“编码”全民信用

拥有海量丰富行为数据的互联网公司们正试图勾勒出每一个中国人的信用形象，每一个数据就是一个像素。

南方周末记者 刘志毅 发自广州、北京

“一个人，如果手机号码十年没变，你就可以放心借钱给他。理想状态下，手机号码不变，理论上没有人向他催债。”2015年1月5日，蚂蚁金服首席信用数据科学家俞吴杰在一个面向金融记者的信用课堂上说。

作为一个数据研究员，俞吴杰每天埋首于阿里云平台上产生的数据，从海量数据中找出能描绘个人或小微企业信用的相关变量。

俞吴杰从数据中读出了很多信息，例如，“就整体人群而言，如果手机号码用的时间越长，居住地越稳定，违约率越低，只有5%，甚至1%。”与上述结论相类似的还有，如果你热心公益捐赠，这也意味着你在金融领域违约的可能性较小。

眼下，俞吴杰和他的团队经过长期数据积累、挖掘、分析得出的结论，将在几个月后，被纳入一个更复杂、全面的模型中，为国人“编码”出各自的信用分数或等级。

2015年1月5日晚间，央行在官网上发布《关于做好个人征信业务准备工作的通知》（下称《通知》），要求芝麻信用管理有限公司、腾讯征信有限公司等8家机构做好个人征信业务的准备工作，准备时间为6个月。这个时间长度，恰与微众银行、网商银行等一批新型互联网民营银行审批通过时要求的筹建时间相同。

作为央行征信系统的补充，互联网公司正试图从手中的数据中勾勒出每个人的信用形象，这些信息将被各类金融机构作为风险管理的依据，以此提供更快捷、多元的金融服务。

就在《通知》发布的前一天，国务院总理李克强到访深圳，在国内首家开业的互联网民营银行前海微众银行敲下回车键，完成了第一笔放贷业务——一名叫徐军的卡车司机拿到了3.5万元贷款。

《新京报》消息称，李克强在见证了第一笔业务后说，“我作了见证，可不代表政府对这笔贷款担保啊！”

新玩家入场

中国的征信市场至少在千亿级别。

李克强提到“担保”，是因为“担保”确实是在中国借钱最重要的东西。

无论是个人还是企业，要想贷款，得有足额的抵押物。银行通过测算抵押物的变现能力，确定可贷金额，管控贷后风险。在中国，信用贷款模式稀缺，“绝大多数作抵押，传统银行某种程度上类似于大典当行，”1月6日，金电联行CEO范晓忻在受访中对南方周末记者说。金电联行是一个基于大数据的信用评价平台，通过数据分析，帮助中小企业拿到银行的信用贷款。

2010年，山东一家注塑件厂遇到资金困难，但又无合适的资产抵押或担保人。这家工厂的戴姓老板没法相信，不通过资产抵押也可以贷到款。范晓忻回忆说，“他觉得我们就是钓鱼的，为了挣那点服务费。但是实在缺钱，他就配合我们做了（信用贷款）。”

直到取到钱，他才相信信用可以贷款。事后，他坐火车连夜赶到北京，一大早就来到彼时尚在创业艰难时期的金电联行，带来了一堆当地的特产——熏肉。普遍缺钱且习惯于“典当行”模式的小企业主们，被自己的生产、供应数据能够产生金融信用这件事震惊了。

企业如此，遑论个人。

由于没有足够丰富可用的信用数据作支撑，针对个人借款的P2P网站往往采取高成本的实地调查取证和抵押物的传统方式进行风险管控。被存入P2P网站后台的，往往是借款人的家人照片，身份证、户口本的照片和资金往来账目。

P2P公司“玖富”的CEO孙雷对南方周末记者说，“目前90%的中国P2P公司还是小贷公司网络化的翻版，解决线下的信贷问题，没有互联网科技进行相应的改造。（互联网）征信平台出来，是一个行业利好。”他同时指出，如果可以打通，把P2P平台的客户情况上传到征信体系，对信用闭环的形成会有更大好处。

这个行业甚至已经有些按捺不住。一个细节是，尽管互联网征信平台的数据产品还远未出炉，但就在微众银行的网页于2014年年尾上线后不久，百度的关键词搜索中，输入“微众银行”能够搜出来的却是一大批个人信贷广告，其中不乏一些知名的P2P网站；真正的微众银行网站页面反被一度挤到了搜索结果页的中下部。

