施工企业加强财务风险管控的有效措施探讨——以综合性施工企业X公司为例

欧阳思妮

（湖南省第三工程有限公司，湖南 湘潭 411100）

企业财务风险是指因企业融资不当、财务结构不合理等原因，对企业造成财务影响，丧失偿债能力而导致投资损失或预期收益下降的风险。施工企业在运营发展中，财务风险的出现与其经营活动，即工程项目之间有着必然的联系，因此，在面对比较复杂的施工环境时，施工企业在财务方面将会面临一些考验，如果处理不当，将会产生财务风险，如何实现财务风险的防范与控制，是建筑施工企业重点思考的问题。只有加强财务风险防范与控制，保证施工企业财务管理工作的顺利进行，才能更好地完成工程项目建设工作，保障企业资金链稳健运行，增强企业综合竞争实力，使其在市场竞争中实现稳定发展，给企业创造理想的效益。

一、施工企业常见财务风险分析

（一）筹资风险

资金是一个企业运营发展的物质保障，更是其发展中不可缺少的一部分，资金统筹是财务管理的重点，资金统筹风险通常不会以单独形式出现，大多数情况下会和其他风险同时出现，并给企业运营与发展带来不良影响。企业筹资方式一般可划分为两种，一种是权益性筹资；另一种是债务性筹资，不管采用哪种筹资方式，如果运用得当、结构合理，都可能获取理想的结果。但是，两种方式的优势和劣势各不相同，权益性筹资的优势在于资金统筹范畴广泛，无须偿还利息和本金，劣势就是需要利润分配；债务性筹资的优势在于可以通过财务杠杆帮助企业实现节税，劣势在于筹资范畴比较狭窄，筹集资金数量有限，需要按照约定期限偿还本金和利息，在某种程度上增加财务风险出现。

（二）投资风险

企业将部分数量资金投放在某个工程项目中，如果预期收益和实际收益之间存在偏差，则会产生风险，这种风险也就是投资风险。一般情况下，企业投资划分为两种，一种是内部投资，另一种是外部投资。内部投资指的是把资金投在企业内部，购置各种生产经营用资产的投资，属于直接投资的范畴，主要包括旨在直接提高企业生产经营能力效应方面的长期投资和短期投资，不会引起企业所有权发生变化；而外部投资则是企业对自己公司以外的企业、个人的投资，主要以现金、实物、无形资产方式，或者以购买股票、债券等有价证券方式向境内外其他单位进行投资。通俗地讲，企业把钱交给别人管理，控制权转移，虽然没有经营风险，但有投资风险，而且预期收益越高风险越大。所以，企业在制定投资决策时，外部投资决策相比内部投资决策要更加慎重，在制定投资决策之前，需要做好相关资料采集工作，综合思考，选择适宜的投资项目和投资方式，尽可能地降低投资风险，提高投资效益。

（三）经营风险

经营风险指的是因为经营生产环境发生变化或者市场环境改变而让企业未来经营性现金流发生一定变化，这种变化将会给企业市场价值带来一定影响。在企业经营生产中，因为诸多因素改变使得企业资金无法像预期一样正常流动，利润空间不断减少，经营成本增多而产生的风险。如果没有制定科学的经营决策，经营风险发生概率随之升高，容易让企业陷入倒闭危机中，不利于企业今后发展。

二、X公司财务风险管控存在的问题

（一）X公司概况

施工企业X公司成立于2007年，注册资本为20000万元，是一家综合性施工企业，该企业经营范畴包含承接各种工程项目，如建筑项目、装饰装修项目、土建工程项目等。随着企业经营规模的不断扩充，成为我国大型企业集团，旗下设有诸多子公司，遍布全国各地。在企业经营发展下，企业财务量增加，给财务人员工作开展增添压力，如果处理不及时，或者采用的工作方式不合理，容易产生财务风险，影响企业经营与发展。

（二）X公司财务风险管控存在的问题

1.财务管理体系不健全

随着社会经济的快速发展，对施工企业财务管理提出了更加严格的要求，企业在实现稳定发展的同时，也开始把现代企业管理理念和财务管理技术应用在日常经营实践中，如财务预算管理等，在某种程度上企业财务管理体系可以对企业岗位人员工作开展起到促进效果。当前，对于大部分施工企业而言，其财务管理人员工作涉及范畴存在局限性，无法与企业领导、决策层人员充分交流。因为X公司财务管理体系缺乏完善性，所以，财务人员还无法认识到财务风险管理的必要性，不会主动将财务风险相关信息反馈给上级部门，间接地使得企业领导对企业当前资金情况判断不准确，无法做出科学性的发展决策，从而给后续工作开展带来一定影响，制约企业更好地发展。

