集团公司资金集中管理研究

徐芸

摘 要：企业为了在激烈的市场竞争中取得更快更好的发展，开始通过形成集团公司来增加自身的核心竞争力。与单打独斗相比，集团公司拥有更大的规模，资金规模也展示了一定的实力和优势。为了提高集团公司资金的利用率，减少不必要的损失和风险，采用资金集中管理模式显得尤为重要和必要。所以本文就集团公司目前资金管理的现状问题，进一步对实施资金集中管理的优势以及应采取的措施进行剖析和探究。从而希望能提升集团公司在激烈的市场竞争中，获得更大的资金运营竞争优势。

关键词：集团公司 资金集中 问题 优势 措施

中图分类号：F275.1 文献标识码：A 文章编号：2096-0298（2018）04（c）-024-02

1 集团公司资金管理相关问题的解析

随着集团公司业务种类不断开拓，同时涉及了旅游板块、影视板块、购物板块、技术板块、地产板块，且资金规模不断扩大，从几千万到几十亿，发挥集团资金的整合优势已经刻不容缓。然而目前集团公司在资金的管理上还存在着一些问题。

1.1 银行账户多且手工汇总数据，导致信息滞后

集团公司（母公司）缺乏对子公司资金的规范管理，每个子公司都设立财务资金部，并开设一个或多个银行账户，资金分散存在不同的银行。而集团公司（母公司）需要对子公司的正常经营状况进行分析，这就需要各个子公司按月向母公司递交各类资金报表，母公司财务必须将数据手工整合汇总。但是这样会导致信息传达的滞后，导致无法及时有效地对资金进行统筹管理。

1.2 资金集中度不高、资金效益欠佳

集团公司因业务板块的不同，业务性质的不同，其资金的配置需求也存在着差异化。技术板块、地产板块、影视板块等子公司，虽然有着较为稳定的市场，但因为或开发、或投入、或推广周期相对较长，从而导致其资金较为紧张。甚至需要通过银行授信评级，在各自的融资额度内进行融资来满足资金的需求。而旅游板块、购物板块等子公司，利用产品端的代销模式和客户端的现结模式，线上线下各个通路渠道的互动销售，迅速产生大量的现金沉淀及时间差，而这些资金又大多数处于闲置状态，无法集中一定规模享受银行各种智能存款的计息方式及优厚的利率。集团公司（母公司）对于各子公司实际资金情况了解不充分，不能对资金进行合理配置，无法充分利用内部资源，这样大大增加了财务费用，无法发挥出集团公司资金集中管理的增值效益。

1.3 粗放管理，无法实现资金的有效监督和控制

集团公司没有建立完善的、高度统一的资金管理平台，各子公司的资金信息不能及时、完整、准确地传送到信息平台上。子公司在资金使用过程中，站在公司角度一般只考虑短期经营业绩或效益的原因，出现盲目扩张或者投资等情况，而集团公司（母公司）又无法实时有效的监控各个子公司的资金使用情况，最终导致部分投资亏损甚至投资失败。在日常管理中也普遍存在事前缺少必要的监控，事后审计意见过于形式，缺乏具体可行的考核措施和制度。长期以往将导致集团公司财务风险逐渐加大，市场综合竞争力减弱。

2 集团公司资金集中管理的优势

2.1 银行账户归集管理，提高谈判筹码

集团公司实施资金集中管理，统一银行账户。有利于充分利用资金归集后的规模效应，以集团层面与银行分行层面达成战略合作，在合作谈判时处于有利地位，从而取得全面、有效、直接的信息。从而更能够切合的开展“银企直联”“委托贷款”等金融业务，因此必须清理与整理下属子公司的所有银行账户。对战略合作银行外的所有闲置账户进行梳理，甚至清理。除特殊业务合作需求，一般仅保留基本账户、纳税专户。同时要求所有保留的银行账户，开通网上银行，并对接集团资金管理平台，即超级网银系统，资金收支进行集中操作。下属子公司如因业务需要新设银行账户，必须上报集团公司审批同意后方可操作。这样就可以长期有效控制下属子公司多头开户现象，避免資金分散，压缩银行账户沉淀资金，努力实现资金集中管理利润最大化。

2.2 提高资金使用效率，优化资源配置

加强资金预算管理，高效规划资金配置。下属子公司根据新年度的经营计划、投资计划及财务预算，编制年度资金预算和月度滚动资金预算。集团公司通过滚动现金流量预算和资金收付计划，实现对资金的准确配置。通过对资金的规划管理，确保资金的使用与集团、下属子公司的战略规划有效的调配统一。

