中小企业融资风险与控制研究

陈明

中小企业融资管理是企业决策水平提高的必要前提，因此加强对风险意识的认知、制定有效的防控措施，对于企业的健康发展至关重要。本文围绕风险控制，提出了有效的防控建议，以此改善信任缺失、信息不对称等大环境下的中小企业融资问题。

中小企业作为社会经济中最为活跃的部分之一，在促进世界经济、企业生产技能、就业率和国家税收收入等方面都发挥着积极的作用。然而，由于实力较弱、资信程度不高以及抵御市场风险能力不强等因素的影响，中小企业在融资风险与控制方面常常面临着各种问题。因此，怎样加强对中小企业融资风险的防控、解决融资风险隐患等，就成了提升中小企业决策水平和推动社会经济发展的必要前提。

一、我国中小企业融资风险的成因

（一）信息不对称

信息不对称是指中小企业与金融机构之间在信息获取、分析和应用方面存在差异，使得金融机构难以准确评估中小企业的信用风险，导致融资难度加大。中小企业与金融机构之间的信息不对称是一个普遍存在的问题，中小企业往往希望保护企业的商业秘密，因此不愿意公开过多的财务和经营信息。与此同时，由于缺乏专业知识和经验，也难以准确地利用和分析财务信息。在中小企业融资过程中，金融机构需要了解企业的负债、经营状况、财务状况、信用等信息，以准确评判企业是否具有还款能力和还款意愿。但通常情况下，中小企业追求隐私保护和维护商业秘密，不愿对外公开过多的财务和经营信息，同时也因缺乏专业知识和经验难以准确利用和分析财务信息，这导致信息不对称的问题。在这种情况下，银行可能会采用高昂的贷款利率或限制贷款额度等方式来应对这一问题，从而导致中小企业融资成本上升，融资难度加大。

（二）相关法律法规不健全

中小企业融资过程中，相关法律法规制度不完善、不规范，导致企业和金融机构难以依据明确的法律法规原则开展融资活动。这可能会导致金融机构在风险管理方面占据优势，而中小企业则面临着更大的风险与不确定性。在现行的法律制度下，许多中小企业往往遭受到诸如融资渠道较窄、融资利率偏高、融资时序复杂等方面的困扰。解决此类问题需要借鉴国际先进的法律法规和规章制度，制定适应中小企业市场需求的法律框架，保障中小企业的融资权益。此外，加强宏观经济调控、建设健全的金融体系、加强企业信用体系建设等也是解决中小企业融资困境的重要措施。政府应积极推动中小企业的发展，加大对中小企业的支持力度，提供更好的融资环境和政策支持。

（三）经济环境方面的制约因素

宏观经济环境的变化对中小企业融资产生的负面影响，包括利率水平、通货膨胀、国际经济环境等方面的变化。利率水平是影响企业融资成本的重要因素，如果利率居高不下，中小企业的融资成本就会增加，融资难度也会加大。另外，通货膨胀也会影响企业的融资成本，可能造成中小企业的财务压力增加。国际经济环境因素，如国际经济走势、国际货币政策和国际贸易政策等都会导致中小企业融资的不确定性加大。例如，美国贸易政策的变化可能导致中国企业的出口减少，从而影响中小企业的融资需求。对于中小企业来说，宏观经济环境的变化可能增加它们融资的难度和成本。因此，中小企业在融资过程中应密切关注宏观经济环境的变化，并灵活调整融资策略。同时，政府和金融机构也应关注宏观经济环境对中小企业融资的影响，提供相应的支持和政策调控，以促进中小企业的稳定发展。

二、提高我国中小企业融资风险控制的策略

（一）加大融资风险的管理力度

加大融资风险的管理力度，可以有效降低融资风险，提高企业融资能力和可持续发展水平。中小企业可以制订详细的风险管理计划，包括风险识别、风险评估和风险控制等内容，通过制订风险管理计划，有计划地防范可能出现的风险，减少风险发生的概率。中小企业在融资过程中，除了要考虑内部的风险，还需要关注来自外部市场和经济环境带来的风险。因此，中小企业应加强对外部市场和经济环境的研究，及时掌握和分析外部风险对企业的影响。中小企业应加强企业内部管理，规范企业经营行为，提高财务管理能力和水平，强化企业信息披露，防范内部风险的发生。建立健全的内部控制制度，规范企业财务管理、营销管理、生产管理等各项经营活动，从源头上减少风险的发生，并加强对内部控制制度的监督和检查。中小企业应该以诚信为本，建立诚信的企业形象，增强金融机构对企业的信用度，从而降低红线风险。中小企业可以选择建立稳定的合作关系，比如与银行、保险公司等金融机构建立合作关系，不断积累金融信用，增强企业的融资优势。

