ESG体系赋能企业低碳转型路径研究

摘 要：党的二十大报告强调：推动经济社会发展绿色化、低碳化是实现高质量发展的关键环节，要完善支持绿色发展的财税、金融、投资、价格政策和标准体系。而构建ESG体系成为助力企业低碳转型的重要途径，文章在界定ESG体系基础上，系统分析构建ESG体系面临的各类挑战，提出借助ESG体系赋能企业低碳转型的具体实现路径：一是推动特色标准体系建设；二是完善监管政策体系；三是强化ESG理念推广；四是加强数字技术应用；五是积极创建ESG企业示范区。

关键词：ESG体系 低碳转型 路径

中图分类号：F270.7

文献标识码：A

文章编号：1004-4914（2024）08-030-03

一、引言

加快构建绿色低碳供应链，积极推动实现碳达峰和碳中和的宏伟目标。在这一背景下，绿色金融的发展显得尤为关键，它不仅是推进我国经济向绿色可持续发展转型的强大动力，也是深化能源结构改革的有力保障。特别是，ESG（环境、社会和公司治理）标准和体系在绿色金融实践中发挥着举足轻重的作用。ESG投资理念和企业评价标准，不同于传统的以财务绩效为核心的评价体系，它要求企业在追求经济效益的同时，更应关注其在环境保护、社会责任和公司治理方面的表现。这一理念不仅助推了企业的绿色转型，也为调整传统产业结构、推进碳减排工作提供了有力支撑，对实现碳中和目标具有深远影响。通过ESG标准，企业在面对气候变化、资源消耗、废弃物处理、污染控制以及森林保护等方面的挑战时，能够采取更为积极主动的措施，为我国乃至全球的环境可持续发展贡献力量。

二、ESG体系内涵

ESG，即环境（Environmental）、社会（Social）、治理（Governance）的缩写，代表了评估企业非财务维度表现的一套标准。这一体系着眼于企业对经济可持续发展与社会责任的承担，不仅反映了企业的环境友好度、社会责任感和治理水平，而且对投资决策产生深远影响。ESG评估体系涵盖信息披露、评价和投资三大环节。信息披露作为基础，要求企业按照既定标准和指标体系公开其在环境保护、社会责任和治理结构方面的实践情况。ESG评价环节会由权威机构依据这些信息，通过数据收集、责任议题衡量和关键指标打分等步骤，最终形成公司的ESG评级。而在ESG投资环节，投资者将基于这一评级，将那些在ESG表现上得分高的企业视为投资的优先选择，体现了在追求经济回报的同时，对企业社会责任和可持续发展的重视。这一评价体系的实施，不仅推动了企业在环境保护、社会责任和治理透明度上的积极行动，还为投资者提供了一种结合财务与非财务因素考量的投资决策工具，促进了资本市场的健康发展和经济的可持续发展。

三、构建ESG体系建设面临的挑战

伴随着我国“双碳”战略的深入推进，ESG发展也迅速进入“快车道”。目前，我国ESG的发展仍面临诸如评级标准不统一、披露数据范围有限等一系列困难和挑战。

（一）ESG评级标准不统一

目前，主流标准均由国外组织建立，但缺乏全球统一的ESG标准，不同国家和机构采用不同的评价体系，增加了比较和实施的复杂性，不一定可以充分体现中国企业的可持续发展情况。国际上的ESG评级标准不统一，各国和地区在ESG法规和政策上的差异，导致企业在全球运营时面临不同的合规要求和挑战，这也导致中国企业在对外信息披露的选择上缺少统一的认知，最终使得中国企业在国际市场上失去企业信息披露价值，降低公众影响力。

（二）披露数据范围有限

由于没有相关政策要求全面强制ESG信息披露，许多公司尚未全面披露与ESG相关的信息，导致数据获取困难，自愿披露企业信息的还是少数，不同公司和地区的披露标准和方式不统一，数据的准确性和可比性较差，同时某些ESG指标难以量化或没有标准化的测量方法，会直接影响数据的完整性，导致执行效果数据有限、披露数据范围有限、披露时间长度有限，影响了企业ESG信息披露的规范性和透明度，进而导致生态环境监管部门无法充分利用企业信息公开数据，支撑和服务于生态环境监管工作。

