金融供给侧结构性改革视角下我国普惠金融发展路径

黄鹏程，衷凤英

（泉州经贸学院 管理系，福建 泉州 362000）

0 引言

我国金融市场的供需矛盾突出，金融供给不能完全满足金融需求。从满足资金需求的角度出发，我国提出到2020年将建立与全面建成小康社会相适应的普惠金融服务和保障体系。因此，我国发展普惠金融体系的任务艰巨。普惠金融之所以被高度重视，是因为普惠金融既是我国经济奔小康的基础，也是我国经济可持续发展的条件[1]。

普惠金融是指能有效、全方位地为社会所有阶层和群体提供服务的金融体系。普惠金融体系的概念有三层含义。首先，是一种理念。2006年诺贝尔和平奖得主、孟加拉乡村银行总裁尤纳斯指出信贷权是人权。每个人都有获得金融服务机会的权利。只有每个人拥有获得金融服务的机会，才能让每个人有机会参与经济发展，才能实现社会的共同富裕，建立和谐社会与和谐世界。其次，是一种金融创新。为了给每个人或企业提供更好的金融服务，就要在金融服务领域开展创新活动。最后，是为低收入阶层或中小企业提供信贷服务。在传统的金融体系下，低端客户或者贫困人口难以获得金融服务，建立普惠金融体系的目的是为这些客户或个人提供信贷机会。

在我国发展普惠金融过程中，伴随着金融风险发生，除了金融机构固有的风险之外，还有运用互联网所产生的技术风险。对于金融风险，重在事前防范，而不是事后采取补救措施。在金融供给侧结构性改革的背景下，基于风险控制，分析普惠金融发展存在的问题，对探索普惠金融发展路径具有重要的意义。

1 我国普惠金融发展存在的问题

在我国普惠金融发展过程中，还存在一些深层次的问题，国家必须通过法律制度或政策，引导普惠金融发展。

1.1 资金供应不均衡，不符合惠普金融发展目的

金融资金供应不充分、不全面，一些地区、行业、企业，特别是小微企业获得信贷资金的机会少，很难获得信贷资金。经济和金融之间相互依存，金融是经济发展的基础，任何地区的经济发展离不开金融支持；经济发展必然促进金融业发展和金融服务体系完善。一个地区的经济类型多种多样，有城市经济和农村经济，有国有企业、股份制企业、民营企业、外资企业等。从地区来说，城市经济是一个地区经济的核心；从经济组织来说，国有企业是一个地区经济的重点。在传统的金融体系下，银行金融机构给城市企业和居民提供信贷机会多于农村经济组织和个人，给国有企业、大型企业提供的信贷机会远远多于其它经济组织。因此，乡村地区、中小企业等难以获得银行金融机构的信贷资金。从金融机构来看，银行在城市建设大量的金融服务网点，能够为城市的经济组织或个人提供充分的金融服务；在乡村布局的金融服务网点稀少，乡村经济组织和个人获得金融服务非常困难。这是由于我国城市经济发达，资金流动性强，投融资需求强烈，资金的供需规模庞大，银行把资金投向城市地区的意愿更强。乡村经济组织和城镇小微企业规模小、实力弱，商业银行向这些地区和企业组织提供信贷的成本高、风险大，提供信贷的意愿比较弱。由于地区差异和企业差异，导致商业银行的资金投向不均衡。

1.2 商业银行经营目标偏离惠普金融发展目标

商业银行是企业组织，追求利润是企业组织的基本财务目标，这决定了商业银行的逐利性。而且我国商业银行还具有垄断性，商业银行对贷款对象有很大的选择权。从盈利的角度来说，商业银行往往选择经营规模大、盈利能力强、财务状况好的大企业作为贷款对象，而不选择中小企业或乡村经济组织作为贷款对象，嫌贫爱富的心理表现得淋漓尽致。在我国的金融体系中，商业银行作为企业，商业银行重视货款对象的利润率和资产规模无可厚非，但是如果商业银行只追求利润，就失去了我国商业银行的社会性[2]。我国商业银行除了追求经济效益外，还应该追求社会效益，承担社会责任。我国的国有商业银行，国家是大股东，是调控宏观经济的主要力量。中央银行货币政策调控的三大法宝之一——公开市场业务，需要商业银行参与，商业银行是国家调控宏观经济的载体。当经济低迷时，中央银行在金融市场上从商业银行买进有价证券；当经济过热时，中央银行在金融市场上将有价证券出售给商业银行，以调节市场上的资金流量。因此，商业银行应积极执行国家扶持乡村经济和中小企业的政策，通过金融供给侧结构改革，更好地服务于乡村经济和中小企业的资金需求，而不能把追求利润作为企业的唯一目标。一些民营银行违背发展目标，不愿意为民营企业服务，只是民营企业主办的银行而已[3]。