企业与个人的征信数据本来存在于互联网的每一个角落，但在没有被系统性地收集并分析计算出来之前，众多金融机构像视界模糊又害怕跌倒的巨人，只能凭着经验和谨慎地触摸蹒跚而行。

个人征信平台建设不足，也是中国的信用卡数量远低于借记卡的原因之一，在个人征信更发达的美国，信用卡数量和借记卡数量相当。

一般认为，中国的征信市场至少在千亿级别，而央行发布的《中国征信业发展报告（2003-2013）》显示，截至2012年底，征信行业这片蓝海收入约为二十多亿元。对数据利用不足的传统征信业亟待新力量的进场；互联网公司们也跃跃欲试，以期释放大数据的更多能量。

《通知》被看作是监管层审慎的认可。

有不愿具名的业内人士对南方周末记者分析，当时的民营银行审批时说的是“筹建”，而这个征信业务说的是“准备”，时间长度相同，分量却是不一样的，“筹建”的分量更重。

“央行目前觉得，征信也是可以让你们来‘玩的。这6个月里，要让监管放心。他们是鼓励创新的，也基本认可，但是要让他们心里有底。”上述人士说。

大数据的想象力

从个人到公司，其形象与运行状况都能被数据绘制。

事实上，以央行为核心的征信系统早就在运行。2003年9月，央行设立了征信管理局。央行发布的《中国征信业发展报告（2003-2013）》显示，截至2012年12月底，金融信用信息基础数据库已为8.2亿自然人和1859.6万户企业建立了信用档案。

清华大学发布的《征信系统对中国经济和社会影响研究》报告显示，2012年，信用记录良好的小微企业贷款批准比例为54.56%，比没有信用记录的小微企业高出近一倍。

但仅靠这些档案，并不能满足全社会的需求。央行征信目前可查询到的主要内容是个人身份信息、银行信贷记录、逾期记录，内容较为单一。

某大型国有银行负责个人贷款业务的人士表示，央行征信报告最有用的是体现了客户的逾期历史、现有负债、还款习惯、信用卡额度，“这样可以判断这笔贷款是不是为了还以前的欠账。信用卡或者贷款记录很多，还款记录又非常好的，我对他的还款意愿就比较有把握。”

但仅凭这些并不能描绘贷款客户的信用形象，金融机构还需要参考其他数据，例如根据身份证、户口本、社保缴纳情况去甄别客户。“央行的征信报告中，银行上传的资料都是可信的，但是更新速度也取决于各行；报告里头客户自己写的一些资料，可能就很久都没更新过了。”

即便如此，央行的征信报告依然是金融机构珍贵的“眼睛”，要借钱就得先去央行打印征信报告。中国人民银行武汉分行门前曾发生平安和宜信信贷员争抢客户的血案，起因之一就是信贷员们多在央行门口蹲守客户。

在以微众银行、网商银行为代表的一批新型互联网银行的运作模式中，大数据成为征信的新手段，互联网数据比传统数据涉及的范围更广，种类更多。

蚂蚁金服信用业务拓展负责人邓一鸣将自己正在做的事情称作“央行征信的补充”——这包括人群覆盖面、数据丰富度和应用场景的补充。

在大数据的帮助下，婚恋交友市场、劳务市场都有可能变得更健康。“婚恋网站上有骗婚的。怎么证明你真的有需求？只需要把你的数据留下来。”邓一鸣说。另一个被邓反复提到的案例是租车。网络征信平台向租车公司提供基于大数据和不同场景的信用值，租车公司就可以给相应客户提供免押金、免担保的便捷服务，而不再是冻结预授权——刷一下卡，提车走人，成本越来越低，体验越来越好。

眼下，掌握着3亿多实名个人、3700多万户中小微企业数据的阿里，每天产生着相当于5000个国家图书馆信息总量的数据。蚂蚁金服国内事业群总裁樊治铭在世界互联网大会上说，余额宝的成功其实不在于2013年6月13日那个日子，而是在于支付宝对数据的积累。财报显示，腾讯旗下拳头产品QQ的月活跃账户数达到8.08亿，微信的月活跃账户数则在2014年的第三季度达到了4.68亿。

