城建投集团营运资金管理探讨

■熊晶

（湖南城陵矶临港新区开发投资有限公司）

1 城建投集团投融资面临的问题

1.1 融资渠道受限

城建投集团奉行的工作宗旨是促进城市的建设和地方经济协同发展，与此同时，城市建设投资集团在投资的过程中，应当避免整个集团内部出现的财务危机。由于在过去城市建设投资集团的限制制度非常多，这就导致了城市建设投资集团的融资渠道受到限制，就更加导致了城市建设投资集团对于政府开展的公共设施建设没有办法更好地执行到位，而究其根本原因，是因为城市建设投资集团的整体融资渠道受到限制，导致城市建设投资集团无法和政府相关部门进行及时的沟通，这种原因会造成城市建设投资集团的融资渠道大大受限，当前，随着地方经济的发展，城市建设投资金额数量的大幅增加，政府会采取相关手段，例如与社会资本进行合作，发行地方债券等手段拓宽城建投集团的融资渠道，这些举措对于城建投集团的融资起到了非常好的积极作用。

1.2 城建投集团有债务问题

因为城建投集团加强了当前社会公共服务的各个方面的建设，就导致整个集团可能会有债务问题的发生，从今年的情况来看，城建投集团的债务处于增长之中，价值城建投集团在今年当中，虽然对于资金的需求逐渐增加，但是由于上述融资的受限，融资又会出现新的问题，所以整个集团在采取措施的情况中，就可能出现相应的债务危机。

1.3 合作模式有问题

城建投集团想要投资城市的建设，势必要和地方政府进行合作，城建投集团和政府合作的同时，并且与资本相联，这种合作模式首先能够缓解城建投集团的压力，但是在实施过程中却出现了相关问题，这样就会导致政府和城建投集团的合作，没有办法顺利展开，城建投集团的压力也很难得到相应的缓解，而合作内部则出现很多人员工作上的错误，这样就导致合作模式出现问题。

1.4 城建投融资渠道受到限制

城市建设投资集团一般都会选择地方性的融资平台，对集团进行资金的融资，虽然在不同的区域内，区域的具体经济发展情况和基础设施建设情况是不同的，但是每个区域内的城市建设投资集团都会受到各种因素的干扰，而导致自身的融资平台受到限制，所以在城市建设投资集团进行融资的时候，虽然其对于当地的融资平台选择具有一定的合理性，但是他选择的融资平台，如果出现了问题，或者该融资平台存在一些潜在的问题，如何解决这些问题将是一个非常大的疑问。

1.5 城建投集团缺乏创新精神

投资集团缺乏创新精神和相应的创新能力，这样就导致投资的收益非常少，所以只有放眼长远，对于整个投资项目进行长远的考虑，这样才能获得长久的收益，依靠较为小的融资平台去获得较少的收益，不计划将来的收益，不进行创新和对错误的改正，没有办法提高整个集团的创新水平。

1.6 预算执行不到位

有些领导者不科学指挥，不会根据实际情况独特的系统和预算管理系统，国内的预算管理模式，只是对其进行应用，使得一些企业只设置了相关部门，已经开发了一些粗略的系统，但没有提供良好的保障制度的执行情况，然后指导预算管理制度的执行情况不能在实际的预算工作。由于缺乏预算管理，认知的全面了解，导致预算偏差的执行结果面对预算部门的执行情况，无法客观地详细分析偏差的原因，也没有提供相应的解决方案，使预算管理并没有发挥其应有的作用。由于预算管理的实施不到位，使得结果的直接评价出现非理性的，真正的评价体系无法实施，也使预算不能被企业的硬约束，预算管理失去了它应有的严肃性，权威性。

2 有关城建投集团投融资的相关建议

城建投集团融资会受到相应的政府财政影响，而现在财政收入减少，经济水平的下降，即使在土地投资方面的收入也在逐渐逐年下滑，政府的财政受到了较大的影响，资金的缺口越来越大，这种情况就使得常建投集团难以融资，所以改革相应的合作模式就显得非常重要。

