数字金融对企业创新的影响分析

摘 要：随着全球技术浪潮的兴起，我国经济正逐步转型为数字化发展。数字金融作为一种新型的金融服务模式，具有高效、便捷、低成本等优势，扩大了服务覆盖范围，对中小微企业的创新发展起到助推作用，为企业提供了多样化的融资方式。数字金融服务积累的数据资源为企业提供了更多金融资讯和行业信息，优化了资源配置，提高了决策效率，为创新研发活动奠定良好基础。在公司治理环境较好的企业和高新技术企业中，数字金融对企业创新的影响更为显著；数字金融发展还对企业创新成果产出和创新效率具有正向作用，为企业创新业务发展提供全方位支持。

关键词：数字金融；企业创新；数字化发展；金融服务模式

中图分类号：F279.246；F832.4 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2024）14-0072-04

在全球经济不断演变和技术迅猛发展的当下，我国经济正经历着由传统模式向数字化模式的深刻转型。这一转型不仅是经济结构的调整，更是产业模式和思维方式的革新。在这一转型浪潮中，数字金融作为数字经济的重要组成部分，其崛起和发展无疑为企业的创新之路注入了新的活力。

一、基本概念及相关形势

（一）数字金融与企业创新的概念

数字金融，作为金融服务与先进数字技术深度融合的产物，正在改变着金融行业的传统面貌。它借助大数据、人工智能、云计算、区块链等尖端技术，在支付、投资、信贷、风险管理等多个金融领域实现了创新。这种创新不仅提升了金融服务的便捷性和效率，更通过优化资源配置、降低交易成本、提高风险管理能力等方式，为企业提供了更加多样化、个性化的融资途径和金融服务。

企业创新，则是指企业在面对日益激烈的市场竞争和快速变化的市场环境时，为寻求生存、发展和突破，而在技术研发、产品创新、市场开拓、管理改革等方面进行的创造性活动。创新是企业保持竞争力的源泉，也是推动企业持续发展的关键。在数字化时代，企业创新的重要性愈发凸显，只有不断创新，才能在市场中立于不败之地。

数字金融与企业创新之间存在着紧密的联系。一方面，数字金融的发展为企业创新提供了强大的金融支持。通过提供高效、便捷的金融服务，数字金融降低了企业的融资成本，加快了资金流转速度，使企业能够更加专注于创新活动。另一方面，企业创新也为数字金融的发展提供了广阔的市场空间。随着企业创新活动的不断深入，对金融服务的需求也将更加多样化和个性化，这将推动数字金融不断创新和完善，以适应市场需求的变化。

因此，在全球经济数字化转型的大背景下，数字金融与企业创新之间的互动关系将更加密QH1xAP81mxA2Lt2GPWBJT/Iva6qQelQoi/eqL2BF2CQ=切，两者将共同推动我国经济持续健康发展。

（二）相关政策与发展形势

我国政府高度重视数字经济的发展，并将其作为国家发展的重要战略。近年来，我国政府出台了一系列政策，支持数字金融和企业创新的发展。例如，《创业板改革试点注册制总体实施方案》的审议通过，为支持企业创新创业发展提供了有力保障。注册制的推行引导市场聚焦于处于成长初期的创业企业，支持新型基础设施建设、新兴技术研发改良、数字化新经济的发展。同时，政府还加大了对数字金融的监管力度，确保其健康有序发展。新《中华人民共和国证券法》对股票市场的监管进行了全面改革，提高了市场的透明度和公平性，为数字金融的稳健发展提供了坚实的法律基础。

在政策的支持和市场推动下，数字金融发展呈现出蓬勃态势。大数据、人工智能等技术的不断成熟和应用，为数字金融发展提供了强有力的技术支撑。同时，随着数字金融的普及和应用，越来越多的企业开始利用数字金融进行融资和资金管理，为企业创新提供了更多资金支持和金融保障。

总之，数字金融与企业创新是相互促进、相互依存的关系。数字金融的发展为企业创新提供了更多融资渠道和金融服务支持，而企业创新的发展则推动了数字金融的创新和应用。未来，随着技术的不断进步和市场的不断发展，数字金融与企业创新将迎来更加广阔的发展前景。