这些拥有大量而丰富行为数据的互联网公司们要试着勾勒出每一个中国人的信用形象，服务器里的数据就是每一个像素。不过相比于金电联行获得的中小企业数据来自申贷企业的主动提供，每一个普通消费者在刚一点击鼠标或者敲击键盘的刹那，就已被记录了。

与上亿人有关的数据被特定的密钥按照不同层级的要求保护起来，储存在两道门禁里。

这些数据也随时可以在网络空间被提取、计算，用以描摹出虚拟的账号背后，活生生的个人的信用，甚至每一个人的衣着、面貌、起居、饮食，或者欲望。

在淘宝的搜索框旁边，基于搜索记录、相似产品和购买习惯出现的其他推销产品赫然在列，这如同一个如影随形的机器人，将它猜到的你的喜好琳琅满目排到眼前。百度搜索的数据也会沉积下来，数据机器人开始猜测你是不是对这些词比较了解，然后不时跳出和你的搜索词相关的问题，在百度知道中邀你回答。

这些数据似乎也在捆绑着人们，有网购达人说，“有时候我也不知道是自己选的，还是数据帮我选的了。”

寡头再战寡头

这些新入场者正在冲击传统银行的个人消费贷款业务和信用卡业务。

支付宝的每一项服务、每一个功能按钮背后，可能都是一个数据的记录器。一位熟悉蚂蚁金服的业内人士透露，支付宝支持的信用卡还款服务、转账服务产生的数据都被做了许多研究，或将成为未来信用评级的重要分析指标。

社交圈的质量也与信用相关。“社交关系中，‘近朱者赤近墨者黑是解释得通的。阿里也可以从微博中获得数据，因为阿里是微博的战略投资者，”上述熟悉蚂蚁金服的人士说。相应地，腾讯对另一个备受关注的电商平台京东的投资，也让其在电商领域的数据短板可被补足。

京东在对南方周末记者的回应中称，其对用户的消费记录、配送信息、退货信息乃至购物评价等数据都进行了风险评级，以建立起一套自己的信用体系。

从京东白条，到淘宝“花呗”，甚至包括微众银行的第一笔贷款，一个相同的特点是，互联网公司基于大数据产生的判断，主动向用户提供授信。用户只需要手指一点，就可以从忍不住花钱的“剁手党”变成忍不住把将来的钱也花了的“剁手剁脚党”。

这些新入场者正在冲击传统银行的个人消费贷款业务和信用卡业务。业务重合的部分，即是最依赖于征信平台所提供的数据产品的部分。拥有庞大消费者行为数据的互联网公司一旦进军征信业，战鼓未响，就已占据了富足的上游水源。

而新生的网络银行，甚至在出生前就开始撬动传统银行的领地。

微众银行在筹备期从各传统银行挖来了几乎整个高管团队，仅来自平安银行的就包括平安集团前执行董事兼副总经理顾敏，现担任前海微众银行董事长；原平安银行董秘李雨青，现担任监事长。一批中层也随他们前往新的岗位。

1月4日，一个有趣的场景是，平安银行的员工们看到自己的前同事们出现在李克强身边，还以为这是总理来了平安银行视察。在会议室里，他们调侃道，“这不是our bank（我们的银行，指平安银行）吗，怎么后面写着‘WeBank（微众银行的英文名）？”

互联网领域垂直招聘网站拉勾网内部人士介绍，由于当时筹备时间紧迫，微众银行在接到央行通知后不久的8月就向拉勾网发来需求——“要三百多号人，大多是互联网金融和安全岗位的”。

《中国银行家调查报告（2014）》显示，民营银行设立之后，银行家们认为最可能受到冲击的银行类型是城市商业银行（持此观点的银行家比例为74.9%），最可能受到冲击的银行业务是小微信贷（持此观点的银行家比例为75.4%）。这份报告由中国银行业协会联合普华永道推出，邀请中国银行业协会首席经济学家巴曙松主持实施，2014年是第六年发布。

阿里、腾讯两个巨头静候盛宴。在互联网领域大门打开之后，流量为王的定律再次应验。越大的流量带来越大的信息沉淀，意味着可能产生越复杂的模型，与对个体越精准的描述。

在征信业的下游，不同的金融机构则迫切地期待着这些画像变得越来越立体和富有细节，以便从中筛选取出自己所需的剖面。

（南方周末记者张玥对本文亦有贡献）