基于企业财务管理过程的税收筹划探讨

王炳荣

财务管理作为企业管理的重要组成部分，是对企业的资本筹集、运用及成果分配进行管理的一项经济活动。成本是财务管理过程中影响企业经济利益的主要因素之一，税收筹划成为财务管理的重要组成部分，贯穿企业财务管理的始终。

一、财务管理与税收筹划

（一）财务管理的概念。财务管理是对企业的筹资、投资、资本运营及成果分配等经济活动进行组织并处理相关财务关系的一项综合性管理工作。是对企业经济活动进行的全过程管理，贯穿于企业发展的各个领域，涉及筹资活动、投资活动及利润分配活动等内容。

（二）税收筹划的概念及特点。税收筹划目前尚无权威性的定义，一般意义上的理解为，税收筹划是在税法规定的范围内，充分利用税法所提供的一切优惠政策，通过对经营、投资及理财活动的事先筹划和安排，尽可能地取得“节税”的税收利益，其要点主要体现在三个方面：合法性、目的性和筹划性。

第一，合法性。税收筹划只能在国家法律、法规及政策许可的范畴内进行。违反法律规定逃避税收负担是偷税行为，必须加以反对和制止。第二，目的性。税收筹划有明确的目的，即取得“节税”的税收利益。无论是当前需缴纳的税收还是以后需承担的税负，税收的支付尽可能达到最小。第三，筹划性。筹划性表示税收筹划必须事先规划、设计安排。

（三）财务管理与税收筹划的关系。企业财务管理与税收筹划是相互联系、相互影响的。一方面，企业财务管理中的决策与税收问题紧密相关，通过税收筹划能够合理节约税款支出，增加现金流量和净利润，提高偿债能力，促进企业经营活动的良性循环，提高企业经济效益和经营管理水平。另一方面，税收筹划方案的拟定和执行是以财务管理为基础进行的。税收筹划的应用要通过财务策划，对税收筹划进行可行性分析，对收益与成本进行比较分析，最终确定纳税方案。而且，税收筹划方案的有效执行离不开财务控制。财务控制为税收筹划方案的落实及顺利进行提供了必要条件。当企业的生产经营情况发生变化或者税收政策出现调整的时候，企业需要运用财务手段对税收筹划方案作出调整。

二、税收筹划在财务管理中的重要性

（一）有利于实现企业价值最大化。财务管理的最终目标是实现企业价值最大化。税收筹划时企业通过仔细研读国家的税收法律政策，以政府的税收政策为导向选择经营项目，充分利用税法规定的各项优惠政策，无疑有利于企业价值最大化的实现。

（二）有利于提高财务管理水平。税收筹划是一项专业性和政策性都较强的工作，要求相关人员不仅熟知国家的税收法律制度和具备较高的税收理论水平，还要求有较强的业务能力。企业必须重视培养具备财税、会计、法律等多方面知识的复合型人才，才能使企业的税收筹划成为可能，因而提高了企业的财务管理水平。

（三）影响财务管理工作的质量。财务管理是包括筹资、投资及财务成果分配等内容的过程管理，每一环节都与税收密切相关。能否在每一环节通过财务管理做出合法、优化的税收筹划，为企业取得“节税”效应，直接影响财务管理工作的质量。

三、税收筹划在企业财务管理中的应用

（一）税收筹划在筹资阶段的应用。资金是一切经济活动得以开展的前提和根本保证，企业在筹集资金的过程中，除了考虑资金的筹集渠道和筹资规模外，还必须考虑筹资活动过程中的纳税因素，从税收的不同处理方式上寻求低税点。企业的筹资方式主要分为吸收直接投资、发行股票、留存收益等权益筹资方式和发行债券、银行借款、融资租赁等负债方式。不同的筹资方式为企业带来不同的预期收益的同时，也给企业带来不同的税费水平。就负债筹资而言，企业需要支付利息，列入财务费用的利息支出按照税法的规定允许从所得税前的利润中扣除，而发行股票等方式支付的股息则不允许税前扣除。由于借款的费用支出具有抵税的功能，只要企业具备偿债能力，适度举债经营比吸收投资等筹资方式优先考虑。在利用外资方面，优先考虑技术密集型和知识密集型合作项目，以享受较多的税收优惠政策。

