现代企业现金流管理的重要性及优化

文/沈得才（中博信息技术研究院有限公司）

企业进行投资管理的重要依据就是企业现金，企业的发展规模和经营方面都受到现金的制约，因此企业必须做好现金流管理，以保证企业健康稳定发展。当前部分企业的现金流管理存在一定的问题，对于现金流管理的重视程度不够、缺乏完善的现金流管理体系、现金流预算管理不完善等，对于企业的进一步发展造成较大的影响，需要企业积极寻找解决措施，优化现金流管理水平，更好地开展生产经营活动，为企业的进一步发展打下坚实基础。

一、现代企业现金流管理概述

现代企业现金流管理是指企业以创造价值为导向，将管理重心放在现金管理，兼顾收益，对企业的筹资活动、经营活动、投资活动等建立完善的管理体系。企业现金流管理容易受到社会经济环境以及法律政策等外部环境的影响，同时也会受到企业内部整个层级的影响，其内容主要包括：以现金流量作为管理核心，围绕企业经营活动、投资活动、筹集活动等构建的管理体系；以及对企业现金流动的数量、事件安排等进行统一的控制管理，规划审核现金使用、出具现金使用分析报告。现金流管理的具体内容由一系列制度以及管理流程组成，包括现金管理预算与计划系统、现金收支系统、现金调动系统等，共同构成了企业现金流管理体系[1]。

二、现代企业现金流管理对企业发展的重要性

企业现金流管理不是一项独立管理，而是贯穿到企业经营管理的各个环节。由于企业在经营管理过程中存在较大的不确定性，要求企业必须要保证现金流的收支平衡，保证现金流的通畅。因此企业要合理规划配置现金资源，提升现金的使用率，合理的规避企业财务风险。现代企业现金流管理的重要性主要体现在以下几个方面：

（一）为企业经营决策提供参考

企业在经营过程中，由于市场经济环境以及自身经营情况的变化，会导致企业面临着许多的经营决策。企业管理层做出经营决策时必须要作全面分析，根据企业的真实经营情况，做出正确的判断，此时参考信息的真实性能全面性尤为重要。企业内现金流管理和真实地反映企业在一段时间内现金的收支以及实时现金储备，对企业的支付能力、偿还能力以及现金周转情况有一个全面的了解。因此，加强企业现金流管理可以让企业更好2掌握资金使用、支配情况，为企业的重大资金投资使用决策提供参考，保证企业沿着正确的道路发展。

（二）防止企业资金流失

随着市场经济的转型，现代企业经营活动的本质是将现金转换为产品或服务，然后又将产品或服务转化为现金的过程，现金流贯穿于企业经营获得效益的全过程，因此，良好的现金流管理是保证企业的生命的重要方面，必须对现金进行有效的监管。企业通过建立和执行严格的现金流管理制度，可以有效地避免人为挪用现金的行为，避免资金流失，降低财务风险。同时通过强化现金流管理，增强企业的抗风险能力，提高资金的使用效率，从而保证企业经受住市场环境的考验，不断提升企业竞争实力[2]。

（三）保证企业持续经营能力

企业在经营过程中，如果没有一个良好的现金流管理体系，可能会导致长期亏损、经营收支严重不平衡、无法偿付债务，企业无法继续良性运行。因此，企业的经济能力和现金流有着直接的关系，直接影响到企业的发展。只有加强企业现金流动性，保证收支平衡，才能提升企业的竞争力。随着企业的不断发展，经营活动的内容越来越多，此时一个强有力的现金流支撑，可以保证企业更好的发展，为其提供持续稳定的动力。

综上所述，现金流管理是企业财务管理工作的核心，财务工作人员在开展工作时，必须以现金流管理为中心，尤其是在企业频繁的资金收支活动中，一旦出现现金流管理失误，可能引发财务危机，将企业推向不可挽回的境地。同时，企业管理者做经营决策时，必须要考虑到现金流，若不重视现金流管理盲目的扩大生产规模，最后可能导致没有足够的资金支付相关款项，影响企业的形象和信誉，甚至导致企业破产。因此，规范化的现金流管理可以合理地优化企业资金结构，降低经营成本，规避财务风险，对于企业生产经营十分重要。

三、当前企业现金流管理工作中存在的问题

当前，很多企业虽然取得了不错的经济效益，但却没有充足的资金可以使用，导致这些问题的主要原因是企业现金流管理工作存在较多的问题，缺乏完善的现金流管理体系，导致资金短缺等问题，在很大程度上影响了企业的发展。当前企业经营管理工作中存在以下问题：