实施资金集中管理，有利于盘活子公司闲置资金。在经营过程中会存在着有些子公司会出现长期或短期资金短缺，需要向银行申请贷款，并支付较高贷款利息。而有些子公司确有大量闲置的沉淀资金，享受着活期或者定期的利率。通过集中管理资金，不但可以集团内部盘活资金，简化审批条件和流程，在子公司之间进行调配。还能降低对外融资支付的利息，实现集团资金使用效益最大化，同时也优化集团整体的资产负债结构。

2.3 提高资金监管能力，降低财务风险

集团资金集中管理可以有效的控制子公司经营风险。做到事前综合分析及评估子公司资金使用效率、了解资金具体使用用途；事中对子公司资金使用情况进行跟踪分析，根据资金流具体情况及时调整优化经营策略；事后了解资金回收情况，全面评价资金使用效率的全过程管控体制。

通过对资金的事前、事中、事后的控制和管理，集团公司可以更好地掌握子公司经营状况和财务状况。通过对资金流入、流出的总控制，对子公司的收付行为，特别是对支付行为进行有效的监控，实现对子公司经营活动的时时控制，确保资金流动的安全性。

3 集团公司加强资金管理应采取的措施

3.1 建立集团公司资金管理信息操作平台

借助专业的软件公司，根据集团架构关系、集团资金的实际运行情况和战略目标，构建适合发展和经营的资金管理信息操作平台。利用银行的银企直联功能模块为数据接口，进行所有子公司的开户银行与此挂接，形成一个超级网银资金系统。其主要能发挥的功能有：账户管理，实行账户开立、变更、注销业务集中报批，达到长期有效的监控。银企互联，直连账户信息实时抓取、支付控制。资金集中，对资金池日常管理、头寸调拨、内部计价操作更加有效。信息监控，存量资金分布、现金流收付信息监控。资金预算，完成滚动编报、过程时时控制、科学分析评价。最终达成核心的目标就是要做到信息“可视”，资金“可用”，风险“可控。”

3.2 成立集团独立运营财务公司

财务公司，即专属从事集团公司内部资金融通业务的非银行的金融机构。集团公司通過成立一家独立运营的财务公司，对内可以服务于集团内部公司之间进行结算，将集团内部闲置资金归集进行适当的投资，提高资金收益水平。对外可以通过如同业拆借等融资方法，开拓集团的资金来源渠道，降低融资成本。它肩负着资金的运作与监管，集合集团资金管理与银行金融服务。通过财务公司提高集团资金的使用效益最大化，充分发挥资金规模效益，降低集团财务费用，进而增加集团公司的利润。所以成立财务公司对集团公司资金集中管理有着重大推动意义和必要性。

3.3 完善资金集中管理的有效制度

首先，要完善与强化集团公司内控制度，应有效的具备具有调节与控制相结合的内部控制制度，来适应集团管理跨度增大，级层增加，要充分发挥出资金集中管理的优势。其次，在集团内部各子公司推行全面资金预算管理，确保集团内部资金的有序流动。加强现金流量的分析与预测，保证集团各子公司的支付能力，确保集团内部现金流量的平衡。再次，结合集团的年度KPI考核目标。对应子公司的资金管理权限上收，必须对集团总部在资金的筹资、投资、配置能力及资金收益情况进行相应考核。最后，通过多种审计监督方式，确保集团公司的所有者权益，特别是少数股东权益不受到任何侵害。

4 结语

随着大数据时代的来临，信息数据集中多维度分析，并在集团公司财务管理中的成熟应用。国内主要大型集团公司比如宝钢集团、上汽集团等，都已经开始实行资金集中管理模式，将金融机构的部分业务内部化操作。加强对集团公司资金的监督和管控，确保资金流动安全性，实现集团总部资金效益最大化，从而为完成集团整体战略目标做支撑保障。本文借着集团正处于资金管理模式转型实践中，结合了实际推广落实情况，分析评价了集团公司资金管理的现状、推广、试点、转型、集中管理模式后的优势，旨在对集团公司进行资金集中管理转型成功提供一定的理论依据。

参考文献

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[2] 刘礼昌.探析集团公司资金集中管理工作[J].财会学习，2015（18）.

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