金融领域ESG实践的探索与思考

摘 要：在可持续发展背景下，ESG理念在金融投资与企业发展领域快速兴起，企业发展融入ESG理念已成为社会共识，而商业银行无疑是践行ESG理念、推进ESG发展的关键力量。本文以取得ESG优异成绩的江苏银行为研究对象，探討江苏银行如何在环境、社会、治理三个维度提升ESG绩效水平。环境维度主要分析江苏银行在绿色金融以及绿色运营层面的ESG实践。社会维度主要关注江苏银行在普惠金融、乡村振兴以及社会责任履行层面的成绩。治理维度主要聚焦江苏银行如何进行数字化治理转型以及完善ESG管理体系。此外，本文还分析了江苏银行在ESG实践中面临的主要问题，最后基于江苏银行的优秀经验和不足给出了商业银行提升ESG水平的对策建议，仅供参考。

关键词：ESG；绿色信贷；涉农贷款；普惠金融；数字化转型

本文索引：吴英杰.<变量 2>[J].中国商论，2024（10）：-104.

中图分类号：F830.33 文献标识码：A 文章编号：2096-0298（2024）05（b）--04

1 引言

党的二十大报告指出要坚持可持续发展理念，打造绿色、低碳的现代化经济体系，强调可持续发展是实现经济高质量发展的必由之路。近年来，ESG理念在金融投资与企业发展领域快速兴起，企业ESG表现成为衡量企业可持续发展水平和高质量发展的重要指标[1]。在双碳目标的大背景下，企业提升ESG表现既是提升综合竞争力的重要手段，又能获得更多理性投资者的青睐。越来越多的研究表明，企业的ESG表现与企业价值呈显著的正相关关系[2-3]，并且能够降低企业的经营风险[4]。而对于商业银行来说，ESG理念的融入微观上将推动银行在产品创新、业务拓展、技术升级、风险管理等领域的突破发展[5]，宏观上将提升资本市场的可持续发展能力[6]。基于此，商业银行提升ESG水平具有重要意义。本文以江苏银行为研究对象，深入分析其ESG实践的做法和成效，进而为其他银行将ESG理念更好地融入治理体系和经营体系、提升可持续发展水平提供经验借鉴和参考。

2 江苏银行ESG发展背景与概况

江苏银行于2007年挂牌开业，并于2016年上市，身为全国19家系统重要性银行之一，江苏银行在可持续发展领域同样承担重任。江苏银行于2016年入选赤道银行，成为城商行中首家以及全国第二家赤道银行。2021年，江苏银行宣布履行以ESG理念为核心的联合国负责任银行原则，成为全国首家同时采纳“负责任银行原则”和“赤道银行原则”的城商行。回顾国内银行业ESG发展之路，江苏银行一直是走在国内前沿的佼佼者。

目前，已有研究对商业银行ESG表现的评估暂未形成统一标准[7]，相较体系不一的ESG评分，在绿色信贷、乡村振兴以及普惠金融三个维度的资金投放更能体现商业银行的ESG发展水平。

图1展示2022年我国已上市城市商业银行的绿色信贷情况，可以看出，江苏银行的绿色信贷规模遥遥领先于其他城市商业银行，是唯一一家绿色信贷规模超2000亿元的城市商业银行，这体现了江苏银行在信贷投放领域注重对绿色产业的扶持。

不难发现，在涉农贷款和普惠金融贷款数额层面，江苏银行同样处于A股上市城市商业银行的前列。上述数据证明，江苏银行在服务实体经济过程中坚持ESG可持续发展理念，相比其他城市商业银行，江苏更注重ESG水平的提升。

3 江苏银行ESG实践的案例分析

3.1 绿色金融、绿色运营

绿色投资方面，江苏银行坚持资源倾斜和政策优化。2022年，江苏银行对《江苏银行信贷投向指引》进行了修订，为绿色细分产业和重点区域提供差异化信贷准入政策和绿色审批通道，节能环保、清洁能源产业成为江苏银行优先支持的行业，用实际行动引导金融“活水”向绿色低碳行业精准灌溉。除了对绿色环保产业的金融支持，江苏银行还一直积极进行着绿色金融产品的创新，落实了一系列绿色金融创新产品，如“绿色创新组合贷”“节水贷”“绿票e贴”“苏贷融”“ESG表现挂钩贷款”等。本文以“ESG表现挂钩贷款”为例，2023年4月，江苏银行向镇江奇美化工有限公司发放全国首笔“ESG表现挂钩贷款”，助力镇江奇美化工有限公司绿色低碳转型。这是全国首单将企业ESG表现纳入客户信用评价指标体系的贷款产品，企业的ESG表现将直接与贷款利率、期限、风险缓释等因素挂钩。2023年11月，江苏银行在迭代更新信贷客户ESG评级体系的基础上推出了“ESG惠利贷”产品，该产品在为ESG表现好的企业提供利率优惠外，还为优秀企业在信用贷款基础上灵活采用抵押、质押、保证等方式扩大授信支持，并设置绿色通道优先审批，提升服务效率。江苏银行推出的ESG产品具有非常重要的指引和借鉴意义，将引导和激励企业不断提升环境、社会、公司治理方面的可持续发展能力[9]。