2.风险管控措施落后

财务风险管控是施工企业经营管理中的重要内容之一，财务风险管控水平和效果将直接影响企业经营发展。因为企业财务风险出现具有客观性、全面性以及不确定性，X公司管理人员在风险管理和风险识别方面的经验不足，使得其对财务风险管控了解停留在初级阶段，从而出现风险管理方式落后的状况。长时间以来，落后的财务风险管理方式将无法满足现代企业运营发展要求。在市场竞争不断加剧的当下，我国企业可能会面临同行业恶性竞争，如果不能在财务风险防控过程中改变落后局面，将影响企业整体经营效益。

3.缺乏财务风险预警机制

如果出现财务风险，并不预示此类风险在未来不会再出现，只要导致财务风险出现的因素没有消失，风险隐患将长期存在，下次财务风险可能会在其他时间点或者环节中出现，因此，建立完善的财务风险预警机制是非常必要的。但是，从当前企业财务管理情况来看，X公司正处于转型发展的重要阶段，企业领导比较注重经营决策的制定，忽略财务风险预警，没有将更多的精力和时间投放在财务风险预警机制的建设上，无法及时识别和防控财务风险，给企业经营发展带来风险隐患。

4.内部监督机制不完善

虽然X公司已经制定了相关管理机制，但是，现有的内部监督机制还无法满足现代企业发展要求。并且，X公司管理决策层对内部控制管理的重视度不高，不兼容岗位没有做到充分分离，甚至诸多负责内部控制的工作人员敷衍了事，没有将监督工作落实到位，使得内部监督机制自身效能无法充分发挥，容易产生各种风险问题。

三、X公司加强财务风险管控的措施

（一）完善财务风险预警机制

施工企业要想防范财务风险，应加强财务风险评价预警机制建设工作。在财务风险识别和评价过程中，需要对企业现有的工程项目重新进行判断，重新梳理项目投标、合同签署、施工建设等环节的风险隐患，通过使用指标分析方式和财务报表分析方式等实现财务风险识别与控制。在财务风险预警分析方面，施工企业在承接新工程项目之前，需要对工程项目施工建设过程中可能出现的财务风险和资金运行情况进行充分的调查，精准核算项目盈利情况，以此为依据，判断是否需要承接该项目；在项目承接以后，需要结合项目实际情况建立财务风险预警模型，重点对企业资金风险、债务风险、经营风险等进行识别，科学选择资产负债率、现金流量比率、应收账款周转率、资产报酬率等指标，从中分析潜在的财务风险，有针对性地执行财务风险管控对策，将财务风险控制在合理的范围内。以资产报酬率为例，这一指标体现了企业资产的获利能力，也是企业运营水平的一种体现，资产报酬率为（净利润＋利息费用＋所得税）／资产总额×100%。X公司按照这一公式计算近三年来的企业资产报酬率数据如下表所示。

表1 X施工企业2018-2020年资产报酬率情况

从以上数据可以看出，自2019年X施工企业的资产报酬率出现了明显的下降趋势，引起了企业的重视，对此分析造成此类问题的成因，这是因为近年来施工行业面临非常大的竞争压力，为了争取获得更多的项目机会，X施工企业压低了报价。虽然这种方式帮助企业获取了更多项目，但在成本控制方面依然沿用以往比较粗放的手段，导致利润明显降低，使资产报酬率连年下降。因此，为了避免利润继续下降，X公司决定从降本增效的角度制定成本精细化管理，采取大宗材料集中采购模式，尽可能降低成本，减少不必要的支出，为企业挣得更多利润，并在2021年上半年资产报酬率升至1.62，有了明显回升，避免了利润持续下滑给企业持续发展带来不利影响。

（二）规范投资管理流程

X公司的经营规模较大，在投资管理方面，需要对财务风险进行全面调研的基础上制定可行性投资计划，保证投资管理的规范性和有效性。X公司需要在内部成立投资管理部门，但是，固有的企业思维模式通常对投资风险重视度不高，在投资测算上X公司暴露出一定的劣势，例如，一项工程要经历决策、设计、实施三个阶段，投资预算是企业决策阶段中的产物，它产生在实施项目设计阶段之前，这就决定了预算的局限性。X施工企业在投资预算前较容易产生忽视材料差价、国家政策性影响调价、设计修改与变更等方面对投资预算的影响，这在某种程度上容易产生投资风险。所以，X公司需要积极引进复合型人才，注重投资管理部门的建设工作，引进现代化管理思想和测算工具，加强投资风险控制管理。

