经济“新常态”与银行改革对策——基于全球交易银行业务发展的视角

冯济舟

（中国光大银行总行，北京 100033）

中国经济至改革开放以来保持了震惊世界的发展，国内银行通过不断的深化改革，调整发展战略，整体经济实力大幅度提升。但自2011年以来中国GDP水平增速水平逐步放缓，银行业收入增长水平也至2011年以来逐步下降，国家经济发展水平直接影响着银行业发展变化，习总书记强调，我国发展仍然处于重要战略机遇期，从当前我国经济发展的阶段性特征出发，我们要增强信心，适应“新常态”。“新常态”的大环境“逼迫”国内银行必须进行转型，以适应不断发展的经济形势。近期，招商银行、兴业银行、平安银行均提出进行战略转型，突出核心竞争力，并相继开始整合行内资源，其中都提出将“全球交易银行”作为下阶段经营发展的核心。

一、全球交易银行理念内涵

全球交易银行是商业银行以企业客户经营活动为中心，为客户提供覆盖交易全过程的一揽子综合金融服务方案，包含现金管理、国际贸易结算、供应链金融、和资产托管等业务，是商业银行面向企业客户并针对企业日常生产经营过程中所发生的供、产、销等交易行为而提供的银行服务，以满足企业客户流动资金管理需要、管理企业供应链关系需要和企业跨境资金管理需求。

（一）GTB主要特征

1.整合银行资源，提供一揽子综合金融服务方案。现国内外GTB管理模式是通过整合商业银行内外部资源，将现金管理、贸易金融、供应链金融、资产托管等业务进行整合，为企业或个人客户提供一揽子综合金融解决方案。提供解决方案主要有以下4个方面：

第一，现金管理是GTB的核心。现金管理业务是指通过柜面、网上银行、银企通等渠道，为客户提供的现金池、资金归集与下拨、收付款、账户管理、统计查询等一系列综合性金融服务，同时满足客户支付结算、投融资管理等多方面的业务需求。

第二，贸易金融是GTB的生命线。商业银行通过对企业客户代客结售汇业务（含资本金结汇业务）；国际结算(分为自办或代办，含跨境人民币、保函和国内信用证业务)及相关的贸易融资业务；保理及应收账款质押融资业务；商品融资业务等服务的同时带来中间业务收入，它是使商业银行能够获得较低成本的负债资金且获取更多客户资源、维持客户关系，同时降低商业银行经营风险。

第三，供应链金融是GTB的业务拓展。随着互联网金融业务发展迅速，以互联网+供应链金融的模式成为国外GTB运营的新方式，各企业之间加速信息共享，上下游不断优化产业链条以提升产业效率，商业银行基于动产的供应链金融需求最大、违约率也最低，进一步拓展业务资源。

第四，资产托管是GTB的业务延伸。资产托管是使得GTB的服务对象向金融机构客户延伸一种途径，有利于商业银行获得较低成本的负债资本和增加中间业务收入。资产托管整合到GTB中，可以将资金流动的相关服务延伸到为金融主体的中去。

2.企业客户经营活动为中心。GTB遵循以客户为中心的管理理念，提供企业客户提供日常生产经营过程中所发生的供、产、销全流程服务。加快GTB业务发展，商业银行可以从3个方面提升客户服务能力：

第一，提升专业化服务水平。在将企业客户按照重点区域、重点行业和行业群类等进行分类的基础上，GTB将提供定制化特色服务。

第二，塑造差异化咨询服务能力。咨询服务的能力可以用来衡量客户经理对业务的熟悉程度，GTB业务范围内对咨询服务能力的要求与其他相关业务等是不一样的，如商业银行客户经理要求熟练了解各业务条线产品结构和联动关系。

第三，提供完善的技术支撑。GTB各个层面需在具体业务实施前实现跨条线、跨部门的无缝对接，不仅仅需要空间上的整合，更重要的是技术上的实质交融。例如，如现金管理更加关注以现金流价值为核心的投融资管理、以集中化控制为核心的流动性管理，帮助企业客户实现预算管理、已经营运资金安全；贸易金融部更关注各种票据流，为客户提供国际结算等相关服务；资产托管部则更关注资产保管、资金清算、投资监督、业务资料保管的基础上以为客户量身打造个性化的托管服务方案。

（二）GTB主要优势

1.收入的稳定性和跨周期性。GTB的业务及产品与所服务企业客户的商品、资本、金融资产紧密联系。只要GTB服务对象持续经营，GTB业务流就不会中断。即使是2008年金融危机，同期投行业务大幅度下降，但GTB业务并未受到冲击，GTB的手续费和利息收入较为稳定。

