家族企业合法性不足的现状分析及对策

(东华大学，上海 200051)

1 引 言

合法性因素对家族企业的传承与发展至关重要，增强企业的组织合法性也是企业加快进入新市场的重要条件，对企业成长具有重要的影响,越来越多的学者提出，取得组织合法性已经成为企业整合更多资源的能力。合法性在并购中发挥着极其重要的作用，合法性不仅能够改善企业的外部生存环境，也能调节企业内部关系。除外，传承人合法性对家族企业顺利传承有重要影响。但家族企业普遍存在合法性不足的现象，对合法性不足的现状分析及对策讨论十分必要。

2 合法性概念

根据现有文献对合法性的研究，主要从战略和制度两个视角对合法性进行探讨。前者以行动主体为视角，认为合法性可以主观获得；而后者认为合法性是一种客观存在，合法性是制度化的一种产物，是一系列社会固有的信念,人们的行为只有遵守、符合这些信念才能够获得合法性。“合法性是一种普遍性理解，即企业的行为是适当的、可取的、有价值的”。企业的发展不仅仅需要物质资源，更需要来自社会的信任和认可，通俗来说，本文中的合法性更多是指认知合法性而非法律合法性。

3 家族企业合法性不足的研究分析

3.1 基于产权理论对合法性的分析

基于产权理论对家族企业制度进行分析，家族企业的合法性较弱。首先，家族企业经营权和所有权合一的形式虽然在初期有利于企业经营管理，但是也限制了企业未来的发展，随着企业经营的规模和涉足的领域不断扩大，高度集中的股权和单一的股权结构的弊端越加显现出来，家族企业产权的封闭性使家族企业难以利用资本集中的方式实现规模经济。同时，所有者的管理素质逐渐难以满足企业规模的扩大所需的知识和能力，在经营决策方面有更大几率产生失误。除此之外，一旦出现产权纠纷，家族企业内部利益不一致等现象，企业将会难以发展甚至衰落。

3.2 基于人力资源管理视角对合法性的分析

家族企业在人力资源管理方面由于裙带关系严重而受到质疑，给人以“任人唯亲”的印象。人员招聘方面，有调查显示[1]，已婚企业主配偶有1/2以上担任企业管理者，子女有1/5以上在本企业担任管理者。既使企业对外进行招聘到优秀的管理人才，也会因为信任机制难以担当企业管理重任融入企业。显而易见，家族企业在人力资源方面的管理行为受到社会各界普遍否定，合法性偏低。

3.3 基于代理理论对合法性的分析

基于代理理论对家族企业进行分析，家族企业面对的代理问题更加复杂。代理问题是所有企业面对的管理问题，代理理论是为了解决由于委托人和代理人信息不对称、利益不一致而产生的损失。Eddleston[2]认为家族成员之间的人际冲突更难以解决并且对企业治理行为的影响不可忽视。在一般企业中，代理问题只需要保证经理人按照股东利益行动，家族企业的代理问题则不仅仅包含职业经理人的代理问题，还包含着家族成员自利性的代理问题以及家族大股东侵占小股东利益的代理问题。

4 相关管理建议

4.1 对家族企业接班人合法性的培养

继承人合法性的评判标准主要来源于个体、企业及家族三个层面。在个体层面上，接班人的能力和素质至关重要，因此对接班人学习和管理能力的培养是必要的。例如，鼓励继承人进行高学历教育，出国留学及参加必要技能的培训。在企业层面，尽早让继承人进入企业工作有利于接班人对企业的深入了解和管理经验的积累，也有利于继承人在企业员工心中树立权威。在家族层面，继承人应努力工作达到甚至超越传承前的绩效水平以获得家族成员的认可，尽可能多的获得家族成员的支持。

4.2 对家族企业传承的改进建议

结合家族企业的三级发展模式[3]可见家族企业的传承是一个长期且复杂的过程而非一个事件。本文主要关注传承中的合法性问题。

“传给谁”主要研究家族企业的继承人，家族企业接班人合法性对企业治理行为有重要影响，因此对继承人合法性的培养极为重要，而继承人的合法性与其持股比例、文化程度、经营管理能力、社会资本等因素相关。因此本文建议企业尽早制定和启动接班人的培养计划，如关注接班人的教育文化程度、安排继承人进入企业工作积累管理经验掌握管理技巧、有计划地为接班人保留可投资的项目以建立继承人合法性，培养继承人的创新性思维。

“传什么”主要研究的是所有权和经营权的传承以及社会资本和企业家精神的传承。家族企业的传承普遍能够顺利将所有权和经营权顺利传递，但是对于继承人合法性的构建还远远不够，本文建议在传承之前传承人与继承人进行跨代资源整合，实现企业精神、社会资本等隐性知识的跨代传承，有利于接班人合法性的深层构建。

“怎么传”是在“传给谁”和“传什么”的基础上，制定详细周密的传承计划。由于代际传承是个动态多变的过程，不仅涉及个人层面，如传承人、继承人、其他家族成员及企业经理人等，还涉及企业内外环境，如企业经营绩效、企业战略和发展及外部制度环境、法律政策。本文建议传承计划应提早制定，并随着家族企业的发展根据实际情况不断进行调整。

4.3 对国家的政策建议

我国处于社会转型的重要阶段，制度环境对家族企业的生存发展具有强大的约束力量。家族企业的代际传承是个耗时耗财的过程，为了平稳度过传承期，国家应放宽对家族企业等中小企业的股票发行和融资政策。除此之外，国家应提出相关法律法规规范家族企业的管理，对家族企业的市场准入问题和产权保护问题进行保护。有了良好的制度因素，家族企业的产权问题、代理问题、人力资源问题等合法性问题会逐渐减弱，从而实现可持续发展。

5 结 论

鉴于合法性对家族企业的可持续发展至关重要，而家族企业相较于非家族企业又普遍存在合法性不足的问题，因此本文围绕着产权理论、人力资源理论及代理理论等分析了家族企业合法性不足的原因。为了解决这些问题，本文在建议家族企业需要对自身产权结构、人力资源方面及代理问题进行改革和优化的基础上，对家族企业接班人、家族企业传承过程提出建议，同时也表明国家应该为家族企业的持续发展提供良好的制度环境。