我国中小企业融资问题的探讨

官小燕

摘要：近些年来，中小企业得到了快速发展，在社会经济中的地位也愈发重要，在促进经济增长、提高就业率等方面有着不可替代的作用。然而，发展的同时融资问题成为了一个

阻碍，本文通过分析中小企业融资困难的原因，提出了几点建议。

关键词：中小企业；融资；困难

1.引言

自改革开放以来，我国中小企业取得了很大的发展，在社会经济中的地位也愈发重要，在促进经济增长、提高就业率等方面有着不可替代的作用。然而，由于我国市场经济体

制不够完善，金融体系不成熟，国家政策扶持力度不够，中小企业进行融资时遭到重重阻碍，融资问题制约着我国中小企业的发展。近年来，有关中小企业倒闭的消息频繁在媒体

上出现，其中融资难问题是主要倒闭原因之一。

2.中小企业出现融资困难的主要原因

我国中小企业普遍面临着融资困难的问题，一方面是中小企业自身的一些不足所造成的，另一方面是因为我国金融体系不够完善及国家的政策扶持力度不够。

2.1中小企业的自身原因

2.1.1信用水平较低

中小企业大部分整体实力较弱，抵御外部风险能力较弱，违约率、倒闭率较高，因而整体信用水平较低。有些企业甚至为了实现免除债务实行“假破产”，导致借款银行等金

融机构和非金融机构遭受巨大的损失。银行作为“理性经济人”追求利润是其主要目标，这就使得其不愿把资金贷给信用水平较低的中小企业 。

2．1.2会计信息严重失真

中小企业的财务资料是银行贷款的主要依据，然而中小企业内部控制缺失，会计信息严重失真。这使得银行贷款缺乏相关的资料依据，难以正确判断企业的财务状况、经营成

果和发展前景等信息，从而导致银行贷款风险较大。在这种信息严重不对称的情况下，银行更愿意向大型企业提供贷款，限制了银行向中小企业贷款。

2．1.3融资规模小，交易成本大

银行每发放一笔贷款都会产生一定的交易成本，交易成本和融资规模成反向关系。中小企业规模小，经营能力较弱，贷款的规模相对较小，从而使得银行发放贷款成本高，风

险大，银行不愿把钱贷给中小企业。

2.2金融体系不健全阻碍中小企业融资

2．2.1 银行贷款“门槛”较高

目前，银行主要将信贷资金投放在经营能力较强的大型企业，对中小企业贷款缺乏重视。这种严重倾向于大型企业的信贷政策，使得中小企业贷款较难。同时银行还设置了中

小企业贷款较高的“門槛”，中小企业只有符合某些条件才能申请贷款，这样就把众多中小企业排除在金融体系之外。

2．2.2抵押担保机制不健全

由于中小企业普遍资金薄弱，市场生存能力较弱，金融机构向中小企业提供贷款面临的风险较大，这就需要有信誉较好的担保机构给中小企业提供贷款抵押担保。

2.3政府方面的原因

中小企业由于自身和金融体系的不健全导致融资困难，这就需要政府部门给予一定的政策扶持。近年来，政府部门出台了一些政策以鼓励金融机构为中小企业提供贷款，但收

效甚微，中小企业贷款仍是制约其发展的一个难题。

2.3.1政府对中小企业的重要性认识不够

由于长期以来实行计划经济的影响，社会资源偏向国有大中型企业。一些地方政府的优惠政策也是针对大型企业，使得中小企业“孤身奋战”。中小企业在完善市场经济、活

跃市场气氛、提供就业机会和扩大进出口贸易方面都发挥着重要的作用，而政府对其重要性的认识只局限在解决就业上，认识的不充分，导致对中小企业的重视度不够，制约了中

小企业的发展。

2.3.2政府的政策扶持不够

国家制定的一些经济发展政策大多针对大型企业，对中小企业的发展缺乏政策上的指导，使得中小企业整体基础差、管理人员素质低、管理模式不完善等，这就阻碍了中小企

业融资。还有一个重要的原因就是紧缩的货币政策，使得银行在贷款的门槛提高，审批更加严格，中小企业由于自己的种种不足，使得银行资金大部分流向效益高、风险较小的大

型企业，中小企业融资难度加大。

3.解决中小企业融资问题的几点建议

为解决中小企业融资困难的问题，不仅需要中小企业进行自我努力改善融资条件，更需要政府和金融机构的大力支持，共同努力为中小企业融资创造一个良好的社会环境。

3.1企业改善自身融资条件

首先，要改善经营模式，提高自身竞争力；建立健全内部控制，提高会计信息的可理解性，为金融机构发放贷款提供有效依据。其次，注重提高自身的资信度，按期归还贷款

和利息，树立良好的市场形象，提高企业在金融机构的信誉，增强金融机构对其发放贷款的信心。只有这样，才能增强中小企业实力，提高融资竞争力，使得中小企业融资难的问

题得到根本解决。

3.2政府加大政策扶持

中小企业的发展很大程度上受国家政策的影响，国家为保证中小企业有个良好的融资环境必须在政策上扶持中小企业。日本组建了很多像中小企业金融金库这样的专门金融机

构为中小企业提供信贷支持，而我国像这样的专门为中小企业服务的金融机构较少。政府应制定政策鼓励金融机构为中小企业提供贷款，特别要重视地方银行对本地中小企业发展

的推动作用。

3.3扩宽中小企业的融资渠道

目前中小企业主要向银行申请贷款，而银行因为贷款成本高、风险大，不愿向中小企业提供贷款。面对这种情况应大力鼓励非金融机构、中小金融机构和民间借贷的发展，扩

宽融资渠道。企业也可以考虑向职工集资借款、让股东增资等内部融资方式。（作者单位：华北电力大学）

参考文献：

［1］ 孙木菲.我国中小企业融资困境原因及其对策［J］.科技和产业,2012(1): 116-118

［2］ 薛冰.论中小企业“融资难” 问题 ［J］.合作经济与科技2012 (434):73

［3］ 陈慧媛.中小企业融资的现状与对策 ［J］.学理论.2012(1):61-62

［4］ 卢高翔.中小企业间接融资问题研究 ［J］.合作经济与合作 2012（434）：71-73

［5］ 李毅.我国中小企业融资现状及建议 ［J］.合作经济与科技2012 (434):66-67

［6］ 史秀玲.我国中小企业融资问题研究 ［J］.学理论.2012(2):87-88