2.提高银行与企业客户粘合度和市场份额的有效措施。客户一旦与商业银行GTB部门建立合作关系，通常会持续很长时间。

3.提升业务收入。由于为客户提供全方位的GTB服务，所以能够全面了解客户的需求，充分的有针对性的进行交叉业务销售，全方位提高银行收入水平。

4.由于GTB业务主要是负债驱动型，通常风险资本占用比例较低。

二、国内外商业银行GTB组织结构和建设经验

基于国内利润中心和成本中心业务部门构建模式，国内银行绝大多数将GTB划分到中后台部门即成本中心，特别是其中是结算划入后线部门。但对比国外很多银行将GTB直接划分为利润中心，并设立了单独的业务部门，国内外带有GTB性质的业务部门设置情况。

基于以上情况，主要分析国内外商业银行GTB组织结构如下：

（一）国外商业银行GTB组织结构

1.交易有独立损益表。独立核算，业务部门拥有相对独立的自主经营权、对部门内资源都拥有相对独立的支配权，并具有完整的会计报表体系，作为银行独立的利润中心存在。这种模式更多为新兴GTB，如摩根大通、苏格兰皇家银行、摩根大通等。现该种模式下有两种形式：

（1）GTB处于集团组织结构中的一级层次业务单元：摩根大通

摩根大通的GTB是以财务与证券服务命名，主要服务于大型跨国公司及金融机构，涵盖贸易金融、现金管理、投资及证券服务三条业务线，独立损益表。

（2）GTB在集团一级层次业务单元公司机构业务单元之下，与投资银行、信贷等业务并列的一个独立单元，代表：花旗银行、德意志银行等。

德意志银行组织结构是将业务具体划分成公司业务与投资银行、个人业务与资产管理两个部分。公司与投资银行部下设两个二级部门即GTB、公司银行与证券是信贷及投资银行业务部门。GTB根据业务不同分为3各板块：公司贸易融资及现金管理、结构贸易融资及现金管理、证券服务，图3为德意志银行主要组织结构。

2.无独立损益表。GTB为集团层次一级公司客户或业务板块下的一个单元。代表：汇丰银行。

汇丰银行将组织结构具体划分成个人银行与财富管理、商业银行、全球银行业与市场、集团私人银行四大部分，图4为汇丰集团主要组织结构。

在全球银行业与市场板块中，GTB作为一个独立的部门划分为贸易服务、支付与现金管理、证券服务3个业务条线。与商业银行部中的交易业务相比，该业务部门更注重与客户的长期关系，更多制定需求强烈的产品和针对特定客户的解决方案，使得业务发展更加全球化，将GTB与融资、信贷、投资组合在一个业务部门之下，可更好地服务大公司和机构的综合需求。商业银行其中也有GTB业务包含贸易融资、支付与现金管理等。对于高端私人客户，提出的针对包含在GTB里的如公司投资银行、市场及私人银行则采取集团总部集中化管理模式。

（二）国内商业银行GTB组织结构

国内商业银行GTB均属于集团一级层次业务单元，无单独损益表。截至目前国内公开明确成立GTB的有广发银行和招商银行。

1.广发银行。广发银行于2012年5月成立环球交易服务部，成为国内首家全面整合贸易融资部、资产托管部和现金管理部合并为财资管理部。

广发银行搭建了集合现金管理、贸易融资和在线供应链金融为主体的GTB金融方案和组织架构。通过资金归集、跨行账户管理、多级账簿、票据池、银企直联、POS分账等关键产品的组合运用，为企业提供包含支付结算、信息服务、集团关系管理在内的全方位财资管理服务；另外再贸易融资方面推出银行保单、出口保理福费廷、风险参与、在线保理、银关通、租赁公司借款保函、出口信保融资等创新型贸易融资产品，增加出口押汇池融资、退税贷款池融资等业务新模式，依据客户特性定制集交易结算、融资、避险、增值为一体的综合解决方案。广发银行还将企业网银、银企直联和现金管理等系统平台融入GTS系统。GTS在丰富贸易融资业务产品链的同时，又降低了贸易融资环节的信贷审批风险，而且现金管理和贸易融资融合模式还可以带来成本较低的负债资金。

2.招商银行。招商银行于2015年初正式宣布将原现金管理部与贸易金融部合并，成立GTB部，现招行的GTB业务可能会涵盖供应链金融、结算与现金管理、跨境金融、贸易融资和互联网金融五大业务板块。招商银行拟实现业务协同与融合，可能会有以下整合模式：一是以“泛供应链”的思路推动供应链金融与现金管理融合；二是构建基于互联网的企业资产证券化经营平台，推进互联网金融与供应链金融、贸易金融的融合；三是把握创新型结算业务“互联网化、移动化、远程化”的发展趋势，加速本外币、境内外结算业务与电子银行渠道融合；四是打造全新的全球现金管理平台，统筹整合招商银行跨境金融海外联动平台的服务资源，建立以“全球一户通”为形象的服务体系。

