大学生互联网理财行为调查

贾少卿

摘要：随着互联网理财平台的飞速发展和网络理财产品的不断创新，大学生这一数量庞大、乐于接受新事物的群体是网络理财的重要潜在客户。本研究基于对江南大学本科生的问卷调查发现：大学生的月均收入（生活费）和理财金额占空闲资金的比例对其网络理财的预期收益率和风险接受程度呈显著正相关，大学生的网络理财行为较缺乏理性分析。

关键词：大学生 互联网 理财行为 理财收益

一、引言

广义上来看。互联网理财是指一切以互联网为渠道。帮助客户实现财富增值的金融模式。互联网理财产品主要包括集支付、收益、资金周转于一身的理财产品、与知名互联网公司合作的理财产品、P2P平台的理财产品、基金公司在自己的直销平台上推广的产品、银行自己发行银行端现金管理工具等。2013年，我国互联网金融正式兴起。2013年6月余额宝的上市。燃起了互联网金融的“硝烟”。各种互联网理财产品竞相上线。2016年P2P网贷交易规模为19544亿元。2017年9月余额宝资金规模已达15595.95亿元。

互联网理财的优势主要表现在两个方面：一方面，互联网的便捷性打通资金链条，降低了理财品管理及运营成本。互联网的长尾效应聚合个人用户零散资金。既提高了互联网理财运营商在商业谈判中的地位。也使得个人零散资金获得更高的收益回报：另一方面，从用户需求来看，互联网理财产品具有的低门槛、高收益和高流动性特点，贴合大众理财需求。一元起购，按天计算收益，T+0当天赎回模式，同时收益率高出银行活期储蓄收益数倍，拥有压倒性优势。

大学生网民规模巨大，是互联网理财产品的重要市场。中国互联网络信息中心（CNNIC）2017年8月发布的第40次《中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2017年8月。我国10-29岁网民规模达到5.41亿。本文以江南大学本科生为研究对象，以调查问卷的方式。调查大学生理财的基本情况及个体差异，探究影响大学生理财积极性、预期收益和风险的因素。

二、调查问卷及方法说明

本次调查以江南大学的各年级本科生为调查对象，共发放问卷232份，回收有效问卷224份。回收率达到96.6%。调查方法为发放网络问卷，以在江南大学各班群、宿舍园区群中发放为主。问卷主要包含两部分，性别、年级、专业等个人基本信息，网络理财金额占空闲资金的比例、对网络理财的信任程度、预期收益率等理财行为特征。

三、实证结果分析

（一）描述性統计分析

对于被调查对象的基本情况。男生33.89%。女生67.11%；大一至大四的学生所占比例分别为24.55%，34.82%，29.91%，10.7%：商科和其他专业学生所占比例分别为26.34%和73.66%：使用过互联网理财产品的学生所占比例为44.20%。

在使用过互联网理财产品的学生中，97.96%的人表示使用过余额宝等随存随取的理财产品，18.37%的人通过网络渠道购买过基金，14.29%的人购买过银行发行的网络理财产品。购买P2P平台理财产品、投资股票、购买投资性保险的学生较少，分别占8.16%，3.06%，4.08%。

购买过互联网理财产品的学生中58.16%表示对网络理财产品的信任程度为“一般”。36.73%的学生对网络理财产品持“信任”态度。对网络理财产品持非常不信任、不信任和非常信任的学生均极少。

（二）相关系数分析

以所有使用过网络理财产品的被调查学生为样本，大学生的理财规模与对网络理财产品的信任程度、月均收入、网络理财金额占空闲资金的比例呈显著正相关：大学生对网络理财的预期收益率与对网络理财产品的信任程度、月均收入、网络理财金额占空闲资金的比例呈显著正相关：大学生网络理财的损失承受程度与年级呈显著负相关。与专业、月均收入、网络理财金额占空闲资金的比例呈显著正相关。

年级和专业对大学生是否使用过网络理财产品的影响是显著的，年级的升高与使用过网络理财产品的大学生比例呈显著正相关，但商科专业的学生中网络理财产品的普及程度却显著低于其他专业的大学生。

大学生网络理财金额占空闲资金的比例对于大学生网络理财规模的正向印象最为显著。其次显著的为大学生每月收入（生活费）。性别、年级、专业的控制效果均显著。月均收入（生活费）和网络理财金额占空闲资金的比例对大学生网络理财的期望收益率和损失接受程度均呈显著正向影响。大学生对网路理财产品的信任程度对预期收益和损失的匹配度是正向显著的。

其中令人惊讶的是专业与金融的相关度对大学生的理财普及程度和个人网络理财规模的影响是负向显著的，表明非商科专业学生中网络理财行为的普及度和理财规模反而高于商科专业。此外，年级的高低对大学生理财的损失承受程度的影响是显著负向的，表明随着年级的升高，大学生网络理财的损失承受程度是逐渐降低的。

四、结论

本研究基于对江南大学本科生的问卷调查。探究影响大学生理财行为的因素。实证结果表明：随着年级的升高。大学生的网络理财意愿会逐渐增强；大学生的月均收入（生活费）越高，网络理财金额所占空闲资金的比例越高，其理财规模趋向于增大，对网络理财的逐利性和风险趋向性越明显：商科学生的网络理财普及度及理财规模并没有显著高于非商科学生。甚至略低于非商科学生：女生的网络理财普及度和理财规模显著高于男生。这些结论说明。大学生的理财理性程度不足。手中资金多则理财逐利和风险趋向性偏强。较缺乏理性分析。