你会登上那辆危险的金钱快车吗？

陈晓

P2P“爆雷”了。

从2018年6月起，中国P2P行业的一些知名平台发生了展期兑付现象，甚至有的平台高管失联。涉及资金从数亿到上百亿不等。平台投资人纷纷报案。

第一次听到P2P这个名词，是大约两三年前。每次触及这个话题，总感觉到一种暧昧不明的气氛。政府的态度是谨慎的，报刊和网络上时常可以看到警示P2P风险，以及政府要着力查处这种金融产品违规的新闻。但民间对它又是另一副面孔。好几位身边朋友都略带神秘地展示过她们在这类产品上的几百万投资，展示的内容大同小异：这是一个回报率超乎寻常的产品，虽然高回报必然有高风险，可她们选择的都是熟悉的人操盘，因此风险是可控的。

这让人想起了民间借贷。在P2P风靡之前，民间资金的流通方式主要是通过民间借贷。这是一种更私人化、更分散，也更普遍的民间金融模式，尤其在民营企业和民间资金同样丰厚的江浙地区流行。那里有一个细密广泛的民间资金借贷网络，成万上亿的个人财富通过这个网络，以高利率作为动力而流动着。

这个资金网络也可以比拟为一辆高速的金钱快车，借贷利率的高低决定了速度的快慢。速度越快，产生的利润就越高，但“撞车”的风险就越大。所有身在这辆金钱快车上的人，都要保证手里资金的高速运转。一旦低于了借贷率规定的速度，资金链就会断掉，“撞车”就会发生。

但在没有法定利率边界的地下金融市场中，金钱流动的速度之快是难以想象的——超高利率的借贷行为产生的利息，是现实世界正常的经济行为无法企及的。也就是说，一辆“超速”太多的金钱快车是注定要发生危险的。绝大多数人能看明白其中的危险，但绝大多数人不会因此而限制自己的行为。因为金钱快车出事前，每秒都在产生高额的利润。在看起来唾手可得的巨额财富前，每个人都心怀侥幸——自己可以在出事前安全下车。

民间借贷已经爆发过多次危机，不少个人因此血本无归。而P2P看起来要安全一些，它是介于银行信贷和民间信贷之间的一种产品，它有中间平台来连接借贷双方，而这些中间平台大多看起来都是有些社会名声的，也有专业人员在做产品的开发和管理。但在对金钱生利的貪婪下，一些P2P平台选择的操盘原则与纯粹的民间借贷并没有多少差别，因此结果也没多少差别。这次一些知名P2P平台在“爆雷”之列，甚至在这个平台工作的员工、项目经理也有投资其中，而之前没有觉察到任何险情。

8月4日至12日，网贷平台的监管机构在9天内连续发布3份重要文件，显示了党中央、国务院对互联网金融和网贷的监管决心。但对那些已然血本无归的个体投资人来说，他们能从这次的P2P“爆雷”中得到什么呢？是投资时寻求利润的节制？是面对超高回报率时的警惕？牛津大学社会人类学教授项飙说：“敢于不占有资源，在不占有的前提下还能享受生活，精神昂扬地过好每一天，也许会是这个时代最大的革命。”但当面对一种宣称超高利润率的金融产品时，你敢于不占有吗？你愿意不占有吗？