管理与金融工程。