金融支持天津小微企业发展的对策建议

■王维红

天津小微企业发展现状

在我国经济发展过程中，小微企业在解决就业、优化产业结构、支持经济增长方面发挥重要作用，小微企业的金融需求能否得到满足，很大程度上决定着金融业支持实体经济的质量和成效。2011年政府工作报告提出：加强对符合产业政策、有市场需求的小型微型企业的信贷支持，切实降低实体经济融资成本。

在相关政策引导下，到2011年底，天津市中小企业发展到16.6万家，比“十五”末翻一番，其中农业企业0.13万家，工业企业4.26万家，建筑业企业0.87万家，服务业企业10.86万家。个体工商户22.13万户。实现地方税收1120亿元，同比增长37%。

2011年天津市小微企业经济运行具有以下特点：

1.运行质量显著提高

中小企业在经济总量持续扩大的同时，企业的赢利水平显著提高。1-9月，中小企业实现营业收入1.51万亿，同比增长42.74%；实现利润总额857.4亿元，同比增长90.67%。

2.民营企业是中小企业的主体

2011年1-9月，天津市中小企业中有民营企业14.82万家，占中小企业的92%。2011年全市民营经济实现增加值超3600亿元，占全市生产总值的40%以上。

3.工业企业支撑带动作用显著

2011年1-9月，天津市规模以上中小型工业企业8478家，占全市规模工业的99.3%，说明天津市中小企业发展较为健康，偏重在制造业、工业等实体经济领域发展。

4.小微企业增速快于大中型企业

天津市规模以上工业增加值同比增长24.3%，其中小型企业增加值增长最高达到57.6%，高于全市平均水平33.3%；大中型企业增加值增长较低，分别增长15.1%和18.9%。

虽然天津市小微企业在2011年获得很大发展，但是，小微企业由于自身规模小、实力弱，抗风险能力低，在当前的经济运行情况下，小微企业的总体现状仍然是群体规模较小、龙头企业较少、创新能力较弱、产业集群水平较低，发展存在很多问题。天津市小微企业在以下五个方面的困难最为突出：融资难，反映更为突出的是小微型企业的融资难；企业税费比较重；原材料上涨和人工成本上升比较快；中小企业自身素质比较低，创新能力不强；从政府方面来看，提供的公共服务支持不足。其中，小微企业融资难问题最为亟待解决，是本文研究的重点。

天津市小微企业金融支持环境

近年来，国家出台很多金融支持政策支持小微企业发展，如2011年国务院出台扶持中小企业特别是小微企业发展的9项金融财政措施，政府工作报告提出“加强信贷支持、规范发展小型金融机构”等改善小微企业融资环境的措施。天津市目前已有20多家商业银行成立了60多个专门面向小微企业的信贷机构。各家银行根据各自的特点，积极创新金融产品，探索并成熟了多种中小微企业金融服务合作模式，实现了银企双赢。2011年天津市小额贷款公司已达81家，2012年底前有望达到150家。小贷公司注册资本达到76亿多元，2011年底，各小贷公司累计放贷达到150多亿元，贷款户数6000多户，贷款余额超过80多亿元，其中为小微企业和三农放贷达到70%以上。

但是，天津市小微企业发展金融支持仍存在不足：

1.大型银行不愿意放贷给中小企业

银行存在面向大企业、大城市和大项目的偏好，在贷款时之所以厚此薄彼。原因在于民营与中小企业贷款出现问题，变成坏账，要追究责任；而作为政府与国有大中型企业的大项目贷款，即使变成坏账，相对来讲，也不会过多追究管理层责任。目前，从数量上看，全国大企业不到一万家，占全国企业数的0.1%，中型企业不到10万家，占全国企业数的1%，，其余99%都是小企业。大、中、小企业在银行的贷款比例却与其数量不相适应。据中国人民银行统计，2010年全年，累计新增企业贷款5.7万亿元，其中大、中、小企业新增贷款占比分别是40.9%、34.3%和24.8%。

2.投资基金忽视中小微企业的股权投资

投资基金出于避险考虑，更多的倾向于投资上市前成熟企业的股权投资，使得最需要资本金支持的初创期企业难以得到创业投资的支持。

3.现行监管体制不适应中小金融机构

由于国有控股和股份制银行分支机构在银行业占主导地位，监管机制主要针对大银行机构设计，在理念、方法、机构设置、担保等方面不适应蓬勃发展的中小金融机构。

4.中小企业治理结构、财务管理不规范，不利于银行对企业资金的监督

中小企业融资过程中信息不对称问题较严重。没有经过外部审计的财务报告，赢利能力难以预测，加剧了中小企业融资信息不对称的程度，加大了融资难度。

金融支持小微企业发展的国际经验

借鉴外国成功经验对天津制定对小微企业的金融支持对策很有意义，美国是最有代表性的国家，本部分就美国金融支持小微企业发展的国际经验进行分析，以期对天津小微企业发展有借鉴意义。

