影响小贷公司贷款质量四大因素

文/张连宝

影响小贷公司贷款质量四大因素

文/张连宝

随着P2P、民间借贷市场的迅速发展，同质化的借贷市场竞争使小贷公司的业务空间逐渐被挤占，如何解决小贷公司的生存困局尤为关键。

自2008年由央行和银监会出台了小额贷款公司试点指导意见后，各地小贷公司的发展可谓非常迅速，个别省市的规模已达到四五百家。小贷公司的迅猛发展在一定程度上部分解决了当地小微企业融资需求，更使得部分民间地下信贷行为浮出水面，形成阳光化。

由于各地政府对小贷公司的监管力度不同，小贷公司的发展也出现了良莠不齐。部分小贷公司只顾盲目发展却忽视了风险，形成大部分资金难以收回，有的公司丧失流动性，甚至提出了清算的想法。

小贷公司发展为何遇阻

随着P2P、民间借贷市场的迅速发展，同质化的借贷市场竞争使小贷公司的业务空间逐渐被挤占。同时受经济形势影响，大部分小贷公司贷款质量下降，贷款逾期现象较为普遍，现在，大家普遍反映高质量的客户及客户源在减少，而已有贷款的风险正在加大。出现这些问题，原因可归纳为以下四点：

1、较高的任务指标是形成贷款质量下降的主要因素。小贷公司股东过度逐利，过高的利益诉求导致经营团队迅速开展业务，有的还以大额拆分等方式减少资金的沉淀，从而忽视了风险管理。这在经济形势向好阶段，风险往往被掩盖掉，一旦经济较差，贷款对象的风险就直接传导给小贷公司，使小贷公司以前多年的收益成为“浮盈”。

2、忽视了队伍建设和技术经验的积累是重要因素。大部分小贷公司业务做成“典当化”，这种方式在短时间内能迅速将业务做起来，长时间下去带来的后果是忽视了借款人的借款资金用途、还款的来源，更严重的是小贷公司没有积累到任何小微信贷的技术经验，也没有锻炼出一支过硬的队伍。除房产抵押贷款外，无论是小额信用贷款还是保证贷款，大部分公司都不敢做，甚至不会做。

3、较高的利率使投资人忽视了公司的规模发展。小贷公司给客户的贷款利率一般是银行同期基准利率上浮到四倍，年收益投资一般在10%甚至更高，投资人也错误地认为小贷公司的收益理应如此。还有更多投资人认为以这种方式持续发展几年，就可以转到银行，而根本没有考虑到扩大公司规模的问题。随着利率市场化的进程、同行业的竞争，小贷公司利率已呈下降趋势，而人员工资、房租等费用成本却在逐年上升，出现了“剪刀差”的现象。股东没有持续投入或根本不具备“补血”能力，却要经营团队保持公司较高的收益，这一想法不太现实。

4、缺乏危机意识，忽视了对未来趋势的预判。金融危机带来的是金融债权风险增大，银行业不良贷款也出现了“双升”。但为什么小贷行业会更受伤呢？当我们遇到困难时，往往是关注外因，而忽视了内因。以前，小贷公司与金融机构一样，都是靠政策和特许经营生存和发展，大部分投资人只注重眼前的优势，对未来金融市场的开放、对小贷公司应以借贷业务为基础，实现收入和服务项目的多元化没有预判，因此在P2P等民间借贷迅速发展并给小贷公司造成冲击后，小贷公司就显得手足无措。

综上所述，小贷公司的这些问题都直接影响了贷款的质量，而这些困难对于个别公司来讲可能是生存问题。如果我们能正视问题，以正常的心态开展小贷业务，做到未雨绸缪，小贷公司一定会有更大的发展空间。

小贷业务须更加多元化

当多数小贷公司经营遇到困难，当P2P等民间借贷迅速发展，有的人说小贷公司的末日到了，更有的人说，“放贷人条例”如果再出来，小贷公司则必死无疑，对于这些，本人有如下看法：

第一，只有充分竞争才符合市场的规则。现在多数小贷公司的贷款利率保持在基准利率上浮到四倍，而民间借款的利率比小贷还要高出许多，这么高的利率就说明了市场竞争不充分。在一个竞争不充分的市场谈不到服务，更谈不到发展。

第二，业务多元化才是根本。小贷公司应建设成以借款为基础、以服务多样化、业务收入来源多元化为发展方向的金融综合服务公司。从现在小贷遇到的问题看来，这个行业的投资人和从业者确实有必要静心研究这个问题。

在银监会拟新出台的小贷公司管理办法中，将投资和企业财务顾问等13项业务列为小贷的业务许可，这说明从顶层设计上也是希望小贷公司业务实现多元化发展。更进一步说，小贷公司如能深入研究并探索产融结合发展的方式，发展成为一家综合性的服务公司，必能长久发展。

小贷公司“触网”

互联网带给用户的是巨大的信息量和更大的选择空间。很多有远见的人看到了互联网与金融结合之后带来的不只是促进商品的销售，因此许多商家开始从实体经济到开展互联网业务，再借助网络逐步渗透到金融体系。目前市场上的互联网金融平台大部分是从做实业再到做互联网，令人遗憾的是还没有做金融的，通过互联网渗透到实体经济中。

从2014年起P2P网贷就呈爆发式增长，P2P的快速发展在很大程度上挤占了小贷公司的空间，许多较优质的客户资源、项目被P2P掠夺走。而小贷公司调整发展思路、改变固定业务模式、主动拥抱互联网的极少出现。除了一些政策的限制外，小贷公司自身对市场竞争加剧准备不足、缺乏前瞻性、创新性思想和行动保守也是非常重要的原因。

目前小贷公司普遍是规模小（1亿元左右资本金的公司居多）、网点少（单一的营业地址），这两个薄弱问题直接影响了小贷公司的生存，小贷公司自己的不足也使优秀的人才难以留在这个行业里发展。解决小贷公司生存问题，针对每家公司资本金少、网点单一的不足，运用互联网的方式实现合理融合，做到共赢，是北京市小贷协会近几年来一直在深入研究和努力实现的问题。在不长的时间内，一定会有一个全新的小贷公司经营模式诞生，这将为小贷公司的业务创新、公司健康发展起到决定性作用。

（作者系北京市小额贷款业协会秘书长）