企业资金管理中存在的问题及应对举措

陈小燕

（广西长兴检测有限公司，广西 百色 531500）

一、资金管理的重要性

资金管理对于企业的重要性不言而喻。在企业经营过程中，资金管理的好坏不仅能衡量一个企业财务部门的工作能力，同时也能反映企业的经营状况。有效的资金管理让资金在不断循环中发挥最佳效益，成为企业最重要的战略支撑。资金管理的重要性主要体现在以下几个方面。

（一）提高企业的资金利用效率，规避企业的财务风险

做好企业资金计划管理，合理配置资金资源，避免企业盲目扩张投资或丧失发展机遇，避免不必要的资金累积或闲置，让资金安全高效使用，减少财务风险，提升企业防御风险的能力。

（二）为企业的发展提供良好的基础保障

强化企业资金内部管理，规范资金的使用，积极管理现金和流动性，做好现金流预测和分析，能帮助企业管理者更好地做出决策，保证企业生产经营顺利进行，实现企业战略目标。

二、资金管理中存在的问题

（一）缺乏资金管理意识

企业利润这么高，为什么就是没有钱？这就是缺乏资金管理意识的体现。首先是管理层对资金没有足够的认识，仅凭经验和喜好进行日常管理，造成企业资金使用效率低、资金浪费的现象比比皆是。常见的是一些小型企业老板在资金经办方面唯亲不任，不考虑专业知识；对资金支付往往是个人说了算，盲目消费，乱借款、乱开支，不控制日常支出；一些中小企业的管理层，没有按长短期战略对资金进行规划，仅以满足短期生产经营资金需求为主要目标，在资金富余的时候，对闲置资金没有合理的管理和使用，在企业做大的过程中，营运资金储备不足，造成资金紧张而又不能融资到位，严重影响了企业的正常经营。还有的管理者不知道资金的时间价值，认为企业的现金越多越好，造成资金闲置，未参加生产周转。更有的企业习惯在盈利时将资金用于多元化投资，不考虑风险与收益之间的关系，一旦市场发生变化，投资失败，就容易陷入财务危机。另外，企业缺乏适合自身发展的资金管理方式，没有配备专门的资金管理人员，对资金运转进行监管、分析和判断。而财务部门对资金的管理主要以计算和记录收付款为日常工作，只关注企业账面的存款和对账单是否相符，对于账面资金是富余还是紧缺，没有合理的资金使用计划和财务分析方法，不能为公司决策者提供有价值的资金管理建议。

（二）资金使用监督不到位

体现在企业财务资金制度不够完善，很多企业内控管理体制缺失，有的企业资金内部监督过于流程化，导致企业资金在多个重要环节可能存在风险。一方面是投资资金的使用，没有形成有效的决策约束机制，通常由使用部门自行监督，资金中间流程松散，随意性很大，财务部门的记录也难以全面细致的记录和反馈，无法实现动态的资金监管。另一方面是企业日常资金的管理缺乏岗位制约，导致资产流失。近年来，一些企业财务管理意识薄弱，财务机构不健全，一人多岗，没有遵循销售收款、收发货、付款等环节相互独立以及岗位分离的原则，疏于对现金进行管理，舞弊的风险就显而易见。很多企业为图方便，或是忽视大额资金联签制度，没有大额资金联合签字单，财务部门听从领导个人意愿付款，使得企业大笔资金被挪用被骗取。部分企业内部缺乏信息反馈制度，催收清欠执行不到位，未将清欠分配到具体岗位及责任人，也没有相应的考核及奖惩措施，应收款项长期居高不下，甚至变成坏账损失；部分企业在选择供商应时，忽略对供应商资信调查及实地考察，所选的供应商履约能力不强，甚至出现扯皮、资金被骗等现象，给企业造成了资金损失，这些也是资金使用监督不力的表现。也许目前很多企业制定了资金内部监督制度，但缺乏统一规范的资金调控制度，没有统一的信息平台，企业决策者难以及时全面掌握生产经营过程中的相关信息，使得资金的流向与控制脱节，监督难以及时发挥有效作用。