1.立法支持小微企业融资

出台 《国际中小企业法》、《小企业投资法》、《中小企业政策法》等法规，加强对中小企业的金融支持。

2.设立中小企业服务机构引导民间资本向小微企业投资

如小企业管理局、美国进出口银行，其职能就是为中小企业提供信用担保，与商业银行进行合作。

3.创新中小企业直接融资渠道

在证券市场上有专门的中小企业融资市场。

金融支持天津小微企业发展的政策建议

通过以上分析发现，随着政府和社会对小微企业的重视，天津小微企业金融支持的环境有了很大提升，但是，与发达国家相比，天津在小微企业的金融支持方面仍然存在不足，需要进一步完善。

1.完善金融支持小微企业的相关制度

政府通过财税政策调动大型商业银行面向中小企业提供融资服务的积极性，通过中小企业信贷业务营业税减免、所得税调减、允许中小企业融资的利率浮动上限提高等举措，直接降低银行等金融机构中小企业贷款业务的成本和风险，提高贷款收益。

2.设立政策性国家中小企业银行解决小微企业融资难

针对中小企业和小微企业应该建立与之相匹配的中小型银行体系。世界上大多数国家都通过设立专业金融机构对中小企业提供信贷支持，如法国的中小企业设备贷款银行、加拿大的联邦企业发展银行以及韩国的中小企业银行等，都是政府设立的专门用于支持中小企业融资的金融机构。根据我国实际情况，可建立有利于促进中小企业发展的中小型银行体系。由于中小型银行具有很强的地方性，与当地中小企业有着更多的直接接触，尤其是小型地方银行与一些中小企业本身就有着产权关系，内部有着更好的激励和约束机制。

3.加强监管与政策协调

在小微企业金融支持方面，银监会要积极推进机构准入、存贷比考核、资本计量以及不良贷款容忍度等方面的差异化监管政策。

4.优化信贷投放结构，引导信贷资金流向小微企业这一薄弱环节

以信贷结构调整促进产业结构调整和经济转型。加强对科技型中小企业和小微企业的金融支持。目前，天津市共有中小型企业16万家，其中科技型中小企业仅有1.25万家，占9.1%，亟需信贷投放倾斜。

5.拓宽融资渠道，增加直接融资

要将金融服务支持小微企业落到实处，除加强银行信贷支持外，还要拓宽企业获取资金的渠道，比如扩大股票、债券等直接融资对企业的帮助。尝试构建风险投资和股权投资为主体的多层次股权投资体系，提高中小企业的直接融资比例。以天津股交所为例，2010年的挂牌企业数61家，2011年的挂牌企业数129家，显示了小微企业直接融资渠道的扩大。

6.放宽民间资本，鼓励小型金融机构发展

金融业原来过高的准入、管制，使民间资本很难进入。如果没有社会资金进入，只靠国有控股的大型金融机构，将难以完成支持小微企业的任务。民间资金如能顺利进入金融服务领域，可通过有组织的渠道，获得长期而稳定的回报，既解决了民间资金投资出路问题，也让金融企业获得新的发展资金，成为当前中小企业急需的源头活水，增强为实体经济服务的能力。

7.建立和完善小微企业信用体系

增强小微企业信息透明度，使得商业银行能够有效地判断小微企业风险并批量化管理小微企业贷款。

8.业务模式和产品服务的创新是银行不断提升中小企业服务的核心

天津市各大银行纷纷出台针对小微企业的金融创新产品，值得广为推行，例如信用等级评定、授信、用信一并办理的“简式贷款”，符合节能减排项目的“绿色信贷”，为重点“科技小巨人”实行的“信托贷款”，以经营者的从业经验、信用状况等非财务因素指标作为重要评估的依据的“中小企业信用共同体贷款”。

参考资料

1.王爱俭.创新对实体经济的金融服务[J].中国金融，2009，（7）.30.

2.张茉楠.应扶持中小企业回归实体经济[J].理论管理，2011，（3）.39.

3.新华网.两会专题：http：//www.news.cn/politics/2012lh/.

4.天津中小企业经济运行网.数据查询专栏：http：//www.jjyx.gov.cn/.

5.天津中小企业经济运行网，数据查询专栏：http：//www.jjyx.gov.cn/.

6.天津中小企业发展促进局http：//www.smetj.gov.cn.

7.新华网天津频道.http：//www.tj.xinhuanet.com/.