第三方支付平台风险管控策略研究——以支付宝为例

郑力祥

（安徽振风律师事务所，安徽 安庆 246003）

随着信息化科技的深入应用以及互联金融的发展，人们的消费支付方式也在相应地发生转变，而第三方支付平台的兴起，让人们的支付变得更加方便和快捷。截至2020年年底，我国网民数量达到9.89亿，其中85%以上的网民选择在线支付服务。然而，在第三方支付迅猛发展的背景下，一些第三方支付平台却因技术维护水平相对较低、对网络信息的鉴别能力不够充分以及存在巨大的资金沉积等问题，造成一定的风险隐患。对此，第三方支付平台如何通过分析和评价这些问题，进而制定出控制措施，是亟待研究的课题。

一、第三方支付平台发展现状分析

（一）交易规模持续高速增长

1999年，我国首家第三方支付服务公司成立。2004年，我国数字金融加速发展，同年支付宝成立，随后各家公司陆续推出移动支付创新产品，如微信支付、云闪付等，更是进一步扩大了第三方支付的市场规模。2013年，我国第三方支付交易规模为16.9万亿元；2018年，第三方支付交易规模高达230.4万亿元，连续5年保持快速爆发性的增长趋势。此后，我国在线支付交易规模始终保持正增长，尽管近年来的增长速度有所放缓，但也一直保持在20%以上。2020年，我国第三方支付交易市场规模达到了388.6万亿元。

（二）结构逐步演变，移动支付成主力军

第三方支付主要包括互联网支付和移动支付等。随着移动支付市场覆盖率和用户群体参与度的提高，居民越来越依赖于支付平台来进行线上交易。随着我国移动支付服务量的逐年增长，其占电子支付的比重也逐年加重。移动支付业务数量由2015年的138.37亿笔激增到2020年的1232.2亿笔，逐步成为电子支付的领头业务。

（三）支付宝位居互联网金融市场主导地位

目前，我国移动在线支付相关产品应用领域市场格局已经基本成型。根据数据显示，支付宝占有金融市场近一半的份额，比重为48.44%；腾讯金融占33.59%，位列第二；其他第三方在线支付企业还包括银联电子商务、壹钱包、快钱等，比重则相对较小。

从中国支付宝的运营发展史及历史进程史的角度分析来看，其大体上大致可以划分为两个阶段，既从属运营阶段和独立的运营阶段。在从属运营阶段，淘宝与支付宝属于合作关系。支付宝于2003年9月推出，最初是连接淘宝的一种网上支付工具。推出“担保交易”的购物模式主要目的是针对目前淘宝上所有同类商品进行购物的潜在信用安全问题，以满足网购中很多消费者的信用需求，买方只有在确认收货后，支付宝才将钱款给卖家。随着支付宝在国际市场上的迅速发展及日益火爆，支付宝的用户越来越多，为一直积极致力于向淘宝公司做好资金运作和服务的支付宝公司带来了大量顾客，企业高层开始意识到支付宝在第三方支付市场上未来发展的巨大前景和广阔空间，认为支付宝公司可以发展成为一个独立的平台而持续地存在，并且可以向电子商务平台提供融资中转、担保等服务。2004年12月，支付宝从淘宝网分离，开始独立运营。此后，支付宝与多家线上电商展开合作，并同时进军线下市场，开展跨境交易等。经过多年的努力和发展，支付宝已经在国内积累了一大批忠诚的用户，其不断带来的各种优惠也正在不断地吸引新手机用户的关注，俨然已经成为人们广泛喜爱并运用的第三方支付服务平台。

二、支付宝面临的风险分析

（一）市场风险

所谓的市场风险就是指因为市场物价的波动给企业带来的风险。在第三方支付平台所参与的整个市场中，其所需要面临的市场风险主要包括产品行业内部的竞争性风险以及供应商客户的流失性风险。

