成都燃气(603053) 申购代码732053 申购日期12.3

发行概览：公司本次拟向社會公众公开发行人民币普通股不超过8，889万股，本次发行募集资金扣除发行费用后，将投资于成都绕城高速天然气高压输储气管道建设项目。

基本面介绍：公司主要从事城市燃气输配、销售，城市燃气工程施工以及燃气表具销售等业务。公司核心业务是在其特许经营权或独家经营区域范围内的城市燃气运营业务，包括城市燃气输配、销售，城市燃气工程施工。公司城市燃气运营业务的主要经营区域位于成都市绕城区域内、高新区部分区域、郫都区部分区域、新都区部分区域及新津县部分区域。本公司主要负责天然气统一采购及绕城区域内、高新区部分区域的天然气销售及天然气安装，控股子公司新创燃气、新繁燃气、大丰燃气、威达燃气、唐昌燃气、华新燃气主要负责新都区、郫都区和新津县的部分区域天然气销售及天然气安装。除天然气销售及安装外，本公司、控股子公司燃气发展及孙公司彭州蜀元亦经营车用天然气充装。

核心竞争力：公司目前已取得了成都绕城以内、高新区部分区域、新都区部分区域及郫都区部分区域天然气市场特许经营权或独家经营区域。截至2019年6月30日，本公司运营管道长度为6，764千米，建有调压站100座、加气站3座，各类用户已达到287.62万户，其中居民用户283.53万户，在成都市内具有较为明显的区域市场规模优势。

目前，公司已建立了完善的精细化管理体系。在采购、天然气输配等环节均制定了详细操作流程并严格按照程序开展各项业务。公司对燃气生产规划质量控制进行了细化，通过制度的建立，促使公司生产规范化、标准化，管理效能和执行能力均达到了较高水平，标准化管理水平位于同行业前列。

募投项目匹配性：本次发行将为公司募投项目建设提供充足的资金保障，对公司实现上述业务发展目标具有重大战略意义。本次发行上市有利于公司构建资本市场融资平台，并为公司提供多元化的融资途径，有利于持续改善公司资本结构，增加未来资本市场融资的灵活性、可能性。本次募集资金投资项目建成运营后，公司的燃气输配能力及市场覆盖面将在现有基础上实现质的飞跃，有助于进一步提升公司市场竞争力、提高市场占有率。

风险因素：与行业相关的风险、经营风险、财务风险、募集资金投资项目风险、本次公开发行摊薄即期回报的风险、股票市场风险。

（数据截至11月29日）