（二）税收筹划在投资阶段的应用。企业投资决策的出发点旨在以最小的投资成本换取最大的经济效益，企业在进行投资预测和决策时，首先考虑到的是投资的预期效益，而预期效益的多少受成本高低的影响。对投资者来说，税款是投资收益的抵减项目，企业的应纳税额的多少直接影响到投资的最终收益，特别是所得税对投资收益的影响尤为明显。企业的投资包括狭义上的对外投资和广义上的对内投资，这就需要在具体的投资时做好税收筹划。对外投资，股权投资收益一般能够享受定期的减、免税优惠，而债权投资收益一般需要纳税，企业在进行投资选择时，不能简单比较投资收益的绝对额，还要分析由投资收益带来的税收负担对企业的影响。对内投资时，企业要用好用足投资抵免这一优惠力度大的税收优惠政策，以争取最大的税收优惠效果。税法规定：企业投资于我国境内的符合国家产业政策的技改项目，所需国产设备投资的40%，可以从设备购置当年的新增企业所得税中抵免。若企业在设备投资前，能预测到未来各年盈利情况良好，能产生足够抵免的应纳所得税额，从而确定每年度的设备投资额，将大大减轻企业的税收负担。另外，固定资产折旧方法的选择、存货计价方法的选择都可以通过筹划实现“节税”的效果。以固定资产投资为例，固定资产投资支出以折旧的形式计入企业的成本费用中，税法规定折旧费用允许从所得税前列支，因而它的高低直接影响企业的税前利润水平和应纳税款的多少。签于折旧明显的抵税作用，企业在进行投资决策时必须充分考虑折旧因素的影响，选择合适的折旧方法。此外，还可以考虑从以下几个方面进行税收筹划：第一，通过分析市场经济条件，选择合适的组织形式，然后确定组织形式的税收负担。比如，我国对公司和合伙企业实行不同的的纳税规定，企业可以选择适合自己的经营方式。第二，根据国家在不同地区的税收政策差异，结合企业的实际和经验分析，综合考虑能享受到的税收优惠，选择合适的投资地点，然后制定投资方案的税收筹划方案，以此减少企业的税收负担，提升企业的盈利水平。

（三）税收筹划在利润分配阶段的应用。广义上的利润分配包括税前和税后两个阶段，税前主要涉及到企业所得税的问题，税法规定，企业的年度亏损可以在以后年度连续五年税前弥补，这对于新办企业及投资巨大造成当年亏损而又能较快实现盈利的企业来说，税前补亏无疑减少了税收支出。税后利润分配主要是实现对投资者的分配及形成留存收益，对投资者分配的税收筹划主要体现在个人所得税的筹划。以股份公司为例，给投资者发放现金股利，投资者要交纳个人所得税，公司要有现金流出，若公司没有足够的现金，对双方而言都不是最好的股利分配政策。此时，公司可以采取发放股票股利的分配政策，一方面投资者不用缴纳个人所得税而且还可以在合适的时机通过出售股票获取收益；另一方面，公司不会因现金流的不足产生财务危机，还会因股本数量的增加而壮大资本实力，提升企业价值。对于留存收益等内部积累的税收筹划，可以用内部积累来扩大生产规模或者开发新的项目，能够享受投资退税的优惠政策，以此达到节税的目的。

四、在财务管理过程中实施税收筹划应注意的问题

（一）正确区分税收筹划与避税的区别。税收筹划与避税都是以减轻企业的税收负担为目的，税收筹划以明确的法律条文为依据，其实施与税法的内在要求相一致，顺应立法意图，动机是合理的，手段是合法的，因而是税法允许甚至是鼓励的。而避税是利用现行税法的缺陷或漏洞规避国家税收，是与国家税收的立法精神相悖的。不可否认，由于现行的税收制度还不是很完善，在实际的工作中，税收筹划与避税有时难以区分，在税收政策导向不是很明确的时候，税收筹划就有可能转化为避税行为。这就需要税收筹划人员及时学习了解国家的最新税收政策，准确领会税收法律法规的精神实质，结合企业的经营特点，不断变化税收筹划的方式方法，使税收筹划不致背离正确的轨道。

（二）加强对税收筹划风险的控制与防范。成功的税收筹划能给企业带来节税的效应，有利于企业的发展，但税收筹划也蕴含了一定的风险因素。并不是所有的筹划方案都是成功的，而一旦筹划失败，带给企业不仅是经济方面的损失，还会让企业的声誉受到影响，得不偿失。这就要求企业重视税收筹划的风险因素，加大对企业财务人员的风险业务培训，对企业的税收筹划方案进行风险评估，确保筹划方案的顺利、有效实施。

（三）综合考虑企业的整体效益。税收筹划的目标是获得税收利益，但税收筹划不能只局限于个别税种税负的高低，而应着重考虑整体税负的轻重，因为企业的经营目标是获得最大总收益，这就要求企业的总体税负最低。在考虑整体税负的同时，还要着眼于企业生产经营业务的扩展，即使缴纳的税收的绝对额增加了，甚至税负也提高了，但从长远来看，能使资本回收率增长，也是可取的。税收筹划的理想目标是总体收益最多，或许纳税并非最少。

[1]赵红梅.企业税收筹划与财务管理的相关性分析.《中国外资》.2012年12月.

[2]蒋拓.浅析税收筹划和企业财务管理.《税务筹划》.2012年10月.

[3]杨涛.税收筹划在财务管理中的具体应用.《时代金融》.2012年第10期.