此外，江苏银行还将绿色发展理念融入日常运营中。2022年，江苏银行制定出台了《江苏银行绿色支行标准建设手册》，将绿色建筑、低耗能建筑理念融入营业场所的建设和运维中，大力建设绿色支行网点，减少营业办公场所的耗电耗能。强化可再生能源利用，推进办公的无纸化、线上化，倡导视频会议和无纸化会议，践行绿色采购，优先采购绿色低碳环保产品。2022年，江苏银行节约电量约81.48万度，节约用水约328吨，太阳能光伏发电约6.77万度，雨水回收约9025吨。在节能减排和再生能源利用方面，江苏银行交出了一份优秀的低碳答卷。

3.2 投资实体、普惠金融

江苏银行坚持“做小微就是做未来”的初心使命，践行普惠金融的发展理念，积极助力小微企业发展，多次推出为小微企业服务的专项贷款产品。“小微贷”“经营随e贷”作为江苏银行为小微企业推出的两款贷款产品，具有贷款利率低、审批速度快、申请额度高等优点，为小微企业缓解融资压力、降低融资成本提供了巨大帮助。针对科创型小微企业，江苏银行紧贴科技自立自强战略，推出企业全周期、人才全方位、成果全覆盖的“三全”金融服务体系。2022年，江苏银行发行小微金融债100亿元，募集资金用于发放小微企业贷款；2023年，江苏银行控股公司苏银租赁股份有限公司发行全国首单非银机构小微金融债券，发行规模达20亿元，对推动非银机构助力小微企业发展、推进普惠金融具有重要的示范意义。

乡村振兴离不开银行业的金融支持。江苏银行将服务“三农”、助力乡村振兴摆在突出位置，倾力打造了服务乡村振兴的“融旺乡村”特色品牌，品牌覆盖粮食保供、产业振兴、富民强村等各个重点领域，聚焦智慧农业、功能农业、生物農业三大领域，截至2022年末，江苏银行涉农贷款超过2300亿元，服务新型农业经营主体超过5000户。江苏横跨中国南北两方，农业资源禀赋存在显著的地区差异，江苏银行坚持因地制宜理念，实行一地一策，为各地特色及重点农业产业提供专项产业贷款，推出“种植e贷”“蟹e贷”“棉e通”等各类创新型贷款产品。江苏银行的一系列助农政策将金融“活水”精准地引入了需要金融扶持的农户家中，为农业强、农村美、农民富的实现注入了强大动能。

在发挥金融力量推进现代化建设的过程中，江苏银行注重金融服务对人民福祉的增进作用，不断满足人民群众高质量的金融服务需求，将便民、惠民的原则融入金融产品和金融活动中。（1）金融产品方面，江苏银行倾力打造线上化消费金融产品——“e融卡”，用户可全程线上享受申请、借款、还款等一系列便捷服务，“e融卡”在满足用户大额资金需求的同时，还配备了一张助力新市民日常消费需求场景的标准信用卡，极大地满足了新市民多元化的金融需求。（2）金融活动方面，江苏银行积极开展各类面向金融消费者，尤其老年消费群体的权益保护和优化体验活动。此外，江苏银行充分体现强企担当，积极投身公益慈善、服务社区建设、普及金融知识。表1报告了江苏银行在履行社会责任方面的相关数据。

3.3 数字转型、完善管理

数字化转型是当今商业银行提高生产经营效率、提升风险承担水平的重要手段，也为商业银行更好地服务实体经济提供了关键的技术支撑[9]，进而推动银行更好地进行ESG实践[10]。在数字化浪潮涌入金融行业之际，江苏银行强化数字引领，将数字化转型落实到各大领域。（1）绿色金融层面，江苏银行自主研发“苏银绿金”绿色金融专业化系统，实现了精准识别“深绿”“浅绿”客户，有效防范“漂绿”“洗绿”风险。（2）乡村振兴层面，江苏银行打造“掌上三农”线上金融服务平台，农户农企可通过线上平台进行各类金融服务的办理。此外，江苏银行通过对接地方政府、征信公司、农业平台等各类涉农组织引入外部数据，并积极进行数据的人工采集，搭建起“三农大数据平台”，大大降低了银行与农户之间的信息不对称。（3）普惠金融层面，江苏银行运用大数据征信更好地掌握企业的实时信用情况，不断提升对小微企业的信贷风险管理水平，实现了贷前风险防制、贷中风险监控、贷后风险解决。