三、对于国内银行GTB发展的启示

（一）GTB加大与银行外部机构的合作

公司条线业务环境持续发生着变化，主要表现为商业银行与企业客户多层面的交易、联接越来越频繁、复杂。国内大多数银行虽未成立GTB，但目前可借鉴GTB运作方法不断与外部环境相协调。因为IT技术使许多GTB业务处理商品化、简约化、标准化，各机构之间的合作可采取并购、非正式联盟、合资等方式。现国内银行已经出现了商业银行与外部企事业单位通过第三方支付系统或网络运营商之间的合作模式。国外银行存在本国银行和海外金融机构合作营销本国银行GTB的业务模式，向同业销售其IT产品及服务以拓展其收入来源。

（二）支付结算业务为基础进一步提升GTB产品的深度广度

支付结算业务是一种分散且融合在各条线的跨业部门业务，使得它处于银行和企业客户关系的基础，GTB要实现业务发展包括现金管理、贸易服务、资金托管等，都是从支付结算业务中延伸出来，鉴于此，国内银行可以从该业务主干上衍生出许多息差和收费项目。近年来，越来越多的跨国公司和大、中型企业更倾向于采用将收付实现集中化管理，以增加内部资金的流动性，及时支持经营和融资需求，并有较为强烈的期望让银行在相关业务区域集中地处理其在各国分支机构的支付结算需求，包括当地及跨国、多币种、多渠道、多种类支付，这要求银行有能力提供个性化SAP或ERP链接服务，以满足单一支付结算需求。

（三）将贸易服务融入企业客户财务管理的一部分

GTB特别注重根据企业客户的各类需求将银行内业务进行资源整合，在现金管理中融入贸易融资、结算功能，围绕现金流的要求来整合贸易产品是国外主要GTB的运作模式，将银行的贸易金融服务融合入跨国企业客户财务管理服务体系的一部分，这样的融合让不同类别产品间的界限越来越模糊，也让银行各部门间的分割越来越淡化。比如：美国的PNC金融服务集团将现金管理、支付结算、贸易金融等业务整合到其为跨国集团提供的财务管理服务体系，为跨国企业客户提供一个综合账户管理平台，使企业客户更容易地使用银行全部联动产品；花旗银行在其综合业务管理项下，提供包括供应链金融即涵盖公司经营全程物流，采用统一平台系统化管理，在企业客户贸易整体而非在个别环节上安排产品服务。

（四）提升现金管理在GTB中作用

国外GTB一直将现金管理作为部门的核心业务，其重点在于流动性管理。企业客户需要用最低的资金成本负担日常生产经营的前提下，保持资金的流动性，并实现资金价值最大化。国内银行可以借鉴通过和企业客户深入的长期合作，建立数据模型掌握不同类型客户在不同区域和时段的资金流及预算管理目标需求，以为企业提供流动性管理为中心，不断深入企业客户财务管理的各个层面。

（五）资产托管通过GTB向投融资前端过渡

国外银行GTB正是以为客户托管金融资产为端口，以衍生出更高层次的投资服务，从托管等基础业务向投资决策、信息服务等投融资前端过渡，使得银行传统业务向资本流动前端延伸。这种通过以资金流动服务向资本流动服务逐步过渡方式，可以不断为客户设计更合适的资产管理及投资产品，从而向为企业客户提供全面财务管理服务方向前进。

综上所述，GTB具备成为国内银行未来发展趋势的条件，但同时建立实质性GTB极具挑战性。在“新常态”经济环境下，国内银行虽然已经普遍开始业务整合业务，但大多数仍处于初始期，在GTB的建设道路上，国内银行业还有很长的路要走。

[1]陆晓明.《全球交易银行业务（GTB）的发展趋势》.《国际金融》2012年第10期.

[2]何娟，沈迎红.《基于第三方电子交易平台的供应链金融服务创新》.《商业经济与管理》2012年第7期.

[3]Christian Edelmann，袁黄烨，Jason Ekberg.《交易银行：中国银行业的新机遇[J].金融实务》2011年第2期.

[4]吕怀立.《商业银行对公业务转型发展模式研究——基于“交易银行”理念》.《现代经济探讨》2013年第8期.

[5]张栩青.《平台经济与商业银行交易银行策略的实施》.《上海金融》2013年第1期.