区块链技术对会计信息透明度的影响

■//李 军 于永生

一、引言

近年来学者主要关注上市公司会计信息透明度（张炳红，2016）和政府会计信息透明度（高锦萍；潘煜，2017）的研究。但至今仍忽略了一个重要讯息，以往研究多从会计信息透明度产生的经济后果作为切入点探析，忽略了信息起源的真实性。如何建立真实可靠防篡改“原汁原味”的会计信息，这一课题却没有引起学者重点关注。继2001年臭名昭著的“安然”事件后，相继曝光出现了一系列因会计造假引发的重大经济事件。这些层出不穷的会计信息失真，造假事件背后，无不让人深思信息所含的信任程度，无不反映原始会计信息被篡改风险。随后以萨班斯-奥克斯利法案（SOX）等强制公开披露内部交易等一系列增强信息有效性的举措减少了类似风险（Brochet;2010）。

区块链以去中心化的信用机制来保证信息的高度透明与高安全可信，极大程度消除在交易过程中面临的信息不对称。作为一个能够解决信任问题的分布式账本（Iansiti et al，2017），区块链技术越来越受到业界关注。2017年，区块链技术作为战略性前沿技术被列为“国家十三五规划”。因区块链技术具有防篡改、更高的信息透明度（Yermack，2017），本文结合区块链技术试图探讨会计信息如何在源头上保证真实可靠，提高信息透明度，为会计信息系统建设融合新技术提供参考。

二、文献回顾

（一）关于信息透明度及经济后果

1996年美国证券交易委员会（SEC）在其发布的评价国际会计准则委员会（IASC）声明中，对“高质量”标准的解释是可比性、透明度和充分披露。广义的透明度包括了高质量信息应具有的清晰性、完整性和充分披露（葛家澍和陈少华；2002）。信息透明度是对市场信息不对称的改变而引起的，即改变信息不对称程度是造成信息透明度带来一切经济后果的基础。这一研究由规范式层面转入经验式研究阶段，早期对信息透明度关键变量选取与衡量存在偏误，使得研究结果的稳健性受到质疑（Bushman et al，2004）。随后学者基于我国数据，认为提高会计信息透明度能显著降低股权的融资成本（曾颖、陆正飞，2006）。透明度越高的会计信息环境越有助于投资者更准确的评估公司特征信息如公司的现金流量来推断公司特质（Dasgupta，2010）。在信息不透明的环境里，公司股价可能受到更多的冲击影响，增加股价波动性。因此，越来越多的人意识到把会计信息透明度作为衡量公司治理效率的标志之一，并为提高信息透明度做出了种种尝试。公司会计信息透明度实际上是一个动态的又具有相对性的过程，不管是作为公司信息披露水平还是信息的质量都会随着环境、制度、决策机制等的不同而不同。

（二）区块链与信息透明度

信息不对称理论、自由货币理论等为区块链的形成及发展奠定了理论基础。作为新自由主义代表人物哈耶克和凯恩斯这两大经济思想巨擘间曾发生了一场长达十余年的经济理论论战，最终于1976年出版的专著《货币的非国家化》，这一主张称为自由货币理论。他提出了去中心化货币的思想,认为货币体系应该去中心化和非国家化，货币非国家化是货币发行制度改革的根本方向（Hayek，1976）。当然，也有很多学者认为这是不切实际的幻想（孟援,1982；朱益初，1991；White，1999）。但哈耶克的思想仍有一定借鉴意义（Lewis&Paul；2016）。沉寂多年，货币非国家化和去中心化这一思想再度被重视（Ferris，2006）。在讨论银行贷款与试图建立有货币竞争的银行体系（Miller&Robert C，2009）的问题时，学者开始重新思考去中心化的解决方案。在欧洲，中央银行在通货膨胀目标制定方面的经验被用来重申哈耶克的改革方案（Ferris，2006）。由于它提高了效率并降低了成本（Broby，2016），区块链是一种可能在全球经济可持续发展中发挥重要作用的金融工具。这项新技术有望带来巨大的利益在全球经济的可持续发展中发挥重要作用，预计新技术将为消费者带来巨大利益，为当前的银行体系和整个社会带来巨大利益（Nguyen，2016）。区块链以去中心化的信用来保证信息的高度透明与高安全可信，极大程度地消除在交易过程中面临的信息不对称。作为一个能够解决信任问题的分布式账本，区块链技术越来越受到业界关注。

三、区块链的发展及特征

2008年Nakamoto构思和发起的区块链技术，作为一个能够解决信任问题的分布式账本，在2015年以后获得突飞猛进发展。金融服务公司用于和可信交易对手建立的私有区块链网络显着降低交易成本（Iansiti et al，2017）。据纳斯达克首席执行官弗里德曼（Friedman）表示，一旦监管平稳，纳斯达克会随着时机成熟，发展成为一个数字货币交易所。摩根大通，纽约证券交易所和渣打银行等正在测试区块链技术，以取代贸易融资，外汇，跨境结算和证券等领域的纸质和人工交易处理问题。2017年德勤在华尔街成立独家区块链实验室，这个来自20个国家的专业人士拥有八百多名的区块链团队，致力于研究和开发基于区块链的金融解决方案，审计合规解决方案和资产抵押等应用。安永最近宣布推出了EY Ops Chain应用程序服务，以帮助企业利用区块链技术来增强运营和驱动增长。另一方面，毕马威会计事务所和微软宣布建立合作关系，致力于开发区块链使用案例和应用。在2018年召开的会计技术圆桌会议重点关注了区块链提供的这些数据更有利于公司信息透明（Drew，2018）。

