哈萨克斯坦的“十面埋伏”

张哲

相比乌克兰、格鲁吉亚等国政局不稳，哈萨克斯坦就像中亚地区的“定海神针”。这个堪称最低调的中亚首富国家，谨慎游走于大国之间，我们过去忽略了它的光彩，亦对其潜在风险无知。如今在“一带一路”倡议下，中哈企业相交甚欢。认清哈萨克斯坦商业环境中的“十面埋伏”，兹事体大。

风险一：接班人选风险

自1991年哈萨克斯坦走上独立之道，在总统纳扎尔巴耶夫执政20多年间，哈萨克斯坦度过了1997年亚洲金融危机和2008年世界金融危机。2015年，哈萨克斯坦经济因外部冲击再度面临挑战，他的连任对于稳定国内政局、维持经济政策、重振市场信息和平复民众情绪意义重大。

2017年1月，哈萨克斯坦政府根据纳扎尔巴耶夫指示成立了总统、议会和政府权力重新分配工作小组，就如何重新分配总统、议会及政府拥有的权力提出了建议。纳扎尔巴耶夫承诺，将把大约40项权限移交给政府和议会，议会和政府权力将因此大幅加强，以便建立有效、稳定和现代化的国家管理体制。权力重新分配后，总统将在议会和政府间扮演终极裁判的角色，主要负责外交、国家安全和国家防卫等问题，政府将向议会负责，不再对总统负责。同年3月，纳扎尔巴耶夫签署修改宪法的法令。根据修改后的宪法，总统将部分权力移交政府和议会，政府和议会权力得到了加强。这是哈萨克斯坦在政治体制方面所做的调整和改变。

近几年来，纳扎尔巴耶夫通过大范围的人事调整实现各个利益集团之间的平衡，通过调整和改变权力布局以建立更稳定的国家管理体制等，这些都是在为权力交接做铺垫。虽然社会各界对接班人选有许多猜测和解读，不过接班人的问题仍然没有答案。未来国内政权交接顺利与否将在较大程度上受现任总统的影响，政权交接的过程和结果将直接影响到哈萨克斯坦未来的社会稳定和发展，甚至整个中亚地区的稳定。

风险二：自主品牌竞争力风险

哈萨克斯坦是独联体国家经济开放度最高的国家之一，居民收入水平较高。欧洲、美国、日本和韩国大量名牌产品较早地进入哈萨克斯坦市场，并赢得了口碑。中国是哈萨克斯坦的主要贸易伙伴，为哈萨克斯坦第二大出口市场和第二大进口来源地。然而，长期以来，中国自主品牌如日用纺织品类多在低价小商品市场销售，品牌定位低、品质不高、消费人群档次低，在哈萨克斯坦口碑较差，哈萨克斯坦媒体甚至播出过讽刺中国产品的节目。与此同时，哈萨克斯坦高级购物中心销售的外国驰名品牌中的相当一部分又是中国制造的贴牌产品。因此，企业应逐渐将名牌商品和服务打入哈萨克斯坦中高端消费领域，逐渐改变中国自主品牌在哈萨克斯坦国民心中的形象。

风险三：海关通关风险

哈萨克斯坦海关通关管理政策复杂多变，关税检测系统运行效率较低。自哈萨克斯坦加入俄白哈关税同盟以来，海关法规定的每年重审制度已成为外国投资者在通关环节上的主要障碍。公司在进出口过程中，会被海关部门要求补充文件或信息，因而严重影响公司的办事和进出口效率，并对公司客户造成许多不必要的麻烦。此外，哈萨克斯坦各级海关机构腐败现象普遍，“灰色清关”的大量存在也阻碍了企业通过正常手续进行通关，形成了较高的贸易壁垒。

风险四：汇率波动风险

潜在的汇率波动风险将对中哈经贸带来汇兑风险。哈萨克斯坦政府宣布坚戈从2015年8月20日起与美元脱钩，开始实施自由浮动汇率制，并取消对汇率波动区间的限制。自该项措施实施以来，哈萨克斯坦发生较大幅度的货币贬值。2018年5月坚戈兑换美元汇率约为327：1，美元兑换坚戈汇率稳定在“300”时代，而2015年5月这一数字仅为186：1。坚戈汇率浮动变化主要取决于石油价格和卢布汇率。虽然2016年随着油价企稳，坚戈汇率出现了一定稳定迹象，但由于俄罗斯受到西方制裁，坚戈汇率或受此影响在未来一段时间内存在持续波动风险。因此，我国进出口企业、银行机构在投资活动中需提高对坚戈汇率的风险防范意识，减少与哈萨克斯坦企业合作中产生的交易风险、折算风险和经营风险，推动更大范围的使用人民币计价结算或以其他规避坚戈风险的货币结算，规避或分散坚戈汇率带来的风险损失。