二、数字金融对企业创新的影响及积极作用

数字金融在推动企业创新中发挥着日益显著的作用。它凭借创新手段，不仅为企业提供了更广泛的融资渠道，降低了资金成本，而且显著提升了金融服务的效率和便捷性。这些变革不仅为企业创新发展提供了坚实的资金后盾，更在整体上推动了企业创新活动的蓬勃开展，为企业提高可持续竞争力注入了新动力，成为推动企业转型升级的关键力量。

（一）融资渠道与成本的优化

数字金融的蓬勃发展正在深刻改变企业的融资格局。它以其独特的优势，为众多企业提供了多样化的融资渠道，特别是那些在传统银行信贷或发债市场上难以获得资金支持的中小微企业。这些企业由于规模较小、信用记录不足等原因，往往难以通过传统渠道获得足够的资金支持。然而，数字金融的崛起为它们提供了新的希望。

互联网借贷平台的兴起，极大消除了地域限制，使得地处偏远、经济基础设施相对落后地区的企业也能通过线上平台获得融资服务，不仅解决了其融资难的问题，也促进了地区经济的均衡发展。数字金融的发展还带来了资金成本的降低，它通过减少中间环节、优化资源配置，使得企业可以更加高效地获取资金，并节省大量的资金成本。这些节省下来的资金可以用于企业的创新生产活动，从而提升企业的竞争力和市场占有率，推动企业的长期发展。

（二）融资方式的创新与灵活性

数字金融的崛起标志着金融领域的一次重大革新。它彻底打破了传统融资模式对时间和空间的限制，为企业带来了前所未有的融资与支付便捷性。这种高度的灵活性赋予了企业极大的自主权，使它们能够迅速捕捉市场机遇，灵活调整经营策略，快速响应技术变革的潮流。

数字金融的普及简化了资金获取与使用的流程，极大提高了金融服务效率。传统的金融服务通常需要经过繁琐的审核程序和复杂的流程，而数字金融通过先进的技术手段实现了自动化、智能化的服务，大幅缩短了资金流转的时间，降低了企业的运营成本。这使得企业能够更加专注于创新研发，投入更多资源用于产品开发和技术升级，从而增强企业的核心竞争力。这些变革不仅促进了企业的快速成长，也为整个经济体系注入了源源不断的活力。数字金融的发展推动了金融市场的多元化，促进了市场主体的竞争，从而激发了市场主体的创新活力，为经济的繁荣与发展注入了新的动力。

（三）金融服务的个性化与智能化

数字金融在推动企业创新与发展方面展现出了巨大的潜力。它不仅提供了多样化的融资渠道，满足不同企业的个性化需求，还通过创新金融产品为企业量身定制解决方案。这些金融产品可以根据企业的实际经营情况和创新研发需求灵活设定不同的期限、金额和交割方式，确保企业在面临不确定性资金需求时能够迅速获得资金支持。与此同时，数字金融充分利用大数据、数字科技、云计算等高新技术，能够更准确评估企业的信用状况和风险水平。这种公正、透明的评估机制，使得企业能够更加公平地获得融资机会，并降低融资成本。

此外，数字金融还利用先进技术手段实现了金融服务的快速处理和分析。通过大数据分析，数字金融能够实时追踪市场动态，为企业提供及时、准确的金融信息，帮助企业做出更明智的商业决策。这些变革不仅提高了金融服务的效率，也推动了金融服务向智能化、个性化的方向发展。

（四）创新生态系统的建设

数字金融的飞速发展在创新生态系统构建中扮演着关键角色。它为企业提供了快速获取金融资讯的便捷路径，让企业能够敏锐地洞察市场新动态，精准评估潜在风险，从而制定出精准且明智的商业策略。这种信息的时效性和精确性对于企业的创新发展至关重要，能帮助企业牢牢把握每一个发展机遇。同时，数字金融的透明度和公正性也赢得了企业的广泛信任。通过提升企业财务状况和交易记录的透明度，数字金融有效增强了企业的信誉度和市场地位，为企业的品牌建设提供了坚实支撑。更重要的是，数字金融的兴起加剧了金融市场的竞争，从而推动了金融服务领域的创新，并提升了整体服务品质。这种竞争和创新不仅降低了企业的融资成本，还为企业提供了更加多样化的金融产品选择，为企业打造了一个更加健康、稳定的创新环境。这些积极因素共同促进了企业的持续创新，为整个经济体系的繁荣发展注入了新的活力。

