内部控制视角下财务舞弊动因及治理研究——以EK 制药股份有限公司为例

张立婧 梁莹

（1.朝阳开放大学，辽宁朝阳 122000；2.辽宁开放大学，辽宁沈阳 110034）

引言

近年来，我国资本市场发生了多起财务造假案件。这引起了各行各业的关注。EK 制药股份有限公司上市以来，持续扩展，增加资金投入。这期间，由于缺乏有效的制度约束，出现一些非法操作问题，最终演变成财务舞弊。如果一个公司有一定程度的财务舞弊，会给投资者、消费者和其他金融信息使用者造成巨大损失，影响他们正确决策。分析财务舞弊的原因和寻找防范财务舞弊的方法，是我国上市公司审计的一个重大问题。因此，对上市公司财务舞弊行为进行调查研究是非常必要的。

从理论角度分析财务舞弊问题，有助于评估金融欺诈的经济后果，帮助投资者提高决策效用。最重要的是，能为修改和发展有关法律制度提供参考[1]。财务舞弊是我国当前经济生活中时有发生的现象，涉及管理、经济、文化等诸多方面，对国民经济正常运转、政府公信度及企业形象等都造成了很大影响。

上市公司财务舞弊事件不仅扰乱证券市场秩序，影响证券市场发展，还极大地损害了投资者利益。这些行为不利于公司可持续发展，甚至会给上市公司带来覆灭性灾难[1]。本文以EK 制药股份有限公司（以下简称EK 制药）为例，分析其财务舞弊的主要手段和产生的原因，从内部控制的角度，对如何防范上市公司财务舞弊提出相应的对策和建议。在一定程度上，完善内部控制制度是促进我国资本市场持续健康发展的关键。内部控制是防止企业财务舞弊的有效措施，科学的内部控制制度不仅能加深企业领导层对内控体系的认识，而且有助于企业发展战略实施。

EK 制药成立于2003 年，专业生产药品和助剂，是全国同类企业中品种最齐全、规模最大的。2017 年5 月9 日，正当EK 的净利润不断增长时，却被曝出涉嫌财务欺诈，其股票在同一天跌至极限。然而，这仅仅是开始。2017年5 月11 日，深圳证券交易所发出质询信，要求EK 制药对利润增长和有争议的固定资产做出回应。随后，EK 制药于2017 年8 月8 日收到中国证监会的调查通知书，要求对涉嫌财务舞弊行为展开调查。

一、EK 制药财务舞弊手段分析

（一）虚增货币资金

从2015 年至2018 年6 月30 日，EK 制药通过不做账、做假账、虚拟收入等方式，在2015 年虚增营业收入1805.88 万元，虚增利润1585.97 万元，占当期合并报表披露营业收入的1.03%，净利润的2.62%。2016 年虚增营业收入25507.51 万元，虚增净利润23225.44 万元，占当期合并报表披露营业收入的8.61%，净利润的22.63%。EK 制药于2016 年4 月、2017 年4 月分别公告的2015 年度报告、2016年度报告，存在虚假记载。表1 显示了2018 年EK 制药货币资金的调整情况。

表1 2018 年EK 制药货币资金调整情况表 单位：万元

EK制药的虚增货币资金，集中在已购买但未计入库存管理的中草药上。截至2018 年12 月31 日，未入账中药材库存调整为1834307.70万元。工程款统计，截至2018 年12 月31 日，调整金额为243560.10 万元。对其他关联方的应付款项中，截至2018 年12 月31 日，其他关联方未入账的调整金额（其他应收款——普宁康都药业有限公司）为571382.10 万元。

（二）骗取出口退税款

骗取出口退税是指违反税法有关规定，做出虚假申报，骗取出口退税的行为。根据湖南省审计署的一份审计报告，EK 制药公司通过虚开增值税发票等手段，骗取了11.01 亿元的出口退税。

