金融经济周期与银行信用风险管理研究

董冰志

（宁夏银行股份有限公司，宁夏 银川 750021）

对银行而言，在经营运行中会遇到信用风险、市场风险、流动性风险、操作风险等各种风险，而贷款是最主要的风险来源，贷款质量管理中的信用风险管控是核心。受金融经济的影响，银行风险管理也处在全面风险管理的框架中，其中对信用风险管理越发重视，但是现有的信用风险管理依然存在一定的缺陷，有待解决。只有做好此顶工作，才能够更好的应对发展挑战，有效应对金融经济周期所带来的影响。

一、银行信用风险基本概念及特点

1.银行信用风险概念

关于银行信用风险，主要表现为债务人因无法及时偿还银行债务所引发的风险问题。虽然导致银行出现信用风险的主要是债务人，但是银行本身也存在一定的不足，即信用风险管理水平不够。若银行能够利用科学合理的方式和手段对可能影响损失的因素进行分析和控制，则不仅会在一定程度上提高银行信用整体质量，同时还在降低贷款风险方面发挥重要作用[1]。

2.银行信用风险特点

（1）不确定性

之所以存在不确定因素，主要是对方在履行合约义务主观意愿不确定所导致的。对于这种实际存在情况，会造成银行面临不确定的风险结果，主要表现在损害和损失这两个方面，而最终所承担的风险结果则处于好于预期或坏于预期之间。

（2）客观性

众所周知，银行业与信用风险具有密切关联。银行作为资金融通的重要机构，充分体现出社会信用。而对信用方面的维系，来自于参与融资的不同经济主体，不是依靠于银行进行控制的。由此可得出，经济主体存在的不确定因素也是影响银行信用风险的必然[2]。

（2）可控性

虽然商业银行面临客观的信用风险，对结果无法确定，但是能够对其进行有效把握。简单来说就是通过对信用风险存在的规律以及科学识别进行深入分析，之后在分析结果基础上，对其所面临的风险进行预测，最后实施相应的对策来对风险进行有效规避。通过这种方式，有助于银行在最大程度上减少风险所带来的损失。

二、金融经济周期与信用风险关系进行分析

通过了解可知，金融风险之所以会出现，主要是受到信用风险影响。随着近几年经济全球化不断发展，国与国之间的合作和联系也愈发密切，而在这其中，信用在推动国家经济发展中发挥重要作用，若国家之间在联系与合作中存在信用问题，势必会对经济发展产生影响[3]。总之，信用是国家进行经济交往的前提。国家之间一旦出现信用基础不稳，则容易引发经济危机。在此危机中，银行作为依托金融因素的主要载体，首先会面临的就是信用危机。在此背景下，受市场经济所存在缺陷影响，金融业为了获取更大的利益，会采用不同的竞争手段，最终导致竞争过度。银行为了确保市场贷款的占有率，开始以中小型企业为目标，进行贷款发放。而这类企业，具有规模小且风险大的特点，使得银行无法对贷款进行及时回笼，进而增加风险程度。此外，相应的信用监督体制不够完善，这在一定程度上增加金融监管难度[4]。

三、金融经济周期中商业银行面临的问题

1.信贷结构不合理

一般来说，银行在涉及到的贷款程序上，都是根据具体流程和标准进行，若在整体上达到贷款要求，则同意对该企业进行贷款发放。在与企业之间的不断合作过程中，对信用度比较高的企业，在申请大数额贷款时，银行也是会根据其信用程度作决定[5]。对这类信用度好的企业，申请成功率相对会比较高。如，能源类企业在申请贷款时，对资金数额需求比较大，特别是在能源匮乏的环境下，能源企业在不断发展中。企业在向银行申请贷款时，银行会对企业各方面情况进行综合评估。对银行而言，之所以对企业进行放贷，主要目的就是帮助企业稳定发展，并在此基础上获取利益。因而银行会针对此类企业提供较为合理的贷款金额。在实际中，资金流转难免会存在风险，若能源企业在资金周转方面出现问题，会对银行后续正常运作产生较大的影响，从而带来损害。

随着近几年我国对企业扶持力度的不断加大，越来越多的企业开始融入在贷款的形势中。而在此背景下，房地产行业开始逐渐兴起，个人贷款需求明显上升。由于房地产贷款项在银行所有贷款项总占据较大比重，因而加强这方面的风险管控十分有必要[6]。

