2018财务顾问100强：专家团队不可或缺

史蒂夫·加姆豪森

對于最好的投资顾问来说，“市场波动”是英语中最美的词。最近，这些顾问在抛售潮中乘虚而入，大肆收割那些被低估的大公司股票。就像在本次排名中位列第63位的Alex.Brown公司的Steven Gril。他说：“我们把这种噪音看作是进场的机会。”

保持头脑冷静和进行长远思考是2018年的100强顾问最擅长的事情之一。这个群体帮助从中产阶级家庭到亿万富翁的每一个人保护并增值财富，明确他们的目标，并为这些目标提供资金。

目前，许多顾问都在有选择地买入。然而，他们对持续了9年的牛市有些挥之不去的疑问。事实上，100强财务顾问对市场前景的看法不尽相同。排名第5的摩根士丹利的Mark Curtis认为，财政刺激，也就是政府减税和支出，正为经济的持续增长奠定基础。他认为，市场可能会继续上涨长达十年。

排名第59位的Peter Rohr对此不太确定。这位美林顾问解释称，去年的税法改革极大地提振了企业利润，但很难证明这种趋势在今年之后仍可持续。Rohr和他的团队正在与客户讨论如何锁定收益来来为预定目标提供资金。

2018年是《巴伦》财务顾问100强排行榜的第15个年头。2018年6月公布的另一份榜单“财务顾问1200强”还囊括了收录50个州内排名（还加上了哥伦比亚特区）。它有助于发现那些在财富中心之外执业的高素质顾问。

100强财务顾问排行榜聚集了大型券商的大笔交易以及一些独立顾问的最佳实务典范，排名基于：管理资产总规模、顾问公司的营业额以及顾问业务质量。投资业绩并不是一个显性因素，因为客户的目标和风险容忍度各不相同。激进客户可能获得两位数回报，而厌恶风险型能跟上通胀步伐就很知足。

管理的总资产是投资者满意度的一个指标。如果投资者的具体目标未能实现，那留住投资者及其资产的可能性就很小。我们的100强顾问的年客户变更率仅为1.5%。谈到资产，我们的顾问团队通常管理着超过100亿美元的资产。这比去年上涨了16%，一定程度上是借助了股市的东风——标普500指数在2017年上涨了21.8%。

随着资产的增加，收入也在增加：100强顾问和他们的团队2018年平均收入为1960万美元，同比增长了9%以上。

进入2018排行榜的顾问经验丰富，平均有31年的行业经验;每个顾问的团队平均有17人。2018年的排行榜中有19位顾问在去年没有上榜。摩根士丹利的Lyon Polk比去年跃升两位，拿下2018年榜单榜首。

其中一些排名大踏步上升的顾问引人注目：在第一共和国投资管理公司（First Republk Investment Management）任职的Jon Goldstein从第36位升至第10位;在富国银行投资顾问公司（Wells Fargo Advisors）任职的Mark Schulten则从第55位跃升至第15位。

顶级顾问还是一个多样化的群体。排名第13位的是于摩根士丹利任职的Ron Basu，他18岁时从印度来到美国。排名第89位的独立顾问Susan Kaplan在转行前是一名重症监护护士。

最优秀的顾问有时被忽视的是他们的领导能力，即使他们为客户提供价值，他们也必须招聘和留住员工，为他们提供指导和激励。

Kaplan最近为她的前四名员工建立了一个收入分享系统，每年有四分之一的利润分配给他们，如果公司被收购，他们将获得25%的收益。Kaplan说：“让他们与公司休戚与共对我来说真的很重要，因为他们对公司至关重要。”

我们采访的每一位顾问都强调，团队对他们的成功不可或缺。Basu说，的确，要解决富有客户复杂的财务难题，就必须有一个专家团队。“我们认为，在这样一个复杂的世界里，你需要我们的专业化。”

Basu说，我们服务的客户们都过得很舒心：他们的账户上平均最少也得有600万美元。但这并不意味着他们就能免去了忧心。“我们仍然在谈论人类的本性，不管那后面跟了多少零，”他说。

（翻译：张倍鑫，编辑：康娟，本文首发于2018年4月23日《巴伦》）

《巴伦》2018财务顾问100强

下表是《巴伦》挑选出的前100位美国最佳财务顾问。排名体现了这些顾问及其团队管理的资产规模、为公司带来的收入以及顾问业务的质量。排名为“N”表示该顾问在当年没有进入排行榜