大连市旅游公共服务满意度调查

姚亚姝　邱瑛

关键词：财务公司;职能;绩效评价

中图分类号：F23 文献标识码：A

收录日期：2018年11月8日

一、我国企业集团财务公司相关概念

（一）企业集团财务公司的定义。随着1986年国有企业经济体制改革的不断推进，集团内部资金横向流动，不断探索提高资金配置效率。在经济体制改革的大背景下，大型企业和企业集团内部萌生了金融机构。2000年，中国人民银行出台了《企业集团财务公司管理办法》。随着集团财务公司不断发展，银监会逐渐发现其中存在的问题，2004年7月颁布了新的《企业集团财务公司管理办法》，该办法界定了我国企业集团财务公司的基本定义，即“企业集团财务公司是指以加强企业集团的资金集中管理及提高企业集团的资金使用效率为目的，为企业集团各成员单位提供企业财务管理的服务的非银行金融机构”。对财务公司概念的界定，进一步明晰了其定位和性质，使得财务公司在集团内部的存在有合理化依据，财务公司的使命和发展目标也有了清晰的方向，保障了财务公司的持续健康发展。

（二）企业集团财务公司的职能。我国企业集团财务公司随着企业集团的不断发展而逐步完善，经历了积极探索、边发展边规范、分业和调整、准确定位的发展阶段。财务公司作为企业集团资金控制的枢纽，其基本职能就是为企业集团服务，作为对外特殊的金融机构，也发挥着调节资本市场的功能。财务公司为企业集团调节资金融通过程，减少集团融资成本，提高资金使用效率，企业集团作为其主要服务对象，使得财务公司基本职能就是推动集团内部资金流动性和周转性。随着2004年《企业集团财务公司管理办法》的重新推出，确定了财务公司首先应以发挥结算中心和融资中心的基本功能为首要职能，为企业集团提供特色金融服务、资金保障，实现集团内部资金量好配置支持集团内成员企业的发展，加强集团的金融功能，提升企业集团的金融运作的能力;其次，以连接各集团成员企业之间的纽带为次要职能，增强集团凝聚力和核心力;最后，以为资本市场提供金融服务为职能，利用集团财务优势，寻求代理专项资金的委托管理业务，进一步加强对集团资金的需求支持。

（三）企业集团财务公司的功能。财务公司发展至今，其功能已逐步完善。一个功能完整的财务公司应当具有结算功能、筹融资功能、投资功能和咨询功能。

1、结算功能。财务公司作为企业集团内部资金枢纽，能够有效聚集资金，统一调拨并合理配置资源，以降低企业集团及成员企业的融资成本，发挥财务公司基本职能，做到有效管理资金结算通道，加强内部财务管理和控制，降低资金结算不合理带来的风险。

2、筹融资功能。财务公司发挥“内部银行”的功效，将企业资金进行合理调配，满足集团和成员企业的资金需求，并通过资本市场进行金融运作，整合外部金融资源，发挥“外部融资”功效，引进资金，并通过各种金融手段为企业集团筹集短期、中长期资金，以保障集团持续发展。

3、投资功能。财务公司虽是因企业集团的发展而产生，并依附集团的发展而发展，但作为独立经营的企业，财务公司必须以营利为目的。同金融机构一般，财务公司可以充分利用金融人才和信息渠道，在可接受风险水平内进行对外投资，以期实现收益。

4、咨询功能。财务公司的双重身份促使财务公司不仅熟悉资本市场行业信息，更熟悉集团内部及各成员企业的财务状况，既掌握外部市场信息和政策走向，又掌握内部集团经营状况。财务公司可以利用自身专业优势和信息来源为企业集团提供决策意见，提供风险预警信息，为企业项目投资提供财务咨询。

