国内特种油产业发展现状及趋势展望

王天翮，李振光，柯晓明，刘灵丽，杨 晨，杨惠馨

（中国石化集团经济技术研究院有限公司，北京 100029）

1 特种油产业发展背景

在2030 年碳达峰、2060 年碳中和愿景的驱动下，国内低碳产业正在快速成长，对石油石化行业的下游需求造成影响[1]。截至2023年，中国新能源汽车产销量分别达到958.7万辆和949.5万辆，同比增长35.8%和37.9%，年度销量渗透率为31.6%。随着新能源汽车逐步进入全面市场化拓展期，国内成品油需求受到压制，根据有关测算[2]，国内柴油需求已处于达峰后的下降期，汽油需求也将于2025年前后达峰，石油产品整体需求可能在“十五五”初期达到最高值。倘若没有新的增长点，中国石油需求可能会从“十六五”初期开始下降。

在此背景下，炼油化工行业转型发展势在必行。根据目前的中国炼油转型实践，转型路径大致可划分为“油转化/油产化”和“油转特”两类。其中，“油转化”与“油产化”意指逐步增加化工产品的收率，目前中国人均化工产品消费远未达到世界主要发达国家同等水平，行业内普遍预测，国内化工产品需求在未来10余年内仍将保持增长。在这种行业共识的驱使下，“十四五”期间大批化工装置投产，乙烯产能增加2 000万吨/年以上、丙烯产能增加3 000万吨/年以上，未来化工产品的扩产浪潮仍将持续。

随着化工产能迅速扩张，国际与国内产品盈利性均面临阶段性不足。据统计，2022—2023年，新加坡石脑油与迪拜原油价差基本均处于负数区间。在“油转化/油产化”面临挑战的当下，“油转特”正受到行业内更多关注。“油转特”意指逐步增加炼厂加工原油直接生产润滑油基础油、白油、硫磺、沥青、石油焦等炼油特种产品产量占原油加工量的比重。在众多特种油产品中，包含润滑油基础油、白油在内的特种油产品平均价格处于相对高位，可从盈利角度为石油化工企业构成补充（见图1）。

图1 2022—2023 年国内典型炼油特种产品平均价格

目前，行业内不同企业、专家对特种油的定义不尽相同，本文中特种油产品包含润滑油脂、橡胶增塑剂、白油、轻质白油四大类，不包含燃料油类产品。

2 我国特种油市场发展现状与未来趋势

2.1 特种油市场现状与趋势

特种油具有应用广、原料复杂等市场特点。根据国民经济行业分类（GB/T 4754—2017），特种油应用范围包含10余个国民经济行业大类，涉及近百项细分应用领域，每个应用领域对特种油指标的要求都不相同，进而导致市场客户集中度低、需求（性能、数量）差异大，产品定制化程度高，对上游供应企业提出了挑战。

尽管需求差异较大，国际、国内石油化工企业仍在坚定发展特种油产品，主要原因包括：一是部分特种油产品价值与盈利性双高，具有很强的盈利能力和较大的社会影响力，部分产品售价可达每吨几百万元，是石油石化公司创造效益、赢取社会声誉的立足点；二是部分特种油产品市场“卡脖子”程度高，其中不乏国家应大力发展的高新产业、国防事业等，具体应用涉及新能源、新材料、光通信、生物医药、航空航天、军事装备等产业领域，特种油产品既是世界强国在信息技术革命领域争夺的制高点，也是国家安全中绝不可忽视的关键一环；三是特种油产品涉及应用较广，整体需求不易受到产业政策调整的影响，可在中长期内保持稳定增长。

过去，由于生产工艺改进、消费税政策等因素影响，部分特种油产品实际应用与生产初衷不尽相同，一度扰乱了下游市场。在2023年财政部税务总局发布《关于部分成品油消费税政策执行口径的公告》之后，市场乱象得到了有效管控，特种油产品与成品油界限更加清晰，有利于行业平稳发展。

从符合国家规范要求的产品及应用出发开展市场研究，从总体来看，国内特种油需求近年来持续增长，从2015年的810万吨增长至2022年的1 097万吨，年均需求增速达4.4%；而随着国民经济的持续发展，虽然未来特种油需求面临结构调整，但国内市场总量仍将维持增长，预计到2030年，中国特种油需求量达1 313 万吨，较2022 年增长19.7%（见图2）。