2.资本市场持续低迷，不良贷款上升的风险明显加大

这种现象主要表现在以下两个方面：一是现阶段我国在金融监管制度方面还不够完善，无法对违规资金进入股市进行有效防控。受资本市场波动的影响，市场所面临的风险会利用现有的企业资金渠道传导于银行相关体系，其中股指所进行的调整，会在一定程度上降低交叉持股上市公司的还贷能力[7]。二是我国商业银行所面临的不良资产风险在持续上升，增加信贷紧缩的可能性。随着近几年我国经济增长速度开始逐渐放缓，大多数企业发展环境也愈发紧张。部分企业所面临的负债情况恶化明显，极大的增加财务风险。这也使得企业在还款能力和意愿方面不断减弱，进而增加银行信用风险性。

3.利率风险显著提高，中间业务收入速度不断放缓

利差收入对商业银行而言，占据重要地位。随着经济下行周期的到来，资本市场持续低迷，同时还将其传导于银行的相关体系中。具体来说，银行收入以及市场中的业务收入，增长速度都会逐渐放缓，最终使得相关理财产品销售方面不断下降。

4.风险管理制度不够完善

通过调查了解到，有些银行在针对风险方面制定管理制度时，并未与国家、所在地区最新发展战略以及自身资产风险管理情况、风险偏好等有机结合，这使得银行所制定的管理制度明显缺乏可行性。众所周知，我国在信用业务方面涉及到的政策链条比较长，且在操作方面也具有一定的复杂性，这使得银行所采用的风险管理模式较为固定。如在具体管理中，未能够做好信用风险管理项目的落实工作，也未对进行贷款操作涉及到的多个环节进行梳理和连接等。另外，管理中最为常见的问题就是逾期贷款管理。部分银行只注重贷款前信用人资产规模调查工作，而对后续信用质量和监督比较忽略[8]。对银行来说，现有的信用风险管理制度缺乏完善性，会造成人员对风险管理项目及营销项目无法进行准确识别，从而无法对所面临的信用风险进行及时处理。

四、金融经济周期与银行信用风险管理相关建议

1.积极落实科学发展观，树立符合现代商业银行发展规律的经营管理理念

首先需要对业务营销策略进行适当调整，推动非商业银行发展。对于商业银行，其应从原先的被动状态转为主动，也就是能够主动缩减各类风险资产，积极开展低风险业务[9]。对于融资相关的业务应加大发展力度，同时还要做好相关金融产品的创新工作。为有效降低股市下行对银行中间业务所带来的影响，银行应对现有的中间业务比例进行适当调整和优化。这样做主要目的就是通过对综合经营业务的扩展，而不断提高在中间业务方面获取的收入。其次，积极转变发展模式，不断扩大盈利。需要银行做好对可用资金的管理，根据需求对资金运用结构进行合理优化和调整，期间，可利用贷款供求关系存在的变化，对定价水平进行合理划定。与此同时还要做好本外币投资结构的优化。最后，要能够尽快顺应环境变化形势，积极主动参与国际市场的股权竞争。结合当前国际市场环境，促使国际金融体系开始进入重新洗牌的局面中。而在此环境下，国内银行应及时抓住机遇，加强对外合作和交流，积累经验，以此能够进一步提高银行在国际市场中的地位和影响力。

2.积极建立和完善风险管理体系，切实提高银行信用风险管理能力

为能够切实提高银行风险管理能力，则需要做好以下几点工作，完善相关体系：一是做好压力测试，不断加强风险预警能力。首先需要着重对宏观经济环境对业务发展产生的影响进行压力测试，针对涉及金额比较大的业务或风险度高的业务，需要进行着重分析，并结合专家意见进行评估，期间也可适当借鉴他国在这方面的经验或教训，利用风险度量模型定位进行风险管理工作[10]。简单来说就是通过微观与宏观的有效结合以及定量与定性结构的方式，对风险问题进行全面揭示，从而能够在根本上不断提高银行在风险方面的管控能力和水平。二是开发可克服顺周期的信用风险计量模型，并建立相应的贷款拨备计提体系。结合实际了解到，现阶段所选择的贷款损失拨备计提方法主要包括两点，分别是现金流贴现法、压力测试法。其中，现金流贴现法就是把企业未来特定期间内的预期现金流量还原为当前现值，是对后续现金流量进行的一种预期，所以在应用中因具有一定的不确定因素，导致在预测方面比较有难度。而所谓的压力测试法，就是指信贷增长越快，则所提取的拨备也相应增多，若是增长较慢，银行则可减少提取拨备。基于此，商业银行可通过动态拨备的方法对拨备/总贷款率进行有效平滑。在经济上升阶段，对贷款弹性进行适当的抑制，可在进入衰退期间有效减少银行顺周期行为。三是积极完善现有的风险管理组织体系。对涉及到的业务、风险和内审方面需要建立独立且可相互监督的治理架构，并在此基础上建立出科学且健全的风险管理体系。管理体系的构建不仅要考虑到市场和客户需求，还要满足进行管理创新专业化的要求。在此过程中，银行可根据自身需求适当的引入现代化激励模式，如RAROC，与此同时还要能够将考核激励机制加入其中，做好与风险管理的良好互动。通过这种方式，为后续业务开展提供便利，有助于对风险进行稳定把控。四是积极推动信息管理系统建设，完善现有的风险预警系统，从而能够实现信息资源共享目标。此外，银行还要注重风险管理人才的培养，根据实际情况建立科学合理的选人和用人机制。加强对现有人员的业务培训，不断更新员工知识结构，及时调整运作理念，从而增强其风险管理能力[11]。