总之，随着数字技术日新月异的发展与广泛的应用，数字金融正日益崭露头角，成为推动企业创新不可或缺的核心引擎。它通过多元化的融资渠道、创新的融资方式、个性化的金融解决方案以及智能化的服务流程，为企业提供了前所未有的便利与支持，这种深xDofKZaAfMkCQWxWJl/F+45HaRoHLNAwSRMokxCLZuU=度融合不仅优化了企业的资金配置，更激发了企业创新的活力和潜力。数字金融的崛起不仅限于资金层面，它更在积极构建一个全面、完善的创新生态系统。在这个生态系统中，企业能够迅速捕捉市场趋势，准确评估风险，从而制定出更具前瞻性和针对性的商业策略。同时，数字金融的透明度和公正性也为企业赢得了信任与尊重，进一步提升了企业的品牌形象和市场地位。展望未来，随着技术的不断进步，数字金融将在推动企业创新方面发挥更加关键的作用。它将通过更高效的金融服务、更智能的风险控制、更精准的市场洞察，为企业带来更多的发展机遇和无限可能。

三、数字金融在推动企业创新发展中的不足之处

数字金融在推动企业创新方面具有积极作用，然而也存在不足之处。

（一）数字金融服务的覆盖面不够广泛

在一些经济相对落后的地区和金融基础设施不足的地方，数字金融服务可能无法覆盖到所有的企业，从而限制了数字金融对企业创新的支持作用，使得一些企业无法享受到数字金融带来的便利和优势。为了解决这个问题，需要加强数字金融的推广和普及，加大对经济落后地区和金融基础设施不足地方的支持力度，提高数字金融服务的覆盖面和质量，从而更好支持企业创新和发展。

（二）数字金融服务的质量和效率有待提高

尽管数字金融发展迅速，但是在一些地区或领域，数字金融服务的质量和效率仍然存在不足。例如，网络信息安全问题、技术故障等问题可能会影响到数字金融服务的稳定性和可靠性，从而影响到企业创新的资金支持。此外，一些数字金融服务提供商可能存在服务质量不高、响应速度慢等问题，这也会影响到企业创新的资金支持。为了提高数字金融服务的质量和效率，需要加强数字金融服务的监管和管理，加强技术研发和应用，提高服务提供商的专业水平和服务质量。

（三）数字金融服务的门槛相对较高

对于一些小型、初创企业而言，由于缺乏信用记录、资产规模较小等原因，可能无法满足数字金融机构的准入要求，从而使其无法获得数字金融服务。这使得一些企业在发展初期无法得到必要的资金支持，限制了其创新和发展。为了解决这个问题，需要数字金融机构适当降低准入门槛，加强对小型、初创企业的支持和信任，促进数字金融服务的普及和发展。同时，政府和社会各界也可以提供一定的政策支持和保障，帮助这些企业获得必要的资金支持和发展机会。

（四）数字金融服务的风险控制能力有待提高

在数字金融的发展过程中，一些数字金融机构可能存在信息不对称、监管不到位等问题，导致风险控制能力不足，从而影响到企业创新的资金支持。此外，一些数字金融机构可能存在技术漏洞和安全隐患，这也可能导致风险控制能力不足。为了提高数字金融服务的风险控制能力，金融机构要加强监管和管理，加强信息披露和透明度要求，提高数字金融机构的技术水平和安全保障能力。同时，企业也要加强风险意识和自我管理能力，与数字金融机构合作建立更加完善的风险控制体系。

（五）数字金融服务的法律法规相对滞后

数字金融法律法规滞后会影响到企业创新的资金支持。由于数字金融发展迅速，现有的法律法规可能无法满足其需求，从而存在监管空白和漏洞。这可能导致一些数字金融机构存在违规操作等问题，影响到企业的创新和发展。为了解决这个问题，需要加强数字金融服务的监管和管理，建立健全相关法律法规和政策体系，明确数字金融机构的职责和义务，保护企业和投资者的合法权益。同时，也需要加强数字金融服务的透明度和信息披露要求，提高市场监督和自律机制作用，促进数字金融市场的健康发展。

