金融审计嵌入的企业融资风险长效治理机制研究

辛琳

摘 要：融资是企业生存和发展的重要方式。因而，高效的企业融资风险治理往往决定了企业的核心市场竞争力。金融审计作为国家治理金融机构的重要手段，常常具有预警、揭示以及抵制风险等治理效应。基于此，本文将整合金融审计风险治理的各种路径机制，促进企业融资的风险预警、揭示机制以及抵制风险机制的建立健全。以期通过金融审计的嵌入实现企业融资风险的长期治理效应。

关键词：金融审计;企业融资;风险治理;长效机制

面对快速发展的市场经济环境，企业的经济模式和依托平台也随之发生巨大改变，企业间的竞争力变得尤为激烈。因而，面对竞争激烈的市场环境，企业的生存和发展变得举步维艰。若企业想要实现持续性发展，则必须要提升自身的综合竞争力，且不断发挥企业的优势。当前，融资问题是国内企业所面临的普遍难题。融资作为企业生存和发展的核心路径之一，它往往影响并且制约着企业的发展。所以说，企业融资风险的治理则成了企业和学者关注的热点，也成了亟需破解的难题。金融审计是国家治理体系的重要组成部分，承担了监督金融监管部门、金融机构以及金融市场的监督责任，为社会及企业内部的金融治理发挥了有效作用，对企业的融资风险更具监管和治理效应。因此，本文将基于金融审计的基本内涵、企业融资的主要方式和常见的融资风险分析、金融审计治理风险效应等基础研究下，构建金融审计长效治理企业融资风险的嵌入机制，以期通过金融审计的嵌入实现企业金融风险的长期治理效应。

一、金融审计的内涵

金融审计作为金融监督的重要形式之一，它承担了多种监督和审查任务，如对金融机构会计记录、财务报表以及其他财务活动真实性和合法性的监督和审查。金融审计对于企业的风险防范、国家金融安全治理等具有重要的作用效应。在当前经济的快速发展环境中，金融是现代经济的核心领域，同时也面临着更多的不可控和不可预测因素。因此，金融审计的重要治理效应和监督效应不容忽视，必须重视企业的金融审计工作。通过对企业审计内部环境的优化和改进，实现企业融资风险的长效治理。

二、企业融资主要方式及常见融资风险

对于企业发展而言，不同的企业融资方式，其产生的融资效果以及遇到的风险也往往存在不同。因而，在对企业融资风险进行长期治理之前，有必要了解企业的常见融资方式以及其可能存在的风险。

1.企业主要融资方式

（1）银行融资。企业融资最常用的方式之一是银行贷款。该融资方式主要是通過商业银行向企业进行放贷，并收取相关的放贷利息，从而实现企业和银行双赢的局面。然而，在银行融资的实际运行过程中，银行会对企业的财务、信用、规模以及实力等多方面进行考量，进而给出不同的贷款额度。此外，银行融资方式的程序相对较多，若某一个环节缺失，则企业的融资就会面临风险。

（2）债券融资。在法律法规允许的情况下，企业还可以通过发行债券进行融资。对于债券融资而言，其过程往往是由企业委托专门的承销机构对企业进行一定的评估，且由相关的法律部门出具审计报告和法律意见书。基于这些法律文件之下，企业可以向当地的政府部门请示发行债券，在完成审核和批准之后，可以选择债券融资的方式。

（3）股权融资。股权融资是企业常见的融资方式之一。它的作业流程主要是企业发行股票、转换债券等进行企业融资。但是股权融资往往会产生控制权转移的问题。因而，企业在吸引融资的同时，要注重股权的合理分配，使得企业的控制权能够实时掌握和把控。

（4）其他融资方式。除了上述的几种常见的融资方式。在企业迅速发展的环境之下，政策性融资以及政策性租赁等融资方式也成为企业进行融资的备选方式和手段。政策性融资往往指的是在国家政策的支撑下，有关政府部门对企业进行资金扶持的一种融资方式。融资租赁则往往是指企业通过租赁的方式获取相关仪器设备的使用权。

2.企业融资过程中融资风险的具体表现

（1）融资困难、融资成本高。在企业融资的过程中，金融机构往往会根据企业自身的实力、信用以及规模等做出判断，进而实行差异化的放贷额度。此外，在具体的放贷中，金融机构也会进一步压低其银行贷款额度，从而降低银行自身的放贷风险。而对于金融机构的这些保护性措施，往往会使得企业面临融资难及融资成本较高的困境。在银行放贷的压迫之下，很多企业并没有得到足够的贷款支撑。且整个融资过程手续复杂、流程较多，融资过程存在着较多的风险。

（2）融资模式选择不合理。随着经济的全球化发展，企业的融资方式和融资渠道越来越广。如海外融资、担保换股利、互联网融资、供应链融资等方式随之出现。然而，对于国内的众多企业而言，其企业的管理水平参差不齐。面对新型的融资模式，很多企业盲目地进行选择，且没有考虑自身的实际情况，对比融资方式的可行性。因此，在企业的融资过程中，很多的融资流程变得混乱，融资效果相对较差。同时，不合理的融资模式也加剧了企业面临的资金压力。

（3）融资过程不规范。对于企业的融资而言，常常也存在着融资过程不规范，从而增加企业融资风险的情况。其一，对于内部控制体系不健全的企业而言，往往存在着税务不规范、偷税漏税等现象，这些问题一经查出，则直接导致企业融资失败。其二，企业内部管理较为混乱，业务流程不规范。在实际的企业融资过程中，并没有严格按照相关的规章流程，加大了企业业务交易的成本，导致企业融资的失败。其三，银行设定的收益率较低，在增加银行自身收益的同时，加剧了企业面临的融资成本，这也会导致企业融资的失败。

