企业资金风险控制研究

黄睿

在企业经营发展的过程中，各项活动都需要资金支持，所以资金管理是企业各项管理的核心内容。为有效管控资金风险，需要开展全面、深入的资金风险评估，全面掌握潜在风险因素，然后结合企业实际情况采取有效的风险控制措施。结合经验分析，资金风险控制效果对企业经营和发展有直接影响，如果资金使用规划不合理，没有及时筹集资金或调节措施不完善，则难以保障资金链完整，造成各项业务活动缺少资金支持，影响企业正常经营。企业应该充分认识到资金管理的重要性，并重点强化资金风险控制工作，组织各部门参与资金决议，采取集中管理的方式，综合各项因素控制资金风险，促进资金保值升值，为企业发展提供更多支持。本文罗列了企业资金风险类型，并分析了风险成因，最后根据风险成因提出资金风险控制的有效对策。

企业资金管理面临的风险

资金使用未能按照规范流程操作 在企业经营的过程中，应该充分认识到资金管理的重要性，因为资金是保障企业持续稳定发展的必要条件。但在企业实际管理的过程中，很多企业缺少完善的管理机制，资金使用与规范要求不符。第一，管理类风险。企业缺少完善的管理规范，很多企业并没有认识到资金管理的重要性，甚至没有制定专门的资金管理制度，所以资金使用比较混乱，只会管理一些基础内容，包括进账、出账等，没有发挥资金管理作用，造成很多资金风险无法及时发现。第二，信息化手段落后造成管理效率低下，进而引发风险。在实际管理的过程中，缺少先进的技术手段支持，造成监管不够全面，很多操作环节得不到有效的规范和约束。

资金预算编制风险 资金预算编制风险体现在多个方面，包括预算编制不完整、预算编制不合理、编制人员不专业等。在预算编制环节，没有与企业战略结合，预算编制不合理，与企业发展目标不一致，无法满足长期发展需求。由于预算编制不合理，造成资金支出受到影响，没有严格按照预算目标进行支出，实际支出与预算不符，增加经营成本，损失企业资金。预算反馈不及时，没有进行全面的预算执行分析，报送也不及时，造成预算脱离实际，无法充分发挥预算作用，在实际执行的过程中，很多部门对预算认识不充分，所以没有严格按照预算目标支出资金，造成实际与预算不符，影响资金使用效益。

资金管理全过程监督审计风险 企业会根据实际需求制定资金计划，但很多企业缺少有效的监管措施，在执行资金计划的过程中，存在盲目采购、随意使用等问题，造成资金浪费，带来各类资金风险。不仅如此，经常出现赊销现象，造成应收账款大幅增加，资金压力也随之提升，影响资金流动性，企业经营效益随之下降，各类活动难以展开。管理层不重视资金管理，财务制度不够健全和完善，践行能力欠缺，所以存在很多监管漏洞，各类风险随之出现。资金使用监管不充分，虽然构建了完善的资金管理制度，但监管机制不完善，资金使用比较随意，操作流程不规范，存在随意采购、挪用等问题，造成资金沉淀，带来较大的资金风险。

企业资金风险的成因

第一，筹资政策不合理，忽略长期发展需求。很多企业为满足资金需求，会采取短期、临时的资金筹集方式，通过借贷获取资金，为长期流动资产提供支持。为满足发展需求，很多企业都将获取效益、扩大经营放在首位，在资金利润率较高的情况下，企业决策者普遍会产生激进、冒进的思想，无法着眼于长期发展需求，制定短期筹资政策，可以满足当下发展需求，但不利于长期发展。如果投资长期被占用，会造成营运资金不足，企业经营规模也会随之缩减。

第二，投资风险成因较多，影响较大。具体来说，包括盲目投资、环境因素、定位不当几个方面。在实际投资的过程中，经营者没有明确的投资目标，也没有制定长期发展规划，实际投资与长期战略不符，所以很难达到预期的投资效果。企业投资旨在获取利益、提升竞争力，但很多企业缺少长远发展的目标，没有进行深入的市场调查，所以设定的投资目标不合理，存在盲目投资的问题；在环境方面，企业外部市场、政治、政策、文化等环境不断发生变化，这些环境因素的变化会直接影响企业投资效益。不同环境因素带来的影響不同，所以企业需要先做好外部环境调查，然后制定投资方案。但很多企业资金管理人员能力不足、认识片面，所以在投资决策前缺少充分调研，没有精准把控各项影响因素；在定位方面，企业没有结合自身实际落实投资项目，对自身经营业务和条件的分析不够全面，缺少信息收集与分析能力，所以投资定位不合理，无法实现各项资源的合理配置，直接影响投资效益。

第三，资金管理不合理，管理人才短缺。很多企业的资金管理人员意识不足，管理观念有待更新。在实际管理的过程中，管理人员虽然掌握了专业的知识，但缺少创新意识，没有将资金管理与各个业务环节衔接，管理工作不够全面，人员整体素质有待提升。不仅如此，管理制度也有待完善，制度漏洞导致人员行为得不到有效的约束，管理工作也缺少依据，各岗位职责划分不明确，所以很难发挥资金管理的作用。从资金管控体系的建设情况看，企业资金规模不断扩大，但资金管理体系不够完善，所以很难控制资金，各项发展需求也难以满足。我国企业外部经营环境不断变化，为提升经营效率，企业广泛推行扁平化管理模式，大幅提升了管理效率，但依旧存在职责划分不明确、人员沟通不足等问题，造成资金短缺和闲置，很难提升资金的利用率。