（三）企业参与度不够

部分企业和投资者对ESG的认知不足，未能充分理解其长期价值和重要性一些企业仍然以短期利益为主，忽视了ESG因素对长期价值的影响，且不同地区的文化和经济背景差异导致ESG理念的接受度和重视程度不同，影响体系推广，导致对ESG投资的认识和意识相对较低，缺乏对ESG因素深入了解和分析能力，难以评估企业ESG表现，且不同利益相关者（如股东、员工、社区等）之间的期望和要求可能存在冲突，难以平衡各方利益，所以在制定和执行ESG标准上参与度和执行力都不够。

（四）ESG信息收集、核算难度大

ESG信息收集工作量大，数据分散，涉及人员庞杂，各部门、子公司沟通成本高，ESG数据统计核算难度大，难以保持统一口径，容易出现统计错误。一方面，现阶段许多公司对ESG信息披露不全面或不定期，导致数据收集不完整，且ESG数据来源广泛，包括企业内部报告、第三方审计、公众信息等，整合这些数据需要耗费大量时间和资源。另一方面，不同国家和地区在ESG数据收集方面存在差异，增加了跨国企业的数据收集难度，缺乏统一的ESG数据标准，不同公司和地区采用不同的指标和计算方法，导致数据不一致，影响数据的可信度。

（五）评级结果差异大

受限于数据获取与质量差异，导致ESG评级结果差异巨大。目前，主流评级机构采取的ESG评级主维度基本一致，即以环境（E）、社会（S）、治理（G）作为一级指标，而在子维度各自的指标设置方面，机构间存在较大差异，最终导致评级结果千差万别。一方面体现在评级标准不同，不同评级机构采取不同的方法和标准，导致同一企业ESG等级存在显著差异；另一方面体现在评分模型与数据来源不统一，所公布的结果难以获取公允价值。

四、赋能企业低碳转型路径设计

（一）推动评价体系建设

第一，参考国际标准。ESG标准制修订应充分参考国际标准，如联合国环境规划署（UNEP）和国际财务报告准则（IFRS）等，以确保标准的全球适用性和一致性，并充分结合当前国内ESG发展现状与特征。第二，确定关键指标。ESG标准应涵盖环境、社会和治理三个方面，需要确定关键指标和评估方法，以确保标准的可操作性和有效性，确保能够客观、真实、科学反映国内企业ESG发展水平。第三，鼓励透明度。ESG标准应鼓励企业透明度，建立多样化制度体系，着力形成规范性、一致性、包容性信息公开环境，包括公开披露ESG数据和信息，以便投资者、利益相关者和社会公众对企业进行评估和监督。第四，充分考虑地区及行业差异。根据各行业、各地区、各属性、各特征分配不同的评价指标，并且采取客观科学严谨的方法对指标赋予权重。根据企业有无采取行动进行打分，以及与行业内横向比较进行打分。记录企业的负面事件，并根据事件严重性进行扣分，得出最终的评价结果。第五，划分等级。借鉴现有统计口径，根据各属性建立企业发展评分体系，确定企业发展阶段、特征及具体贡献，尽量做到科学客观划分企业发展阶段与承担角色划分，合理树立龙头级、标杆级企业，确立行业内领导者、追随者、落后者、淘汰者，充分发挥评价体系功能，明确级别界限与特征区分，真正做到划定有所依、方法有所靠、结果有所信。

根据企业评分，划分企业发展等级，树立标杆企业。

（二）完善监管政策体系

政府及相关监管机构作为ESG体系的重要组成部分，需要协同企业共同构建ESG生态系统，扮演好ESG有序健康发展的监督者、服务者和引导者。第一，推出强制披露措施，从条件较好、评价等级较高的企业开始，逐步扩大政策监管范围，逐步覆盖整个市场，形成全方位、全覆盖ESG信息披露及监管体系；第二，采取差异化奖励制度。在完善ESG评价等级的基础上，对ESG评价体系等级较高的企业给予奖励，如税收优惠、政府补贴、媒体宣传、专项政策扶持等，给予市场参与方ESG建设的正向的反馈，更好形成示范效应，促使更多的企业切实履行好环保和社会责任，推动绿色可持续发展；第三，完善与ESG建设相关的制度。通过立法强制企业披露ESG信息，确保数据的全面性和透明度，尝试出台鼓励企业积极践行ESG的政策，如税收优惠、融资支持等，激发企业ESG建设积极性，加强对企业发布不实ESG信息的处罚，提高其虚假披露成本，激励企业作出负责任的ESG选择。此外，还应引入第三方独立审计机构，对企业的ESG报告进行审计和验证，确保数据的准确性和可靠性，配套建立持续的监督审查机制，对企业的ESG实践进行定期检查和评估，确保其合规性和持续改进。

