我国中小企业融资困难分析及对策研究

赵越

摘要：随着我国经济的不断发展，中小企业对于国民经济快速增长发挥的作用越来越大。中小企业在发展的过程中面临诸多困难，而融资难题已成为制约中小企业发展的重大障碍，解决中小企业融资难迫在眉睫。文章通过剖析我国中小企业融资现状，寻找融资困难成因，并给出积极对策，为我国中小企业融资提供一些有价值的建议，对改善中小企业金融服务做出进一步研究，从而促进中小企业的壮大成长和国民经济的健康发展。

关键词：中小企业；融资；对策

一、我国中小企业融资现状

（一）融资渠道窄

一方面，对于商业银行来说，由于中小企业规模小，资金实力弱，银行出于自身利益和风险考虑，往往不愿意为中小企业提供贷款服务。另一方面，对于中小企业来说，由于我国证券市场门槛高，限制条件多，大部分中小企业很难通过公开上市方式在资本市场获得融资。

（二）融资担保难

对我国的中小企业来说，大多数的资信等级都不高，并且缺少商业银行比较认可的抵押物，这就使其很难得到银行的贷款资金。部分中小企业虽具有合格抵押物，但由于经营规模小、自身制度不完善、产品缺乏核心竞争力等原因，依然难以获得较为充裕的贷款资金。

（三）融资成本高

中小企业融资需支付贷款利息，部分中小企业因缺少合格抵押物而借助担保机构融资，还需另外支付担保费用。贷款利息一般在银行基准利率基础之上进行一定上浮，担保费与担保金额有关，一般为担保金额的2%～3%。除以上两项费用外，在抵押登记以及财务评估过程中还需支付一定费用，从而使小企业的融资成本大幅提升。

二、我国中小企业融资难的成因分析

（一）企业自身的财务制度不够规范

目前，我国的大多数中小企业都受到来自于自身的规模、财力、和管理模式等各方面的诸多限制，尤其在财务制度方面存在一定的不够规范的情况，并且有不少的中小企业并没有设立专门的财务部门。对一些中小企业聘用的财务人员来说，他们的日常工作只是对外提供财务和纳税报表等事务，有的企业财务人员平时到企业正常上班时候都很少，只是每个月根据企业经营者提供的财务资料进行做账，这直接导致企业财务数据脱离经营实际、资金利用效率低、财务混乱等情况。除以上方面，中小企业的财务人员综合素质偏低也是当前其在管理中面对的重要难题之一。

（二）企业经营管理水平低

对于企业来说，其管理者的经营与管理水平十分重要，在一定程度上能够决定企业的发展和命运。我国的中小企业中以私营企业占比最大，私营企业大多是家族企业，企业内部成员多为企业主直系、旁系亲属。企业管理者水平大多不高，并且经营管理模式陈旧，缺乏战略思想和长期规划。企业内部人员的管理能力、财务分析能力更是参差不齐，严重缺乏创新型人才，令企业发展迟缓，难以快步向前。

（三）抵押担保能力不足

抵押担保难以落实是当前我国中小企业融资过程中遇到的较大障碍。我国中小企业大多不具有足额优质的抵押物，能作为押品的财产十分有限，而设备等资产流动性较差，很难快速变现，这些问题综合导致中小企业无法落实贷款机构要求的抵押条件，从而使其获得贷款的几率大大降低，造成了融资渠道的不畅。

（四）企业信用水平较低

大多中小企业的融资渠道主要为银行贷款，但有不少企业因经营不善，在出现亏损之后以一走了之来逃避归还贷款，给银行造成巨大损失。另外由于中小企业信息不透明，使得传统的贷款分析技术难以完全奏效，企业如果对银行出现不够诚信的行为，就会把风险直接转嫁给银行。为规避风险，银行会减少对中小企业的贷款，这就进一步加大了中小企业的融资难度。