二、企业集团财务公司绩效评价理论基础

（一）绩效评价理论。绩效是指一个组织或个人在特定的时间内投入人财物、时间等物质资源，从而在数量质量效率方面的完成情况。而企业绩效则是在一定经营期间内投入物质资源，在产生经营方面的表现情况。企业绩效主要通过盈利能力、资产质量、债务风险、经营增长能力等来体现。绩效评价在企业中产生经济效益，同时形成科学、实用的制度依据。绩效评价是明确企业行为的重要方法，通过绩效评价，能够发现企业存在的问题，并推动相关人员寻找解决问题的方法，达到改善的目标。绩效评价是一面镜子，员工可以通过绩效考评明确自己哪方面做得不夠好，再予以改进，从而提高工作效率。绩效评价是一个沟通、反馈、再沟通、再反馈的过程，绩效评价的过程就是不断改进和完善组织行为和管理的过程。

（二）利益相关者理论。市场经济环境下，企业利益相关者不断细化及多元化，广义的利益相关者包括一切与企业决策有利益关系的人，如资本市场利益相关者、产品市场利益相关者和企业内部利益相关者;而狭义的利益相关者则是指除投资人、债权人之外的对企业有潜在索偿权的人。各利益相关者在企业经营过程中承担的风险不尽相同，因此，进行绩效评价是保障利益相关者的重要手段。

（三）产融结合理论。产融结合是指产业资本与金融资本彼此各有所需，通过多种方式实现相互促进、相互提高的过程。金融资本的形成是工业资本扩张的结果，产业资本得到金融资本的支持后，通过扩大规模、提高技术等方式实现资本增值。同时，金融资本借助产业资本获得增值舞台，通过与产业资本的融合实现资本增值。我国财务公司就是企业集团产业资本与金融资本结合的结果。财务公司具有独立的法人地位、对成员单位深入了解以及依赖于产业资本成立的先天特性等特征，这些特征都为促进产融资本发展奠定了坚实基础。

三、现行企业集团财务公司绩效评价方法的不足

《金融类国有及国有控股企业绩效评价实施细则》规定，财务公司绩效考核标准也是以会计利润为最主要考核依据，而以利润为核心的考核体系使得财务公司把会计利润作为最主要的经营目标这种考核方法，仍然存在不足。首先，未能反映财务公司经济效益的外溢性。从财务公司职能来看，为企业集团调拨管理资金服务，但财务公司对企业集团的贡献无法单从会计利润中体现出来，因此对财务公司施行这种绩效评价方法无法衡量财务公司对集团经济效益贡献的外溢性;其次，未能考虑到财务公司经营行为的内部性。财务公司首先是企业集团的“内部银行”，其次是资本市场中的金融机构。对集团内部而言，财务公司在集团与成员企业间发挥筹融资、资金结算、投资管理等金融功能，以协调内部资金需求、提高资金使用效率，财务公司对集团及成员企业付出了大量的时间成本和精力，但这些未必反映在绩效考评中;最后，以会计利润为考核依据，忽视了非财务指标对财务公司发展的影响。

财务公司所创造的效益既包括对企业集团的贡献和效益，還包括财务公司自身的直接经济效益。非财务指标的缺失，难以满足绩效评价体系的全面性。我国财务公司的绩效评价体系中缺乏财务公司在集团资金归集、预算管理等方面的指标，而这些指标恰恰是对财务公司内部管理水平情况的反映。

四、我国企业集团财务公司绩效评价基本原则

（一）利益相关者原则。企业利益相关者不仅包括投资人，还包括债权人、经营管理人、客户、供应商、企业员工、外部监管机构等。所有利益相关者都与企业的生存和发展有着紧密的联系，他们共同分担企业经营风险，并为企业的正常运营付出精力、财力、人力等，因此企业经营决策者在作出决策时应当考虑所有利益相关者利益，将自己的决策建立在这些约束之上。财务公司进行绩效评价时，依据何标准、评价的范围、指标的选取以及评价结果的应用等，都会对利益相关者产生影响，因此在进行绩效评价过程中，应当整体全面地考虑各个利益相关者利益，这样既能捕获短期利益，又能放眼长远目标。