1.3 商业银行的信贷模式影响惠普金融发展

我国商业银行主要在线下开展信贷业务，为了控制信贷风险，无论信贷规模大小，都必须严格遵守业务规范。一般来说，商业银行的信贷业务流程包括两个重要环节，一是商业银行派人实地考察申请贷款的企业的生产经营环境和条件，审查企业的财务状况和信用水平，评估投资项目。二是综合评价企业的信用，决定是否提供贷款。对于商业银行来说，完成这两个环节的工作要花费大量的人力、财力和时间；对于申请贷款的企业来说，要提交企业的财务报告、信用证明、项目评审报告等资料，导致商业银行与申请贷款的企业之间的交易成本都比较大。对于商业银行来说，给大企业贷款能够产生规模收益，且风险小；给中小企业贷款不能产生规模收益，且风险大。因此，商业银行优化信贷业务流程，降低与中小企业的交易成本，是发展普金融的重要措施。

2 金融供给侧结构改革下我国普惠金融发展的路径

2.1 提高商业银行的社会责任

从企业的角度来说，如果商业银行只重视大企业客户，忽视乡村地区或中小微企业，有利于改善利润率、坏账率等财务指标。从国家宏观层面来说，如果商业银行只是赚钱的机器，乡村经济或中小企业难以获得发展需要的资金，这些地区或企业的发展难以为继。目前国家把扶持乡村经济发展和中小企业发展作为重要的国策，如果这些地区或企业不能得到发展，必然影响整个国家持续发展。因此，在社会主义市场经济条件下，我国商业银行不是一个纯粹的企业，而是一个特殊的企业，除了追求经济利益外，还要承担社会责任。商业银行除了维持传统的经营业务外，还要面向中小微企业、民营企业、乡村经济组织等，适度放宽信贷条件，对这些弱势群体提供金融支持，履行社会责任[4]。

2.2 商业银行应实行差别利率政策

商业银行金融服务对象千差万别，一般来说，在财务状况、资产状况、盈利水平、账务风险等方面大企业优于中小企业。从经营角度来说，商业银行提供给大企业的贷款的利率低于给中小企业的贷款利率，必然导致中小企业负担更重。从国家发展的角度来说，商业银行应该为中小企业提供更优惠的贷款利率，这必然损害商业银行的利益。为了解决商业银行给中小企业贷款风险大、利率高的问题，笔者认为应由政府牵头建立贷款保险制度，一方面，商业银行为中小企业提供较低的贷款利率，降低中小企业的财务成本，扶持中小企业发展；另一方面，建立信贷保险制度，由政府承担商业银行给中小企业提供优惠贷款可能带来的部分坏账损失。企业融资成本太高必然促使中小企业把从银行借来的钱投入高收益项目，以弥补融资成本，但是收益与风险成正比，企业的高收益项目也是高风险项目；从银行角度来说，中小企业的融资成本高，必然加大银行的风险。所以，必须在政府的支持下，才能解决好商业银行的风险与中小企业贷款难的问题。从地域来说，商业银行应实行差异化政策，对落后地区、偏远地区的企业提供金融支持，满足“长尾”客户群的资金需求。从行业来说，对那些国家鼓励发展的新兴科技企业，商业银行应加强信贷扶持政策；对那些国家限制发展的高消耗、高污染、附加值低的行业，商业银行应控制信贷。从企业来说，商业银行应让利于中小企业，加大金融支持力度，满足中小企业，特别是小微企业的资金需求。

2.3 加强现代技术的运用，促进普惠金融发展

按照传统的金融模式，不仅在效益、风险、规模、财务等方面，而且在信贷程序、方式、渠道等方面都妨碍商业银行向中小企业或落后地区提供信贷资金。在互联网技术高速发展的环境下，发展数字普惠金融，再造信贷流程，改善商业银行与中小企业之间的沟通渠道十分重要。因为中小企业具有数量多、分布广、融资规模小等特点，在传统的金融模式下，商业银行与中小企业沟通和业务接洽困难、成本高，这必然妨碍惠普金融发展。运用移动互联网、大数据、云计算、智能终端等数字技术，构建融资平台，能够消除时间和空间的限制，促进信息共享，降低交易成本和金融服务门槛，有效地扩大金融服务范围，为普惠金融发展提供新的路径，具有巨大的发展潜力[5]。当前新一轮的科技革命和产业变革方兴未艾，数字化浪潮蓬勃兴起，把新技术、商业模式、服务模式融入普惠金融成为一种必然的发展趋势，使普惠金融发展更为现实。