1.与国内第三方平台的竞争

在现实生活中，多数用户耳熟能详的两个支付平台就是支付宝和微信支付，虽然支付宝所占的市场份额大于微信，但微信支付一直冲击着支付宝的龙头地位。并且相较于支付宝更加单一的支付服务功能而言，微信支付的服务功能更加多样化，人们可以利用微信同时进行网络聊天和支付。由于支付宝的聊天功能不完善，大多数人对于微信的使用频率远远高于支付宝，微信的用户群体数量的庞大，对于支付宝来说是一个巨大的竞争和挑战。

2.收益率变动导致客户流失

余额宝在2021年第一季度末披露季度财报，从数据看，余额宝一季度规模减至2184.01亿元，一季度期末净资产9724.15亿元，规模减小18.34%，2013年余额宝刚发行时，蚂蚁集团为了吸筹资金，将年收益率稳定在4.2%左右，一万元的本金，每日大约可获取1.2元收益。然而随着使用人数越来越多，用户数量逐渐稳定，同时各个银行也推出理财产品，影响了余额宝的发展，使目前年收益率在2.135%左右。对于用户来说，获得理财收益，是他们选择余额宝的主要原因，但如今余额宝带来的收益远远低于人们预期。因此，大部分投资者都转投银行等各类活期基金，从而支付宝客户流失率大大增多。

（二）信用风险

信用风险主要是由于买卖双方在进行交易时，由于自身原因或是因其错误操作而无法将交易完成所引起的。包括买方违约风险、卖方违约风险、第三方支付平台的信息泄漏风险。

1.买方违约风险

买方违约风险是由于买家在选择商品后，提交了购买订单，但却没有支付货款也没有取消订单。虽然表面上卖家与平台并没有因此面临资金上的损失，但由于支付宝设置了一段时间自动取消订单，这段时间的系统维护，会导致支付宝运营成本大大增加。

2.卖方违约风险

卖方违约主要指，一些商家未向消费者履行所售商品及配套服务的相关承诺，以至于消费者因此而退款退货。比如没有按时发货、商品质量不过关等一系列违约行为。卖家的这些违约行为，不仅会严重损害消费者的权益，同时还会给第三支付网络服务平台作为带来巨大的信誉损失和经营成本。在进行买卖双方交易的整个过程中，支付宝主要作为一个有力的安全支付和快速的支付服务平台，为买卖双方进行交易提供一个相对比较安全的服务和技术支持，尽管有些风险并非由支付宝自己形成的，但是，支付宝却不可避免地会因此受到影响，商家用户信用率的下降直接导致支付宝使用率的下降。

3.第三方支付平台信息泄露风险

2013年，支付宝曾发生数据泄露事件，造成用户对于支付宝的信任受到了一定的冲击。第三方支付平台拥有用户和商家自行登记的各种真实信息，如果这些信息支付宝不能加密保管，被犯罪人员窃取，那么用户和商家都极有可能面临财产被盗取的威胁，极大地增加了用户流动资金的负担和风险。第三方支付平台一旦发生以上的违约行为，会给自己的企业信用造成毁灭性的冲击，从而导致自己在市场中失去了立足点。能否把控信息资料安全，不仅直接关系用户的利益，同时还关系第三方支付平台自身的生存与发展。

（三）金融风险

1.在途资金沉淀

用户在平台上挑选自己心仪的产品，然后通过支付宝进行支付，此时用户所支付的钱并不直接到达商家，而是由支付宝暂时代收，在用户收到商品之前，所支付的货款仍属于用户所有，仅当用户确认收货后，支付宝才会将其相应资金转入给了卖方的账户，这中间就会形成在途资金。根据现行的交易规定，在途资金在第三方平台中的滞留时间为3-7天。据统计，2020年，支付宝电商交易额高达118万亿元。面对如此庞大的金额，支付宝内部并没有严格的管控部门，此笔资金是否在滞留期间一直待在支付宝账户，用户不得而知。由于在途资金无法进行特定的监管，一旦资金被用于其他投资，也会面临非常大的金融风险。