强化企业资金风险控制的对策

优化筹资政策，筛选筹资方式 为有效防控资金风险，可以从资金筹集阶段入手，强化筹资风险管理水平。为此，应该选择合理的资本结构，将控制风险作为核心目标。企业财务人员应该精准分析各个资金来源，掌握各项风险因素，综合具体需求进行筹资方案设计，确保方案最优化。权益和债务资金应该合理调配，虽然降低债务资金可以降低风险，但也会增加成本，难以获取理想的财务杠杆收益。所以，应该构建合理的资本结构，解决债务筹资规模与结构问题，使风险管控更加合理。可以采用多种方法确定资本结构，包括比较资金成本法、公式价值分析法等。

分析风险成因，合理调度资金 可以采取企业资金集中管理的方式，通过集中管理强化财务决策与控制能力，使企业有更强的资源调配优势，提升战略引领效果，使资金配置全面优化。不仅如此，也能提升企业资金管控能力，使成员企业之间存贷双高并存的问题有效解决，降低整体财务成本。为实现集中管理，可以采用多种形式，包括报账中心模式、结算中心模式等。以结算中心模式为例，即企业构建独立的结算中心，承担投融资、资金收付、统一结算的任务，总部可以管理成员企业账户，同时具有投融资决策权。在这个模式下，成员企业受到总部监督，但可以采取独立核算的方式，设置独立的财务部门和银行账户，也拥有独立的资金使用决策权利，不需要在结算中心集中所有资金，根据总部核定限额，将当日限额超出部分转入结算中心账户即可。这种管理模式可以满足分权要求，成员企业的财权更加独立，具有管理灵活的优点，同时也能增加成员企业的主动性，通过统一的对外融资，有效降低财务成本。

企业应该结合实际情况构建完善的资金调度制度，加强资金的收支管理、分析核对等工作，保障各个管理环节稳定落实，全面有效地控制资金风险。在实际管理的过程中，需要规范多项内容，包括存款、现金、应收账款等。完善的制度体系可以为资金调控提供依据、奠定基础，根据安全要求和管理目标，制定详细的资金调控计划和具体的制度规范。在制度约束下，要求企业每周制定资金调度计划，按月编制收支情况报表，对大额理财购买、关联公司资金调配等内容进行详细记录。在日常工作中，月度资金与实际差异应该控制在10%以内，保障现金流运行稳定，有效规避资金风险。企业应该明确具体的管理流程，结合实际工作和具体要求，安排专职人员负责资金管理，并且将责任分解落实到各个部门、岗位和层级中，确保企业所有成员都参与资金管理工作，使资金活动更加规范，在控制风险的同时，也能提升使用效率。重点强化调度管理，结合制度要求调度资金，对具体运作环节进行规范管理，确保资金高效使用。通过合理的调度，深入挖掘公司资源和潜能，为生产建设提供充分的物质条件支持。应该从预测分析着手，对各项工作落实情况进行严格监督，杜绝资金挪用、滥用等问题，有效控制资金风险。

加强预算管理，构建监管小组 加强预算管理也十分重要，可以采取全面预算管理措施，构建专门的资金领导小组，全方位评估重大资金使用项目，确保决策科学合理。结合实际逐步改进预算管理制度，根据具体项目制定资金计划和预算方案，同时落实有效的监督措施，确保预算执行力度。为保障资金使用效率，同时控制资金风险，每年都要编制预算定额，规范可控费用，同时严格监管，确保各项工作有序落实。不论是资金管理还是使用，都要先经过财务经理审批，通过后才能落实，保障列支金额不会超出预算。如果已经进入年终阶段，则不能随意调整预算。应该每个月都组织召開资金调度会议，综合各部门财务信息分析资金预算执行情况，全面落实审核工作，保障资金管理的有效性，提升全面预算管理效果。

企业可以采用财务负责人委派制度，由总公司统一委派财务负责人到子公司，主管部门统一管理负责人，并委派其进入子公司经营决策小组，结合企业实际经营情况制定管理制度，根据实际资金使用与流动情况，构建完善的考评体系。负责人需要参与企业年度财务预算制定工作，并且落实有效的监督管理；审核企业重大投资项目，针对项目进行可行性分析，并且监督项目实施情况；审核资金筹集、担保工作是否合理合法；审核企业其他有关资产减少事项；审查企业会计报表，检查重要财务报告是否存在失真等问题。财务负责人不能干预经营活动，针对各项财务事项，应该与经理联签，根据报告制度要求落实监督管理。具体包括投资、借贷、大型固定资产购置、产权转让等多项财务事项，通过有效的监管，确保资金使用的合理性，以此达到控制资金风险的目的。

综上所述，在企业经营的过程中，必须加强资金管理，采取有效的资金风险控制措施。具体来说，可以强化资金筹集管理，采取集中管理措施，构建完善的调度控制制度，推行全面预算管理，采取财务负责人委派制度，通过多项手段，提升资金管理水平，有效防控资金风险。