试论证券投基金、保险、信托对银行中间业务发展的作用

陈建

摘 要：文章着重探讨证券投资基金、保险、信托对银行中间业务的作用，借以解决银行业中间业务当前存在的产品同质化，服务趋同化问题，拓宽中间业务收入渠道。

关键词：银行中间业务证券投资基金 保险 信托 作用

中图分类号：F830.4 文献标识码：A

文章编号：1004-4914（2015）05-160-02

随着社会财富的不断增长，银行客户对金融产品、金融服务的需求日益多样化。而银行业产品同质化，服务趋同化现象十分严重，行业内存在同一层面的低端竟争，阻碍了中间业务的继续发展。作为银行未来业务的发展方向，中间业务的创利水平代表银行创造高附加值金融产品的能力，其收入反映银行经营管理水平和竟争实力。

一、证券投资基金、保险、信托对银行中间业务的作用

1.证券投资基金能促进商业银行业务创新和中间业务发展。证券投资基金的托管业务有利组织低成本存款，无论是基金开户还是基金投资前的沉淀，基金的存款都是低成本稳定的资金来源。商业银行为基金提供销售、交易服务，在银行系统内部十分简便地以低成本直接将存款划转为基金，在降低交易成本的同时，也为自己扩大了客户源，而且证券投资基金的托管业务，可以收取基金托管费，获取中间业务收入。由于证券投资基金是发起、管理、托管三权分立机制，根据我国证券投资基金管理办法，基金托管业务必须由商业银行担任。基金托管要求托管人有熟悉托管业务的专业人员，而且具备安全保管基金资产的条件，托管人必须有安全、高效的清算、交割能力，以保证基金的发行、运营、赎回与清算的效率和质量。目前主要由国有商业银行来担任，一些资本实力浓厚、而且业务能力强的股份制商业银行也加入本行列。证券投资基金托管费收入增长很快，从1998年的1600万元上升到2006年的10.53亿元。商业银行通过介解入资金托管业务，既可改善自身的资产结构，促进商业银行中间业务的发展，增加无风险业务收入，改善业务收入结构，又能提升商业银行业务人员的素质，改善业务人员的知识和技能结构，为商业银行发展现代资本市场的金融业务拓展空间。

2.银行保险合作对中间业务发展的积极作用。银行保险合作是经济一体化和金融服务全能化的产物，成为银行、保险开辟新市场，提高收益率的重要手段。

金融是现代经济的核心，银行、保险、证券是金融体系三大组成部分。近几年来，随着经济全球化、一体化发展，世界金融分业经营的界限逐步被打破，金融全能化、超市化的趋势在西方许多国家日益明显，特别是银行同保险之间建立起新型的合作关系，保险公司利用银行的分机构的网络，开拓新的销售渠道，由银行代理销售保险产品，代收保险费，代付保险金，这在国际已盛行，在中国也普遍存在的银行保险合作形式。

国内银行与保险公司合作起步于1995年，当时新设立的保险公司为占领市场，纷纷与银行合作，开始尝试联手开拓市场，迈出我国发展银行保险业务的第一步。近几年，我国银行保险得到迅速发展，2001年银行保险业务量在寿险总业务量中只占3.5%，到2002年，银行保险占寿险总收入的20%，2003年1月。国家开放银行保险代理业务，一个银行的网点出现销售多家保险公司产品。

3.金融信托对银行发展中间业务的推动作用。信托业务是以信用委托为基础的一种经济行为，即拥有资金或财产的单位或个人委托信托机构，代替经营、管理或处理资金、财产，信托机构从中收取手续费。国际上的金融信托业务，主要是客户向银行委托代为运用资金、财产，投资证券、股票、房地产等信托业务。国内信托业是经央行批准的信托投资公司经营的资金信托，财产信托和其他信托业务。

随着人民生活的提高，中国民间拥有数量可观的民间资本，以温州为例，民间资本高达6000亿元。这几年温州市委、市政府发动在外温商回归投资，三年就达3000多亿元，这为信托业务开展创造很好条件。银行同信托投资公司合作，开展信托业务，可以实现优势互补，实现双方共赢。信托投资公司利用银行的信誉、网络信息、投资理财经验，银行通过开展信托业务，充实发展中间业务，提升中间业务在银行业收益中的比重，实现合作共赢。

二、商业银行发展证券投资基金、保险、信托业务的对策建议

1.发挥商业银行优势，加大市场开拓力度。大力发展基金托管业务，加强市场开拓，不断增加托管基金总量。加强开拓银行代理基金的销售业务，运用现代技术手段销售基金，尽快开通网上银行、电话银行、手机银行等便利投资人投资的方式，让投资者享受安全、高效、便利的基金代销服务。