四、区块链对会计信息质量的影响

（一）区块链与会计信息

区域链技术优势在于降低交易成本的同时还能够减少交易欺诈行为风险（Dai J&Vasarhelyi,2017），尤其是有助于大幅降低交易对手风险（Kiviat，2015），还可以通过对相应的会计分录与每个交易方的账簿进行比较进而节省审计时间提高效率（Fanning et al，2016），并提高监控的有效性和交易的可观察性。这对交易双方无疑是共赢策略。在2017年《中国区块链产业发展白皮书》显示，中国的区块链企业数量位居全球第二。虽然在链上创建块的过程中需要昂贵的成本计算资源，但这也是为了确保已发布交易的完整性和不可逆转性。据普华永道2018年公布的调研结果显示，投入成本并非是考虑区块链技术的主要因素（PwC，2018）。区块链所展示出来的商业价值，使人们非常乐意投入资金去采用该技术。普华永道2018年公布的调研结果显示，防伪溯源是目前区块链商业认知领域应用最高的领域，认知率高达87%（Pwc，2018）。Yermack曾着重介绍上述讨论中使用区块链来实现实时会计的设想（Yermack，2017）。目前虽缺乏用于支持实时会计的详细机制和案例设计，但这个概念是值得注意的。乐观的Alarcon认为区块链简化了交易和开启了实时会计信息报告（Alarcon et al，2018）。

（二）区块链与会计信息系统

传统的基于复式簿记入账（Pacioli，1514），为交易进行清晰而明确的描述，并能检查它们之间的条目是否完整和准确。降低少计多计漏计等日常风险，随时代的发展，但仍不能全面保证公司的财务报表的真实可靠及时性（Sangster,Alan，2016）。目前基于复式簿记的会计信息系统无法克服高篡改风险，高人工操作成本。区块链代表密码学和信息技术在古老的财务记录问题中的新应用，却能够防止对未经授权的数据更改，可以进行标记化的追踪会计凭证且能够在很少人为干预情况下运行。倘若在现有的会计信息系统中融合内嵌于智能合约的区块链，无疑困扰会计行业多年的难题迎刃而解。生成的新会计信息系统已经过安全验证，可用于会计业务活动的交易包括双方的货币交换，客户供应商收付款，对银行现金交易等，会计信息需求者通过这样的系统即时接收会计信息近乎实现实时的财务分析报告。区域链会为每个交易创建一个存储在区块链分类账中的记录，除了已经包含在其中的传统的复式记账外，将建立的第三个会计分录编码到区块链中，类似一个独立可靠的中介机构来验证每笔交易，为防止篡改和非常规会计分录提供了安全的基础。基于区块链的性质，一旦会计信息被确认并添加到链中，它几乎不会被改变或销毁（Merrimack，2017）。因为在这个交易活动中，每一项交易过程，每一笔分录和支付都会以一项被识别，验证，存储和共享的数字记录和签名（Density et al，2017）。当然，为了保护公司敏感数据的隐私，交易在上传之前会进行加密，只有拥有解密密钥的用户才能查看交易内容。

五、讨论与结论

区块链是一种开放的分布式账本，能够有效记录双方之间的交易，并以可验证和永久储存的方式进行记录（Density et al，2017）。区块链分类账中的标记能有效避免会计造假，及时检查会计分录中的潜在错误或欺诈行为。区块链技术可使用来自业务方的数据交易进行交叉验证用于记录和跟踪。通过区块链技术加密保证，伪造或销毁它们隐瞒欺诈实际上是不可能的。同时允许审计师测试财务信息的完整性，这些文件也可以在相关方之间交叉验证共享。

区块链技术对公司治理也有潜在影响。区块链提供前所未有的信息透明度允许投资者识别债务和股权投资者的所有财务状况，并减少代理成本（Merrimack，2017），也使关联方交易将变得更加透明。对于股东来说，区块链可以降低交易成本，并且增加所有权的可观察性和透明情况。

区块链拥有较低的成本，较高的流动性，更加准确的记录保存以及区块链提供的所有权透明度（Merrimack，2017）。简化了交易和开启了实时会计信息报告（Alarcon et al，2018）。区块链的防篡改功能，也会大大减少因管理者据实际操作实现的水平来调整权责发生制下的盈余管理水平（Bang,Amy Y，2012）。同时将使审计职能发生重大变化（Dionysiac，2018），允许审计师将更多时间用于思考，如预测分析，内部控制改进等方面。这种基于区块链的自动审计还可以做到访问信息更快速，更高效和更精细（Aid&Miklos A.Salivary，2017）。用在政府税务机关可以简化或加速税款计算和支付。

区块链虽然使部分经济部门发生了重大转变，给会计领域也带来许多潜在的危险，但尚不可能引发金融中介机构发生重大变化（Ádám，2017）。总之，对新技术带来的变化，我们需要怀辩证和包容的态度看待其对会计信息质量带来的影响。