近年来，江苏银行不断完善公司的ESG管理体系。（1）高管层面，江苏银行于2021年成立绿色金融委员会，统筹全行资源推进绿色金融发展工作。（2）董事会层面，又于2022年将董事会下设的战略委员会升级为战略与ESG委员会，将ESG实践提升至最高战略层面。（3）经营层面，设立绿色金融部、普惠金融部、小企业金融部为总行的一级部门，牵头全行将ESG理念落实到经营层面。

3.4 江苏银行ESG实践的不足

（1）对客户的社会责任方面，江苏银行依然存在着权益保护不到位、服务质量不理想等问题。2023年2月，江苏银行便收到了央行开出的“1号”罚单，罚款金额超770万元，主要原因包括江苏银行存在“对金融产品进行虚假宣传误导消费者”的违法行为，这反映了江苏银行在消费者权益保护方面的意识缺失。与此同时，江苏银行的客户投诉数量一直居高不下，根据黑猫投诉平台数据，针对江苏银行的客户投诉涉及违规暴力催收、欺诈客户办理非意愿业务、个人征信信息被盗用等内容，表明江苏银行的客户服务质量亟须进一步提高，针对客户服务建立相应的监管体系。

（2）ESG信息披露方面，江苏银行同其他大多数银行类似，虽然ESG报告的编制愈加规范，披露的内容也愈发全面，但是存在显著的“报喜不报忧”现象，成为企业单方面的正面信息宣传手册。江苏银行各年的ESG报告均未将企业ESG的不利消息报告出来，对于违规处罚现象、客户产品满意度等信息的不披露在一定程度上降低了ESG报告的客观性和全面性。此外，在环境、社会、治理三个维度的绩效层面，江苏银行ESG报告中都缺乏充足的量化信息，这也使得投资者无法通过报告全面而直观地了解具体的ESG绩效水平。ESG报告同财务报告类似，属于公司对外公布经营发展情况的重要报告，但江苏银行披露的ESG报告均缺乏第三方的鉴证，单方面输出的形式降低了报告的可信度。

4 商业银行ESG实践的政策建议

本文对江苏银行ESG实践的成绩和做法进行了全面而详细的梳理，总结了江苏银行在ESG实践方面的优秀经验，并指出了相应的不足之处。基于江苏银行在提升可持续发展水平方面的成绩和不足，本文为商业银行践行ESG理念提出以下五点政策建议。

第一，打造ESG投资体系，不断加大对绿色、农业、小微、先进制造业等重点领域的信贷支持，积极履行企业社会责任。贯彻落实绿色发展理念，扩大绿色金融发展规模，为绿色环保产业提供充分的资金支持和政策优待。制定乡村振兴战略规划，结合当地农业发展情况因地制宜开发适宜的涉农普惠金融服务和产品。将小微企业金融服务放在首要位置，提高小微企业贷款在企业贷款中的比例，满足小微企业多元化与个性化的服务需求。

第二，公司将ESG纳入发展战略和公司治理中，完善ESG管理体系，建立体系化的ESG管理制度。（1）战略层面，公司应搭建ESG发展的战略框架，设立ESG绩效提升的分阶段目标，制定并落实公司ESG提升的专项政策。（2）治理层面，公司应建立科学的ESG内控体系，明确各部门在ESG工作体系中的决策、执行、监督等责任，统筹推进ESG水平的提升工作。

第三，提高金融产品和金融服务的创新能力，丰富ESG主题的金融产品供给。坚持创新驱动，根据市场需求和ESG发展趋势，加大固收、混合、权益等各类ESG主题理财产品研发创新力度和发行宣传力度。ESG投资产品的研发还需要ESG专业人才的支持，应大力培养和引进ESG领域的高端复合型人才，为ESG产品的持续创新注入源源不断的动能。

第四，持续推进数字化建设，加快数字化转型，大力发展金融科技，实现数字赋能ESG建设。在ESG实践中积极运用大数据、人工智能、云计算等相关技术，建立数字化的ESG风险监测系统，提升ESG风险管理水平。各大商业银行还应积极推进企业ESG数据库的创建，建立数据驱动的客户ESG评价体系模型。

第五，增强企业ESG信息自主披露和全面披露意识，提高企业ESG报告的信息披露质量。企业应加强ESG信息披露管理，减少“漂绿”现象，淡化“报喜不报忧”的意识，积极接受投资者和社会公众的监督。对于环境、社会及治理层面的ESG绩效披露，企业应不断完善相关数据，提升披露数据的真实性、完整性、及时性、全面性。积极聘请专业的第三方机构对报告进行专业评定，提高ESG报告的真实性和可信度。

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