互联网金融对商业银行传统贷款业务的影响

伍君月

(西南财经大学 四川 成都 611130)



互联网金融对商业银行传统贷款业务的影响

伍君月

(西南财经大学 四川 成都 611130)

互联网金融凭借其便捷的支付方式、强大的信息处理与高效的资源配置，逐渐占据了我国金融领域的一席之地。本文将从互联网金融的本质与特征入手，阐述其发展对我国商业银行传统贷款业务的影响。

互联网金融；商业银行贷款；信息

一、互联网金融的含义与特点

(一)互联网金融的含义。在广义上，互联网金融是一个总称，用来概括以互联网金融思想为实现基础的一切金融服务模式。而狭义上的互联网金融，是指基于互联网金融思想、以互联网为实现渠道的有关货币流通与资金融通的方式。[1]

(二)互联网金融的特点

1.成本低廉。在互联网金融模式下，资金供求双方将通过网络平台自行完成信息甄别、匹配、定价和交易，无交易成本，也不会被榨取垄断利润；金融机构则由此节省了开设营业网点的资金投入和运营成本。这对于贷款人、借款人、金融机构三方来说，成本都有所下降。

2.覆盖面积广。互联网金融可突破时间和地域的约束，为客户提供便捷的金融服务。其服务对象不仅包含企业，也包含家庭和个人，覆盖了部分传统金融业的服务盲区。在我国内需不足的现状下，互联网金融的大面积渗透对经济增长有积极作用。

3.受监管程度低。目前，互联网金融尚未被纳入人民银行征信系统，也不存在信用信息共享机制，不具备类似银行的风控、合规和清收机制。相关的准入门槛和行业规范也尚未推出，其发展缺乏有力的监管。

二、互联网金融相较于传统商业银行的优势

我国的直接融资市场尚不完善，银行业又几乎处于国有银行高度垄断的状况，使间接融资方式也缺乏充分的竞争，这就为互联网金融的壮大与渗透提供了良好的契机，其优势可归结为三个方面：支付方式、信息处理、资源配置。[2]

(一)支付方式。互联网金融依托于支付、云计算、社交网络以及搜索引擎等互联网工具运作，近来又倾向于通过移动终端、通信设备服务客户，为金融交易提供便携。支付方式不仅是资金融通必备的手段，同时也为网络借贷立下了牢固的客户基础。随着便捷支付手段的渗透，人们的认知也在逐渐发生变化。举例来说，从支付宝到淘宝，再从淘宝到阿里巴巴，久而久之，广大消费者对阿里旗下的其他产品也将产生兴趣与依赖感。

支付宝等支付手段现已成为电子商务的首选支付工具。在未来，电子化的结算方式进一步普及，传统的支票、汇票、本票等等都可能将被电子票据取代，对于物理网点的依赖也将越来越小。支付结算在任何交易当中都是十分重要的一环，是衡量商家交易服务水平与业务能力的一个重要因素，其影响不容小觑。

(二)信息处理。互联网金融的现代技术在信息的收集与处理方面优势明显。互联网工具自身功能强大，每位客户交易前、交易中、交易后的信息都能被轻而易举地记录下来，然后通过网络输送到各个网点，时间成本与信息损耗都几乎为零。另外，许多存在于社交网站中的有用信息虽然难以量化，也能通过数据挖掘和分析利用起来，用于发展业务。这种在技术层面的强大创造力，是互联网金融最大的优势。

要在信息处理上具备优势，能力和意愿缺一不可。商业银行作为金融中介机构的代表，具有强大的信息收集处理能力与规模效应优势。然而，目前我国的国有银行几乎是整个银行业的绝对主体，其贷款对象主要是有政府信用支持的大企业。迫切需要贷款的中小企业很难申请到银行贷款，而缺乏及时的周转资金往往会加剧其经营风险，使之后的申贷难度进一步加大，形成恶性循环。