（三）增强费用成本控制能力

X公司的成本费用处于比较高的状态，成本控制能力相对较为薄弱，过高的成本将会给企业经济利润带来一定影响，容易产生财务风险。为了实现财务风险的防范与控制，做好成本费用管理工作是非常必要的。首先，X公司应该加强成本动态管理，做好实时追踪工作，在现有成本管理基础上，X公司中标后需要计算出项目的目标成本，但是，因每个项目施工进度不足，使得工程项目成本不能做到精准计算，而项目动态成本建立在目标成本之上，通过进一步探究，前提在于不会给企业利润造成影响。随着工程方案探究力度加大，方案更加优化，目标成本也变得更加细化，最后确定项目；其次，X公司应成立独立的成本责任部门，根据成本使用情况划分工作职责，通过授权和行权分离方式，对产生的费用根据相关标准进行批复处理，这样可以控制业务招待费用和其他经营费用支出；最后，对项目直接成本也就是人工、材料、设备等成本进行科学的管控，在人工方面，应定期开展技术培训，让其掌握更多先进的技术，提高工作效率，缩减施工期限，减少人工成本；在材料方面，除大宗材料集中采购外，再通过对多家供应商比较分析，从中选择一家价格适中、质量好的供应商，与其建立长久的合作关系，在保证材料质量的同时，也能节约采购成本；在机械设备上，定期对其保养处理，保证设备正常运行，不会给施工进度造成影响。

（四）实施全过程财务风险管控

大部分施工企业在承接工程项目过程中都会产生一些财务风险，为了防范财务风险，应该从开始环节入手进行风险识别，根据案例总结风险类型，确定承接项目中的财务风险，如税制变更、债务风险、融资风险等。和资金回款方式没有直接关联的财务风险，可以通过采取投标前期调查、标前合同审查、主体关系维护等方式进行处理；和资金回款方式有着一定关联的风险，可以根据使用者付费、可行性缺口补助等方式进行处理。针对资金管理中的风险控制，X公司可以通过采取资金集中管理方式，收回子公司融资权限，对分公司资金科学规划，通过采取收支两条线方式进行处理，盘活资金，收缩资金管控线。

（五）建立健全企业合同管理体系

首先，X公司应该加强合同追踪管理工作体系建设，具体包含了工地例会、工程变更、费用索赔、工程计量支付等合同管理内容，保证合同有序落实，减少合同纠纷；其次，X公司在签署合同之前，需要反馈给企业法务部门和成本管理部门，经过多方认可以后才能签署合同，这样可以防止不公平款项内容出现，防止合同签署过于随意；最后，X公司需要根据合同执行环节中产生的各种事件问题，第一时间向业主汇报，及时交流，通过监理月报，定期把本月合同执行成果和潜在风险向业主汇报，并提出相应的管控措施。

（六）强化企业监督管理

首先，结合X公司实际情况，整合企业的监督资源。企业内部监督不仅包含财务监督，同时需要将内部控制监督和内部审计监督管理等充分整合，各个监督管理部门之间应该保证信息交流的及时性和有效性，制定相应的工作计划和相关体系，形成良好的监督管理格局，让各个监督管理部门可以实现相关信息的有效传递和资源共享。集团企业需要和各个子公司深入交流，在党组织、纪律检查部门、审计管理部门、财务部门等配合下，认真履行监督管理职责，认真负责、各司其职，将监督管理效能全面发挥，有效提高企业整体管理水平；其次，X公司应优化监督管理方式，创新监督措施。在实际中，企业需要实施“公示式”监督，制定详细的公示管理机制，通过使用企业内部公示栏、期刊报纸等，对企业信息进行公布，让工作全过程和工作结果得到企业所有人员的监督。并且，企业应实施“参与式”监督，主动和招投标、物资采购、工程建设等部门交流，落实好具体工作，实施全过程追踪监督。X公司还要采用“暗访式”监督方式，从各个部门中选择专业的工作人员，成立独立的暗访小组，定期对各个子公司、工程项目、重要岗位等进行检查，起到震慑警示的效果，让企业所有人员保持高度警惕，认真负责，不可敷衍了事，从根源上减少风险问题的出现；最后，X公司需要实施“专项式”监督，对于风险频繁出现的环节和各个子公司比较凸显的问题，及时进行专项检查和治理，提出相应的管控对策，提高监督管理实效性。

四、结语

随着施工企业面临的市场竞争不断加剧，传统的管理模式已无法满足时代发展的要求，如果企业经营管理不能与时俱进适应市场变化，企业将会面临各种风险，特别是财务风险，进而制约施工企业的发展。以X公司为例，为了在市场竞争中稳步发展，获取理想的发展效果，应做好财务管理工作，给予财务风险管控工作高度重视，提高内部控制管理水平，精准识别和防控财务风险，建立健全风险管控体系，科学规划，采取有效的防控措施，实现企业高质量发展。