（五）政策支持力度不够

一是法律支持力度不够。相比较发达国家而言，我国的融资法律制度还不够健全完善，对中小企业融资问题上缺少鼓励救助的方式方法。二是政府对于中小型企业的扶持力度不大。随着市场经济的不断发展，中小企业虽然日益成为重要的政府财政收入提供者，但是却不能完全享受到同大企业一样的在税收政策等方面的优惠待遇，这使得本来就存在融资困难的中小企业资金压力进一步加大。三是金融机构对中小企业重视的程度不足。对中小型企业来说，金融机构是其重要的资金提供者，但是中小企业在融资过程中往往得不到金融機构的有效重视，业务规模小、门槛高，令中小企业融资困难不断加剧。

三、解决我国中小企业融资困难的对策研究

（一）强化中小企业经营管理能力

我国中小企业由于经营模式和管理制度等方面存在较大不足，导致其生产运营存在一定风险，也成为金融机构不愿为其提供贷款的重要原因之一。为改变这一局面，首先，我国中小型企业在管理上应引进先进的管理机制，向国有企业和外资等大企业看齐，根据自身特点不断改进提升，切不可生搬硬套。其次，企业要不断的对市场走向进行深入调查研究，有一定前瞻性，能够根据市场变化适当调整企业经营管理方式对紧急风险情况的发生有一整套的应急性措施和详尽方案。最后，中小企业应形成并完善自身的规避风险机制，持续不断地建立调整相应的规章制度，使其更符合实际经营情况，切实可行的规避一切可能存在的风险。

（二）加强中小企业财务管理能力

对企业来说，若要健康发展就一定离不开完善的财务系统。在市场经济不断繁荣发展的今天，中小企业要想立足于当今的市场大环境下保持健康持续发展，就必须建立和健全自身财务管理制度，不断提升内部财务管理能力。企业财务活动涉及到生产经营的诸多方面，融资问题更是离不开财务分析研究。金融机构对中小企业提供的信贷业务首先需要考察的就是企业的财务状况，以往中小企业因自身财务制度不够完善，账面信息存在不实或不全面等问题，给信贷机构增加了不少负担，影响了银行等金融机构对中小企业的放贷积极性。中小企业应自觉建立健全自身财务制度，提高财务管理水平，实事求是地反映企业财务成果，提高生产经营透明度，保证会计信息真实性和合规性，为金融机构对企业的调查评定提供便利，降低对方的信息成本，从而不断提高融资能力。endprint

（三）拓宽中小企业的融资渠道

中小企业不能只局限于和银行的融资渠道，而应该不断拓宽其他融资渠道，利用好银行融资的同时，充分结合其他融资方式，加强融资能力。中小企业在融资过程中，可采用股权、债券、信托以及发行债券等多种类多元化的融资方式，优化自身的资本与债务结构。并且，中小企业还应该针对自身资本状况中存在的灵活性、风险性、限制性以及期限等各个方面，把银行贷款、民间借贷、经营融资、和商业信用等各类方式进行科学有效的结合，根据企业所处的发展阶段、开发项目、和资金周期，合理利用其他融资方式，减少企业在融资过程中的短板。中小企业在不断拓宽自身融资渠道的同时，还应该明确产权和债务等一系列关系，达到企业管理结构的合理性和规范化，从而不断降低企业融资成本，提升资金周转实力。

（四）完善中小企业的信用担保体系

当前，中小企业的信用担保体系主要有三个模式：一是利用政府信用担保，担保资金主要来自政府预算拨款。二是采用互助担保方式，以自我服务、自承风险为主要特点，以会员企业的出资作为主要的资金来源。三是商业担保方式，具有市场化运作的特征，以赢利为目的。相比较发达国家而言，我国的信用担保制度起步偏晚，非常需要切实加强对发达国家较为完善的信用担保制度的学习和借鉴。可通过加强推动担保机构的不断发展，对中小企业进行政策性担保，或鼓励中小企业之间、中小企业和大企业之间进行互助担保，还可以推动供应链的上游或下游企业进行商业担保等各种方式，逐步建立健全中小企业信用担保体系，为中小企业的融资发展提供切实有效的担保支持。

