国有企业财务风险控制分析

■张 群

（齐鲁通达国际融资租赁有限公司）

财务风险是指在某些不可控因素作用下，企业内部财务状况发生波动并造成企业利益受到一定程度损失的可能性。我国国有企业正处于全面深化改革时期，财务风险在各种经济行为中都有发生的可能。并且，由于我国大部分地区遭受了新型冠状病毒的侵袭，市场中不确定因素增加，国有企业的财务决策伴随着高度的不确定性，财务风险无法避免。因此，在较长一段时间内，国有企业能否更好的实现财务风险控制，直接影响到我国整体国民经济的发展。

1 国有企业财务风险特征及控制防范必要性

1.1 财务风险特征

第一，财务风险具有客观性，各行各业的国有企业生产经营过程都伴随着财务风险。因此，对于企业的长期发展来说，必须科学合理的分析客观存在的各种财务风险，制定完善的制度合理规避风险，从而在最大程度上减少潜在的经济损失。

第二，财务风险具有全面性，该风险存在于企业生产经营过程中的诸多环节。现代企业参与市场经济活动，需要进行资金融通、资本积累以及利润分配等经济行为，在这些行为中，任何一种行为都可能引发财务风险。

第三，财务风险具有较强的不确定性。受到疫情影响，经济全球化的趋势遭到打破，企业发展所处的外界环境也具有了较强的不确定性。宏观经济环境不确定性的上升也使得财务风险具有了较强的不确定性，财务风险发生的随机性大大增强。即使国有企业针对自身生产经营情况对财务风险进行合理预测，但是由于经济行为的影响因素处于不断变化状态，财务风险的可预测性也大大下降。

第四，财务风险具有收益损失双面性。任何经济行为所产生的财务风险，其产生的收益或者损失是相应的。例如，企业进行投资活动若承担较大的投资风险，其可能获得投资收益或损失也较大；若承担较小的投资风险，则可能获得的收益或者损失也较小。

第五，财务风险具有激励性。由于财务风险不确定性较大，因此通过财务管理水平的提升，能够在一定程度上控制财务风险。同时，针对不同经济行为引起的财务风险，若能够加强风险控制体系建设，能够使得企业减少潜在的经济损失，获得更大的经济效益。

1.2 财务风险控制的必要性

企业的生产经营活动都受到宏观经济环境因素的影响，在宏观经济下行压力较大的背景下，企业面临着更为激烈的市场竞争。因此，企业为了拓展生存与发展空间，必须提升财务管理能力，提高财务风险控制意识。对于企业日常经济活动所产生的财务风险，对其应加强分析于规律总结，不断构建与完善检测与预警系统。因此，总的来说，只有不断加强对财务风险的内部控制管理，才能促进企业实现经济效益与社会效益最大化[1]。

2 国有企业财务风险控制存在的问题

2.1 财务风险控制经验相对匮乏

相比于较早实行市场经济体制的西方发达国家，我国企业现代化进程较短，经营管理经验较少。而国有企业早期受传统计划经济体制影响，内部管理层对于财务风险控制的重视程度不够，经验也未能充分积累，有关财务风险控制的各项机制十分不完善。这造成的直接影响是面对当前剧烈变化的市场环境，国有企业无法快速敏锐的进行适应，面临的财务风险与日俱增。因此，只有在实践过程中不断利用现代化信息技术手段加强财务管理经验积累，国有企业才能提升财务管理效率，提升财务风险控制能力。

2.2 财务风险控制意识与财务收入管理能力不强

在当前宏观经济不确定性较强的背景下，一些国有企业存在财务风险控制意识不强的问题，尚未根据自身发展情况建立起应有的财务风险预警机制。同时，企业的财务收入不够明确，财务支出管理较为松散，整体的财务预算不能得到有效的执行。而企业中各个领导层级财务风险控制意识长期得不到提高，就会使得公司全体员工对于财务风险控制思想薄弱化。这进一步造成了财务收入管理的松散化，最终使得企业的长期发展受到严重影响。

2.3 缺乏相应财务监管机制，财务工作人员综合素质有待提升

目前我国国有企业的财务监管主要存在两种监管途径，一方面要依靠来自外界政府相关部门的审计监察，另一方面企业内部要设置财务监督管理部门。但长期以来，我国内部监管的有效性远不及政府相关部门的监察。一部分企业仅仅是为了应付相关部门检查而设立了财务监管部门，该部门在实际工作中不能真正起到防控企业财务风险的作用。并且，一些企业对于财务风险控制的重视程度不够，财务部门相关工作人员的专业业务能力不强、工作态度不够端正，防控财务风险的观念较为落后。这种现象的存在，严重制约了国有企业财务风险控制能力的提升。