（二）完善相关法律法规

为了提高中小企业的融资能力和降低融资风险，需要完善相关的法律法规，制定中小企业融资安全保障基金管理办法，加强对中小企业融资安全保障体系的监管、评估和提升。推动建立中小企业信用信息共享平台，建立全面准确的信用信息，及时识别风险，提高风险评估的准确性，降低对企业融資的不良影响。制定特殊保护政策和措施，对中小企业采取优惠的税收政策、减轻企业成本及社保负担等，提高企业融资能力和减轻财务压力。建立金融机构的监管制度，完善信贷管理体系，加强对中小企业的融资风险管理和风险评估等工作，从源头上减少风险的发生。加大资金投入，提高中小企业融资新思路、新技术的应用能力，加强中小企业财务管理和风险管理等相关技能的培训，增强企业的融资能力。建立专业征信评级机构，监管中小企业融资过程中的信息透明度，开展对企业信用、经营状况等方面的评级工作，帮助金融机构和企业做好风险控制工作。通过完善相关法律法规，可以为中小企业的融资提供更大的支持和保障，同时可以降低企业融资风险，促进中小企业稳健地发展。

（三）拓展中小企业的融资渠道

中小企业的融资渠道较为有限，融资难是中小企业的普遍问题之一。拓展中小企业的融资渠道，让中小企业在融资方面拥有更多的选择，从而提高企业的融资能力和竞争力。政府可以鼓励金融机构开发和推出多元化的融资产品，如供应链融资、股权融资、债券融资、个人征信贷款等，为中小企业提供多元化的融资选择。政府可以提高中小企业信用贷款的覆盖面和容错率，完善信用审批机制和取消担保费等费用，降低企业融资门槛，增加中小企业的融资机会。政府可以出台相关政策，支持中小企业通过IPO、股权众筹等方式融资，为中小企业拓展融资渠道和提高融资效率创造条件。政府可以鼓励中小企业与国外的投资者和金融机构开展合作，利用中外两个市场和两种制度的优势，为中小企业提供更加多元化的融资渠道和金融服务。随着互联网技术的飞速发展，线上融资也成为中小企业融资的一个趋势。线上融资平台可以提供更高效、便捷的融资服务，帮助中小企业与投资者相互连接。政府可以支持线上融资平台的发展，以拓展中小企业的融资渠道，提高融资效率。通过综合运用以上措施，可以拓宽中小企业的融资渠道，减轻融资难题，提升中小企业的融资能力和竞争力。政府应当在政策和监管层面提供支持，金融机构应当创新金融产品和服务，中小企业应当积极适应和利用新的融资机会。

（四）加强中小企业的风险规避与控制

中小企业需要制定并完善风险管理体系，包括风险识别、风险分析、风险评估、风险控制等步骤，建立健全的内部风险控制规范和标准及流程，提高风险的管控能力。中小企业需要加强对其业务发展所面临的外部环境的监控和分析，包括行业政策、市场竞争、经济环境等方面，以便对风险管理体系及时作出调整。除了完善风险管理体系，中小企业还要加强内部管理制度建设，建立健全的内部控制制度与规范，加强组织架构建设、人才队伍建设等，从内部控制风险的角度提高企业的适应性与发展速度。中小企业可以通过购买商业保险和政策性保险等方式，把一些风险转移给保险公司，降低企业的风险承担，确保企业安全稳定运营。中小企业在商务合作及融资过程中，应该加强合同的管理，明确合同条款、风险责任分配等，以降低合同履行过程中可能存在的风险和不确定性。合同的合规性和合法性非常重要，中小企业应确保合同的合规性，并与合作伙伴建立良好的合作关系。中小企业应建立紧急应对机制，制订应急预案，加强内部员工培训与行业协作，及时有效地应对各种突发情况。通过建立完善的风险管理体系，中小企业可以更好地识别、评估和应对各类风险，并提高企业的抗风险能力和发展速度。政府、行业协会等各方应提供支持与帮助，为中小企业提供相关的培训、指导和资源，共同推进中小企业的风险管理与发展。

三、结 语

总之，中小企业是经济社会发展的基石，融资是中小企业发展的重要支撑。如何降低中小企业融资风险，提高融资效率和融资能力，是当前亟须解决的问题之一。在未来，中小企业的融资环境和风险防范工作依然是值得深入研究和探讨的课题。在各方共同努力下，中小企业的融资风险控制将得到持续改善，中小企业的发展将迎来更加稳健、高效和可持续的发展态势。