（三）强化ESG理念推广

为提升企业及社会对ESG的认知，一是应积极推动企业内部ESG治理改革，明确董事会和高管在ESG方面的责任和义务，将ESG纳入企业治理结构和决策流程及企业绩效考核体系，激励管理层和员工积极推动ESG目标的实现，推动ESG理念的发展和普及，强化ESG的价值引导，借助培训和研讨会，提高员工对ESG的认知和实践能力，培养ESG文化。二是媒体与非政府组织等社会各界应当携手，通过多元化的渠道，向企业与公众广泛传播ESG理念，共同推动其价值观的普及与教育，提升对ESG的全面认知，促进ESG的价值传导。通过新闻报道、专栏文章和专题节目，宣传优秀企业的ESG实践，提升公众对ESG的关注和认可，并组织和参与公益活动、环境保护和社会责任项目，增强企业在公众中的形象和影响力，鼓励公众积极参与ESG相关活动，通过调查、反馈和建议，促进企业改进ESG建设。三是可尝试建立ESG信息综合管理平台，支持公众实时监控所关注企业的ESG表现，加强政府、企业、投资者、学术界和社会组织之间的合作，共同推动ESG理念的普及和实践，提高企业和投资者对ESG重要性的认知，推动ESG理念的广泛接受和实践，大力推广优秀企业的ESG实践案例，树立样本模范案例，分享成功经验和最佳实践，激励更多企业加入ESG建设行列。

（四）加强数字技术应用

一是加强企业对数据要素的整合与处理能力。利用大数据技术，从诸如企业报告、社交媒体、政府数据库等不同源头整合ESG相关数据，加以进行清洗和处理，提升数据质量，鼓励企业通过大数据分析，识别ESG趋势和模式，帮助企业预测未来风险和机遇，借助人工智能和机器学习算法，自动化处理和分析大量ESG数据，提升ESG建设效率，还应鼓励企业运用自然语言处理技术分析媒体报道和社交媒体上的公众情绪，评估企业的社会形象和声誉。二是充分运用新型技术手段。建立云计算平台，存储和共享大量ESG数据，便于企业内部和外部的访问和协作，并利用云计算的强大计算能力，快速处理和分析复杂的ESG数据，通过生成易于理解的ESG报告和图表，帮助利益相关者快速获取关键信息，实时展示ESG绩效，支持企业管理层进行数据驱动的决策，从而确保ESG数据的透明性和可信度，增强利益相关者的信任。三是数字化转型，企业可借助市场专业力量，构筑ESG数字管理体系。通过系统化培训，提升团队能力，实现ESG信息自动化处理，有效降低人为失误，提升披露质量，确保信息披露的频率，通过日常、月度、季度、年度等信息披露管理，减少评级机构与企业的信息不对称性情况。

（五）积极创建ESG企业示范区

一是政府要积极支持并引导出台支持ESG示范区的政策和法规，为企业提供明确的法律框架和激励措施，如税收优惠、补贴和融资支持。制定并推广ESG统一标准和指南，确保示范区内企业在ESG评估和报告方面具有一致性和可比性，共同作为建立ESG示范区的前置条件。二是积极帮助建立智能化基础设施，如物联网（IoT）传感器、智能电网等，实时监控和管理环境数据，诸如碳排放、水资源使用等，作为创建ESG示范区先决条件。三是针对项目库中企业设置特别融资渠道，采取“专款专用”模式重点支持企业深化ESG目标；鼓励有条件的地方政府和社会资本共同发起企业ESG发展基金，支持地方绿色产业发展。四是开展绿色金融改革创新试点，创新绿色金融产品与服务、逐步强化ESG体系碳核算和环境信息披露要求，完善政策支持体系和激励约束机制等。探索在ESG示范区内推出地方性ESG企业低碳转型标准，复制、推广一批企业ESG发展经验，助力当地绿色转型、公正转型和经济社会高质量发展。

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（作者单位：山西省社会科学院lt;山西省人民政府发展研究中心gt; 山西太原 030032）

［作者简介：郝嘉欣，硕士，研究实习员，研究方向：能源经济与低碳转型。］

（责编：贾伟）