（一）现金流管理机制不完善

当前很多企业缺乏完善的现金流管理机制，对于现金的流入和支出没有严格的监督和审核制度。随着企业的规模不断扩张，现金流管理问题越来越严重，对于资金的使用率、周转率以及储存率控制不够严格，导致企业存储了大量的货物资产，大量资金被占用，没有资金可以周转，从而导致企业经营过程中存在一些的问题，严重影响到企业的健康发展。

（二）对于现金流管理工作重视程度不够

大部分企业在经营管理过程中重视经济效益，在一定程度上忽视了现金流管理工作。财务管理工作采用传统的工作方法，重视成本的核算以及经济效益的提升，但是对于现金的储备不够重视，长此以往形成恶性循环，导致企业没有足够的资金支付款项，影响企业的经营状况，导致企业被市场经济淘汰。

（三）缺乏现金预算机制

企业在生产经营过程中一味重视经济效益，而对现金没有有效的预测和评估，没有形成良好的预算现金和预算机制，可能导致企业资金使用率不高，造成资金浪费，影响了企业的发展。现代企业现金流管理水平很大程度是由现金预算管理决定的。部分企业的财务管理者缺乏和其他部门的有效沟通，现金制度制定不合理，导致企业在经营过程中出现资金不到位等问题。同时，还有些企业虽然制定了预算管理机制，但是执行不严格，资金预算机制沦为形式，影响了企业的现金流管理工作质量。

四、优化现代企业现金流管理的对策

（一）改变现金流管理模式

现金流管理模式是现代企业现金流管理的重要内容，现金流管理模式的改革和创新可以为企业财务管理工作带来活力，保证企业现金流动性和盈利性。现金流管理模式比较多，有设计中心阶段模式、创立内部银行模式、现金集中管理模式等。企业可以根据自身实际情况，合理的选择现金流管理模式，加强管理创新，用最适合自身经营现状的管理模式来保证企业现金流管理工作质量；同时，企业要根据自身实际情况考虑长远发展目标，制定完善的现金流管理制度，用科学规范的现金流管理制度，将现金流放在财务工作的首位，提高资金利用率，缩短产品生产周期，保证资金的收支平衡，实现企业利润的最大化。企业要根据自身实际情况调整资金收支制度，降低资金风险，保证企业的平稳发展。

（二）积极控制现金的存储

现金储存是企业现金流管理过程中的重要内容，需要将自身的现金进行整合，确定出企业发展战略所需的现金流量，从而保企业资金收支平衡。企业要将现金流预算纳入内部编制，严格控制其资金支付情况，快速发现企业资金短缺问题，确保企业资金的使用效率。企业要合理的调配企业闲置资金，从而保证企业资金能够有效的控制和规划，实现企业的战略目标。企业要合理的控制现金效率，提升企业的现金流效率，不断缩短现金周转周期，从而实现企业经济效益的最大化。企业要利用各种有效手段缩短存货周期，适当缩短账款回收期，延长应支付付款期限，加强现金利用率[3]。

（三）适当的调控现金流量

在企业的现金流管理工作开展中，企业要适当调整资金流量，缩短现金周转周期，提升资金的运转速度，有效地降低现金占用率，提升企业的整体收益。在企业资金实际运转过程中，通过精细化管理实现现金的高速运转，以加强现金管理的工作质量[4]。因此，要建立完善的预算管理机制，并将其渗透到企业生产经营的各个环节中，发挥其作用。采用科学的预算编制方法，加强资金规划和控制，加强资金流入和流出的控制，保证企业资金收支平；同时，企业通过编制月度、季度、年度现金流分析表，及时发现其中存在的问题，并采取有效措施，通过加强资金的使用率，制定企业最佳现金流量，防止资金链断裂，从而保证企业预期目标的实现，促进企业稳定发展。

（四）健全现金调控的制度

为了避免企业现金出现被盗用、挪用等情况，企业必须建立健全现金调控制度。在企业财务管理工作中，现金调度调控控制涉及的范围十分广泛，有对现金的宏观调控、有对资金收支细节进行归纳，需要制定有效的现金调控措施，保证现金流管理工作有效开展。首先，在实际工作中，企业首先要建立一套符合企业实际经营状况的预算管理制度，将其作为财务管理的核心内容，不断提升企业的现金流管理水平。其次，要组建高素质的现金管理团队，综合考量相关人员的工作能力、工作经验以及职业态度，加强财务人员和各个部门的沟通，掌握企业全面的现金收支情况，以此制定科学的资金预算管理机制。再次，企业要建立相应的现金风险防控预警机制，当企业现金低于限值时，要立即引起重视，通过回款、延期付款等方式保证企业的现金储备。最后，企业要加强现金调控制度的落实，不能只是流于形式，必须深入地开展现金流管理工作，将现金流管理工作落实到企业的每个员工，及时发现企业存在的问题，保证企业现金流管理工作的有效推进。