风险五：行业限制风险

哈萨克斯坦受全球金融危机冲击、世界经济增速放缓、国内投资政策多变和坚戈贬值等不利因素的影响，国内政策环境、市场环境及行政环境等都存在不确定性，投资环境宽松度和自由度与以前有所不同。

为加快本国工业创新进程，哈萨克斯坦积极吸引外资，不断改善本国投资环境。根据世界银行发布的《2018年全球营商环境报告》，其在190个参与排名的国家和地区中居第36位，在独联体国家中排名前列，仅次于俄罗斯。但是，哈萨克斯坦对部分涉及国家安全的行业和领域仍存壁垒性规定，给投资哈萨克斯坦带来一定的风险（见图）。

风险六：劳务风险

哈萨克斯坦政府为保障国内就业，提升劳务技能水平，限定每年从国外引进的劳务数量，因此在哈萨克斯坦外资企业难以及时、足额获取外国劳务许可和签证。2017年1月1日，哈萨克斯坦施行新版办理劳务许可条例。新条例的施行对我国大型工程建设类企业在哈开展业务产生重要影响。其中，最突出的几个影响是：中哈雇员比例难以达到规定要求、劳务许可申请指标难度大，以及劳务许可属地原则和签证办理手续繁杂等。

风险七：政策变动风险

哈萨克斯坦法律的立、废、改非常频繁，加之总统令、政府法令和相关部门的法规，在不断完善法律法规的同时，也增加了法律法规的不确定性，给企业投资带来风险。近年来，哈萨克斯坦政府对外资企业的管控程度日益严格，加大了对外资政策的调整力度，频频针对外资企业出台新政策，特别是外国参与投资最多的能源领域，立法不断调整。哈萨克斯坦政府通过修订相关法律加强对油气资源的控制，对资源利用增强监管，对环境保护加以规范，对外资收购国有能源企业加强限制。

风险八：技术标准风险

目前，哈萨克斯坦仍沿袭着苏联的各类技术标准，我国国内标准无法在当地使用。以建筑业为例，国内所有特级、一级和援外等建筑资质均无法在哈萨克斯坦建筑市场直接使用。即使双方外交部门就相应的资质出具认证文件，仍不被哈萨克斯坦建设委员会认可。因此，我国企业在开展建设类项目前，必须按照当地规定，申请相应的建筑行业资质，申请时间一般在6～10个月。

风险九：环境保护风险

哈萨克斯坦主要依赖资源产业，因此对环境保护高度重视。法律规定，油气开采项目设计阶段必须就环境影响做出评估，并提出减少环境影响的措施。在正式投建前，必须办理环保许可和排污许可。其中，环保许可是根据环境影响评估报告，明确污染物排放量，并要通过当地环保部门审批。排污许可是根据当地法律法规要求，建设符合标准的排污处理设施或者委托有相应资质的公司来运输处理相关污染物。这些规定给进驻哈国油气领域的企业带来一定难度，中小企业要达到法律要求还存在困难，有些企业因此被迫减产。哈萨克斯坦对污染物排放的检查和执法非常严格，环保部门执法权限较大，一旦发现违规行为就处以重罚，检查和处罚面向所有油气公司，无论是本国公司还是外国公司。因此，油气企业必须了解哈萨克斯坦环保领域法律法规，以避免损失。

风险十：行政效率风险

腐败问题在中亚国家中相当普遍，根据透明国际组织每年公布的清廉指数报告，2017年哈萨克斯坦在全球180个被考察国家和地区中排在第135名，总体上属于腐败比较严重的国家。政府机关的腐败较为普遍，经济裙带关系渗透到商业领域各个部门，各级部门人员素质参差不齐，税务、海关等执法机关随意性大，各级政府对外资企业干预过多，行政效率较低。企业为承接各种检查，增加了运营成本。

（作者單位：商务部国际贸易经济合作研究院）