EK 制药从2010 年开始提供出口单证，至今有10 余年的历史。经核查，备案中发现伪造文件多份。根据适用的法律法规，该文件可归类为非法档案。此外，EK 制药在递延所得税待遇方面存在严重问题。众所周知，递延所得税资产的计量、登记和确认直接影响所得税成本，而所得税成本又直接影响净利润。根据相关信息，EK 制药2018 年缴纳的企业所得税余额为-33.00 万元，2019 年确认的递延所得税资产为331.10 万元，两年内确认的递延所得税资产为-54.00 万元。根据会计准则的有关规定，EK 制药应采用追溯调整方法，在2019 年减少递延所得税资产208072.00 万元，在2019 年减少留存收益3311.10 万元，并支付2080.72 万元的企业所得税。

（三）隐瞒关联方相关信息

EK 制药占据大量医药资金的两家公司分别是康淳药业和普宁康都药业。2019 年EK 制药报表显示，两家都是头一次出现；但是，从EK制药2019 年资金占用专项可知，普宁康都药业2018 年已通过非经营性使用了EK 制药资金，截至2019 年初，有人民币571382.09 万元尚未归还，但EK 制药2017 年和2018 年的资金占用情况未披露。

二、基于内部控制视角分析EK 制药财务舞弊原因

（一）公司治理结构形同虚设

EK 制药建立了扁平化管理组织架构，保证了管理的分权，明确了各部门的职责。这种架构有一定的成效，但不利于各子公司的风险把控。由于EK 制药子公司较多，缺乏横向的沟通交流，造成信息不够畅通，不利于加强内部控制。而且在组织结构中，高层管理占比大，基层员工占比很少，员工既没有发言权也没有晋升空间，不利于个人的发展，难以提升公司整体专业水平。在EK 药业控股股东中，EK 制药持有45.69%的股份，享有最大的发言权和决策权，存在一家独大现象，会产生不公平的情况，不利于企业管理。

（二）公司内控制度不完善

良好的内部控制制度可以有效防止会计舞弊。企业内部控制制度通常是根据企业具体活动建立的，对于不常见的交易，公司没有特定的内部控制系统，当然也无法对基础财务数据进行有效审计[2]。近年来，EK 制药不仅发展了精细化的加工管理，还积极将加工拓展到改性淀粉等新业务。与此同时，它在海外拓展业务，在国外设立了许多子公司。因此，企业面临的新问题是，母公司与其海外子公司之间的信息能否及时、准确地传递。业务操作环境的变化会导致业务操作的更改，现有的内部控制系统无法正确管理新创建子公司的业务，甚至可能完全失效[3]。

人为因素也可能导致内部控制制度失效。公司内部审计部门应更多关注公司新型业务动态，一旦发现新型业务开展过程中存在内部控制缺陷和异常事项，应及时向董事会、审计委员会及监事会报告，以针对该异常进行内控制度修改[3]。

在缺乏健全、完备的内部控制制度情况下，公司不可能完全实现对财务数据进行定期审计，从而编制可靠的财务报表。综上所述，内部控制体系缺陷和内部控制执行不足，为财务欺诈的发生创造了条件。

（三）控制活动执行力度不够

虽然EK 制药设立了内部控制体系，但是内控体系不能深入企业文化，就变成了走过场。首先，我们从EK 制药财务舞弊事件可以看出，直到公司出现问题，才去查询事件真相，完全属于事中、事后审计，表明EK 制药因内控缺陷给企业造成巨大损失，影响了品牌名誉。其次，员工没有按照内控制度去推进工作，部门之间缺少沟通，内控有效性得不到保障，内控也就失去了意义。最后，虽然设置了相关部门开展审计和监督，但工作人员开展工作的独立性受到限制，难以保障监督的有效性。