（三）资金使用效率低

在使用过程中造成较多的不必要资金流失，主要体现在以下几个方面：第一，规划不足，资金结构不佳。资金规划与生产经营和投资之间的需求关系不匹配，有些企业资金实力不够雄厚，依靠大量的外来资金扩展企业规模，一旦发生周期错配，就很容易出现流动性问题。第二，企业大量的应收账款和预付账款占用资金。为增加客户提高销售业绩增长信用期、增加票据结算等方式，导致销售回款时间越长，客户占用企业资金越多，给企业增加资金压力；在采购及日常支出方面则常常需要付现才能合作，无法享受赊购，采购、订货占用资金成本过高。第三，存货耗费资金。在实际中往往凭经验管理存货，对存货产量水平和市场需求预测不足，购买过多的原材料，生产过剩积压库存，占用资金。第四，企业重资产运营，占用大量的资金，一旦资源使用不足将产生大量损失的风险。第五，资金筹资量与需求量不平衡，导致筹资不足影响生产经营或是筹资过剩而增加利息支出，加大企业资金成本。

（四）现金流预测能力不足

从企业自身资金储备量测算投资规模，做好筹资、投资决策，到花多少钱买材料能保证企业的存货周转，销售多长时间能回款，这些都要经过测算，钱才花得最有价值。然而许多公司没有正式的运营资金方案、没有合适的指标进行现金流测算，在资金紧张的时候往往“拆东墙补西墙”，造成更大的现金流漏洞。现金流预测能力不足主要有以下两点：一是环境的不确定性使企业管理者设定的现金流预测的假设发生重大偏差。不准确的预测就像多米诺骨牌一样带来恶性循环。假设企业最初预测10万元亏损消耗，却在发展过程中消耗资金不断递增，年底亏损放大到了50万元，如果后续没有新的资金注入，企业就会陷入困境；二是当前大部分企业缺乏科学的现金流预算管理方法。具体表现在：预算指标选取不当；预算编制不准确，随意性较大；预算执行不严格，预算执行率偏低等。比如日常经费预测，有的企业往往按历史数据取数，不贴合业务环节。对于预收账款的资金预测则是“拍脑袋”来填数字。有的财务部门习惯直接在业务部门提供的数据上打折或者自己建立模型把下一年预计的销售目标金额平均分到12个月，作为每月的销售额预算，再依据公司对客户的账期管理政策，计算出收款周期和金额，然后测算出现金流入，这样编制出来的现金流预测有太多因素没有考虑到，一旦实际发生的销售量与预测有差异，企业很难判断哪个环节出了问题，这样的预测对实际业务没有指导意义。

（五）融资渠道有限，约束条款多

目前，大多数企业除了向投资人借款以外，更多的是从银行等外部借贷筹措资金。表面上看外部融资渠道有商业信用、银行借款、股票、债券、抵押担保等多种方式。但对于大多数企业来说，外部资金很难获得。由于企业规模小，抵押物少，往往会被银行设置较高的信贷条件，银行授信到期续贷难，审批周期长，享受到的融资政策和利率优惠也比较少，不仅提高了企业融资成本，也加大公司短期偿债压力。

三、强加企业资金管理的对策

（一）提高各级管理者资金管理意识

重视资金管理应成为各个部门的共识。首先领导者应认识资金管理的重要性，建立健全企业的资金控制和决策制度，明确资金管理工作的目标和任务，不盲目扩张、无序发展。通过定期举办资金管理培训会，讲解资金管理政策、典型案例分析和资金风险防控要求，提高全员对资金管理的重视程度；成立资金管理中心，配备专业人员对资金流作出准确的分析和预测，严格按发展需要进行资金投入和使用，注重资金的安全性、收益性、流动性管理；其次加强资金内部控制管理，监督各部门、各环节对资金的使用情况，对可能出现的资金风险，提前做好应急预案，提高防范资金风险能力。财务人员要树立企业资金成本与资金风险管理理念，不仅需要记录企业资金的来龙去脉，更要了解企业业务发展及资金运营情况，选择合理的资本结构，做好资金需求量预测，确定最佳购存点上的资金结构，合理选择筹资方式，及时提供数据，帮助管理决策层加强资金管控能力。

（二）加强资金使用监督管理

资金安全对企业来说至关重要，不仅是进出账户资金安全，还涉及企业客户、供应商是否安全。首先企业应建立资金管理机制，从组织机构设置上确保资金流通安全。树立风险意识，做好资金日报表，对每日资金的收支情况进行监督和控制。在投资资金支出方面，严格项目申请、审批、拨付程序，把握资金支出进度、做到事前预算、事中控制、事后监督。提高对资金的日常监控，定规则、建制度和强化监管，明确岗位权责，使不相容岗位和职务之间能够相互监督、相互制约，加强定期、不定期检查，防止出现收支混用、有钱滥用、随意挪用、恶意盗用等给公司造成损失的恶性事件发生，规避资金流失的风险。加强对应收账款的管理，将客户进行分类管理，给予不同等级的客户以不同的账期，跟踪销售流程，关注回款进度；选择资信好、价格合理、综合实力较强的供应商合作，减少风险与损失。

