浅谈企业资金管理中存在的问题及对策

宋凤翔

摘要：现代企业制度中，资金是一个企业生存和发展最基本的因素。企业资金管理不仅关系到企业股东的利益，同时也会关系到企业未来发展的质量，对企业科学可持续发展具有重要的作用和意义。为了提高企业资金的管理能力，提高企业资金管理效率，文章从以下方面进行了简要探讨。首先介绍了企业资金管理的范围问题和企业资金管理的原则，然后对我国部分企业存在的资金管理问题进行了阐述，最后有针对性地提出了从明晰债权债务、提高资金使用效率、完善内部控制和明确企业投资目标等四个应对措施，希望能够有效地提高企业资金管理水平。

关键词：资金管理；风险可控；债权债务；预算管理

一、企业资金管理的范围

（一）管理企业投资决策

企业在经营过程中，由于自身未来的发展或业务的需要，需要进行新的投资。企业在做出新的投资决策时，必然会考虑到企业现有的资金情况。企业要根据现有的资金情况和资本结构，考虑融资成本，对于投资后的资金链承压进行预估，然后在资金链能够承压的情况下，对比投入产出比现值，通过分析投入产出情况，做出企业投资决策。

（二）分管企业资金使用制度

企业资金管理涉及资金的收取和支出，对资金的整体使用都会有一定的管理和约束。分管资金的使用制度有利于资金安全、有效地使用，能够避免企业资金不合理使用的情况发生。同时，分管资金使用可以通过科学化的制度分配资金的使用，能够为企业的投资决策提供坚实的后盾，为其提供可靠的、持续的资金来源，避免因资金链断裂给企业带来的风险。

（三）监督企业资金流向

企业资金的流转在日常经营的过程中是非常频繁的，同时又非常的复杂，较难理清。因此，通过资金管理对企业的资金流向情况进行管理就显得非常有必要。在支出方面，资金管理能够在一定程度上监控不合理支出的情况，从而避免企业损失。同时，资金管理监督企业资产的流转，也在一定程度上避免企业资产的流失。另外，在收入上，资金管理的监督能够保证企业合理的收入都进入公司账户，减少暗箱操作和“小金库”的情况发生，从而提高企业的资金流入。

（四）考核企业资金使用效率

资金管理的目标就是通过科学化的管理，在保证企业合理正常运转的情况下，尽量节约资金，提高资金的使用效率。同时，在科学化的资金管理情况下，通过提高企业的日常的运营能力和资金使用效率，最后实现企业利益的最大化。因此，考核企业资金使用效率对实现资金管理目标具有非常重要的作用。同时，资金管理也能够考核企业资金的使用效率，以减少企业运营成本，同时提高资金的机会成本。

二、企业资金管理原则

（一）风险可控原则

企业在运营过程中对资金的管理要保证企业资金能够给企业提供最大的收益。但是，这一目标需要在风险可控的前提下完成。风险不可控会容易导致企业运营混乱，导致企业不能正常运转，给企业造成损失。因而，保证资金使用的风险可控是企业正常运转的基础要求，并且只有在风险可控的情况下，企业才能持续地为企业股东创造收益，达到企业股东的目的。

（二）资金使用科学可行原则

资金的科学使用需要借助财务工具来分析并且给出指导性意见。资金的科学使用一方面提高资金的使用效率，从而给企业创造更多的收益；另一方面能够使资金的使用更加合理，使用财务工具进行收益投入比的量化，然后有的放矢地进行投资，从而获得最大的企业收益。在资金的使用上，要做到量力而行，要在风险可控的情况进行资金使用，避免资金链紧张对企业正常运转造成影响。

（三）提高资金效率原则

资金效率的提高使得有限的资金能够创造出更大的效益。提高资金效率是企业整体协同作用后的结果，使企业在资金有限的情况下，保证资金能够发挥出其最大的功能。在风险可控的情况下，选择收益率高的产品和投资，从而创造出更高的收益，为企业的收益做出贡献。并且，在企业运营过程中，企业也是追求利润最大化，因而在风险可控的前提下，提高资金效率也是企业的必然追求。

三、企业资金管理存在的问题

（一）企业债权债务管理不足

企业在管理上的不规范及财务方面的不专业，导致企业对于自身的债权和债务情况认识不清，企业积累的债务和债权没有得到及时的清理，从而导致日后的纠纷率变高，同时解决会变得日益困难，在耗费企业内部人员精力的同时，也会给企业带来损失。目前，随着我国经济形势变的日益复杂，市场上日益泛滥的金融工具使得债权债务关系变得更加复杂，会存在很多虚拟的债权和债务，这就使得企业无法对自身的资金和资产进行正确的认识和评估，从而造成企业的风险不可控，随时都可能因为债务问题造成企业资金链断裂，影响企业正常运营，严重可直接导致企业破产。