三、基于内部控制的EK 制药公司财务舞弊治理对策

（一）优化公司内部治理结构

首先，优化董事会组织结构。使公司所有权与经营权分离，尽量避免两者重合，实现两权分离。EK 制药有许多董事会成员身兼多职，因此笔者建议，分离决策与监督，使之相互协调；避免高管同时参与多种工作，防止影响企业正常运营。其次，完善独立董事制度。公司还要设立一套职业晋升体系，给予员工发展的空间，提高整个企业的管理水平[4]。最后，适当分散股权。公司可以适当给员工持股或增加外部融资，给予更多股东参与公司经营发展的权利，增强他们的责任感。

（二）完善公司内部控制制度

实施和完善企业内部控制制度，可以提高企业经营效率，有效防止财务舞弊[5]。必须加强内部控制管理制度建设，以解决内部控制中存在的问题。建立一个具体的工作小组，改进内部控制系统，查明每个部门的责任，加强公司核心活动监测，做好重大操作风险控制；改善内部审计服务运作，加强全职内部审计人员培训，使之专业化；优化内部控制监督绩效标准，确保公司业务监督的实施。

此外，EK 制药的内部控制还有以下两个方面需要改进：

一方面，EK 制药货币管理过于松散，缺乏细节规定，使得会计人员不知如何调整操作，影响控制资金管理活动。针对EK 制药资金管理中存在的问题，需要完善内部控制资金管理，规范资金合理使用，保证资金安全，这涉及融资、投资、资金运营管理等方面工作[5]。第一，EK 制药需要解决大额资金审批问题，建立严格的责任追究机制，防止违法违规行为发生。第二，优化融资管理。为了优化融资管理模式，必须严格规划公司的经营计划和发展战略，使融资计划能够有效、切实地满足EK 制药的经营需求。对每一项捐赠活动都要进行事后评价和反思，对不遵守规则的员工要严肃处理，还要时刻关注公司资产负债表的变化。第三，加强投资管理。投资之前要对投资项目进行认真研究和分析，确保投资不违反公司的发展战略，严格设定投资目标和计划，明确投资方向和风险，不盲目跟风。第四，加强资本运营管理。优化资金总体预算管理，提高分配和使用的效率，规范资金收入和支出管理，严格规范资金审批程序[6]。第五，完善企业内部控制制度。加强公司内部监督管理，重点实施公司资金管理制度，同时确保公司内部审计工作顺利进行，对公司自控能力进行评估。

另一方面，需要解决EK 制药严重的库存控制问题。第一，EK 制药应明确产品入库、销售全过程，并制定有效的控制方法。提高员工责任意识和核心能力，对不同产品的销售、库存进行有区别的管理和控制[6]。第二，优化供应链库存管理。关注不同重要节点管理和控制问题，研究市场供求关系，制定准确的买卖计划。第三，完善库存账户管理机制。监督定期或非常规库存执行情况，提高账户的准确性，及时纠正、修订和填补库存处置机制的空白。

（三）加大内控活动执行力度

虽然公司设立了一整套内控体系，但在日常工作中员工没有落实到位，导致财务舞弊事件的发生，说明EK 制药内控体系实用性欠佳。所以公司应及时调整内控体系，加大内控活动执行力度。第一，公司要根据经营发展状况，及时更新内控体系，不要让制度变成一纸空文。另外，要简化业务审批流程，避免多人授权控制，方便开展工作。第二，保证公司内控体系制度实施到位，做好内控制度宣传，让员工明确自己的岗位职责。第三，实行奖惩政策，将考核绩效与工资挂钩，既激发了员工的积极性，也推动了内控体系的完善。

结束语

上市公司财务舞弊是当前经济运行中的一个难题，在过去的几年中，我们观察、认识和研究了这个问题。通过不断研究财务舞弊行为来防止或减少财务舞弊现象，可以让公司更好地运营。只有对企业内部的舞弊欺诈（包括公司治理、内部控制系统、审计和法律程序等方面）进行全面整改，才能有效保障社会经济健康稳定发展。