（三）提升资金管理水平，提高资金使用效率

提高资金使用效率最好的办法当然是降低成本、费用，加速资金结算，降低库存。企业可以通过学习借鉴行业优秀的资金管理办法和经验，结合自身的实际营运情况及市场发展需求，将资金管理与业务规划、目标管理相结合，对内部结构进行优化，通过提高企业产品质量、建立健全企业信用管理体系等管理方式，提升资金管理水平。第一，做好资金的规划，合理进行资金的安排。比如投资应注重在产业链上，慎重进入不相关的业务领域；比如资金紧张的时候做好资金计划，规避集中支出带来的风险，资金宽裕的时候同样也要做好资金计划，不使资金闲置。第二，减少应收账款和预付账款的资金占用。针对有竞争力的产品，销售以现金方式结算，尽量压缩应收账款，其次加大催款力度，在保证资金安全的情况下，尽可能地配合客户回款。在预付款方面，与资质良好的供应商长期合作，争取货款以月结方式支付，财务严格把控付款流程，做好付款审批，按照账期合理支付资金，建立相互信任的赊购关系。第三，加强产品存销比的控制，做好详细的生产计划、测算料工费等，按订单生产，按订单分批采购，产品完工后立即移交客户以减少存货占用资金。一旦发现存货滞销或积压，就要积极采取措施减少库存。第四，加强对不良资产的管理，及时处置闲置过时的固定资产或盘活无效的资产，补充企业的流动资金。第五，测算资金外部需求量，合理规划筹融资方案，降低融资成本。

（四）提高现金流预测能力

企业应重视测算现金流的基础工作，将现金流管理作为工作主线，研究企业经营环境和历史数据，结合企业的战略发展，以经营、投资、筹资三大活动为切入点，合理选择诸如趋势预测、销售百分比、定性预测等资金量预测方法，开展现金流预测工作。通过现金流管理数据的分析，及时了解企业维持日常经营所需资金量，清楚重大投资需要多少外部融资需求，知道现金流与企业的发展战略是否相符，掌握企业经营投资需要的铺底资金存量。同时建立信息化的现金流管理方式，对现金流进行合理细化记录及分析，让管理者可以在任何时间内，都能清晰地了解公司现金流的状况，知道某些资金用途是否合理，及时掌握公司的经营状况。以业务的需要为基准，把现金流预测限定在一个时期，按周、旬、月度、季度或年度，做好资金预算工作，通过编制现金流量表结合资金收支统计表，分析企业现金总收入、总支出和现金结余数额的变动，关注对企业现金收支影响较大的大项，分析与去年同期相比数据的变动，根据资金流向的变化，判断企业的收入来源是否合理，支出流向是否符合企业的计划。现金流预测要做得更勤、更细、更保守，才能提高预测现金流的能力。虽然预测和现实情况很难100%匹配，但进行事后的差异分析，将每个月与过去三个月的资金预测和实际的情况做比较，支出部分准确控制，让公司对现金流保持把控；对于重要项目5%或者10%以上的偏差，找出原因制定出解决方案，根据具体的情况对预算方案进行调整，不断修正企业营运资金的数量。如果实际情况和预算总是相差甚远，要及时找出原因，使情况迅速好转，否则应该当机立断停下来，重新考虑公司未来的策略。

（五）拓宽企业融资渠道

企业融资的选择性越多，其受融资约束制约的程度就越低。在国家大的金融环境下，国家出台了大力支持中小企业贷款的优惠政策。对于企业而言，应先从自身做起，强化经营者的管理意识，完善企业内部治理结构，不断提升企业的信用评价等级，争取信用贷款融资，在公司发展良好、资金相对充足时，提前做融资规划。其次企业在考虑银行借款的同时可结合其他融资方式，如采用融资租赁方式购置设备、售后回租、吸收直接投资、商业信用、股权融资、基金等，积极增加融资渠道，分散筹资风险，优化资金筹措，做好事前控制，降低企业融资成本。

四、结束语

在日益激烈的市场竞争中，企业的生存压力越来越大，对资金管理能力的要求也越来越高。企业管理者应树立风险意识，建立完善的资金管理制度，有适合企业的资金计划和融资安排，关注现金流，监督资金使用，针对性的解决资金管理中存在的问题，促使资金进入良性循环，给企业发展提供源源不断的动力。