中小企业实行信贷融资的可行性分析

目前，我国中小企业已经超过4000万户，其中在工商部门注册的已经超过1000万家。中小企业在我国占我国企业总数的99%，据不完全统计，在2010年，中小企业总共创造60%的GDP 总量，为社会提供85%以上的工作岗位，吸纳了很多国企改制或者从国企下岗的职工。这些数据无不标明，中小企业在我国的经济发展中起到了非常重要的作用，占着不可忽视的地位。而与我国中小企业为社会做出的贡献以及快速发展程度相比，我国中小企业的信贷融资的现状开始成为人们关注的焦点。

1 我国中小企业信贷融资问题的现状

关于我国中小企业信贷融资的完全数据，官方还没有一个全面的统计，但是根据许多的调查以及现状标明，我国的中小企业在资金上面存在着很大的缺口。根据世界银行的一份商业环境调查报告显示，我国很大一部分中小企业都存在资金的缺口，融资困难成为企业经营的主要障碍。表1就是针对于某地中小企业的融资状况的调差情况(见表1)。调查表明，极度需要资金投入的中小企业占了很大的比例。因此，我们要对中小企业融资问题引起关注，这是扶持中小企业发展的一项最关键因素。

表1 某地中小企业资金需求情况调查表(随机抽查300家企业)

从表1的问题显示出，我国中小企业资金的缺口非常之大，只有很少的实力雄厚的企业，能够根据自己业务的需要，来自如的安排资金，扩展自己的业务量，大约98%以上的以上都需要外来资金的注入，尤其是企业销售额越大的企业，需要的资金数量越多。不难发现，当企业发展到一个规模之后，我们企业需要的自己会越来越多，这样才能满足企业发展的需要。资金问题，一直以来都是制约我们中小型企业发展的一个瓶颈，这点必须引起政府等金融机构的重视。

2 制约我国中小企业信贷融资进一步发展的症结

中小企业信贷融资问题一直以来得不到一个良好的解决，本文认为，有以下几点原因：

2.1 中小型企业的与银行的信息不对称

近些年来，世界各大经济学家一直在研究经济学中的信息对称与非对称的问题。在金融市场中，信息不对称是由授信主体难以获得受信主体的信息全面性的问题。信息不对称的问题是银行贷款存在风险的主要因素。因为信息不对称，是导致中小企业融资难的一大最主要因素。

中小企业和大企业最大的区别在于，大企业的信息始终处于一种透明的状态，而中小企业的不透明信息往往会存在很多的道德或者不可控因素。银行在像中小企业放贷的过程中，由于无法掌握全面可靠的真实信息，所以，为了规避风险的存在，拒绝房贷的现象大有存在。这是因为中小企业很难向银行传递可靠真实的企业信息，并且，银行也很难判断企业提供的信息是否真实可靠。这些都是因为中小企业信息不透明造成的。

一般的大型企业，都有规范的财务报表以及月度汇报对对外公布，对于上市公司，更是有定期的审计部门的审计，这样的数据信息是中小企业无法比拟的。再者，中小企业由于规模和地域的限制，人际关系的传递方面也受到了很大的限制。

银行部门一般无法在放贷之前，对中小企业有个可靠，科学的考察和论证机制。加上银行的基层经理不愿意承担责任和风险和营销的积极性不强，导致了中小企业很难获得融资。当然，这也不能完全怪罪与银行的经营者，这是对于任何一个理性的信贷者来说，都是可以理解的，并且这也是符合了经济学对人的基本假设，符合了经济人的相机行为准则。

2.2 中小企业的信用制度问题

近些年来，在金融市场上出现的中小企业信用缺失的问题屡见不鲜，给银行信贷部门敲响了警钟，这对于我们中小企业的融资问题来说，又是难上加难。很多银行信贷部门都经受过企业因为假破产拒绝还贷或者无力还贷的问题；或者再借贷之前，为了提高公司的形象筹集到更多的资金，从而提供虚假的信息给银行信贷部门；又或者是不能定期还款，隐瞒企业的实际营业额等等，这些问题，都被记录在中小企业信贷问题的黑名单中。所以，中小企业的信用制度问题，也造成了银行等部门怕贷款的原因之所在。作为一个理性的银行经济人员，他宁愿放弃可能潜在的中小企业放贷融资的利润，也不愿意承担更大风险的风险，这种选择方式，在银行的决策过程中可以认为是“上策”。

2.3 我国银行的体制问题

我国的银行基本上都是以国有银行为主，银行的国有行为实际上也产生了很多当时与国有企业一样的问题，比如说，企业(银行)处于虚位，国家控股，盈亏与自身无关，企业(银行)的管理者监管力度不严，国家无法对其进行直接的管理。所以导致很多银行的管理人员更加倾向于政府项目，或者对大公司的借贷，一来由于借贷数目的可观，以及借贷过程的稳定性，大大降低了其运营的风险。加之，很多银行的管理者，由于对中小企业的有色眼镜，并且缺乏对中小企业了解的积极性，常常对于中小型企业贷款过程中信息的筛选以及分析，从而造成了中小企业获得贷款的效率低，并且信息质量差等问题。由于国内除国有银行之外的商业银行还没有发展到一定的规模，所以，导致现在的国有银行缺乏竞争力度和竞争机制，国有银行的垄断地位也是造成中小企业信贷难的主要问题。