（五）金融机构应加强对中小企业融资支持

目前，我国金融机构现有的审核评估制度虽能有效防范风险，但却对中小企业融资业务的审核时间延长，降低了融资效率，提高了融资门槛。银行等金融机构在批准中小企业贷款的申请过程中，大多需要较长时间对企业各方面进行审核评估，对中小型企业而言，即便在很长时间之后获得一定额度资金支持，也难以解决燃眉之急，从而不得已将希望寄托在民间融资机构。其次，金融机构在审核企业财务状况的过程中，往往侧重于对历史资金流量和未来净现金流量的统计和固定资产的评估，而忽略掉企业融资项目本身存在的发展前景，这样的评估制度对中小企业而言难说公平，不但限制了中小企业的融资发展，也限制了金融机构从贷款项目中分一杯羹。因此，银行等金融机构应适当消除对中小型企业的偏见，提高对中小企业的重视程度，在融资业务上的审核评估方面做到与大型企业一样一碗水端平。随着我国经济的繁荣发展，中小企业在国民经济发展中的贡献越来越大，因此在风险可控的前提下，金融机构应适当降低对中小企业的融资标准，将融资项目的发展前景、行业市场走向、企业自身发展空间等信息补充进入原有的参考指标，打破存在于审核过程中的局限性因素，重视中小企业的融资支出部分，实现共赢局面。

（六）政府應加强对中小企业政策支持

中小企业作为助推经济发展的重要力量，在某些政策上却没有享受到一定的扶助与支持，政府应制定相关政策制度帮助中小企业缓解融资困难。第一，政府可以通过直接关怀政策，在税收上为中小企业放宽期限，给其一定的周转时间，保证企业内部的资金链能够持续流动，不断创造后期利益。第二，要考虑制定并实施中小企业在财税上的优惠政策。政府可以对中小企业制定相关的税收减免政策，通过提高政府采购额和进行直接财政补贴以及采用贷款援助等多种方式，不断鼓励和引导中小企业进行结构升级和自身技术的不断创新，从而提高企业自身的市场竞争力。并且各地方政府还可以通过相互合作等方式，为中小企业生产的产品谋取更多的销路，通过中小企业的发展壮大带动地方经济的发展。第三，政府还可以针对金融机构制定一系列的优惠政策，使其在有一定利益可图的前提下积极响应国家号召，帮助中小型企业解决存在已久的融资难题。第四，政府在对中小企业进行金融政策扶持的同时，还应该不断加强对中小企业的教育和引导，对出现逃债、逃税等违法行为依法进行严厉处罚，鼓励中小企业诚信经营，从而树立良好的信用品牌，不断做大做强。

四、结语

综上所述，随着近年来我国市场经济的不断繁荣发展，中小企业对国民经济的贡献作用越来越大，破解中小企业融资难题尤为重要。解决中小企业的融资难问题，需要政府、企业和金融机构三方共同持续努力。政府和金融机构需要提供制定相关优惠政策，不断加大对企业的扶持力度，拓宽中小企业的融资渠道，提升融资的规模。对企业来说，则须加强自身经营管理，不断健全财务制度，提高信用水平，适当选择正规的金融产品与融资渠道达到融资目的，来促进自身的快速健康长远发展。相信在各方努力下，在各项措施的助推帮助下，我国中小企业一定会进一步发展壮大，为推动我国经济持续健康增长发挥更大的促进作用。

参考文献：

[1]李禹衡.中小企业融资难的原因及对策[J].时代金融，2017（04）.

[2]强文.中小企业融资难问题对策研究[J].工商管理，2017（04）.

[3]朱晓光.我国中小企业融资现状及对策研究[J].商业经济，2017（02）.

（作者单位：中国建设银行股份有限公司辽宁省锦州分行铁路支行）endprint