2.向开放式基金提供融资便利，进行业务创新，为混业经营创造条件。证券投资基金的规定允许基金管理人按人民银行的规定，向商业银行申请短期融资，这使银行业与证券业合作增加了途经。由于开放式资金可能面临非正常巨额赎回压力而产生流动性需要，往往需要借助银行短期资金支持，在当前商业银行流动性过剩的条件下，银证合作前景看好，这是商业银行进行业务创新，为未来混业经营创造有利条件。

3.商业银行为证券投资提供高质量、全方位的托管业务服务。基金托管要求银行在财务核算系统软件、清算网络、监控手段、整体服务水平方面进行改进和提高，提供快捷、便利、周到的基金销售服务，商业银行庞大的储蓄网点、丰富的储户资源，先进的网络设备、良好的银行信誉等软件，不仅为基金提供理想的基金平台，而且商业银行拥有完善的清算结算网络系统，丰富的财务管理经验和完善的系统结构，完全可以承担基金托管人的职责。

4.建立银行保险战略组合框架，达到两者共同发展的目的。国内外众多银行保险成功合作范例说明，银行保险具有互通互利性和提高金融业整体水平的特点，据此，银行与保险可以建立战略组合框架，在资金、业务、技术等方面开展合作，以达到两者互相促进、共同发展的目的。

5.进行产品和营销创新，形成银行和保险的有机融合。首先要实现产品的有效融合创新，使产品成为银行和保险的共同代表，使双方真正找到利益共同体。目前市场上银行保险产品一般为短险产品，保障性较弱。新产品开发应侧重长期的保障性，在银行积极配合下，保险公司应开发保障性、储蓄性、投资性为一体的适合银行销售的保险产品，降低趸缴产品在银保保费中的比重，提高长期产品的销售比例。

6.加强银行保险人才的培养，提高从业人员的专业素质。银行保险两用人才的缺乏，是制约我国银行保险事业发展的一个瓶颈。据此，银行和保险公司要进行人才培养，通过培养，实现、一专多能复合式人才，也可以将保险公司人才进入银行业，担任理财顾问的角色。

7.加强内外监管，建立有效防控风险机制。银行保险能带来各种效益，但如果不遵循一定的规则，潜在的风险就可能显现化。所以，应明确银行和保险各自的权限，严格遵守。银行和保险的监管部门要加大监管力度，杜绝不正当竟争，为银行保险的发展创造健康法制的大环境。

8.树立认真负责的敬业精神，切实做好银行信托工作。由于信托业务是银行信托部门接受客户委托，代替委托单位或个人经营，管理资金和财产。在这里，敬业精神和工作责任心显得非常重要，要深入实地，调查研究，充分论证，特别要防范道德风险，要强化监管工作，确保银行信托工作顺利开展。

三、利用互联网，拓展中间业务，扩大范围提高效率

利用互联网传播产品服务信息，提高品牌知名度和影响力，将潜在客户变成有效客户的过程称之为网络营销。同传统营销方式相比网络营销的优势有以下几个方面：

1.高效率。网络使得处于网络各结点上的生产商、销售商、消费者的环节得到了直接联系，形成一个复合的、连续的经济活动业务流网，使企业和个人对市场信息、销售信息以及自身经营信息的获取处理能力大大提高，增加了市场机会的能力，缩短了产品进入市场的时间和消耗，扩大了服务项目，减少了投资费用和投资风险，降低了整个营销过程中所消耗的劳动力资源和时间。而电子数据交换系统则把制造商、营销商、储运机构、银行等捆绑在一起，适时的信息流动缩短了物流运作时间、空间，使社会资源在世界范围内得到优化配置。

2.低成本。如今传统营销方式竟争激烈，投入高，对中小企业来说，负担太大。企业商家在获得同等收益的情况下，对网络营销工具的投入不及传统营销工具投入的十分之一，而网络营销信息到达速度快于传统营销工具的10到18倍，在使用网络获得信息的用户中，商业用户的比例高于接触传统营销工具的用户。可见，网络营销是网络经济时代对接国际市场最有效，也是最经济的营销手段。银行能否利用互联网创造商业机会，降低整体成本，提高企业竟争力，是在全球经济一体化的激力竟争状况下制胜的关键因素。

3.广范围。营销的真正目的是占领市场份额，提高品牌价值。国际互联网没有国与国、地区与地区的封闭和隔阂，超越时间和空间的束缚进行海量信息的交换和信息共享，形成了一个全新的、开放的全球市场，因此，银行可以通过网络将局部的区域性营销活动延伸至全球范围。消除营销的诸多壁垒，实现了真正意义上的营销全球化，使银行以最少的投资发现市场资源，实行高效优化配置。

参考文献：

[1] 中国证券投资基金年鉴2007〔M〕.北京：中国科学技术出版社

[2] 王春生.如何进一步促进银行保险〔J〕.金融与保险，2008（8）

[3]施建祥.发展我国银行保险业〔J〕.保险研究，2002（1）

（作者单位：温州银行上海分行 上海 200000）

（责编：李雪）