三、金融审计治理风险效应分析

随着经济社会的发展，金融审计的内容、形式、领域也在发展着改变。国内的诸多学者研究指出金融审计的主体逐渐呈现出多元化（张维，2017;王志成，2018）。此外，关于金融审计的内容也从最初的财务收支和资产负债等基础内容逐步上升到对企业的绩效和风险进行审计。审计的领域也从银行延伸到非银行机构等。对于金融审计而言，它往往具有预防、揭示以及抵御等三类功能属性。对其金融审计治理的风险效应具体阐述如下。

1.金融审计预防风险效应

对于企业的发展而言，金融审计往往对其企业的经济金融风险起到了很好的防控效应。在企业融资的审计过程中，金融审计可以揭示企业金融面临的整体风险，从而使得企业能够及时树立风险意识，促进风险防范机制的建立健全，及风险预警机制的落地生根。

2.金融审计揭示风险效应

金融审计的核心内容是对企业绩效的审核，且进一步对其强化政策进行追踪。因而，在对企业融资的审计过程中，可以有效揭示企业在融资过程中的资金执行力问题，进而对其资金管理提出相关的指导性建议。此外，对金融经济存在的普遍性问题，通过金融审计也可以去揭示企业金融经济的运行规律，揭露背后存在的机制扭曲、制度建设不到位及管理的缺陷等问题，从而优化现有企业的金融管理模块，提升企业融资的经济效能。

3.金融审计抵御风险效应

在符合法律要求的基础上，金融审计会对企业的资产和负债进行系统的评估，从而对企业内部金融机构的经济负责人进行审计、监督，优化其财务管理。审计人员将会在市场运行规则的基础上，对企业金融机构存在的不合法行为进行坚决的查处和揭示。所以说，在金融审计的嵌入下，企业内部的金融环境将不断得到净化，其抵御融资风险的能力也会得以迅速提升。

四、金融审计嵌入的企业融资风险长效治理机制

金融审计应贯彻“总体分析、系统研究、分散核查、发现疑点”的审计模式，充分发挥自身的预防、揭示以及抵制风险的治理效应，长效治理企业融资的风险。

1.整合审计资源，建立企业融资风险的预警机制

整合金融审计的资源，构建企业内部金融审计、社会以及国家金融审计“三位一体”的监管机构，推进企业融资审计的体系健全。学者王永海（2014）的研究指出应该充分发挥金融审计的延伸性，拓展其在实际工作中的审计业务领域，有效弥补企业融资风险审计中存在的不足，及时防范企业融资过程中存在的风险隐患。同时，推进企业金融审计和金融监管的协调发展，全方位地区发现和预警企业在融资过程中可能存在的资金安全和面临的财务风险。

2.创新审计技术，强化企业融资风险揭示机制

创新金融审计技术，充分运用当前互联网、远程、云存储、大数据的分析。学者吕劲松（2014）研究指出要形成新型金融管理审计模式，依托大数据和人工智能等技术，加快推动“金审工程”建设。基于新型的审计技术下，企业的金融监管工作将更为有效。面对企业可能存在的融资风险，金融审计可以通过数字化方式及时识别和预测，并对其可能存在的风险进行揭示。另外，新型审计技术的应用下，企业融资的风险揭示将更为简易化，从而使得企业的经济决策者能够及时获取有关的风险信息，并做出判断。

3.健全审计制度，推动企业融资风险抵御机制

健全金融审计内部控制制度建设，发挥审计的抵御功能。优良的审计内部控制制度不仅仅可以促进审计工作的合法性和合规性，同时还能加强对金融机构的法律意识，使得企业的资金运转符合国家的法律法规。据曹源芳（2018）的数据研究统计，2003？017年期间我国关于金融审计的公布结果仅25个。对于审计领域而言，金融领域的审计结果是比较（转94页）（接96页）少的。基于此数据分析之下，可以看出我国金融审计的公开机制建设不健全。因此，可能会出现金融融资风险的审计监管力度不足，从而影响到金融审计的治理效应。此外，对于企业的金融监管机制不完善也可能会出现监管不到位，影响到企业融资的判断。所以说，应该进一步建立健全现有的审计制度，推动企业融资风险抵御机制建设，实现企业融资的低风险和安全性。

五、结语

总而言之，随着我国社会经济的快速发展，企业也面临着新旧动能转变，而有效的防范融资风险，对其转型升级有着重要意义。金融审计作为国家治理金融机构的重要手段，常常具有预警、揭示以及抵制風险等治理效应，对于企业的融资风险治理具有十分重要的影响效应。基于此，本文从金融嵌入的视角探讨了企业融资过程中的风险治理机制。本文的研究指出，可以通过整合审计资源、创新审计技术以及健全审计制度等方式，达到建立健全企业融资风险的预警机制、风险揭示机制以及审计制度的目的，从而可以实现企业融资风险的长期治理效应。

参考文献

1.李洁，邹婷，秦菲.中小企业云融资风险识别、评估与应对研究.佳木斯职业学院学报，2019（11）.

2.张维.国家审计维护金融安全的新形势与对策.审计与经济研究，2017，32（01）.

3.王志成.关于深化金融审计的几点思考.审计研究，2018（04）.

4.王永海，章涛.金融创新趋势下金融审计监督体系构建.江西财经大学学报，2014（04）.

5.吕劲松，王忠.金融审计中的数据分析.审计研究，2014（005）.

6.曹源芳，熊颖.政府审计嵌入的互联网金融风险长效治理机制研究.经济问题，2018（001）.

（责任编辑：何卉）