商业银行参与P2P平台研究分析

一、前言

随着网络和科技的发展，越来越多的互联网金融产品出现，第三方支付、P2P网络借贷、大数据、众筹等互联网金融业务纷纷占据一定市场。P2P网络借贷平台凭借其成本低、收益高、手续便捷的优势，在一定程度上缓解了中小微企业融资难的问题，同时也对传统商业银行的业务造成了极大的冲击。银行系P2P平台是我国商业银行以及相关企业或组织在互联网金融发展的趋势下，为满足中小微企业融资需求而投资设立的P2P网络借贷平台，其主要特点是以银行信用及知名度吸引广大投资者，同时借助银行完备的风控体系保证借贷安全。

二、银行系P2P平台发展现状

从数量上看，据网贷之家研究中心统计，我国运营中的银行系P2P网贷平台仅有15家，占P2P平台总数的1%，我国民营系P2P平台数据居多，为1372家，占据总量的73%。

从收益率上看，银行系P2P平台的综合收益率为7.45%，相比于其他类型如民营系（10.52%）、上市系（8.18%）等P2P平台来说，银行系P2P平台在收益率这方面没有优势。但是由于银行系P2P平台可以借助商业银行强大的风险管理能力，它的安全性较高，因此投资者对于平台的信任度会高于其他类型的平台。

三、银行系P2P平台模式

虽然商业银行已经开始介入P2P平台这一领域，但大多数银行仍处于观望状态，多数参与P2P平台业务的银行也是在试验阶段。根据开展业务的实践来看，我国银行系P2P平台主要分为四种发展模式，分别是商业银行自建模式、银行所在集团独立设立P2P平台模式、银行子公司入股建立P2P平台模式以及银行与P2P平台合作模式。

（一）商业银行自建。由于我国P2P平台的发展状况参差不齐，一部分商业银行既想参与P2P这一行业，但是却不愿意与已经存在的P2P借贷平台合作，所以选择了自己搭建P2P平台。这种采取商业银行自建模式的平台的典型特点是商业银行可以利用它原本的优势，整合多方面的互联网资源，构建一个开放式的互联网金融服务平台。平台实行去担保化模式，银行只作为信息提供方，不对资金借贷双方的本金利息提供任何担保形式，但最大程度利用自身优势，对融资者及其项目的资信状况、融资背景和还款来源进行审查以及风险评估。

在这种模式下，平台可以将商业银行原有的一部分客户推荐到自建的P2P平台上来；同时，平台可以借助商业银行内部的信用审核机制以及风控体系最大限度地降低风险。

（二）银行所在集团设立。这种模式的出现是集团出于自身业务发展的需要。构建P2P平台，集团可以扩充业务范围，将集团内部的业务形成一个闭环的价值链。对于银行所在集团来说，设立P2P平台可以为集团的项目提供便捷的融资渠道；同时集团内部开发的金融理财产品可以放在平台上向投资者出售。

（三）子公司入股新建。这种模式下，商业银行是通过设立一个子公司，借助子公司参与P2P业务。与银行自建的P2P平台不同，商业银行不能按照原有的经营模式运营P2P平台。借助子公司入股新建P2P平台，即可保证平台在拥有银行的一部分资源的同时独立运营，又可以在一定程度上将平台的风险与银行分隔开来，如果平台在后续的发展过程中出现问题，商业银行的形象不会因此受到损害。采用子公司入股新建模式的典型平台是开鑫贷，它是由国家开发银行参股设立的P2P平台。

（四）与优质P2P平台合作。目前，银企合作共建P2P平台的案例主要有两家，第一家是2014年10月份东方农商行与聚钱袋合作推出的“东方宜贷”，是国内第一家商业银行与互联网公司进行合作的互联网金融平台。第二家是“点融网”P2P平台，它是由苏州银行和点融网合作建立的。

四、结语

本文主要介绍了商业银行参与P2P平台的现状和发展模式，通过研究发现，银行与P2P平台合作，能起到优势互补的作用。一方面，经过多年的经营和运作，商业银行积累了宝贵的客户资源和广泛的客户数据，另一方面，P2P平台优势在于交易成本低、借贷程序方便快捷，中小型客户居多。二者进行合作，从P2P平台的角度看，银行的客户资源可以弥补其数据方面的短板；从银行的角度看，银行能借助P2P平台深入发掘中小型投资者。因此，银行系P2P平台模式是未来商业银行转型的一个不错的选择。