互联网时代下证券投资基金风险管理浅析

刘蕾 王凌菲

摘要：近年來，随着互联网技术的迅猛发展，我国互联网经济发展的速度也越来越快，对证券投资基金规范化管理标准也越来越高，证券投资基金风险管理的内容也发生了极大的变化，任何投资都必然伴随风险，现如今企业可以通过科学的风险管理来有效规避投资风险。文章就网络时代证券投资基金风险管理存在的问题作了初步的探讨，同时对证券投资基金风险管理提出了几点应对措施建议。

关键词：证券投资基金;风险管理;互联网时代

2013年以来，随着互联网证券投资基金的崛起，我国证券投资基金行业发展极为迅速，由于证券投资的不稳定性，人们越来越关注证券投资风险，风险管理可以帮助人们提高投资的利用率，人们可以在风险管理的基础上进一步规划市场，以获得更高的经济回报。

一、互联网时代下证券投资基金管理的风险

（一）相关部门角度：网络运营下的金融监管风险

在互联网的运作下，证券投资基金监管难度较大，证券投资平台可能会出现欺诈运营网络安全等问题，有可能会发生违法违纪的行为。因为投资资金的交易都是以数字为主，在一定程度上资金和交易的流动性有可能会被隐藏或操空，这大大增加了违法违规交易的可能性[1]。在金融监管方面，缺乏金融电子监管工具。因此，对于中国证监会等相关部门来说，监管风险大大增加。

（二）运营商角度：资金运营风险

证券投资基金在运营的过程中资金返还问题是最难解决的。实施取款是网上证券投资资金最难控制的，所以在投资资金管理上实施取款操作难度很大。除此之外，资本运作中应对的风险的方法应加以改善，因为我国的证券金融市场渠道不够流畅，市场规模也较小，所以应加强期权期货等应对的风险的工具。

（三）投资者角度：投资收益与资金安全风险

尽管大多数投资和金融产品以高收益作为吸引投资者的承诺，但风险始终相对存在。许多低门槛的在线投资理财产品使用客户存款协议，但很少在风险方面提示投资者。他们只承诺稳定和高回报。但在管理经营过程中，由于回报期短等原因，承担内部经营风险。这些因素共同导致投资收益风险;而在网络环境下，网络诈骗也增加了资金安全的风险。

二、风险管理与应对措施建议

（一）提高风险控制评估水平，完善风控管理制度

我国证券投资基金风险管理体系起步较晚，发展还不够成熟，缺乏一些可用资源，投资路径相对狭窄。目前，由于制度不完善，很多投资者的合法权益没有得到保障。一些金融公司的管理者还缺乏一定的制度化管理和道德管理意识，这不仅会造成整个企业的专业化程度不高，还会导致证券行业发展缓慢等问题[2]。与国内相比，国外证券市场更加成熟，风险管理体系更加科学完善。因此，企业可以借鉴国外优秀的管理经验和管理方法，不断优化和完善自身的风险管理。企业需要完善董事管理制度，既能保证董事的独立管理，又能为投资者提供制度保障。董事制度可以充分了解基金的运作情况，及时有效地解决运作过程中的各种利益冲突，维护所有投资者的信任关系和良好的合作关系。并且企业需要加强对员工的道德教育，定期对管理人员和员工进行道德培训，确保基金的稳定运行。这是因为我国证券基金存在一定的道德风险问题，不仅会加剧证券投资的风险，也会对证券业的发展形成一定的制约。对此，企业应优化内部机构，深化机构改革，增强组织结构的科学性。所以，企业需要根据企业发展现状和证券市场情况，制定系统的制度体系，在制定过程中，企业需要积极参考国内外优秀案例，不断优化和完善，完善管理体制，促进系统科学化程度的不断提高。

（二）投资者树立理性投资观念

目前，很多证券公司发展缓慢，整体规模较小。而且，业务经理没有一定的发展和管理意识，公司内部存在很多管理缺陷，业务问题亟待解决。企业一味追求经济效益，未能充分认识和防范投资风险。此外，公司未能进行科学的风险管理和健全的内部管理制度，不仅会导致公司错失一定的经济效益，还会导致公司风险持续上升。因此，企业需要树立完整的风险意识，建立完善的风险管理体系，用科学正确的方法指导实践。企业要完善对投资资金的制度化规定并全面落实。对违规造成的非系统性风险进行严厉处罚，增强内部员工和当事人的制度化、责任感和风险意识，通过制度化的监管帮助员工规范运作。而且，在投资过程中，各方和管理者必须建立良好的合作和信任关系。当事人可以利用相关法律来保护自己的合法权益。一旦经营者违法，当事人需要及时追究其法律责任。在此过程中，当事人需要维护自身的合法权益，避免损失。对此，企业需要建立完善的资金管理制度，并利用制度对员工进行约束，确保每位员工的经营行为合理合法，以取得客户的信任。基金持有人需要为受益人和客户提供协助，确保双方良好的沟通与合作，从而有效防止滥用职权等问题。并且企业需要定期对员工进行教育，增强他们的风险意识，促进企业的良好发展。

（三）配套设施建设

与其他基金相比，开放式基金的风险相对较小，因此会触发更多的投资群体。目前，我国开放式基金占比较高。但是，开放式基金也存在一定的投资风险。如果不对基金进行系统的分析和评估，了解风险的成因和影响，投资者也将蒙受经济损失。由于我国证券投资者素质不高，对资金缺乏了解，对投资产生了很多误解。盲目投资会造成更大的经济损失。对此，政府对证券投资基金进行了干预，以保护投资者的合法权益，而为了从根本上治理这种局面，政府需要教育投资者，帮助他们建立完善的投资体系，避免盲目投资的问题。而且，目前证券市场的发展程度还比较低，政府加大对行业的干预和支持，既可以利用财政有效维护证券市场的稳定运行，也可以为企业提供更加完善的行政服务，促进证券行业的良性发展，为社会的稳定和经济的不断发展奠定了基础。

结语

综上所述，在当今的互联网时代，企业需要不断完善管理制度，提高对风险的估计和控制能力。这不仅可以保护投资者的收益，还可以为行业的良性发展和证券市场的不断完善做出贡献。

参考文献

[1]凌蕾.私募证券类基金投资策略与风险管理方法研究[J].商情，2021（31）：110-111.

[2]贾和悦.关于证券投资基金风险管理的问题分析与对策探讨[J].消费导刊，2021（16）：275-276.