公司治理对盈余管理的约束作用实证研究

丁正丽

【摘 要】在本文中，将具体的根据来自上市公司的样本材料，进行对公司治理对盈余管理的约束作用的实证研究，经过对这些数据的整理和分析，最后得出结论：通过公司治理可以有效的提升对盈余管理的约束作用。

【关键词】公司治理；盈余管理；约束作用；实证研究

作为企业利润的重要组成部分之一，一个企业的盈余管理能否得到有效的监督管理和约束一直是企业管理人员以及企业持股人员所关注的焦点问题之一。鉴于盈余管理的重要作用，以及企业的管理人员和企业的控股人员利益上存在的分歧性，这就要求公司企业的会计工作人员在设计具体的公司盈余管理方案的时候，结合公司治理的方案，实现对盈余管理的有效控制。在本文之中，笔者将结合公司治理对盈余管理的约束作用实证，谈一谈公司治理对盈余管理的约束作用。

一、国内外对公司治理对盈余管理的约束作用的研究现状

根据国内外对于公司治理对盈余管理的约束作用的研究，对企业的具体盈余管理是建立在对整个企业所有相关人员共同利益的维护的基础之上的。但是，由于企业之中的实际管理人员和企业之中的控股人员之中在利益层面存在着分歧性，这些分歧的存在就很有可能会威胁到企业之中的实际管理人员和企业之中的控股人员的实际利益。这就诞生了盈余管理的概念，盈余是一个企业的财务管理信息的重要层面，是一个企业内部人员进行对自身利益追逐的有效利用对象。所谓盈余管理，就是企业的管理人员利用编制相关的盈余信息的便利，实现对企业的控股人员的蒙蔽，会影响到企业的财务信息的真实性。但是，盈余管理在一定的范围之内优势可以被法律所允许的，这就要求采用相关的手段将盈余管理控制在一定的范围之内。针对这样的情况，就需要采用相应的公司治理手段，来进行对盈余管理的监督，实现对盈余管理的约束作用。

二、公司治理对盈余管理的约束作用实证研究

1.进行公司治理对盈余管理的约束作用实证研究的样本来源

进行公司治理对盈余管理的约束作用实证研究的样本来源主要是市场上进行公示的几种大型上市企业，这些上市企业拥有着足够的持股人，也拥有着相应比较完善的企业管理层结构。在进行具体的样本筛选的过程之中，要根据相应的原则进行样本的筛取工作：第一个方面，样本的选择要符合时间比较稳定的原则，因为进行研究的样本都要在一定的时间期限之内，进行对这个企业的持续调查，才能够真实有效的发现公司治理对盈余管理的约束作用；第二个方面，当做样本的企业要具备完整的数据库信息系统，这样才能够获取到相应的数据材料，这样才能够获得足够的财务信息，掌握住足够的信息才能够拥有足够的理论基础，进行公司治理对盈余管理的约束作用的研究工作。当样本信息收集完全之后，就可以使用相关的软件来进行公司治理对盈余管理的约束作用的实证研究。

2.进行公司治理对盈余管理的约束作用实证研究的具体研究方案

进行公司治理对盈余管理的约束作用实证研究，要从公司的盈余管理的组成结构和具体的组成结构，具体的研究公司治理对盈余管理的约束作用，具体的来说，要从以下几个方面进行具体的研究工作：第一个方面，要从这个企业的董事会成员的数目开始探究，看看这个董事会的成员是否符合研究需要；第二个方面，由于进行探究的时候主要是对企业的经营管理人员和企业的控股人员之间的分歧性进行研究，所以要先查明这个公司的控股人员是否就是这个公司的经营管理人员。除此之外，这个企业的董事会对企业的作用效力，这个企业的经营管理人员的具体权限都是要进行研究的对象。

3.进行公司治理对盈余管理的约束作用实证研究的结果分析

通过对具体统计的样本信息的分析处理（包括线性回归处理等数学处理手段），可以发现公司治理对盈余管理的具体约束作用：第一个作用是，如果企业的董事会的规模足够大，那么公司的治理就会更加彻底，对盈余管理的约束作用也就会越大；第二个作用是，如果一个企业的控股人和经营管理人是同一个人，并不会对盈余管理产生很明显的约束作用，因为企业的运行工作毕竟是一个管理层来完成的；第三个作用是，如果只是简单的控股人，并不会对企业的盈余管理产生明显的约束作用。

三、结语

盈余管理作为一个企业财务信息的重要组成部分之一，是一个企业正常运行的重要保证之一，只有对企业对盈余管理有着足够的约束作用，才能够保证企业的正常运行。在本文之中笔者根据企业之间经营管理者和企业的控股人员之间的分歧性，并选取了一些企业的实例，进行了公司治理对盈余管理的约束作用的实证研究，以求找寻出解决企业盈余管理的有效方法。以上是本人的粗浅之见，由于本人的知识水平和文字组织能力有限，文中如有不当之处，还望相关的工作人员不吝赐教。

参考文献：

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