试论我国小微企业融资问题与对策

任清华

试论我国小微企业融资问题与对策

任清华

我国小微企业数量极多，它们在促进我国经济的增长、增加就业机会、创新科技、维护社会稳定等方面具有重要的作用。但目前我国大部分小微企业都处在缺少发展资金的状态，而只靠自身产生的利润是无法满足发展所需的资金要求的，因此必须进行融资活动。但我国小微企业普遍都面临着融资困难的问题，尽管我国今年一直在为改善这种状态而努力，通过各种手段改善小微企业的融资环境，但收效甚微。本文针对这种状态进行了讨论，希望能帮助小微企业解决融资方面的问题，促进小微企业可持续性的健康发展。

小微企业;融资问题;对策分析

小微企业一般是小型企业与微型企业的概括，一般指的规模较小和员工较少的私人企业。根据我国相关规定标准，一般将授信总额小于或等于500万元，总资产小于1000万元，且年销售额小于或等于3000万元的企业定为小微企业。小微企业一般具有以下几个特征：第一，产业广泛存在于各个产业行业且数量众多，能够快速的集群化发展。第二，企业具有私营性质，经济结构多元化，数量增长非常迅速。第三，一般为劳动密集型产业，对资本、技术的要求较低。第四，盈利能力强。第五，账面通明度不高，因此融资诚信程度不高，外源融资困难。

一、我国小微企业融资的现状问题

1.信息不对称造成银行融资困难

小微企业的信息不对称主要体现在：第一，不对称的投资风险认识。一般小微企业在进行借贷申请时，小微企业认为一个投资项目具有良好的发展前景，能够产生可观的利润，但相应的金融组织却认为投资风险太高，不予批准，或是要求提高利率和抵押品。第二，不对称的盈利和亏损负担。很多时候小微企业可以利用财务杠杆为自己创造更多的利润，但是若经营不善造成亏损却要出资者承担经济损失。第三，不对称的经营管理信息。融资机构一般无法明确小微企业决策者的经营能力，在这种不对称的信息下，考虑到投资的风险，一般会选择企业规模相对较大、信息相对对称的企业作为融资对象，而不会考虑可能会产生巨大利润的小微企业[2]。而一般解决信息不对称问题的方法主要是通过增加抵押品，用抵押品来代替缺失的信息。但抵押品一般为企业的资产、股权、专利或者第三方担保物等，但小微企业明显没有那么多的抵押物，也就造成了小微企业融资困难的状况。

2.我国金融体系不健全对小微企业产生的作用较小

我国的中小型金融机构发展缓慢，且对小微企业的支持力度严重不够，各种担保和信用担保结构不健全，且几乎没有融资中介组织的存在。造成了小微企业难以找寻到合适的投资组织，使我国一些适合投资小微企业的经营组织手中的空闲资金没有得到合理的运用，比如投资基金、引导资金、私募股权投资基金等能够承受较多风险的资金。使很多小微企业手中的良好的，具有较高盈利前景的项目得不到发展，影响到了我国经济的发展。而若是求助于银行和其它大型融资机构，为了避免风险，又会向小微企业收取相对高额的费用，造成小微企业融资负担过重，造成小微企业更加严重的资金短缺问题，若是经营过程中出现任何一点问题，就会造成巨大的经济损失，严重影响到了小微企业的持续性发展。

3.小微企业自身原因

小微企业的自身的原因首先是因为：第一，自身的财务管理水平低，缺乏诚信度。无法提供标准的财务报表给银行等融资机构的评估带来了困难，且很多小微企业自身的诚信度也相对低下，在进行接待申请时选择隐瞒一些不利因素，这种普遍的低下诚信是造成银行惜贷的主要原因。第二，很多小微企业属于产业水平低下的劳动密集型企业，普遍缺乏市场竞争力与创新能力。第三，由于很多小微企业没有独立的产权可以进行抵押，也没有合适的第三方担保组织，造成融资困难。

二、解决我国小微企业融资问题的对策

1.改善银行融资制度

改善银行融资制度，完善信用担保体系是解决信息不对称情况下小微企业融资的根本途径。第一，创新信贷产品。很多中小融资机构缺乏足够的资金量与分支机构，很难吸引到大型用户的青睐，因此应该创新信贷产品，注意针对小微企业，调整贷款程序，细化信贷产品是其适应小微企业的贷款需求。第二，完善信贷管理模式。为帮助小微企业能够成功融资到所需资金以得到更好的发展，中小融资机构应该加强对贷款的审核，加强贷款前的各项调查，完善激励机制与风险机制，一方面保证自身的收益，另一方面也能够促进小微企业更好地发展。

2.改善融资环境

改善小微企业的融资环境应从以下几个方面进行：第一，要完善小微企业融资的相关法律体系。一方面要完善融资相关的法律法规，另一方面要完善产权保护相关的法律法规，最后要完善物权法相关的配套法律法规，扩大小微企业抵押物的范围。第二，建立起针对小微企业的信用体系。针对小微企业的特点建立合理的信用评估体系和科学的激励机制，也就是说既要降低小微企业融资的门槛，又要建立相应的失信惩罚，最大限度的降低投资风险，也能够激励小微企业努力发展。第三，构建第三方金融信息平台。实现资源共享，减少不对称信息的存在。第四，大力发展中小金融机构，我国的中小金融机构数量相对较少，为了促进更多的小微企业发展，首先应该发展服务小微企业的中小金融机构。第五，对小微企业开放绿色通道。大部分小微企业所需的融资资金相对较少，因此银行等融资组织应当适当缩短审批手续和时间，满足小微企业的融资需求。

3.完善小微企业自身的建设

要改善小微企业目前融资困难的根本途径是完善自身的建设，首先要提升自身的能力，提高自身的素质和诚信，改变银行等融资组织心目中的形象。为了做到这一点，不但要提高财务管理水平，拿出标准合格的审核报表，还要不断创新产品，提高自身的市场竞争力和经营能力。其次，不断提升自身的诚信认识和投资风险认识。这是一个长期地积累过程，管理者和员工都要不断培养自身的诚信意识，加强与银行等沟通了解，积累诚信度。第三，要发挥出产业集群的优势。小微企业具有极强的产业集群性，因此应该加强同产业小微企业之间的联系，利用产业集群优化融资环境，将贷款风险进行分散，创造一个相对稳定的融资环境。

总之，解决小微企业面对的融资困难问题仍是我国目前增强经济发展的热点问题，本文从目前我国小微企业融资困难的现状和问题进行分析，提出了改善银行融资制度、改善融资环境、加强小微企业自身的建设这三点有利于改善小微企业融资困难环境的对策，希望能帮助小微企业解决融资方面的问题。

[1]贺尊,肖强,余子鹏.小微企业的运行环境及其发展对策研究——以武汉为例[J].湖北经济学院学报(人文社会科学版)，2012(11):12-15.

[2]谭蔚林.贵州中小企业融资现状及对策分析[J].金融经济，2012(14):33-38.

[3]王华兰,石庆诚.小额贷款公司服务小微企业模式探讨[J].经济研究导刊，2012(18):26-31.

（作者单位：湖南省华容县胜峰乡水管站）