2.4 资本结构合理性有待提升

对于企业的长期发展来说，合理的资本结构是极为重要的。若现代企业内部资本结构不合理，则将承担沉重的财务负担，财务风险发生的概率加大。而一些国有企业不能科学合理的配置资金，长期与短期负债的比例不合理，生产经营过程严重依赖于银行贷款，短期资金偿付能力较差。因此，当企业短期资金周转出现问题时，则可能发生财务风险[2]。

3 国有企业财务风险控制的基本策略

3.1 财务风险预防策略

该策略是一种事前控制策略，是指企业在财务风险产生之前，通过一系列预测手段，对未来生产运营过程中可能出现的财务风险进行有效控制，最终降低财务风险发生的概率。如国有企业进行一项融资活动，应首先对项目整体的成本和风险影响因素进行事前调研，并做好融资风险控制计划，最大程度上降低企业潜在的经济损失。

3.2 财务风险规避策略

该策略具体内容是在经济行为发生之前，提前对财务风险发生的概率以及可能产生的后果进行有效预测，避免企业在类似经济行为中再次出现相同的错误。财务风险规避策略主要要求企业管理层在两个关键时间点做出决策：一是要降低对高风险项目的偏好；二是在项目开展过程中一旦风险发生，应针对具体情况做出调整或终止的决策。

3.3 财务风险分散策略

该策略是针对的是企业内部已经发生的风险，通过进一步进行多元化投资，扩大风险承担单位，将相对集中的风险向不同项目进行分散的一种手段。多元化投资着重解决的是防止财务风险在某一项目中集中发生的现象，通过构建资产投资组合的方法，进行分散性的财务风险平衡，最终减少国有企业承担的财务风险损失[3]。

3.4 财务风险自留策略

国有企业在使用该策略前，必须对已经发生的财务风险进行详细的分析与测量，结合自身发展情况，对自身能够承担的财务风险进行精确计量。由于使用该策略过程中所产生的全部损失都要自行承担，所以企业必须在日常的经营管理过程中设立一定的风险基金，如设立坏账准备金等提升企业抗风险能力。由于企业生产经营中的存货、应收账款等都存在一定的风险，企业应在坚持健康持续经营的原则下计提各种准备金。

4 提升国有企业财务风险控制能力的具体措施

4.1 进一步提高企业管理层对财务风险控制问题的重视程度

长期以来，国有企业财务风险控制能力难以提升的一大重要原因是管理层给予的重视程度不足、认识不到位，因此首先要提高企业管理层对该问题的重视程度。管理层应进一步明确财务管理的权责，在管理内部实施分工管理，建立财务工作领导机制。同时，管理层要进一步加强对财务工作人员的教育培训工作，使得每一位员工都能够提升财务风险意识。通过员工自觉落实财务风险控制制度，严格把控各项投融资项目，提升企业资金安全性，从根本上防范控制财务风险[4]。

4.2 进一步提升财务工作人员的综合素质

在国有企业内部，一部分财务风险的发生是因为财务工作人员综合素质不高造成的。提升财务工作人员的综合素质要从源头着手，应制定严格的财务工作人员招聘与培训机制。招聘过程应选拔出能够适应工作岗位的财务管理人才，而岗前培训以及再培训过程要使财务工作人员不仅能够适应工作岗位，同时也能够保持知识的不断强化更新。在财务工作人员的综合素质提升过程中，企业财务信息质量也能够不断提升，管理层能依据这些信息做出更合理的决策与判断，从而更好的控制财务风险。

4.3 进一步加强财务风险识别与预警机制建设

要清晰的认识到，财务风险贯穿于国有企业生产经营的每一个环节，因此，必须依靠制度的力量进行财务风险控制。企业应针对自身业务开展情况运用代表性的财务风险信号，当这些信号出现时要迅速做出反应，分析其出现原因。目前，财务风险识别机制的主要依据主要来源于现场观察和财务报表分析。此外，在建立识别机制的基础上，还要加强预警机制建设，通过构建能够反应企业内外部环境的指标体系对潜在的财务风险进行有效预测[5]。

4.4 进一步加大对企业资金管理力度

国有企业应进一步对内部资金的流动加强管理，对于重要的资金流动，必须由管理层和财务工作人员共同决定。同时，应根据不同的业务类型决定企业周转资金的规模，在保障资金安全的前提下，防止企业在进行日常生产经营活动时出现资金短期的现象。例如，在银行贷款还款期限到期前，应提前进行相应资金的筹措，防止出现流动性风险[6]。