图2 2015—2030 年中国特种油需求发展趋势

2.2 润滑油脂市场现状与趋势

原料方面，“十三五”期间是国内润滑油基础油质量升级的关键时期，2018—2020年国内基础油新增产能达到了470万吨/年以上，其中70%以上是Ⅱ类基础油，2023年各类基础油总产能已达1 400 万吨/年以上。在产能的高速扩张下，Ⅰ类基础油正在加速退市，“老三套”工艺淘汰速度加快，目前Ⅰ类基础油主要保有部分工业应用，市场已改为以Ⅱ类基础油为主导。随着基础油产能的大幅扩张，国内生产对进口产品的替代亦在加速，2023 年基础油净进口量预计约160 万吨，较2015—2020 年平均水平减少近100 万吨/年（见图3）。除此之外，Ⅲ（＋）类基础油和聚α-烯烃（PAO）基础油的国内生产也在加速，特别是Ⅲ（＋）类基础油，多家炼厂均有实际投产或规划，未来Ⅲ（＋）类基础油与PAO 基础油仍将锚定高端应用市场。随着高端添加剂的国产化受到进一步关注，预计2023年添加剂净进口量亦有明显下降。

图3 2010—2023 年中国润滑油脂市场主要原料与产品净进口量变化

产品方面，“十四五”期间经济增速逐渐放缓，环保要求逐步升级，加之工业产业的高质量发展，导致传统行业对润滑油脂产品质量的要求愈发严格，产品换油周期也随之延长，润滑油脂产品的总体需求已进入平台期，预计“十四五”“十五五”期间国内市场总规模将保持在620 万～650万吨/年。

以需求结构划分，润滑油脂产品需求可划分为工业用油、交通用油、润滑脂三大类，其中润滑脂需求变化不大，通常维持在40 万吨/年区间波动，未来市场需求主要受工业用油、交通用油影响。工业用油方面，涉及应用较广，包括工程机械、电网、钢铁制造、煤矿开采等众多行业（见图4），预计随着经济增长放缓，部分主要工业润滑油增长空间将受限。工程机械作为液压油主要用油行业，考虑到煤矿、冶金等消费行业的低迷，消费量将有一定下行压力；电网方面，随着中国电力的进一步发展，变压器油需求将保持增长；压缩机油下游应用较多，综合考虑其10余个主要用油行业发展情况，预计未来需求将保持平稳态势。总体而言，工业用油需求相对平稳。与此同时，随着未来工业自动化程度不断提高，智能化、全自动工厂以及机器人逐渐开始普及，工业用油需求亦存在进一步增长的可能。

图4 2022 年国内工业润滑油消费结构

交通用油方面，各类交通工具大多需使用润滑油，其中以汽油机油、柴油机油应用数量最多（见图5），而新能源汽车的发展是影响未来交通用油需求变化的最核心要素。在国家碳达峰碳中和目标的有力驱动下，我国新能源汽车持续保持高速增长态势，2022年市场渗透率已达25.6%。汽车行业正在由传统的发动机驱动转向混合动力汽车、纯电动汽车以及燃料电池汽车等方向。针对不同动力组合，目前纯电动乘用车和纯电动商用车技术相对比较成熟，是未来的主流发展方向，而混合动力技术兼具便捷补能和节能使用的优势，在油耗限制、排放升级以及“双积分”政策的拉动下，混合动力汽车也正成为商用车领域的主要技术路线之一。预计2022—2030 年混合动力汽车、纯电动汽车占汽车年销量的比例将持续快速上升；至2030年，混合动力汽车、电动汽车年销量将分别达到1 000万辆、1 300万辆以上，占汽车年销售总量的24.9%与36.3%，各类新能源汽车市场占有率合计超过61.2%。其中，由于纯电动汽车不再使用机油，预计2030年以后交通用润滑油需求将承受下行压力[4]。

图5 2022 年国内交通润滑油消费结构

新能源汽车的发展亦带来了新机遇。一方面，相比于传统汽车，新能源汽车润滑油的指标要求有所不同，且其电驱动系统增加了部分润滑需要；另一方面，国产品牌新能源汽车正在高速发展，为国产润滑油品牌的市场拓展带来新机遇。2022年，我国自主品牌乘用车销量1 176.6万辆、市场份额达到49.9%，而我国自主品牌新能源汽车市场占有率则高达79.9%。在传统汽车领域，国产润滑油品牌受限于汽车品牌与原始设备制造商厂商等原因，占有率相对较低，而国产新能源汽车的高速发展则正在为本土润滑油品牌提供更多的市场机会。

