中小企业融资问题探析

严绍毓

摘 要：发展和扶持中小企业已经逐渐成为全球经济的趋势，然而中小企业普遍存在设置时间较短，企业专业管理技能不足，资金不够，缺乏运营经验以及没有系统的企业文化等问题。其中，融资难、融资贵更是全球中小企业面临的共同难题。现阶段，我国中小企业融资渠道主要以银行贷款为主，比较单一，再加上我国商业金融还不够发达，相关的金融政策也不够完善，使得我国中小企业融资越发的困难。

关键词：中小企业；融资；信用改革

中图分类号：F276.3 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2016）09-0070-02

引言

近年来，由于国家政策的鼓励和扶持，中小企业得到了迅猛的发展，截至2014年底，个人独资企业已经高达1 500万家，个体户高达4 000万个。我国中小企业将近占企业总数的99%，为我国提供高达85%的就业岗位，现如今，高达87%的新产品都是由中小企业研发，其中将近70%的专利为中小企业所有。并且，我国近65%的GDP以及近60%的税收都由中小企业贡献。完全可以说，中小企业是保障国家就业以及创新，促进我国经济发展的重要基础。但中小企业普遍存在设置时间较短，企业专业管理技能不足，资金不够，缺乏运营经验以及没有系统的企业文化等问题，这些问题严重制约了我国中小企业的发展。

其中，中小企业融资困难早已成为众所周知的难题之一。我国中小企业融资渠道主要以银行贷款为主，然而，根据银监会近日发布的数据显示，在今年第二季度末，我国商业银行的不良贷款余额高达10 919亿元人民币，相比2015年第一季度足足增加了1 094亿元，不良贷款率为1.5%，相比上一季度增长了0.11个百分点。在这种不良率不断反弹的背景下，无论是金融机构还是监管部门都开始加强对风险的防范意识。不少银行直接选择对中小企业谨慎放贷，及时收贷的策略，现阶段，我国进入了中小企业普遍缺资金，而银行有钱不敢放贷的时期。此外，我国中小企业融资渠道比较单一，我国商业金融还不够发达，相关的金融政策也不够完善，使得失去银行这一融资渠道的中小企业陷入了迷茫期。我们必须要解决中小企业融资难的问题，为其创造良好的融资环境，使中小企业能够在我国经济发展上发挥更大的作用。

一、我国中小企业融资存在的问题

（一）中小企业本身信用水平不高

由于我国中小企业的经营规模都比较小，无论是其生产设备还是技术水平都缺乏必要的市场竞争能力，以至于其抗风险能力以及偿债能力都比较低。并且，这些中小企业也没有足够融资的抵押资产。我国中小企业内部管理存在一系列的问题，内部控制混乱，有些企业财务制度混乱，做假账、偷税漏税等，金融机构难以从其报表中判断其正常经营情况，因此，不敢对其进行放贷。此外，还有不少中小企业缺乏信用观念，为了短暂的利益拖延，逃避银行债务，以至于银行、司法部门将其列入黑名单，在这些自身条件的局限下，中小企业融资存在严重的短板。

（二）我国中小企业融资相关法律法规并不健全

我国暂时还没能给中小企业融资创建一个良好的法律环境。首先，我国企业融资有不少的局限性。例如，我国国家财政资金局限性非常强，仅有国有企业能够通过政策获得国家财政资金的支持；只有外商投资的企业才能享受外商资金的扶持等等。其次，我国融资相关部门也存在一定的局限性。例如，现阶段仅有获得相关牌照资格的金融机构才拥有从事贷款融资业务的资格。再次，我国企业某些获得资金的特殊渠道也有一定的局限性。例如，仅有股份有限公司才能够对外发行股票，并以此获得资金。由于这一系列的法律法规的局限性使得原本自身条件就比较差的中小企业融资渠道更加的单一，融资更加的困难。

（三）我国金融机构对中小企业融资支持不足

当下，我国金融机构对中小企业的融资支持体系还不够健全，国有的商业银行对中小企业贷款不够重视。为了规避放贷风险，大多数的商业银行一味地强化对中小企业融资的约束机制，然而并没有相对应地为中小企业融资设置激励机制。当前，我国金融机构对中小企业并没有设置独立的信用评级系统，与大型企业相比，中小企业普遍存在信用评级等级较低的情况。并且，中小企业融资的过程中，金融机构需要进行多层级的审核，涉及到的单位和部门也比较多，以至于融资的时间过长，效率低下。例如，中小企业通过我国建、中、工、农四大商业银行的融资的过程中，首先要通过基层支行的信贷部门进行初步审核，然后还要通过风险保全部门的审核，然后再上报到上级行的信贷部门以及风险保全部门进行再进一步的审批和核准，所需时间非常的长。并且，有些银行的风险保全部门和信贷部门的贷款审批标准不同，所得出的结果出入较大，这种情况，商业银行为了规避风险，很多时候都选择干脆不进行放贷。此外，我国金融机构融资网络体系还不够健全，缺乏创新型的融资方式，可以提供给中小企业的融资不足。