2.信用卡套现风险

这里笔者引用一个信用卡套现的案例：某市的Z先生，声称自己利用自营商店帮顾客进行信用卡套现，结果被骗取两万元。Z先生利用支付宝帮老顾客们进行信用卡套现，在顾客并没有买商品的情况下，直接用POS机刷取顾客的信用卡，他再将刷取的金额通过支付宝转账的方式返还给对方。然后从中向对方收取1%的“服务费”。提前消费是信用卡的一大特点，消费者在银行办理信用卡来进行超前消费。消费者只需要在最后还款日期之前将透支的钱财补足便不用支付手续费。不少用户由于手上流动资金不足，而想信用卡提现，那么便要支付一定的利息与手续费。而与商家串通，利用支付宝转账，POS机刷卡来进行套现，便可以避开这些费用。由于部分商家对套现人群的放纵，导致这种套现现象极大地扰乱了交易市场的稳定性和公平性，也为支付宝带来了极其恶劣的影响。

三、第三方支付平台内部风险管控措施

（一）市场方面的风险控制策略

1.提高服务水平，强化良性竞争

在第三方支付行业中，已经出现了“百家争鸣”的竞争格局，增强客户的满意度并抓紧手中的客户群，是每个平台都必须做到的事情。第三方平台应该在数字化基础上，不断推陈出新，在保证现有基础服务的基础上推出特色服务吸引客户。同时，每个平台都应着重于维护自己的良好形象，保持健康的竞争，加强公司合作以及实现互利互惠的局面。

2.加强技术创新，突出差异化优势

我国第三方支付平台发展迅速，其中技术创新是关键。而一旦第三方支付平台无法将系统进行创新升级以适应发展需要，则存在被用户舍弃的危险。它需要第三方支付平台体现出独特的优势。例如，海航旗下的新生支付，利用传统业务领域的技术优势，整合信息数据，然后再对其营销。在此基础上发展出了新生支付的预收银行卡——新生便捷卡，同时具备了网上支付的功能和市场营销功能。

（二）信用方面的风险控制策略

1.买卖双方加强自律，降低信用风险

买卖双方基于对平台的信任，才在第三方支付平台上进行交易。第三方支付平台不仅是一个交易平台，更是一个临时监管平台，把控双方在交易过程中的操作。第三方平台可以通过各种活动收集用户信息，并基于每次交易的完成情况，对双方信用进行评级，对信用等级较高的用户提供更高的服务，而信用较低的用户，应采取必要的限制手段。通过这种高度平台化的监管强制措施，在未来有效增强商品买卖双方信用的高度自律性，能够有效地降低交易商家和目标买主之间的相互信用风险。

2.加强员工道德教育，完善内部信用体系

第三方支付平台掌握大量客户的信息与资金，如果平台内部信用体系不完善，平台就没有办法保护好用户的个人信息和资金安全。为了防止由于平台原因导致用户的财产损失，平台应加密系统对用户信息和资金的保管，同时对内部人员加强道德教育，提高员工的道德素质，并制定纪律措施和管控制度。

（三）金融方面的风险控制策略

1.加强沉淀资金监管

对于金融方面存在的最严重的风险——资金沉淀风险，一般而言，第三方支付平台考虑到平台和用户的资金可能会出现交叉情况，为此平台需要将双方资金账户进行分割管理，并时刻监察资金流向。当账户出现异常，平台应立即通知合作的银行将该账户冻结并彻查。此外，平台应通过储备金账户为用户的资金权益进行保障。

2.加强对洗钱、套现异常交易的监控

第三方平台提供的在线交易快速支付功能，方便了用户交易。但在第三方支付平台的众多便利背后，存在洗钱和从信贷额度提取现金的风险。第三方支付平台必须采取措施对洗钱和异常现金交易进行监控。可以用付款优惠的形式来引导用户完善资料，完成个人身份验证，并核验大型交易的真实性，对每一笔资金进行追踪。第三方支付平台需要积极创建风险管理部门，以有效识别和避免欺诈风险。