（二）目标一致原则。财务公司的产生即是为了服务于企业集团内部资金管理，以提高资金使用效率，降低资金成本，优化资源配置。因此，财务公司绩效评价必须遵循目标相一致原则，即坚持资金集中管理，保障企业集团持续经营发展，作为金融机构，作为企业集团与政府及其他企业连接的桥梁。财务公司绩效评价应以财务公司、企业集团发展目标经营管理目标相一致，相互配合，以降低集团资金成本和发挥资金集中管理作用。

（三）财务指标与非财务指标相结合原则。财务指标体现了财务公司对会计利润目标的完成情况，非财务指标体现的是财务公司在运营过程中为达到目标而做的努力情况，财务指标与非财务指标相结合即点与面相结合，两者结合才能使得整个体系变得完整。

（四）定量与定性分析相结合原则。所谓定量分析就是用数字进行量化，将完成情况以数字呈现，基于数字能够很好地总结过去展望未来。定性分析则是根据研究对象的本质进行归纳、演绎、分析的方法，定性分析能够由表及里地达到认识事物本质的规律。财务公司在进行绩效评价时，应当遵循由定性到定量的过程，指标得以量化才能保证评价结果客观性，指标得以定性才能评价财务公司发展能力和经营管理水平。

五、提升企业集团财务公司绩效对策建议

（一）充分利用规模效应，拓展利润空间。随着企业集团的不断发展壮大，财务公司的依托也日渐壮大，集团规模作为一大竞争力要素，支持并推动财务公司经营活动的开展。随着经济不断发展，国外财务公司资产规模呈不断上升的态势，因此，我国财务公司也应意识到规模效应对拓展利润的潜在影响，应当充分发挥资金规模优势，积极拓展融资渠道，降低融资成本。在满足集团发展需要的原则下拓展业务，以促进企业集团与其他成员企业的有效整合，充分发挥财务公司在资本市场中所扮演的角色，提升财务公司绩效水平，尽可能使利润最大化，最终实现企业集团总体效益的提升。

（二）拓宽业务范围，完善金融服务功能。从经营模式来看，国外财务公司不断向全方位、综合性、混业型的金融服务方向发展，业务类型向资本型与收费型结合转变。我国财务公司管理办法中虽规定了财务公司可以拓展的业务范围，但由于我国资本市场发展不健全，人才匮乏加上技术落后等方面的限制，大部分财务公司无法做到拓宽业务、完善服务功能，既限制了财务公司自身发展，又限制了财务公司对外发挥金融服务的功能。既然国家赋予了财务公司混业经营的权利，那么财务公司应当充分利用起来，真正实现产融结合，让政策赋予的混业经营优势转化为财务公司与企业集团发展的强劲动力。

（三）提高人员素质，增强可持续发展能力。我国财务公司面临人员少、专业素质参差不齐的问题。由于财务公司职员很大一部分来自于企业集团，缺少金融业务骨干人才，尤其是熟悉资本市场运作和金融市场规则的人才，这一短板限制了财务公司的运作空间和创新能力，制约了发展效率。因此，为了提高财务公司绩效评价水平，应当实行科学有序的人力资源管理战略，不断提高财务公司职员专业胜任能力，加大人才培养力度，重视职员教育培训，同时建立科学的人才管理制度和激励有效、约束有力的分配激励机制，采取各种与业务能力和综合能力相关的培训来提高职员综合素养，以保障财务公司经营的安全、高效。

主要参考文献：

[1]袁琳，张伟华.集团管理控制与财务公司风险管理——基于10家企业集团的多案例分析[J].会计研究，2015（5）.

[2]张艳平.集团财务公司风险控制与投资者保护关系研究[J].财会通讯，2014（5）.

[3]唐忠良，白玮.我国财务公司绩效及其影响因素的实证研究——基于2008～2010年我国财务公司数据[J].湖北经济学院学报（人文社会科学版），2013（4）.

[4]董鉴华.财务公司在产业集团管控体系中的地位和作用[J].上海市经济管理干部学院学报，2012（2）.