2.1 增加城市建设投资集团的资金来源

首先可以适当的增加地方债券的发行比例，这样就会增加政府的收入，政府就会拨一部分钱用来和城建投资集团进行合作，减缓城建投集团的资金压力，这样就会促进城建投集团更好地发展。其次，城建投集团可以引入外资，当前大多数企业家的目光仅仅局限于国内的资本，给企业提供相应的融资，但是很少人考虑让国外的资本参与到国内的企业进行投资，但其实国外投资的优惠力度是非常大的，充分发挥外汇和人民币币值的作用，还能够使城建投集团资金来源更加广阔。争取地方政府和中央政府对其的支持，当前不断完善基础设施建设，城建投集团来说是个非常好机会，拿下这些相应的较大项目，就会有更好的资金来源。最后，城建投集团可以将剩余的资金进行投资，增加空闲资金的流动性，这样就会增加城建投集团的收益。

2.2 发展成建投集团自己的融资平台

通过近几年城建投集团的融资情况来看，当前的城建投融资情况并不乐观，并且融资平台和资金来源还存在着相应的问题，所以我们需要大力进行改革和创新，城建投集团需要扩宽融资平台，在近些年来融资平台是城建投融资的主要渠道，在这种情况下，盲目的创新不如对于城建投融资平台进行相应的改革，在满足城建投集团自身的融资，还有利于吸引更加多的资本进来投资，才能更好地进行城市投资建设集团的发展，提高自身的发展能力。第一，可以将一些费用投入到相应的自然资源中，比如投资风能和太阳能等等，一些无形资产，来提升整个融资平台的价值和规模，第二，可以通过政府的号召，对于城建投集团发行债券，这样就能够提高集团的企业号召力和对市场的竞争力，第三，还可以通过城建投集团和当地的资本家，还有政府进行合作，并且确保合作期间合作的内容符合相应的流程和规范。

2.3 进行预算对比

推进实施全面的预算管理,企业应当建立健全财务预算管理制度,应用先进的预算管理体制。预算管理系统应支持预算表之间的推进,进行预算对比,差异等各个方面的讨论;从而使预算管理更加规范有序。

2.4 增加全面预算管理的奖罚措施

公司应增加一些激励机制，使企业的每个员工都有自己的相对预算目标，员工的实际表现相比，其预算目标，评估和评价，并确定责任，是一个比较公平，合理，激励和约束客观的方法，有助于提高企业的绩效提升。有利于提高员工的工作积极性。

2.5 预算全员参与的准备

基层员工上一年度和以前的工作经验的实际工作，使这项工作的目标，适当的管理，总结和这些目标转化为预算，按照企业管理层和他的行业规定制定每年的预算目标，那么预算下放给每个部门及每个人。根据每个人的行动和标准。

2.6 加强预算分析的水平

城建投集团需要加强企业预算的分析，对于财务市场和业务法律等与企业相关的各类经营信息资料，采取相应的对比分析和差异分析，从定量和定性这两大层面全面把控企业预算执行的发展趋势和掌握当前的现状，另一方面，结合城建投集团的产品和区域，对于企业预算的执行和编制有更加深刻的印象，根据现有的预算分析，就能够预支可能即将面临到的风险，从而对于企业的经营战略进行灵活的调整，避免企业预算的增加，企业的经济效益。

2.7 选择合适的经营项目管理模式

在大多数的城市项目建设中，对于项目的运作模式有非常多的种类，这些运作模式包括社会服务建设，公共基础设施建设，和生态环境建设等多个方面，所以要在项目运作之前要规划好相应的项目种类，并且判断其项目所属的规则，并且根据此来判断该项目是否为盈利性的项目，这样有利于工作人员区分工作范围，划定工作目标，从而更好地完成整个项目的运作，在运作模式运行当中，除了要考虑市场和政府相结合以外，还需要考虑到这个项目具有的风险性和可实施性，以及中途变异性，找出问题所在，并且一一找出备用方案。与此同时，还要优化项目运作的决策机制，企业经营风险进行转嫁，选择最优的投资融资渠道，有效的解决企业的融资问题。

结 语

总而言之，城建投集团需要进一步提高自身的创新能力，制定相关的机制体制，加强城市项目运作模式的机制创新，是解决城建投运营项目的关键。