3.坚持稳定信投放，并保持一定的灵活性，促进银行与社会经济共同发展

要想做好这方面工作，首先应对系统性风险予以重视，积极采取措施降低期限错配所带来的风险。在处于经济周期下行阶段时，融资渠道会处于收窄状态，不少企业开始通过银行渠道获取资金方面的支持，这些企业因受到宏观经济影响明显较大，偿还债务方面能力不够。在资本市场处于低迷中，增加银行贷款比例，使得银行需要承担较大的经济周期下行风险[12]。针对这一情况，商业银行有必要对经济周期波动比较大的行业进行信贷结构调整。对于如何调整敏感行业的信贷结构，可从以下三个方面进行：一是将信贷增量与多个融资手段进行有效结合，根据我国发展现状可看出，比较敏感的行业主要集中在房地产、电力、公路等方面。为了能够对现有的行业信贷政策进行有效完善，银行必须要做好行业内客户结构的调整。二是对低风险行业资产，可通过比较低的投入，对信贷资产在行业中的布局进行调整，并对投入结构与客户结构进行针对性的优化。利用资产证券化手段，可对期限比较长的资产进行部分出售，以此换取具有稳定性的资来源，缓解当前商业银行利用短期资金辅助业务发展的情况。此外，银行还要能够注重度业务领域和相关产品的创新，不断优化资产负债的整体结构。三是不断掘和组织存款，以此能够扩大当前负债规模。在此阶段中，银行需要借助其已有的优势，获取更多的优势客户。通过对相关产品的不断创新和开发的方式，不断吸引客户注意力，通过这种方式有助于商业银行进一步扩大存款市场份额。此外，在选择客户方面也要做出一定的突破，增强客户结构的灵活度。

4.加快金融生态建设，为商业银行稳健持续经营营造出良好的环境

对商业银行而言，金融生态是其生存和发展的各个环境因素的整体，其中各个因素之间联系密切，同时还具有相互制约的作用。基于此，根据客观要求，需要各个要素之间能够进行有效配合，以此能够在最大程度上保证经济稳定发展。对于如何推动金融生态建设，为银行稳定运转创造良好条件，可从以下几点进行：一是根据所处的环境，适当扩大政府的投资性支出，主要目的就是增加对有关部门转移性支出，为需要进一步发展的行业等提供支撑，进而对当前产业结构进行有效优化。二是在进入经济周期下行期间后，税收方面的收入明显下降。虽然银行在此阶段中容易出现紧信贷局面，但不会影响其融资市场。在具体建设中，可对短期融资券、企业债等进行发行，借助这种方式可在一定程度上降低中小市场的发行门槛，切实推动市场资金的实体性。三是注重相关措施的采取，不断推动节约型和循环经济的发展。针对比较重大的项目，可进行合理投资，对各类金融结构进行有效引导，以此能够推动循环经济发展，满足重点项目对资金的需求。

综上所述，对银行来说，信用风险管理制度在保证其经济安全方面发挥重要作用。因而在银行日常管理工作中应切实做好这方面制度的完善，增强内部工作的独立性。通过本文深入分析后，在金融经济下行周期阶段中，对于如何做好信用风险管理，银行可从积极落实科学发展观，树立符合现代商业银行发展规律的经营管理理念、积极建立和完善风险管理体系，切实提高银行信用风险管理能力、坚持稳定信投放，并保持一定的灵活性，促进银行与社会经济共同发展和加快金融生态建设，为商业银行稳健持续经营营造出良好的环境这几个方面进行。