我国小额信贷公司发展的PEST分析

王正艳 潘丽丽

（1.盐城工学院经济与管理学院，江苏 盐城 224056；2.黄河科技学院商贸学院，河南 郑州 450005）

自2004年以来，为了弥补面向中低收入群体和微小企业的金融产品支持的空白，国家陆续推出了一系列支持性的政策来发展小额信贷，于是便涌现出了一些专业的小额信贷公司，所谓小额信贷公司是指由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司，现阶段能否大力发展小额信贷公司就需要对小额信贷公司所处的宏观环境做个全面的分析。PEST分析是指宏观环境的分析，也就是对宏观环境因素作分析，不同行业和企业根据自身特点和经营需要，分析的具体内容会有差异，但一般都应对政治（Political）、经济（Economic）、社会（Social）和技术（Technological）这四大类影响企业的主要外部环境因素进行分析。本文借助PEST分析法对我国小额贷款公司发展的政治、经济、社会和技术这四个环境因素做了较全面的分析，从而有助于从总体上把握我国小额贷款公司的宏观发展环境，对当下能否大力发展小额贷款公司作出科学判断。

一、我国小额信贷公司发展所面临的政治环境

我国小额贷款公司面临的政策政治环境主要可以从相关的政策法规及现有的监管制度两方面来看。

（一）小额贷款公司的相关政策和法规

2005年底，中国人民银行、中国银监会同有关部门启动“商业性小额贷款公司试点”工作，以山西省平遥县作为首批试点地区，在全国率先成立两家小额贷款公司。2006年，试点扩大到山西、四川、陕西、贵州、内蒙古5个省、自治区，成立了7家商业性小额贷款公司。2008年5月4日，中国银监会和中国人民银行联合发布《关于小额贷款公司试点的指导意见》。《意见》就小额贷款公司的性质、发起设立条件、资金来源、资金运作、监督管理等方面进行了明确。《意见》规定，小额贷款公司可由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，企业性质为有限责任公司或股份有限公司，其中有限责任公司注册资本不能低于500万元，股份有限公司注册资本不得低于1000万元；资金来源为股东任缴的资本金、捐赠资金以及来自不超过两个银行业金融机构的融入资本，严格规定不得吸收公众存款。资金运作方面实行市场化原则进行经营，贷款利率上限放开，但不得超过司法部门规定的上限，下限为人民银行公布的贷款基准利率的0.9倍，浮动幅度自主确定。服务对象以“三农”为主，重点支持农民、农业和农村经济发展，在《意见》的推动下，小额贷款公司的设立与发展呈现出了蓬勃的趋势，并且在《意见》之后各地方政府以此为蓝本制定的各类实施细则。

（二）小额贷款公司的监管制度

《意见》第一条中明确规定小额贷款公司是由自然人、企业法人与其他组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。也就是说在法律上它的定位不是金融机构，也就不适合用《商业银行法》，监管依据应为《公司法》，监管结构要就不是银监会，目前小额贷款公司的监管机构为各地方金融办，小额贷款公司日常监管和风险处置由地方政府负责，在中央层面无人负责，各地政府在公司治理、业务操作规程、内部控制制度等方面各行其是，缺乏统一的行业标准和规范，地方政府在监管过程中涉及的有关部门包括金融办、财政、工商、公安、银监、人行等诸多部门，职责分工难以厘定，显然这样的监管制度是存在明显缺陷的。

二、我国小额贷款公司发展所面临的经济环境

我国小额贷款公司面临的经济环境主要涉及货币政策及利率水平以及金融改革两个方面。

（一）货币政策及利率水平

自2008年全球性金融危机爆发以来，为恢复经济，稳定就业，美国采取了定量宽松的货币政策，导致国际上与美元挂钩的大宗商品价格上涨，从而给我国一定程度上带来了输入性通货膨胀，2011年CPT指数不断走高，为此央行不得不采取了紧缩的货币政策，持续提高存款准备金率，各金融机构资金普遍趋紧，贷款利率上升，民间借贷利率更是普遍提高，农户及中小企业贷款难度增加。2012年有些货币政策开始出现松动，但1月份的CPI指数仍然较高，照目前的经济形势来看货币政策再紧的可能性是不大的，但是真正松下来是要时间的，所以说宽松的货币政策是个趋势但需要时间去达到，在这样的大背景下，中小企业及农户的资金需求量还是比较大的。

（二）金融改革

在2012年第四次全国金融工作会议上提出了“五个坚持原则”，即金融改革与发展应坚持金融服务实体经济的本质要求，坚持市场配置金融资源的改革导向，坚持创新与监管相协调的发展理念，坚持把防范化解风险作为金融工作生命线，坚持自主渐进安全共赢的开放方针。其中“坚持金融服务实体经济的本质要求”被放之首要位置，这是针对目前我国金融领域对实体经济的支持还不够及时有力的现象提出的，作为针对农村金额和中小企业金融的小额贷款公司更应坚持原则，把握市场定位，更好地为农村等的实体经济做贡献，从长远角度谋求自身的可持续性发展。