2.4 银行的信贷技术不成熟

目前，我国银行对中小企业的信贷技术主要分为四种，分别是财务报表型贷款，抵押担保型贷款，信用评分技术和关系贷款。一般来说，大型企业和政府部门会采用的是财务报表型贷款和关系贷款，而对于中小型企业，这些虚拟的信贷方式是不适用的，对于中小企业来说，都是运用的抵押担保贷款。所以，在我国，贷款技术还是比较单一的。无论是大银行，还是中小型银行，对于中小企业贷款的技术都是一成不变的。这是我国银行在加强市场信贷风险控制的一种本能反应。因为中小企业的贷款金融一般来说都比较的小，其信贷技术的信贷成本不变，这对于银行来说，就会造成贷款成本的上升。并且商业银行没有除了担保之外的适用于中小企业的其他信贷技术，所以，就造成了银行对担保贷款的技术的过分依赖，而中小企业在提供担保或者寻找担保人中的种种困难，或者达不到银行的担保要求，都造成了中小企业融资的困难。

3 改善我国中小型企业信贷融资的几点意见

关于以上的这些问题，本文对改善我国中小型企业信贷融资问题提出几点建议：

3.1 从根本上解决企业和银行的信息不对称问题

解决企业和银行的信息不对称问题的根本途径有两点，一是企业要尽可能把自身的信息进行公开，健全自身的财务制度，财务报表信息尽可能的完善。二是银行要主动亲近，并且了解中小型企业，提高对中小型企业业务能力和发展情况的鉴别能力，使得在中小型企业信息提供优势不足的情况下，通过银行的主动了解和企业如实的提供，来获得更多的融资机会。其实，银行要主动了解，可以通过很多的方法，比如说可以通过查看企业的经济业绩(比如说年销售额等)，产品结构，员工素质及产能等情况，综合多方面对企业进行全方位的评估，从而建立一个优质企业信用体系。另一方面，还可以在银行内部建立起一套对于中小企业贷款的评估机制，比如说贷款需要审查的项目以及关键点等。只有通过银行的主动获取信息，才能解决目前的中小企业的银行信息不对称问题。

3.2 提高中小企业本身的信用可靠度

中小企业由于其规模等原因，造成了与大企业无法比较的先天劣势，比如说中小企业无法提供有力的担保，以及个别中小企业的信用缺失，导致了整个金融市场的信贷对中小企业失去了信心。本文认为，要改变目前这种尴尬的情况，我们必须加强中小企业自身的可信度。很多中小型企业由于成立时间短，管理者经验不足，财务制度不够完善等因素，会出现这样那样的问题，所以，中小企业必须加强信用建设，才能获得银行长远的信贷支持。这对于我们刚发展起来的中小企业是非常有必要的。

加强企业的信用可以从以下几个方面来实行，一是从企业内部来管理，首先人是企业的主宰，所以企业的人员素质要普遍的提高，公司管理层必须加强对员工信用的培训。这种信用不止表现在个人的素质方面，还表现在企业的产品方面，企业员工提高自身的信用价值观，那么，他们在生产产品或者对外交流的过程中，就会自然给人一种可以信赖的讯息，所以，企业的信用是由内而外散发的；二是通过外在树立企业的形象，企业应该多参与社会的公益事业和公众活动，把这项任务落实到企业的规章制度中去，一个有社会责任感的企业，其信用感是日积月累的积累取来的。

3.3 鼓励非国有商业银行的发展，建立中小企业信贷融资担保技术

很多非国有控股的商业银行，由于其良好的管理以及制度，对中小企业的贷款融资起到了一定的促进作用。但是由于国家并对金融业的不放手(比如说对利率的监控和管制非常的严格)，导致了中小企贷款依然困难的原因。中央银行考虑到贷款的风险性因素，所以提高利率是符合市场价值规律的，但是却忽视了对于不同风险产品不同利率的调控，采用一刀切的方式。因此，建议鼓励国家对商业银行放宽制度，在一定的范围内，给予商业银行利率伸缩可调的权利。这样会减少中小企业资金的压力，将利于信贷的合理配置。

同时，为中小企业建立合理的信贷担保技术，比如说以信用担保机构和银行等建立担保制度，当企业不能偿还贷款的时候，由担保机构偿还，以此来签订一系列的担保合同。通过融资担保机构的介入，来弥补企业的先天不足。

4 结语

中小企业在我国的经济发展中占居着举足轻重的地位，我们应该重视中小企业的发展，为中小企业提供一个良好的融资环境。中小企业的融资环境的困难，需要我们共同努力来解决。我们必须改变我们原有的策略和模式，积极的为中小企业谋出路。这样才能对我国的整体经济起到关键的作用。

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