我国中小企业融资困难的原因及解决路径

张树强

［摘要］ 政府引导支持不到位、银行对中小企业信心不足、中小企业自身发展存在问题是制约我国中小企业融资困难的重要原因。要通过进一步完善支持中小企业融资的政策法律、引导金融机构对中小企业的扶持力度、发展中小型金融机构、加强中小企业自身建设、完善社会中介服务机制等途径解决中小企业融资困难的问题。

［关键词］ 中小企业；融资；信贷

当前，我国中小企业融资难的问题已经成为影响国民经济健康发展和制约中小企业自身发展壮大的重要原因。近年来，为了解决中小企业融资难的问题，政府、社会及中小企业自身，都做了大量工作，但由于种种原因，融资难问题依然没有解决。因此，有必要深入分析当前我国中小企业融资难的原因，找出解决问题的有效途径和方法。

1当前我国中小企业融资困难的原因

1.１ 政府引导支持不到位

世界各国政府都承担着向本国小企业提供金融支持的职责。由于我国正处在改革深化时期，政府在引导支持中小企业融资上并没有充分发挥作用。这主要表现在：一是相关支持中小企业融资的法律法规不健全。现有的对中小企业融资、自主创新的法律法律尚不完善，政府支出中小企业融资、创新的具体措施较少。二是规范与引导民间融资力度不够。应该说民间资本有助于解决中小企业融资困难问题，当前我国民间资本在运作上确实存在这样或那样一些问题，政府应当进一步出台政策法规大力支持并规范民间资本投资。

1.２ 银行对中小企业信心不足

由于当前我国中小企业的资金缺口主要依靠于债务融资来解决，中小企业融资问题实质上就转变为贷款问题。尽管各级政府一再要求和鼓励各大商业银行加大对中小企业贷款的力度，但由于中小企业的资信等级低，抵押资产缺乏，抗风险能力和还贷能力也是无法与国有大企业相提并论的，这必然导致以赢利为目的的商业银行在权衡风险、成本与收益后，不愿意向中小企业提高贷款，即使放贷条件也是相当严格，金额也是有限的。这就反映出，信贷市场的一个显著特征就是银行天生“歧视”中小企业。

1.３ 中小企业自身发展存在问题

显然，中小企业自身规模小、资产数量有限只是其融资难的外在原因。因此，不能简单地把融资难归结于社会的不支持，中小企业自身的发展战略和内部管理上存在的突出问题也直接影响着各类金融机构对其融资。由于缺乏战略眼光，一些中小企业往往没有正确定位自己的发展模式和道路，过度追求快速发展，盲目追求扩张规模，发展不够平稳。这必然导致中小企业运营的不稳定性，歇业率、倒闭率普遍偏高。另一方面，一些中小企业集权、家族化管理现象严重，企业管理者普遍缺乏专业财务管理知识，导致企业财务管理混乱，财务监控不严，会计信息失真等问题大量存在。这些都直接导致中小企业债信不高，银行贷款风险程度提升，进而使得银行对其贷款不得不持谨慎态度。

2解决我国中小企业融资困难的途径

2.1 进一步完善支持中小企业融资的政策法律

当前，我国关于中小企业的专门性法律法规还比较薄弱，政府要加大力度，完善支持中小企业融资的政策法律。一是要进一步完善对金融机构的立法，规范其职责、运作模式、资金来源等，规范民间融资市场，为拓宽中小企业融资渠道提供法律依据。二是要制定扶持中小企业发展的相关法律法规，完善相关确保中小企业的利益的法律法规，引导中小企业选择适合自身的发展方向。三是要健全有关中小企业信用担保的法律体系，积极为中小企业发展创造良好的环境。

2.2 进一步引导金融机构对中小企业的扶持力度

一方面，要采取更有力的措施引导各大商业银行加大对中小企业的融资支持力度。大力鼓励各大商业银行成立专门服务中小企业的部门，把银行信用评级与企业信用评级挂钩，积极给予信用良好、评级等级高、整体运行良好的中小企业以资金支持和政策优惠。另一方面，要大力支持金融机构开展无形资产质押贷款、公司理财、账户托管等多种为中小企业服务的融资业务，建立适合中小企业需求的多层次的金融服务体系。

2.３ 大力发展中小型金融机构

国家已经出台“新３６条”以鼓励民间资本发展，“新３６条”中很重要一条就是允许民间资本兴办金融机构；支持民间资本以入股方式参与商业银行的增资扩股，参与农村信用社、城市信用社的改制工作；鼓励民间资本发起或参与设立村镇银行、贷款公司、农村资金互助社等金融机构。因此，要积极利用国家这一政策，促进民间资本发展中小型金融机构以解决中小企业融资的困难。

2.４ 进一步加强中小企业自身建设，提升中小企业素质

中小企业只有通过技术创新、管理创新和制度创新，不断加强自身建设，提升自身的素质，才能从根本上提高自己的实力和信誉度，也才能增强企业融资能力，最终在市场上立于不败之地。因此，建立现代企业制度，提高企业自身发展能力是解决中小企业融资难的重要途径。中小企业要改变传统家族式管理模式，大力引进高层次管理人才，积极建立现代企业制度和管理制度，实现治理结构科学化；要规范财务制度，加强财务管理，增加财务透明度。同时要切实树立诚信经营的意识，建立良好的企业信用形象和信用品牌，提升自身的信用等级。

2.５ 进一步完善社会中介服务机制

要鼓励和推动会计师、审计师事务所等社会中介服务机构积极向中小企业提供融资、信息、培训、咨询等配套服务。建立规范完善的评级机构、资信机构、企业信用信息系统、企业信用评级系统，通过资信评级、资信公开和评级跟踪等功能，为中小企业发展提供服务。