总体而言，由于混动汽车的发展在一定程度上保有机油需求，且纯电动汽车同样带来变速箱油、制动液、冷却液等产品需求，预计2022—2030年我国交通润滑油需求将会先升后降，总体保持平稳。此外，新兴行业的润滑油脂需求正在逐步发展，特别是随着我国风电、光伏、储能、半导体等新兴行业的进步，高端润滑油脂的产品需求或将得到较快提升。

2.3 橡胶增塑剂市场现状与趋势

橡胶增塑剂是为改善橡胶的弹性、柔韧性、易加工性、易混炼性等特性，在橡胶生产加工过程中填充的重要助剂，按照矿物油分子结构、组成不同可分为芳香基增塑剂、环烷基增塑剂、石蜡基增塑剂3类。根据所填充橡胶类型以及橡胶应用行业的不同，对上游的橡胶增塑剂种类、指标、填充比例等提出不同要求。通常，芳香基橡胶增塑剂主要用于部分轮胎及管带的填充，环烷基橡胶增塑剂用于鞋材、胶黏剂、热熔胶等领域橡胶的填充，石蜡基橡胶增塑剂则用于氢化苯乙烯-丁二烯嵌段共聚物（SEBS）、苯乙烯-乙烯/丙烯-苯乙烯嵌段共聚物（SEPS）等热塑性弹性体产品的填充。由于石蜡基橡胶增塑剂尚无统一标准，在实际消费中常参照白油指标进行统计，2022年国内用于橡胶填充的白油需求达30万吨以上。

国内橡胶增塑剂需求与橡胶产业高度相关，随着近年来橡胶行业的发展，我国橡胶增塑剂（芳香基、环烷基）消费量已由2015年的106万吨增长至2022 年的170 万吨，国内总产能达430 万吨/年以上。根据未来不同品种、不同领域橡胶产量增长情况及相应增塑剂填充比例预测，2030年我国橡胶增塑剂需求将达到210 万吨以上，市场规模稳步提升。

发展之余，橡胶增塑剂产品受到下游政策变化的影响较大，如欧洲议会与欧盟理事会于2005年签署了《关于对某些危险物质和配制品（填充油和轮胎中多环芳烃）投放市场和使用的限制》指令，明确限制了轮胎用芳烃增塑剂（DAE）中8 种致癌的多环芳烃化合物（PAHs）的总含量，并将符合上述指令要求的DAE称为环保芳烃橡胶增塑剂。已于2010 年1 月1 日起实施的欧盟化学品注册、评估、许可和限制（REACH）法规同样采用了上述指令环保限制要求，法规要求的橡胶增塑剂将不能投放欧盟市场，也不能用于生产轮胎及其部件。自2010年起，美国、韩国和日本等国家也相继出台了类似的轮胎标签法规，要求轮胎用橡胶增塑剂符合环保限值。此外，我国于2015年开始执行首部绿色轮胎行业自律标准《绿色轮胎技术规范》，2016 年针对芳烃橡胶增塑剂发布了《橡胶增塑剂 芳香基矿物油》推荐标准，2020年多家轮胎企业参与制定了《轮胎中限用物质的限量要求》，建议轮胎中不使用多环芳烃超标的芳香烃油，环保指标全面向欧盟看齐。由于我国是橡胶和轮胎出口大国，欧美等发达地区日益严格的环保要求亦对我国芳香基橡胶增塑剂造成显著影响，不少环保型芳烃橡胶增塑剂装置在国内投产[5]。

2.4 白油市场现状与趋势

一段时期以来，中低黏度白油作为部分企业违规调和成品油出售的原料之一受到行业关注，根据我国财政部税务总局2023年6月30日发布的《关于部分成品油消费税政策执行口径的公告》指示要求，部分工业白油（5、7、10、15、22、32、46号）将按照溶剂油征收消费税，彻底终结了白油作为少数企业非法牟利手段的乱象。

据统计，2022 年国内白油市场合规需求约150万吨，较2015年增长83万吨，年均增速高达12.2%。从白油的消费分布来看，征收消费税的中低黏度工业白油主要涉及价值较低的化纤油剂、橡胶增塑剂等行业应用，占据白油总消费的约6成（见图6）。随着收税后的价格上涨，中低黏度白油盈利水平将受到进一步抑制。未来，白油行业应以向高端化、大黏度为主进行发展，化妆品级白油、食品医药级白油以及部分大黏度产品生产门槛相对更高，并且部分应用涉及国家战略性新兴产业、未来需求增速相对较快，能为生产企业提供一定盈利保障[6]。根据各应用发展情况研判，预计至2030 年，国内白油需求将增长至240万吨以上，2022—2030年年均增速超过6%。