（二）企业资金低效运营

我国金融市场利率市场化正在稳步推进，今后资金效率可能会日益提高。目前，利率市场化并未实现，部分企业并未能很好地梳理企业的资金管理结构，导致企业管理层和执行层为各自利益相互内耗，从而导致资金短视投资，造成资金运营效率低下。僵化的企业结构在面对同等风险水平下投资机会时反应较慢，这就使得企业容易失去此类投资机会，造成使用资金效率低下。另外，部分企业资金管理中资金使用执行情况不佳，也会导致最终的目的不能达到，同时成本提高，最终造成资本的低效率运营。

（三）企业内部控制不到位，财务预算不够严格

企业资金管理更多的体现在企业的内部控制和财务预算上。有些企业内部控制制度不规范，一定程度上会减少在资金使用上的有效管理和約束，同时不规范的制度会减弱内部控制的执行力度和监督威慑，造成资金使用不能得到有效的规范，从而造成资金使用的浪费和低效率。同时，对于企业编制的财务预算，很多企业没有严格地执行，没有安排好资金的使用，即使能够在市场上捕捉到高收益的投资项目，也可能因资金管理和使用混乱造成资金短缺，从而影响项目和企业的整体正常运行。

（四）企业投资思路不够清晰

企业要保持持续健康的增长，就需要做出正确的投资，但是部分企业容易出现投资冲动，没有发挥短期投资的优势，而是盲目追求市场上的高收益项目，放弃熟悉领域而去盲目追求高收益项目，从而给企业带来不可控制的风险，同时会让企业失去扩大市场份额和率先占领市场的时机，给企业的长期发展带来损害。另外，在企业的长期投资决策上，企业对长远规划认识不够清晰，迫于资金成本压力或急于获得投资回报，企业会片面地追求收益，从而使得长期投资不能得到彻底贯彻，降低资金的实际效率，降低企业最终的收益。

四、提高企业资金管理的有关措施

（一）明晰企业债权债务

企业要做到健康可持续发展，除了大的发展方向要把握正确以外，还要做到风险可控，以避免风险给企业带来的巨大冲击。在这种情况下，企业就需要明晰企业的债权和债务关系，对于隐形和虚拟的债权和债务要利用金融市场进行积极清理，对于风险较大的债权债务关系要积极处理，做到风险可控，避免风险爆发给企业造成不可挽回的损失。明晰债权和债务关系后，需要积极地以企业需要为导向，积极利用市场上的金融工具，选择低成本的资金方案，使企业管理层和财务部门积极调整企业的资本结构，在风险可控的前提下保证企业正常运营。

（二）提高企业资金使用效益

对于企业而言，提高资金的使用效益应从三个方面出发：一是利用市场上现有融资工具降低资金使用成本，这就需要企业从本身的资本结构出发，积极地寻找一种最符合融资目的和企业发展的融资方式；二是将融来的资金投入到日常的管理或投资项目中，这需要积极地提高管理水平，在注意资金时间价值的同时，利用现有的企业资产及产品，配合现有的金融工具去获取企业资金，从而降低资金的使用成本，最终提高企业资金的使用效益；三是在企业进行项目投资时，需要对各个项目的投入和产出进行分析，然后对风险进行评估，找出相对风险小、收益高的项目，以期获得较高的收益。

（三）强化企业内部控制，完善预算管理

强化内部控制能够有效地对资金的流动进行管理和监督，使资金的使用审批得到约束，避免个人因素造成企业资产流失。严格的内部控制规范制度可以强化财务人员责任，加强他们的内部控制执行力，讓他们起到核查的作用，对于资金使用不规范的情况及时进行总结汇报，然后找出原因，提出对策。在财务预算上，要做好重大项目资金的保障和专项资金的专项使用，保证企业持续健康发展。同时，对于财务预算，要做到“事前预算，事中执行，事后评估”，从而对于预算的执行进行核查，找出原因，做好应对措施，从而保证资金的有效使用。

（四）明确企业投资目标

企业的管理层在做出投资决策时，需要紧密联系企业的目标。为了做出科学的决策，在决策者知悉投资的收益及风险时，还应该形成集体决策制度。对于投资方向，应该着重于主业方向，不排除非主业的投资，但需要积极评估投资的风险和收益情况，同时也要评价其对企业未来发展的贡献。在投资过程中，需要注意企业资金的流动性，避免不当的扩张造成企业资金链断裂，从而给企业带来巨大的损失。对于短期投资和长期投资，需要优化产业结构，保证未来在市场中的地位，对于投入和产出指标都要尽量进行量化，这样才能在不断变化的市场中准确判断投资收益。同时，调整投资中的资本结构，尽量在投资过程中做到既进行了结构调整，又让企业的收益得到提高。

参考文献：

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[2]张丽娟.浅议企业资金管理[J].内蒙古科技与经济，2010（09）.

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（作者单位：山东省滕州市财政局）