（四）政府对中小企业支出不足

长期以来，因为大型企业个体对国家GDP以及财政税收的贡献会比中小型企业个体要高出很多，因此，难以避免的，我国政策一直相对于偏向于大型企业，中小企业在政策环境上受到了一些歧视。即使现阶段我国政策上有了很大的改变，对中小企业的扶持力度也逐渐增加，但是总的来说，相比国有企业，对中小企业扶持力度还是非常的不足，相比之下，中小企业一直缺乏与大型企业、国有企业进行平等竞争的机会。我国目前已经意识到这个问题，政府先后出台了部分政策，但是还不够成熟，中小企业融资问题，还亟须政府的政策发挥更大的效力。

二、提高中小企业融资率的建议

（一）提高中小企业自身实力，建立中小企业社会信誉

首先，要保障中小企业、个体自主经营的权利，在自负盈亏的前提下，改善企业产品结构，加强产业服务创新，提高企业自身的市场竞争力，加强人才的培养，推进企业健康发展。其次，中小企业应该要加强内部控制，完善企业内部管理机制，规范企业生产、经营、管理，提高中小企业财务水平，加强企业财务的真实准确性。还需要吸纳一些专业的金融财务相关人员，提高资产周转率和利用率，加强企业自身实力。在自身实力提高的同时，中小企业还需要加强自身社会信誉度，养成按合同办事，守信用，坚持诚信，提高自身信誉度，对外树立健康的企业形象。为中小企业融资建立良好的基础，从而更大程度地拓宽融资渠道。

（二）为中小企业融资创造良好的政策环境

政府应该通过法律法规来帮助中小企业进行必要的融资，使中小企业能够更加便利地获得融资通道。我国政府应该要落实综合性的融资政策构想框架，对不利于中小企业融资的一些法律条款进行相应的调整，新增一些利于中小企业融资的法律法规。国家可以在合理的范围内允许中小企业短期借贷国有资金以及外商资金等；还应该帮助非银行性质的金融机构对外进行融资放贷，拓展和鼓励其他金融机构对中小企业进行融资。设立健全的多级证券市场，向中小企业开放股权市场，允许中小企业通过资本市场进行融资，确保其能够从中获得成长所需要的长期资金。我国相关部门还可以为中小企业提供例如供应链融资等创新性融资渠道，进一步完善金融周边服务。国家方面应该大力推进中小企业的发展，为中小企业提供更多的成长资金以及更加便利、多元化的融资渠道。

（三）完善融资体系，进行融资创新

相比大型企业，中小企业经营发展都存在一定的弱势。因此，商业银行应该建立专门针对中小企业融资的信用评级标准，建立专属中小企业的担保系统。选择向多家中小企业进行放贷，分散银行放贷风险。此外，国有商业银行可以根据不同地区的实际情况，设置相应的信贷管理以及风险管理的标准，并且适当地对支行进行审批权力的下放，尽可能地提高中小企业融资效率。当然，最为重要的还是尽可能地进行融资方式的创新，探索更加适合中小企业的融资方式。例如，近期中融钱邦进行了一项名为“供应链金融助力中小企业融资”的活动，供应链金融助力将核心企业与其相关的中小企业联系在一起，由核心企业直接与中小企业进行资金配对，从供应链的角度为中小企业注入足够的资源，利用互联网金融的优势实现资源优化配置与资金互通的融合，这样不仅保障了中小企业的发展，还使得核心企业的资金更加安全，收益更高。

（四）充分发挥政府职能，提高中小企业融资能力

为了能够一定程度地保障中小企业的融资效率，政府相关部门应该最大程度地发挥其职能，从政策上扶持中小企业融资工作。尤其是地方政府，应该根据自身地区的特点，通过政策来刺激金融部门的积极性，有效整合地方资源，为中小企业的融资提供更多的渠道。地方政府可以组织和促进招商引资工作，为中小企业出谋划策。

结论

中小企业是国家经济的重要组成部分，由于条件的限制，中小企业无论是融资还是其他问题都处于弱势，为了能够更大程度地保障中小企业稳定发展，促进国家经济繁荣，需要企业、国家、相关机构共同努力。

参考文献：

[1] 俞智莉.中小企业融资问题研究[J].中国商贸，2015，（5）.

[2] 郑新娜，吴倩，赵一.中小企业融资管理问题研究[J].中国商贸，2015，（5）.

[责任编辑 陈丹丹]