相较之下，互联网金融则通过对现代信息技术的全方位运用，收集、分析、处理与应用各类信息，真正诠释了金融行业的“服务”本质。产品与服务不再是大规模的批发生产与提供，而是基于不同客户的不同特质、不同需求，有针对性地生产与提供。例如阿里小贷的信用数据库，引入风险分析和资信调查模型，审查、批准都以数据库中的个人特有资料为标准。此外，互联网金融提供的交易平台同时也是信息交流的平台，对信息的挖掘与利用也更有效地缓解了信息不对称问题，使资金市场更趋向于透明化、自由化，为资源的有效配置提供了更佳的环境。

(三)资源配置。金融的意义在于将闲置的资金转移给有需求的人，使之得到充分、有效的运用，完成帕累托改进。金融中介机构的存在可以润滑这一过程，使贷款人、借款人与中介机构的境况都变得更好。但目前，我国的银行业竞争太不充分，国有银行在贷款业务的选择、定价上都更占据了强势地位，大大降低了资源配置的效率。

在此情况下，互联网金融为大众提供了一个四通八达的平台，向融资难、融资贵的中小微企业伸出援手，主要以小额贷款的方式为其提供资金，有利于配置闲置资金，使其流向最合适的去处。

互联网金融还有去中介化的作用。传统融资模式下，商业银行资源配置能力明显优于单个金融主体，但受限于客户搜寻成本、客户识别成本及资源约束等，经常会出现资金供求双方无法获得有效匹配的问题。互联网金融则通过网络让资金供求双方直接对接，有效避免委托代理问题。实际上，去中介化是每个金融市场走向成熟的必经之路。在流动性与竞争性都十分充分的美国，传统金融中介机构数量每年都在减少。[3]

最后，互联网金融淡化了金融业的分工和专业化。银行专业技术被其他信息技术替代，成本降低，转嫁到客户身上的费用也随之降低，企业和个人可以享受到更优惠的贷款服务。

三、互联网金融与商业银行的关系

互联网金融发展前景良好，但仍具有风险较高、行业不稳定等局限性。此外，有数据显示，第三方支付平台“余额宝”的用户平均年龄为28岁，比重最大的用户群体年龄仅为23岁[4]。这说明互联网金融还存在着客户群体过于年轻化的问题。另一方面，银行传统的贷款业务可配合中央银行的货币政策扩大信贷规模，进行货币创造，而互联网金融与央行之间并不存在这样的直接联系。虽然有研究发现，国内货币供应量与非金融机构负债总额的不寻常状况，表明互联网金融在银行体系之外也参与了进行信用创造[5]，但其规模目前还远远无法与银行相比。因此，商业银行仍有其存在的必要性与特殊性。[6]

综上所述，互联网金融的强势发展会给商业银行，尤其是其传统贷款业务带来很大压力，但这并不意味这商业银行将会被取代。就目前来说，我国的商业银行将贷款贷给大企业，互联网金融则主要解决中小企业与个人投资主体的融资问题。互联网金融与商业银行实际上是一种相互补充的关系。不过，这种关系可能不是一种长期的、均衡状态的关系。当我国的融资市场趋于成熟时，互联网金融也许将不再作为独立于银行的一个系统存在，而是成为银行的“信息中心”，专门负责信息收集与处理，也可能由于银行的改革而消亡。

[1]《基于商业银行视角的互联网金融研究》，刘勤福，孟志芳，《互联网金融》(2014.3)

[2]《互联网金融模式研究》，谢平，邹传伟，《金融研究》(2012.12)

[3]《E-Finance：An Introduction》,Franklin Allen,James McAndrews,Philip Strahan,Wharton Financial Institutions Center(2001)

[4]《Internet Finance in China:Will it Disrupt Traditional Banking?》,Ana Swanson,《China Business Review》(2014.7)

[5]《互联网金融体系的信用创造机制与货币政策启示》，肖大勇，胡晓鹏，《福建论坛：人文社会科学版》(2014.1)

[6]《商业银行会消亡吗？》，王洁，中国社会科学院(2003)

伍君月(1994-)，女，汉族，湖南祁阳人，硕士研究生在读，西南财经大学金融工程专业，研究方向：金融计量、金融风险管理。