（五）进行现金流分类的管理

企业现金流可以分为筹资现金流、经营现金流、投资现金流三种，不同的现金流种类，自身内容和特点也不尽相同[5]。因此，要根据现金流的特点进行分类管理，针对不同种类的现金流采取不同的措施。筹资现金流是企业通过吸引投资银行借款、发行股票等方式筹集现金，企业通过探讨融资渠道合理控制资金成本，对筹资现金流进行合理的分配，提升资金的使用效率。经营现金流是企业从事经营生产活动所产生的现金流，包括购买产品、生产产品、提供服务等，针对此类现金流，企业要对资金的流入和流出进行分开管理，保证资金现金流管理的准确性，对资金流动数量及运转速度进行控制，从而降低企业现金流风险。投资现金流是企业在投资活动时进行资产的购买、投资或者处置时产生的现金流，针对此类现金流管理，企业要对其成本预算进行控制，并保证资金能够及时回收，对投资资产进行全面的分析，从而降低投资风险，保证资金现金流的安全性。

（六）推动现金流管理信息化

随着市场经济的竞争激烈程度不断增加，企业必须不断提升自身的财务水平，加强现金流管理，才能顺应时代发展，增强企业竞争力。企业在开展现金流管理工作过程中，要加强信息化建设，积极引进现金流管理财务软件。同时，培养信息化财务人才，构建高水平的现金流管理团队。充分利用现代化数据信息手段，提升现金流管理工作效率，节约企业财务管理成本，利用信息化现金流财务管理工具，对财务信息进行归纳、查找以及分析，从而提升企业财务信息的真实性、实时性和全面性，提升企业的财务管理能力，为企业决策提供更加准确、全面的支撑。

五、结束语

现代企业现金流管理可以给企业经营决策提供准确的参考，防止资金流失，保证企业持续稳定发展，对于企业生产经营管理具有非常重要的作用。当前，企业现金流管理过程中存在着诸多问题，需要企业改进现金流的管理模式，积极控制现金流存储，构建完善的现金预算机制，用健全的现金调控制度对现金流进行管理，同时要加强财务管理信息化建设，充分发挥信息化财务工作的价值，从而保证企业现金流管理工作的质量，规避财务风险，促进企业的进一步发展。

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现金流量管理是指以现金流量作为管理的重心、兼顾收益，围绕企业经营活动、投资活动和筹资活动而构筑的管理体系，是对当前或未来一定时期内的现金流动在数量和时间安排方面所作的预测与计划、执行与控制、信息传递与报告以及分析与评价。因此，现金流量管理的具体内容既包括与现金预算的分工组织体系有关的一系列制度、程序安排及其实施的预测与计划系统和由收帐系统、付帐系统和调度系统构成的执行与控制系统，又包括借以报告一定时期终了母系统和各子系统综合运行最终结果的信息与报告系统以及对现金流量管理系统、现金预算执行情况和现金流量信息本身的分析与评价系统。由此可见，现金流量管理是一个内容极其丰富的系统。如果说利润相当于企业的血液，那么现金流则相当于企业的空气。因为现金流管理出现问题而使企业处于困境的例子不胜枚举。很多公司一直把注意力放在利润表的数字上，却很少讨论现金周转的问题。这就好像开着一辆车，只晓得盯着仪表板上的时速表，却没注意到油箱已经没油了。在经济环境之下，对企业来说最重要的就是更有效地使用现金和资本。通过现金流和流动性分析衡量出来的经济下滑，能告诉管理团队在不同情况下，需要多少现金来维持商业运作。正确的模型能够揭示改进流程的关键点和机会。 在现金为王的今天，现金流量和营运资本管理的方法和技术变得尤为重要。随着许多公司在经济衰退中面临的巨大压力，出现了诸多公司看似健康却由于现金周转问题而崩溃。事实证明，决定企业兴衰存亡的是现金流，现金流管理是企业价值创造的根本。尽管现金流量成为衡量企业财务健康状况的重要标准，"现金是驱动企业前进的基本动力一缺乏现金的企业必定失败"逐渐成为理论和实务界 的共识，但是关于现金流的管理问题并没有得到理论界和企业界的足够重视。