三、我国小额贷款公司发展所面临的社会环境

我国小额贷款公司面临的社会环境主要包括货币需求的变化以及社会信用体系的建设。

（一）贷款需求的变化

一方面对于农户来说由于观念的传统，金融市场的滞后，农民的收入主要来源于农业，投资也主要就是储蓄，随着改革开放的进一步深化和落实，农民的生活水平在不断的提高，传统观念也在起着变化，对投资的需求也在大大增加，比如扩大生产规模，购买农机具，越来越多的农民想投资养殖业和加工业，越来越想改变自己的住房条件等，这样农民对获得贷款的要求和兴趣越来越高。另一方面对中小企业而言，2011年3月份开始的通货膨胀导致原材料价格上涨，用工成本的增加给众多的中小企业的发展带来了困难，部分企业甚至处于资金链紧张状态，很可能面临转型和倒闭的危险，资金不足自然就会想到贷款。这样无论从农户的需求还是中小企业来看，对小额贷款的需求都大大增加了。

（二）社会信用体系的建设

我国曾是一个严重缺乏诚信的国家，市场经济运行中不讲真话，不守信誉，弄虚作假的现象屡见不鲜，但随着市场经济的发展不论是国民还是企业都意识到市场经济要想健康稳定的发展必须是法治经济，也必须是信用经济。2007年国务院办公厅下发《关于社会信用体系建设的若干意见》，我国社会信用体系建设进入了一个较为快速的发展时期，由中国人民银行征信中心统一运行的全国集中统一的企业和个人征信系统，已经成为我国社会信用体系中的重要基础设施，在我国经济社会生活中发挥着积极作用，并且随着中小企业和农村信用体系建设的深入推进，中小企业信用档案信息和农户信用档案不断充实、完善，这无疑对我国小额贷款公司的发展营造了良好的金融生态环境，对其发展也起了很大的促进作用。

四、我国小额贷款公司发展所面临的技术环境

进入21世纪后，技术环境的变化对企业的发展有着重要的影响，主要表现为:

（一）计算机技术和互联网的发展

计算机技术和互联网的发展大大推动了现代金融业的发展，计算机信息系统在小额贷款公司日常运作中发挥着越来越重要的作用，比如在规范公司内部操作，完善公司的风险控制，提高公司营销能力及工作效率等方面都发挥了重要的作用。借助于计算机技术和互联网，现在小额贷款公司已经可以尝试着接入人民银行的征信系统，这对以后提高小额贷款公司的工作效率及加强风险预防有着至关重要的作用。小额贷款公司的贷款主要支持对象是小企业、微型企业和个体工商户，接入征信系统后，小额贷款公司的信用贷款可以由“不敢放”变为“大胆放”，这可以有效降低小企业的融资成本，缓解小企业的融资难问题，并且可以在支持创业、改善民生等方面发挥重要作用。

（二）人才环境

小额贷款公司的人才环境可以从两方面来看，首先小额贷款公司现有的工作人员包括其一些高层管理人员在小额贷款公司的战略定位的认识上存在一定的偏差，不注重微贷这部分，过分看重短期的经济效益，不考虑长远的社会效益，这是定位的问题，小额贷款公司要想长期发展，要想和商业银行共存，必须从定位上抓起，这就需要一批既具有丰富的专业知识又具有一定的社会责任感的人才，现在教育体系下这种人才是存在的或者说是不难培养的，政府及相关机构可以从人才环境上着手给小额贷款公司注入新的发展血液。另一方面从目前小额贷款公司的运行情况来看，专业人才还是比较匮乏的，股东及发起人缺乏相关专业的管理经验，还比较低的经济效益决定了小额贷款公司也无力聘请专业人士，这是目前运行过程中存在的现实情况。但是现在高速发展的信息网以及敏捷的教育体系也使得越来越多的人能够在越来越短的时间内掌握最新的知识和技术，这无疑为小额贷款公司的人才储备奠定了基础，小额贷款公司要想长远的发展，人才储备是根本。

五、结论

通过对我国小额贷款公司所处的政治、经济、社会及技术因素的分析，不难看出虽然我国小额贷款公司所处的宏观经济环境中有些不利的因素，比如定位的不明确，监管制度不完善，专业人才缺乏等等，但是我们更应该看到现阶段的宏观环境对小额公司的发展是个难得的机遇，相关的政策也在逐步的完善，经济环境也呼唤小额贷款公司的出现，社会信用体制的建设，计算机技术的发展及互联网的运用，专业人才储备的可能性等等都推动了小额贷款公司的发展，对小额贷款公司来说总体上是机遇大于挑战的，我们的小额贷款公司应该把握现有的机遇，借助于良好的宏观环境，客服困难，实现自身稳定健康的发展。

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