图6 2022 年国内白油应用分布情况

2.5 轻质白油市场现状与趋势

整体而言，溶剂油类产品具有品种多、应用领域广、总需求量相对较低的特点，在食用油加工、农药、香料、医药、化妆品、杀虫剂、橡胶、胶黏剂、金属加工等领域应用广泛。据不完全统计，目前市场上的在售溶剂油品种达到200 种以上，由于市场的发展、国家标准的修订升级、进口溶剂油与国产溶剂油的牌号不统一等因素影响，目前的溶剂油牌号较为繁杂。但从环保性质出发，溶剂油类产品可简单划分为普通溶剂油与芳烃含量较低的轻质白油[7]。

轻质白油又称混合脱芳溶剂油或D 系列溶剂油，是经超深度精制，脱除芳烃、硫和氮等杂质而得到的溶剂油类产品，馏程范围在120～320℃，主要是C9～C18的饱和烃混合物，具有无色、无味、无毒、化学惰性以及优良的光、热安定性等特点，饱和烃含量大于99.9%。轻质白油可在大部分领域替代普通溶剂油，由于符合绿色、环保、低碳的发展方向，更有利于实现碳达峰碳中和的目标任务。在环保法规趋严的背景下，安全清洁的轻质白油正在高速发展。截至2022年，我国轻质白油产能达330万吨/年以上、是2015年的2.76倍；轻质白油产量达140万吨以上、是2015年的2.85倍。随着2023年消费税新政的发布，轻质白油成本相对上升，预计未来扩能速度将放缓，呈现环保性逐渐替代普通溶剂油存量的市场格局[8]。

2015—2022年，我国溶剂油供应市场整体呈现上涨趋势，产能从660万吨/年增长至950万吨/年以上，年均增速约5%。与之相比，溶剂油类产品总需求增长则相对缓慢，2022年溶剂油类总需求仅达400万吨，较2015年年均增长约3%。预计在未来相当长的时间内，溶剂油类产品供应过剩的局面将会持续存在。与此同时，随着普通溶剂油市场不断整合、洗牌，环保政策日趋严格，加之市场过剩严重、利润空间收紧，导致炼厂生产积极性降低，普通溶剂油产能和产量均已呈现下降趋势。预计未来10 万吨/年以下的普通溶剂油小装置及部分不达标的下游企业或将加快产能淘汰。根据溶剂油需求发展与环保替代趋势研判，预计2030 年轻质白油产量将达220 万吨以上，较2022年年均增长约6%，溶剂油市场整体竞争压力有所减缓（见图7）。

图7 2015—2030 年国内溶剂油类产品供需状况及预测

3 结语

在碳达峰碳中和的新形势下，特种油品仍将在社会与经济中扮演重要角色。从市场层面分析，特种油产品应用范围广，横跨传统行业、战略性新兴产业、国防事业等，不仅未来需求将保持稳定增长，更是中国工业体系保持完整性的重要保障，也是国民经济自主化发展的关键一环。同时，部分特种油产品盈利性很高，加之下游涉及领域多，总体需求抗跌性、抗风险性较强，未来可以长期作为石油石化企业盈利的突破点和后备军。

对于石油石化企业而言，建议从3 个方面考虑特种油的长远发展。其一是布局调整，由于特种油需求具有差异化、定制化特征，并且市场规模较成品油差距较大，不应一味套用发展大宗产品的思路发展特种油品，生产规划切忌盲目“求大”，应以市场为导向，以原料为基础，进行差异化布局。并非所有企业都要加大特种油品生产，应根据细分市场与原料的情况，不同企业具有不同的发展重点。其二是加强技术研发，既应针对目前高端的、“卡脖子”的新产品进行研发，也要注重下游的要求变化、对现有的旧产品进行升级换代的研发，同时也应重视环保转型的趋势，从节能、降碳、脱硫等角度开展研发。其三是改善营销模式，对于集团化的企业，应处理好统销产品和自销产品的关系，根据生产布局、下游分布、资源调配等因素选取合适的销售模式，并重视定价机制的考虑，协调各方关系。