四、数字金融对企业创新的异质性影响

数字金融对企业创新的影响是否存在显著差异？具体而言，通过降低信息不对称、改善融资结构等方式，可以缓解中小企业的融资约束，从而为技术创新提供更多的资金支持。数字金融利用大数据、人工智能等技术手段，可以更准确地评估企业的信用状况和风险水平，降低企业的融资成本，进而提高企业的技术创新投入水平。利用先进的技术手段，可以快速处理和分析大量的数据，提高金融服务的效率，缩短融资周期，进而加快企业的技术创新步伐。数字金融不仅可以为企业提供全方位的金融服务，还可以为企业提供更多的创新要素供给，如技术支持、人才引进等，从而为企业的技术创新提供更多支持和保障。数字金融还可以促进企业之间的合作和交流，推动创新生态系统的建设，进而为企业提供更多的技术创新机会和资源。数字金融对企业创新的异质性影响主要体现在以下几个方面。

（一）数字金融通过覆盖广度、使用深度和数字化程度三个维度，能够改善企业融资环境，激发企业科技创新

数字金融通过覆盖广度增加，惠及更多地区拓宽企业融资渠道，推动企业科技创新；使用深度和数字化程度更多表征企业对数字技术的使用程度，但大部分企业并没有进行数字化转型，因此对企业科技创新的助推效应相对较差。

（二）数字金融对不同所有权性质的企业创新影响不同

相比国有企业，非国有企业在金融市场上的信贷排斥更强，数字金融助推企业科技创新的效应更显著；非国有企业面临的信息不对称程度更深，融资门槛相对更高。数字金融能补足传统金融短板。数字金融更多关注长尾群体发挥普惠优势，保障借贷双方权益，为企业营造良好经营环境并提供更充分的金融支持，提高其科技创新项目融资的可得性，进而调动科技创新积极性。

（三）数字金融对不同区域的企业创新影响不同

经济发展水平较高地区，传统金融业发展较为完备，银行服务网点覆盖率较高，企业获取资金的渠道较为丰富，对数字金融的依赖性较低。经济发展水平较低地区，传统金融业发展较差，企业面临的金融排斥程度较强，融资渠道较为单一，不能满足科技创新信贷融资需求。而数字金融能补足传统金融短板。数字金融更多关注长尾群体发挥普惠优势，保障借贷双方权益，为企业营造良好的经营环境并提供更充分的金融支持，提高其科技创新项目融资的可得性，进而调动科技创新积极性。

五、结论与建议

数字金融作为一种新型的金融服务模式，具有积极的作用也带来风险挑战。在推动数字金融发展的过程中，要采取相应的应对策略，以更好服务于企业创新和社会经济发展。数字金融对企业创新的影响具有异质性，不同类型企业的创新产出可能存在差异。因此，在制定政策时要综合考虑各种因素，以实现企业创新产出的有效拓展。

为了推动数字金融更好服务于企业创新，促进经济可持续发展，笔者提出以下政策建议。

（一）优化数字金融服务

引导金融机构优化数字金融服务，提高数字化服务水平，为企业提供更加便捷、快速、高效的金融服务。同时，支持数字金融技术发展，推动金融科技创新，提高金融服务的普惠性和可及性。

（二）促进数字金融发展

出台相关政策措施，鼓励和支持数字金融的发展，引导更多资金流向创新领域。例如，可以降低数字金融业务的准入门槛，简化审批流程，提高市场竞争力。

（三）加强政策引导和监管

加强对数字金融的监管和风险防范，同时出台相关政策引导数字金融业务的发展方向。例如，出台政策鼓励金融机构加大对科技型中小企业的支持力度，推动数字金融与科技创新深度融合。

（四）推动企业数字化转型

鼓励和支持企业进行数字化转型，通过提供财政补贴、税收优惠等政策措施，引导企业提高数字化水平。同时，支持数字化基础设施建设，为企业数字化转型提供更好的条件和环境。

（五）加强产学研合作

鼓励、支持企业、高校与研究机构间的产学研合作，推动技术转移和成果转化。例如，出台政策鼓励企业与高校和研究机构建立合作关系，共同开展技术创新和产品研发。

在实施这些政策时，政府要结合实际情况制定具体措施，并加强政策评估和监管，确保政策的有效性和实施效果。此外，还要加强宣传和培训工作，提高企业和公众对数字金融的认识和接受程度。

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[责任编辑 若 云]